Всех приветствую!

И снова наш рынок не обращал внимание на внешний фон, поэтому даже разбирать его не буду.

Валютный рынок.

ПРАВИТЕЛЬСТВЕННАЯ КОМИССИЯ СНИЗИЛА ТРЕБОВАНИЕ О ОБЯЗАТЕЛЬНОЙ ПРОДАЖЕ ВАЛЮТНОЙ ВЫРУЧКИ ЭКСПОРТЕРОВ С 80% ДО 50%. 

Как я и писал неоднократно, правительству не выгоден крепкий рубль. И постепенно оно идет на послабление для экспортеров. Но вот беда, спроса почти нет. В правительстве поняли, сто «голландская болезнь» стоит на пороге, и принимают все меры, для обуздания крепости рубля.

В USDRUB на часах конкретная дивергенция от продажи. Шорт можно прикрывать, но лонга пока нет. Но из-за продолжающегося падения пришлось перестроить волны, и только сейчас ВОЗМОЖНО(!) мы пришли к 5-ой волне падения. Про лонг в «лоб» пока разговоров нет, есть еще уровень сопротивления 60,68, 55EMA дойдет в процессе отроста до него, и превратит уровень в сильный. Проход и закрепление выше = цена подойдет к верхней границе облака и можно покупать «в долгую»!!! 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Я всю неделю специально игнорировал внешний фон, т.к. наш рынок находится «сам в себе», и продолжу его игнорировать снова. 

Единственное, что хочется отметить, появилась новая мутация вируса, ВОЗ созывает экстренное совещание экспертов из-за вспышки оспы обезьян. И если окажется, что проблема серьезна, то может так случиться, что QE снова продолжиться. По крайней мере исключать этого полностью нельзя…


Неделя была очень насыщена на новости, поэтому начну пожалуй с валютного рынка.

Рубль снова укрепился, причем очень сильно. Вот уже три недели подряд рубль становиться самой устойчивой валютой мира. 

Экспортные операции сейчас имеют доминирующее значение, что ведет к укреплению рубля. «Голландская болезнь» в самом разгаре. А для экономики это очень вредно. 

Вот цитата из одной статьи

( Читать дальше )

Всех приветствую!

И снова не буду останавливаться на внешнем фоне, т.к. наш рынок вчера показал полную изолированность от него, и т.к. я торгую на нашем рынке, то и анализировать западные рынки нет смысла.

По утру вышли данные по СД «»Сургутнефтегаза»-СД: СУРГУТНЕФТЕГАЗ — ДИВИДЕНДЫ 2021Г, ПРЕФ = 4,73 РУБ, ОБЫЧКА = 0.8 РУБ. ГОСА — 30 июня.

Что и требовалось доказать. На «префы» в Сургуте были обязаны выплатить дивиденды по закону, а вот про «обычку»-отделались формальностью. Но что такое даже 4,73 рубля на преф. после тех дивидендов, к которым мы привыкли. НИЧЕГО!!! И Газпром тоже скорее всего также подойдет формально к выплатам дивидендов. Откуда прибыль? В «Северный Поток – 2» вложено крайне большая сумма средств, а он по большому счету так и не работает, даже более того, стоит вопрос об его отъеме и убыточности вложений. Об этом я писал уже давно. Плюс надо развивать другие направления поставок, а это тоже деньги, причем немалые… Так что вера в дивиденды – это хорошо, но факты могут оказаться намного плачевнее…Так что 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

В отличии от крайних постов я для полноты картины решил обратить внимание на западные площадки, и картина там явно не бычья. Фьючерс на S&P продолжает падение (особенно заметно на недельном графике), и нефть тоже по крайней мере не растет. Т.е. внешний фон негативный.

А теперь к нашему рынку.

США не позволят РФ обслуживать долларовый долг после 25 мая. Лицензия, которая позволяет обслуживать суверенный долг России в долларах в условиях санкций, скорее всего, не будет продлена. 

На этой новости можно ожидать, что РФ просто будет вынуждена оплачивать внешний долг за счет «замороженных» запасов ЗВР. Остается вопрос, зачем нам крепкий рубль. Для закупки технологий? Возможно, но рубль по идее должен начать падать в скором времени…

И незамедлительный ответ нашей стороны — Россия не собирается объявлять дефолт по долгу, сможет заплатить в рублях, если будут закрыты западные структуры — Силуанов.



( Читать дальше )

Всех приветствую!

Я снова продолжаю игнорировать сторонние рынки, т.к. наш рынок совершенно на них не реагирует, поэтому зря отвлекаться не хочу!

Вчера на нашем «бумажном» рынке совпали несколько идей. Судя по всему, локальный позитив на рынке связан с началом разрешения ситуации связанная с «Азовсталью» в Мариуполе. Рассуждать об этом нет желания. Локальная победа не есть основная победа, но для рынка этого пока достаточно. И СПЕЦОПЕРАЦИЯ НЕ ЗАВЕРШЕНА, до полной победы еще далеко! А озлобленность Запада в связи с этой локальной победы может только увеличиться! Так что стоит об этом помнить!!!

А потом началось, сначала выходит новость «Газпром не будет публиковать отчетность по РСБУ и МСФО 1кв 2022г», а потом «ВОЗМОЖНЫЕ(!) ДИВИДЕНДЫ ГАЗПРОМА ЗА 2021Г МОГУТ СОСТАВИТЬ 52,53 РУБ НА АКЦИЮ (КОНСЕНСУС 48,9 РУБ.)» и 26 мая — Газпром — сд решит по дивидендам 2021г.

Старая песня Газпрома двигать рынок вверх. Против «толпы» не попрешь, но покупать в зоне перекупленности на часах я точно не буду, хотя надо понимать, что до 26 мая это может стать неким триггером для роста!

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Я продолжаю игнорировать сторонние рынки, т.к. наш рынок совершенно на них не реагирует, поэтому зря отвлекаться не хочу!

На «бумажном» рынке снова появились дивидендные идеи. Люди продолжают верить в дивиденды, поэтому и покупают. Крайне сложно торговать в это время. Тут либо веришь в дивы, либо нет. Еще раз повторю, я лично не верю в то, что компании такие как Газпром, Лукойл и др. будут платить дивиденды. В условиях санкций они лучше направят эти деньги на освоение других направлений сбыта (например в Азию или Индию)…Но я конечно могу и ошибаться!!!

И вышла новость от Совета Директоров ЛУКОЙЛа,  он рекомендовал не выплачивать дивиденды за 2021г. Что и требовалось доказать. 

Я писал накануне  — «В индексе МосБиржи на часах идея шорта остается (не было дивергенции на лоу), шорт переноситься на эту неделю. Рекомендуемая зона 2349-2373…». Так и случилось, и никакие дивиденды этого не исправят. В итоге индекс ММВБ снова ниже уровня закрытия 2367 («до остановки торгов» 24,02) и ниже зоны проторговки 2408-2425. Дивидендная эйфория продолжается, многие уверены, что дивиденды будут, спорить бесполезно. 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Вчера снова правил бал рубль. Рубль превзошел бразильский реал как самая эффективная валюта года… Рост рубля является результатом ряда мер, предпринятых правительством для защиты потрепанной валюты после западных санкций. Помимо введения контроля над движением капитала, Россия вынуждает экспортеров продавать иностранную валюту и требует, чтобы ее природный газ оплачивался в рублях. Стратеги говорят, что это ралли не заслуживает доверия, поскольку многие магазины, занимающиеся торговлей валютой, перестали торговать рублем на том основании, что его стоимость, видимая на мониторах, не соответствует цене, по которой его можно торговать в реальном мире. (https://www.bloomberg.com/news/articles/2022-05-11/russian-ruble-surpasses-brazilian-real-as-world-s-best-currency).

Введенный Россией контроль за движением капитала превратил рубль в самую сильную валюту в мире в этом году, хотя немногие могут получить прибыль на ралли. Основным фактором формирования курса валюты в экономике с ограничениями на движение капитала, к которым отныне относится Россия, становится торговый баланс, влияние финансового счета существенно снижается. В ЦБ назвали снижение Россией импорта причиной укрепления рубля.

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Начну с внешнего фона. 

Германия — потребинфляция CPI (апр-предв) м/м = +0.8% (пред +2.5%), г/г = +7.4% (пред +7.3%) — макс за 40 лет, а DAX растет. США — ВВП (1КВ -ПРЕДВ) = -1.4% КВ/КВ (ПРОГНОЗ +1.1% / ПРЕД +6.9%), а фьючерс на S&P растет. Логика полностью потеряна.

Германия перестала выступать против эмбарго на российскую нефть — WSJ  (https://www.wsj.com/articles/germany-drops-opposition-to-russian-oil-embargo-11651155915 ). Европейский бан на российскую нефть ожидается в скором времени. Дата еще не определена. Нефть на этих новостях о грядущем европейском эмбарго пошла в рост, хоть тут логика сохраняется. Да еще ОПЕК+ СКОРЕЕ ВСЕГО БУДЕТ ПРИДЕРЖИВАТЬСЯ ТЕКУЩЕГО ПЛАНА ВОССТАНОВЛЕНИЯ ДОБЫЧИ НЕФТИ НА 400 ТЫС. БАРРЕЛЕЙ В СУТКИ НА ЗАСЕДАНИИ В ИЮНЕ.



( Читать дальше )

Всех приветствую!

Выступил Кудрин:- «спад российской экономики в 2022, по предварительным оценкам Минэкономразвития, составит 8,8%.  Россия в ближайшие полтора-два года будет жить в очень сложной ситуации. Инфляция в России в 2022 по базовому прогнозу составит 20,7%, в 2023 — более 6%. Экономика российских регионов в ближайшее время будет очень дифференцирована из-за санкционного давления. Россия потратит около 6,3 трлн рублей на поддержку экономики в этом году.».

А вечером вышли данные РФ — промпроизводство (март) = +3% г/г (пред +6.3%), безработица (март) = 4.1% (пред 4.1%), розничные продажи (март) = +2.2% г/г (пред +5.7%). Вроде ничего положительного, но наш рынок продолжил рост.Я писал накануне следующее — « Формально лонг можно оставлять, НО ЕСЛИ ЕСТЬ ЗАПАС ПРОЧНОСТИ, и я не удивлюсь откату завтра или к к

онцу недели… 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

 Накануне в телеграмканале t.me/scalpon писал следующее «индекс ММВБ пытался отскочить ото дна, формируя на часах новое дно с дивергенцией на часах. Но это не повод для покупки, но к шорту надо сейчас относиться тоже осторожно и скорее всего его не надо оставлять на ночь. Но и лонга тоже нет, поэтому НИКАКИХ СПЕКУЛЯТИВНЫХ ПОЗИЦИЙ НА «БУМАЖНОМ» РЫНКЕ ЛУЧШЕ НЕ ОСТАВЛЯТЬ!!!» Все было в рамках прогнозов, ничего не меняется. Писать одно и тоже не видел смысла, ПОЭТОМУ УТРЕННЕГО ПОСТА НЕ БЫЛО!

А вот что я писал вчера накануне торгов — «После пятничного негатива на рынки пришла локальная коррекция, Америка, нефть, металлы отрастают, что делает внешний фон позитивным. Возможна коррекция и на нашем рынке. Но именно коррекция. ДЛЯ РОСТА НУЖЕН ДРАЙВЕР, А ЕГО ПОКА НЕТ! ОСНОВНАЯ ТЕНДЕНЦИЯ ВНИЗ! Поэтому при проходе в индексе ММВБ уровня 2218+ на часах шорты нужно прикрывать, но быть готовым продавать снова в зоне 2300-2367…»

( Читать дальше )