Мировые биржевые индексы акций устремились вверх, вероятность коррекции возросла, поэтому решил снизить риск, и закрыл мини-сценарий по акциям «Газпрома». Согласно этому сценарию бумаги покупались на заёмные деньги, вчера продал их по 153, покупал по 145, хотя первоначально планировал продать по 168. Маржинальный кредит брокера сейчас не используется, в работе остался базовый сценарий на 100% депозита с тейк-профитом 230 и стоп-лоссом 106 рублей. Финансовый результат от трейда положительный — 5%. Шампань куплю завтра. Ралли «Газпрома» продолжается!

После анализа долговых бумаг ОФЗ вчера я принял решение о покупке акций " Газпрома". По цене 144,5 был восстановлен базовый сценарий (цель 230, стоп-лосс 106). Так как перед этим 50% депозита было продано по 146, то удалось купить по цене 144,5 рубля больше акций, чем было продано по 146.                                                                                                                                                                                                            Затем по цене  145 рублей купил ещё акций газового монополиста на заёмные деньги — маржинальный кредит брокера. Объём покупки — ещё на депозит. Таким образом плечо 2 к 1. Целевой ориентир этого мини-сценария — 168 рублей (тейк-проофит), стоп-лосс установил на 122 рубля. Так как, по сравнению с базовым сценарием, тайм-фрейм значительно меньше, то и соотношение риска к доходности меньше, чем в базовом сценарии и равно 1 к 1. При снижении  цены бумаги до 125 позиция по мини-сценарию будет сокращаться, а при росте — увеличиваться. Примерные расходы на кредит -3% ( из расчёта ставки 20% годовых) на срок 2 месяца. Затраты на комисcию биржи/брокера оцениваю в 1%, а потенциальную прибыль в 15% за движение цены бумаги от 145 до 168 рублей. Ралли Газпрома продолжается!

На сайте ЦБ РФ в разделе " базы данных" можно найти кривую бескупонной доходности ОФЗ с разными сроками погашения. Начиная с октября 2014 года кривая имеет нисходящую траекторию при которой доходность ОФЗ по срокам погашения до 5 лет выше доходности ОФЗ со сроками погашения от 5 до 30 лет. Это довольно редкая ситуация (последний раз подобная картина наблюдалась в 2008 году), и ситуация продолжается после октября 2014 года по настоящее время. Налицо кризис и возможное «дно» фондового рынка.                                                                          Вторым немаловажным фактором является постоянное снижение доходностей ОФЗ, например, бескупонная доходность ОФЗ с 30-летним сроком погашения снизилась с 14% в декабре 2014 года  до 10,46% на вчера. На основании вышеизложенного можно сделать вывод о том, что покупки акций становятся более привлекательными для инвестиций.                                                                                                                                        Адрес сайта ЦБ РФ: www. cbr. ru

Индекс ММВБ пробил 1706,29 — уровень 28.01. 2015 года  и подошёл под сильное сопротивление 1720. Решил не дожидаться похода котировок акций " Газпрома" на 149, и закрыл 50% позиции по 146 рублей. Фактический профит есть, осталась «бумажная» прибыль  по оставшейся позиции. Таким образом микросценарий ( планировавшийся тейк-профит на 149) завершился, а базовый( тейк-профит на 230) работает. При возможном падении котировок акции «Газпрома» буду покупать. Ралли «Газпрома» продолжается!

В марте завершил покупки акций «Газпрома» на депозит со средней 139 рублей. Базовый сценарий предполагает достижение ценой отметки в 230 рублей при стоп-лоссе в 106 рублей. Сегодня цена пробила 142,62 — значимый уровень 19 марта, что позволяет снизить вероятность снижения котировок до 125 рублей. Базовый сценарий допускает использование различных тактик и стратегий внутри диапазона 106 -230 рублей. В данный момент нарисовался мини-сценарий фикса прибыли на 149, а, если цена откатит на 136, то смотреть по ситуации. Ралли «Газпрома» начинается!

На вчерашнем послеторговом аукционе цена акции «Газпрома» установилась на отметке 136,81 руб. за штуку, что ниже 137 рублей, цены, указанной в базовом сценарии. Описание сценария можно найти в моём блоге «Думай глобально, действуй локально» от 15 марта 2015 года.                 Пробитие ценой отметки 137 руб. говорит о том, что вероятность нисходящего движения котировок стала больше 50%,  увеличиваю покупки бумаг «Газпрома» до 100% депозита.                                                                                                                                                                   Перспектива развития базового сценария — рост акций газового монополиста до цели 170 руб. ориентировочно к дивидендной отсечке. Что может стать драйвером роста — это резко подскочившие объёмы прокачки газа в Европу с 6 марта, низкие цены на природный газ в следующие 9 месяцев, возможный прогресс в переговорах по западному маршруту газопровода в Китай, дивиденды за 2014 год. Технически есть сильный уровень поддержки на 135 руб.

        Боковик, который ограничивает движение котировок акций «Газпрома», продолжается почти 2 года. Его экстремумы располагаются на уровнях 168 и 106 рублей, средняя боковика — 137 рублей. Выход цены из этого диапазона возможен на уровни 230(168+62) и 44(106-62) в рублях.                                                                                                                                                                                                                                 Покупаю акции «Газпрома» с целью 230 рублей. Набрал 50% депозита. Отмена сценария(стоп-лосс) — на уровне 106 рублей (базовый сценарий). Соотношение риск-доходность (оценка) 1 к 2,5. Величина стопа в 25% не пугает. Наличие базового сценария охватывает большой диапазон изменения цены, что, в свою очередь, позволяет применять различные стратегии и тактики торговли внутри диапазона.                                                                                                                                                                              

      В преддверии завтрашнего заседания Совета директоров Банка России провёл макроэкономическое исследование статистической взаимосвязи изменения значений ставки ЦБ РФ и индекса ММВБ.                                                                                                                                     ЦБ в кризисные годы 1998 и 2008 поднимал ставку на максимальный уровень, а затем, после завершения острой фазы кризиса, начинал её снижать, и начинался цикл снижения процентных ставок.  В декабре 2014 года ключевая ставка была резко повышена до 17% и показала максимальное значение за год. 31 января 2015 года ставка была снижена до 15%, то есть можно предположить, что острая фаза кризиса была пройдена в декабре прошлого года.                                                                                                                                                                                   Фондовый рынок показывал рост по мере посткризисного снижения ставок как после 1998, так и после 2008 годов. Если завтра ЦБ снизит ставку или оставит без изменения, то  с большей долей вероятности можно будет утверждать о начале роста котировок акций индекса ММВБ.                         Информация о ставках: www. ставка-рефинансирования-цб.рф                                                                                                         

    При составлении краткосрочных и долгосрочных прогнозов изменения движения цены акции приходится пользоваться различными тайм-фреймами, начиная от 1мин. и заканчивая 1год. При этом ясно, что  минутки — это прерогатива спекулянтов, а на годовых масштабах правят бал инвесторы. Какие же сходства между этими участниками рынка?                                                                                                                                   1. Капитал — И инвестор и спекулянт приносят капитал на биржу.                                                                                                                                 2. Величина капитала — 30000 рублей — минимальная сумма. Можно начинать инвестировать и спекулировать с этой суммы.                                       3. Оборот капитала — Без этого никуда. Схема деньги-товар-деньги.                                                                                                                             4. Дивиденды — Неплохая прибавка в доходности за участие в капитале эмитента.                                                                                                       5. Прибыль(доход) — Без комментариев.                                                                                                                                                                         6. Опыт, знаниия —  «Опыт — сын ошибок трудных» (А.С. Пушкин). «Не зная броду, не суйся в воду»(пословица).                                                           7. Психология. Психологическкая подготовка крайне важна. Инвестирование на период 50 лет, либо использование максимальных плечей в трейдинге, и в том и  другом  случае   есть  колоссальная психологическая нагрузка.                                                                                                  8. Удача, везение — в условиях неопределённости имеет немаловажный фактор.                                                                                           Вот и приходится нагружать мозг информацией, чтобы сложить прибыльный паззл. Всем прибылей!                                                                                                                                                                               

     В своём развитии и становлении, трейдер последовательно проходит через различные жизненные ситуации, которые впоследствии могут определить его судьбу. По прошествии времени  удивляешься, как раньше мыслил и жил.                                                                                          Как-то, после чудовищного по убыткам торгового дня, решил я «залить горе» — купил бутылку чилийского вина и «двинул» к подруге. Когда пришёл к ней, было уже поздно. Раскупорил бутылочку, немного поговорили «за жизнь», потом уселись смотреть телевизор. С вином я угадал — слегка захмелел, мозг успокоился, приятное тепло разлилось по телу. Ленка красивая была… Прижался я к любимой, положил голову на её мягкую грудь, и говорю:                                                                                                                                                                                                  Я:                          «Лапунь, вот держу я позу сёдня… Поза, ну, просто су-у-у-пер......»                                                                                            Лапуня:( вздыхает) «Позиционер ты мой… Устал? Какая поза?»                                                                                                                                Я:(смеюсь)             «По инструменту а....»                                                                                                                                                                    Лапуня(перебивает) «Не надо мне про твой инструмент. Ты по делу, по делу.»                                                                                                            Я:                           " В общем, вижу заработал уже двести тысяч, и тут, в четыре часа выступает Министр департамента Антарктиды и говорит, что погибло один миллион пингвинов за прошлый год из-за изменения климата."                                                                                                                  Лапуня:                  " А-а-а, я слышала, по телевизору говорили, толстый мужик такой, выступал."                                             Я:                          " Да, он. Кароч, из-за этих пингвинов, потерял я двести тысяч, цена повалилась и ....."                                                Лапуня:(возбуждённо)        " Что-о-о? Ты чё дурак?  Какие пингвины? Ты виноват, а не  пингвины! Приплёл каких-то пингвинов… Чтоб завтра отыграл двести тысяч. Всё, иди спать."                                                                                                                                                                Проснувшись утром, я понял, что в своих неудачах винить нужно самого себя. Вот так рынок из «виноватого» превратился для меня в «правого». Рынок всегда прав!                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                  зы. Про пингвинов «нарисовал», точно новости не запомнил.