Поднять перископ! Рынок акций РФ дошёл до своего дна и готовится к встатию с морских глубин. Зато биткоин пошёл щупать дно, стартовал дивидендный сезон, а в недвижке наблюдается стагнация. Что будет с рублём из-за падения цен на нефть, повысится ли ключевая ставка или нет? Читайте в традиционном дайджесте об этом и многом другом!

Это традиционный еженедельный дайджест, который выходит в моём телеграм-канале, на который приглашаю обязательно подписаться, чтобы ничего не пропускать, там много интересного.

Доллар падает, юань растёт

Ну сколько уже можно-то! Доллар снова не растёт, потому что боится высокого ключа ЦБ. Курс за неделю немного снизился с 90,65 до 90,34 руб. за доллар (ЦБ 91,18  → 90,82). Китаец наоборот дорожает, не боится ставки ЦБ. Юань 12,04 → 12,76 (ЦБ 12,01 → 12,53). Эксперты говорят, что юаню просто не хватает ликвидности.

Можно посмотреть на свежие бонды ФосАгро в юанях. Не верите в сильный рубль? Вот ещё долларовые облигации Русала, Полюса и Новатэка, юаневые облигации ГТЛК, Акрона и Русала.

В августе двери Мосбиржи открылись перед 3,8 миллионами инвесторов, которые пришли на распродажу в ожидании невероятного роста. Скидки достигли новых максимумов. Мосбиржа поделилась итогами августа 2024 года, а также пересчитала своих клиентов и рассказала, что они покупали активнее всего в поисках дна. Но было ли дно?

Смотрим объёмы торгов акциями и облигациями, народный портфель августа и другие интересные данные. 

Свежая кровь

Депозиты под 20% притягивают деньги, но скидки и сентябрьский дивидендный сезон тоже привлекли любителей туземуна. Суммарный объём вложений частных инвесторов в августе составил 110,7 млрд рублей (132,7 млрд в июле).

Число физлиц, имеющих счета на Мосбирже, за август увеличилось на 524 тысячи и достигло 33,3 млн, ими открыто более 59,8 млн счетов (+1,1 млн). В августе было 3,8 млн активных инвесторов (4 млн в июле). Приток вырос, но количество активных инвесторов снизилось. Удивительно, что покупать дешевле захотели не все (но инвесторы вообще странные). Подтверждается закономерность: чем дороже, тем больше желающих, и наоборот. Да, на депозитах высокие проценты, всё такое, но они и раньше тоже были высокими, обвал же 4 месяца длился.

Память у инвестора как у студента. Как только пары закончились, он уже не помнит, что там профессор рассказывал про научный коммунизм, а мозг работает только в двух направлениях: поскорее выпить пива и склеить пару чикуль из общаги соседнего ВУЗа.

Очень важное объявление: приглашаю в мой телеграм-канал про инвестиции, в нём уже более 11 тысяч подписчиков, присоединяйтесь!

Инвестор никогда не помнит, что было с рынком несколько дней назад. Если рынок в моменте растёт, значит он считает, что рост будет и дальше. Если рынок падает, то всё пропало, гипс снимают, клиент уезжает.

Кроме памяти как у студента, у инвестора ещё и зрение как у слепого котёнка. А именно отсутствует сильнее чем напрочь. Не понимает, что ищет, а получает то, что и не искал. И зачастую находит приключения на свою пятую точку, потому что считает, что видит отлично. Видит перед собой какие-то графики, считает, что теханализ — это не сложнее, чем два пальца об асфальт.

Запомнили. А причины-то какие?

Во-первых, избирательное запоминание информации. Инвесторы склонны запоминать больше положительных результатов и меньше отрицательных, чем было на самом деле.

Высокая ключевая ставка, инфляция, девальвация, санкции, проблемы с трансграничными платежами, геополитика и вот это вот всё топит акции, а облигации уже давно плавают где-то на глубине. Страх, паника и ненависть на Мосбирже.  Что делать, муравью %*№$! приделать?

Я — самый спокойный в мире инвестор. Вообще не паникую. Приглашаю вас в мой телеграм-канал про инвестиции, в нём уже более 11 тысяч подписчиков, присоединяйтесь!

Итак, индекс на пути к 2500 пунктам. Или к 2000. Или ещё ниже, кто ж его знает. Или дно уже пройдено и теперь только вверх — не знаю. Я смотрю на RTS, там уже около 900. 900 — это телефон Сбербанка, он же тайный сигнал от рептилоидов, которые говорят, что пора покупать. Поэтому написал несколько капитанских советов. На рынке всегда полно новичков, которые любят только рост, но они почему-то не знают, что при падении покупать выгоднее. Итак.

1. Не поддавайтесь общей панике. Паника — враг инвестора. Всё падает = всё пропало? На самом деле нет. Инвестор должен быть как опытная домохозяйка, которая идёт на распродажу и выбирает то, что ей нужно, с дисконтом. Какой красивый кабачок со скидочкой 50%, омномном. И вот этот прекрасный Макбук за 99 990 вместо 119 990, каеф. И акции Сбера, мммм! А что, кто-то думал, что рынок всегда растёт? Ну-ну.

Наконец-то хоть что-то кроме лизинга, сейчас ещё бы попкорна, и будет вообще зашибись. А пока производители попкорна не выпускают облигации, посмотрим на новый флоатер от ВУШ. Это их третий выпуск, прошлые были фиксы. Если их не закошмарят из-за любителей езды вдвоём на одном самокате, будет довольно интересно.

Что ещё по свежим флоатерам: Балтийский Лизинг, Интерлизинг, Трансконтейнер, Самолёт, Аренза-ПРО, Мособлэнерго. Дальше — больше, не пропустите.

Объём выпуска — 4 млрд рублей. 3 года. Ориентир купона: КС+2,5%. Без оферты, без амортизации. Купоны ежемесячные. Рейтинг A- от АКРА (апрель 2024).

Whoosh — компания, которая разрабатывает и внедряет решения для шеринга средств индивидуальной мобильности (СИМ), а также управляет одноимённым сервисом аренды электросамокатов и электровелосипедов. Является лидером на рынке кикшеринга.

• Выпуск: ВУШ-001Р-03
• Объём: 4 млрд рублей
• Начало размещения: 5 сентября (сбор заявок до 6 сентября)
• Срок: 2,75 года
• Купонная доходность: до КС+2,5%

Лето закончилось, ну и хорошо. Можно теперь новое лето ждать, а также переворачивать календарь и продолжать формировать криптопортфель, который является олицетворением плота, на котором я плыву на криптоостров. Ежемесячно вношу небольшую сумму и создаю личный криптовалютный пенсионный фонд. Не знаю, сколько будет стоить биткоин через 50 лет, но знаю, что произошло в моём криптопортфеле за июль. Шестнадцать месяцев позади, погнали смотреть. Интереснее, чем костры рябин.

Стратегия простая. Пополняю ежемесячно портфель на 50 USDT. Покупаю биткоин и эфир, чтобы они были в портфеле 50/50. Покупаю немного альткоинов. Часть оставляю в USDT.

Крипта не идёт в мой основной инвестиционный портфель, в котором только классические инструменты: акции, облигации, фонды и депозиты.

* В BTC указана стоимость всех активов, если перевести их в BTC — так принято в сервисах криптобирж. У меня в портфеле не только BTC, но и ETH, и альткоины, и USDT.

Было на 1 августа:

• Эквивалент в BTC: 0,02425636

Лизинговый марафон флоатеров продолжается. Прекрасно знакомая на долговом рынке компания Балтийский Лизинг продолжает своё нелёгкое дело заимствований.

Что ещё по свежим флоатерам: Интерлизинг, Трансконтейнер, Самолёт, Аренза-ПРО, Мособлэнерго, Совкомбанк Лизинг. Дальше — больше, не пропустите.

Объём выпуска — 3 млрд рублей. 2 года и 9 месяцев. Ориентир купона: КС+2,5%. Без оферты, без амортизации. Купоны ежемесячные. Рейтинг AA- от Эксперт РА (февраль 2024) и A- от АКРА (январь 2024).

Балтийский лизинг — универсальная лизинговая компания родом из СПб, в портфеле которой преобладает грузовой и легковой автотранспорт, а также строительная и дорожно-строительная техника. Клиентская база в основном из МСБ. В октябре 2023 владельцем БЛ стал Контрол Лизинг.

• Выпуск: Балтийский лизинг-БО-П12
• Объём: 3 млрд рублей
• Начало размещения: 5 сентября (сбор заявок до 3 сентября)
• Срок: 2,75 года
• Купонная доходность: до КС+2,5%
• Выплаты: 12 раз в год
• Оферта: нет
• Амортизация: нет

На рынке мощный обвал, и я продолжаю формирование дивидендного портфеля из акций РФ. Посмотрел, как идут успехи с приведением его к целевым значениям. Пока ещё портфель находится на стадии формирования, его размер составляет 1,165 млн рублей. 

Предыдущий срез был 18 августа.

Акции занимают 26,9% от всего портфеля (актуальный отчёт был сегодня). Если взять только биржевой (без депозитов), это 36,1%. Целевая доля акций в биржевом портфеле 40%. Целевые значения могут быть достигнуты при размере портфеля акций в 1,4–1,5 млн. Вышло так, что акции я покупал, а их стоимость в итоге стала ниже. Спасибо обвалу рынка.

Изменения в портфеле акций во второй половине августа такие:

• Сбербанк — 30 акций
• Ростелеком — 50 акций
• Алроса — 100 акций
• Новатэк — 10 акций
• Совкомбанк — 1 000 акций
• НЛМК — 30 акций

Все покупки второй половины августа тут. Кроме акций я покупаю облигации и паи фондов. 

По плану у меня была покупка акций Совкомбанка, НЛМК и Новатэка, чтобы довести их до целевой доли. С НЛМК пока не получилось.Также хотел подтянуть Алросу, Ростелеком и Яндекс. Сбербанк спутал все карты, решив опуститься до цен, по которым грех не брать, а потом раз — и бюджет закончился.

1 сентября, значит пора собирать учебники в портфель и подводить итоги августа. Ежемесячно я пишу отчёт о том, что произошло с моими инвестициями. Напоминаю: я начал копить на квартиру в Сочи в июле 2021. 38 месяцев позади. Погнали!

Очень важное объявление: подписывайтесь на мой телеграм-канал. В нём уже 11 тысяч подписчиков, а будет ещё больше!

Инвестиции

Было на 1 августа 4 268 209₽:

• Депозит: 1 092 371₽
• Биржевой: 3 175 838₽

Участвовал в конкурсе худших инвесторов и получил 200 000 рублей за первое место, которые я решил проинвестировать. Само собой, купоны и дивиденды тоже реинвестировал, а также деньги с продажи замороженных активов. Покупал всё хорошее, ничего плохого не покупал, примерно одинаково акции и облигации, немного фондов. 

Облигации: ОФЗ 26243, Самолёт БО-П14, Аренза-ПРО 1Р5, Директ Лизинг 2Р3, Бианка Премиум, ГТЛК CNY 2Р5, Совкомфлот 1Р1 CNY, Роделен 2Р1, МК Лизинг 1Р1, Электрорешения 1Р1, Совкомбанк Лизинг П07, Джи-Групп 2Р5, Трансконтейнер П01-01, Интерлизинг 1Р9