В такую стоимость рынок пока и близко не верит

Очередная жертва копипаста, не более того :)

и ставку ЦБ на пять лет знают, и курс доллара, изменение цен на продукцию на мировых рынках… В итоге справедливая цена 130 с див доходностью 19+% годовых. Не жирно?

рейтинг вроде высокий а читаешь…

Хватит тратить время. 
Этот метод явно с реальностью имеет мало общего. Прошлая дата вообще не может использоваться для анализа будущих денежных потоков, максимум это за прошлый год или два и то, номинально.
Единственное что здесь верно, это инфа про низкие темпы роста.

«Это на 65% меньше текущей рыночной котировки, что может указывать на недооцененность акций на фоне текущих рыночных условий.»
.
Недооцененность?   ;))

я без всех этих расчетов так думал)

Добрый, спасибо.
Можете к разборам добавить и другие крупные конторы?
Татнефть, Сбер, Полюс, ткс может

обзор ☢️
после дивидендной отсечки, гэп папирка сможет закрыть?
сильное сопротивление на 243..
по «технике» перепроданность на 4ч и дневке..
исторически, после гэпа папирка становится не интересна!
спекулятивно можно встать на свои в короткую, стопы двигать.
ниже двухсот, можно и прикупить но это долгая инвестиция до следующего дивидендного сезона.

Бета как «полезная цифра» — весьма сомнительна. 
В целом же, этот весь расчет, это карточный домик. 
Простым языком — мы все знаем, что отменяется льготка. Застройщики до свидания, до того момента, как мы не убедимся, что их деятельность стабильна.

Размер безрисковой ставки берем равной ставке Treasury Yield 30 Years — 4,406% в долларах.

Размер безрисковой ставки надо брать из наших ОФЗ+страновая премия за риск сидения в них

Интересный подход, но большинство инвесторов не захотят терпеть убыток при цене бумаге ниже 500 руб. Начальники тоже не поймут, как их активы обесценятся до нуля. Да, можно дёшево докупить для дивидендов, но такая история дважды не прокатит. Будут как Газпром и Норникель черпать решетом капитал с рынка.

То есть продавцу акции ещё доплатить нужно будет 562р покупателю? 🙃 Хороший анализ цены)))

Смешно

Готов купить по -562р

Сколько скажут столько и будет стоить

Зачем так много цифр? Компания по вашему шлак?

Рейтинг ААА by Сергеев Максим, конечно какие-то иные обязательства есть, но они ничтожны на фоне прибыли данного предприятия. Если в обязательства по лизингу перевести в краткосрочные  и тело лизинга убрать из отчетности, то будет весьма и весьма интересно. Это не моя идея, но я её разделяю, хотя раньше скептически относился именно из-за ньюансов учета обязательств и непонимания их структуры.

Максим Пелихов, у Аэрофлота обязательства состоят только из лизинга?

sbc, возможно и в этой.