Продажи новых автомобилей и LCV в России в сентябре усилили снижение до 23% г/г на фоне продолжающегося дефицита чипов в мире. Падение наблюдалось у всех крупнейших автопроизводителей за исключение автомобилей премиального сегмента и отдельных китайских марок.
     
Продажи легковых автомобилей снижаются третий месяц подряд. Глобальный дефицит микросхем оказывает сильное давление на производство автоконцернов. При этом для восстановления баланса на рынке чипов требуется время. По самым оптимистичным оценкам, это может произойти не ранее весны следующего года.

Наибольшая просадка продаж отмечается у автомобилей марки LADA. В сентябре этого года было продано в два раза меньше машин, чем годом ранее. В результате чего, за год доля LADA в продажах российских автомобилей в сентябре упала с 23% до 14%. Дефицит чипов оказывает наиболее деструктивное влияние на бюджетных производителей, так как производители полупроводников отдают предпочтения заказам премиального сегмента.

( Читать дальше )

Продажи новых автомобилей и LCV в России августе снизились на 17% г/г (16% м/м) на фоне дефицита чипов, высоких цены на автомобили и сворачивания программы льготного автокредитования. Тем не менее, отдельным автопроизводителям удается показывать рост объемов реализации.

Продажи автомобилей замедляются второй месяц подряд, в августе темпы падения усилились до 17% г/г (против -4% в июле). Глобальный дефицит чипов снизил объемы выпуска автомобилей автоконцернами, при этом восстановление баланса на рынке микросхем может произойти не ранее середины следующего года, что продолжит оказывать давление на предложение автомобилей на рынке.

Другим фактором снижения продаж в России выступило сворачивание программы льготного автокредитования, которое предполагало компенсацию 10-25% первоначального взноса за автомобили стоимостью до 1,5 млн руб. Основным бенефициаром выступал Автоваз, поэтому после окончания программы реализация автотранспортных средств под данной маркой снизилась почти на 33% г/г и 40% м/м (против роста в июле +2,7% г/г). Учитывая приостановку производства и сезонного корпоративного отпуска сотрудников в августе, можно ожидать сохранение текущих объемов продаж в ближайшие месяцы.

( Читать дальше )

В марте продажи легковых автомобилей и LCV, по данным АЕБ, снизились, после февральского роста, сразу на 5,7% г/г и составили 148,7 тыс. шт. Снижение продаж объясняется сворачиванием программы льготного автокредитования, высокими предкарантинными продажами в 2020 году, ростом цен и дефицитом предложения определенных моделей.

Среди лидеров российского авторынка рост продаж смогли показать лишь автомобили марки LADA и KIA. Автомобилей LADA в марте было реализовано 33,8 тыс. шт. (+ 3% г/г в марте против +13% г/г в феврале), а KIA — 20 тыс. шт. (+ 1% г/г). Снижение темпов роста объясняется постепенным сворачиванием программы льготного кредитования, основными бенефициарами которой были бюджетные и массовые автомобили.

Продажи большинства других марок в марте снизились по сравнению с прошлым годом, при этом динамика падения неоднородна. Так, автомобили SKODA и HYUNDAI снизились на 1% г/г и 3% г/г соответственно, автомобили VOLKSWAGEN и Audi – на 6% г/г. Сильнее всего снизились продажи автомобилей Toyota – 18% г/г.

Падение продаж объясняется высокой базой 2020 года и ростом цен (в среднем на 10-20% г/г). Также значимым фактором снижения стал дефицит предложения некоторых марок, вызванный задержкой поставок и нехваткой микросхем в мире, используемых при сборке автомобилей. Ожидается, что к лету ситуация полностью разрешится.

Китайские автомобили продолжают показывать сильную динамику. Автомобили Chery выросли на 194% г/г, Haval — на 77% г/г, а Geely – на 85% г/г. Однако в абсолютных цифрах совокупные продажи этих марок составили около 7 тыс. шт. (менее 5% от общего количества проданных в марте автомобилей). Рост продаж этих моделей объясняется открытием в 2019 году производства в России.

Продажи в апреле покажут сильный рост за счет низкой базы 2020 года, когда были введены карантинные меры. Наш прогноз по итогам 2021 года остается без изменений и предполагает, что продажи легковых автомобилей вырастут на 6% г/г.

Соловьев Владимир
«Промсвязьбанк»

Компания «Автотор», крупнейший производитель автомобилей в России иностранных марок Kia, HYUNDAI, Genesis и BMW, с долей на российском рынке около 12%, ожидает снижение продаж автомобилей на 40% по итогам года. Компания отмечает, что падение продаж во втором полугодии будет более сильным – до 50%, в первом полугодии оно составило 20-25%.

Компания входит в список системообразующих предприятий, однако не ожидает сильной поддержки со стороны государства, поскольку только предприятия с экспортным потенциалом и локализованными в России производственными цепочками смогут получить помощь.
           
Максимальное падение продаж наблюдалось в апреле. Тогда с введением карантинных мер было продано только 55 тыс. шт., а падение составляло 64% г/г. В июне и в июле начал действовать эффект «отложенного» спроса, а также меры по поддержке автопрома. И уже в июле количество проданных авто выросло на 8%. В августе, когда действие эффекта было окончено, продажи вновь снизились на 1% г/г.

( Читать дальше )

В августе продажи автомобилей снизились на 0,5% г/г и составили 137 517 шт. после роста на 7% г/г месяцем ранее. С января по август было продано 880 198 шт. новых автомобилей, что на 16,9% меньше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Признаки резкого восстановления продаж, которые появились в июле, сошли на нет в августе, вероятно, из-за исчерпания эффекта отложенного спроса.
           
Самым продаваемым брендом в РФ стал Автоваз (Лада). В августе было продано 28 621 шт., что на 5% г/г меньше и на 8% меньше, чем в июле, когда было продано 31 180 шт. Большой спрос на данную марку представлен со стороны государства в рамках программы опережающих госзакупок. Так, в августе правительство сделало заявку на 15 тыс. шт. автомобилей у Группы Автоваз. Однако эффект социальных выплат за время пандемии, который отчетливо ощущался в июле, был нивелирован в августе, а вместе с ним снизились продажи бюджетных автомобилей.

( Читать дальше )

Индикатор продаж легковых автомобилей в России, который в июле вышел в зону позитивных значений, показав рост на 6,8% г/г, в августе снизился на 0,5% г/г, что стало негативным сюрпризом. Однако, учитывая что спрос в Китае на автомобили демонстрировал устойчивое восстановление после карантина, а также то, что в августе инфляция в России превзошла ожидания, мы считаем, что результат за август является временным.

Одним из объяснений спада является то, что в августе спрос сместился в связи с сезоном отпусков и, следовательно, это снижение является временным и связано с сезонным фактором. Это говорит в пользу того, что продажи автомобилей, скорее всего, восстановятся в ближайшие месяцы. Другим объяснением снижения спроса могут служить ограничения в части предложения автомобилей на рынке, что опять-таки указывает на то, что некоторое восстановление произойдет чуть позже. На данный момент мы считаем, что сценарий возврата спроса в негативную зону вряд ли возможен в 2П20.

Орлова Наталия
«Альфа-Банк»

В августе рынок легковых автомобилей показал снижение продаж менее 1% г/г

Продажи легковых автомобилей и LCV в августе 2020 г. снизились на 0,5% г/г до 137 517 шт., месяцем ранее их реализация росла на 7% г/г. С начала года, в январе-августе, продажи составили 880 тыс. шт., что на 16,9% ниже аналогичного периода годом ранее. Реализация автомобилей в массовом сегменте (Киа, Хендэ, Шкода, Фольксфаген) выросла в июле на 7-34%, а продажи в бюджетном сегменте (Лада) сократились на 5%.

Снижение продаж автомобилей на 16,9% в январе-августе с учетом пандемии оказалось лучше нашего прогноза на конец года в -24%. Август считается месяцем низкого спроса на автомобили из-за сезона отпусков. В оставшиеся месяцы года фактор сезонности может оказать дополнительную поддержку автодилерам. При этом, мы считаем, что в 4 квартале продажи будут сопоставимы с продажами годом ранее.

Промсвязьбанк

Комитет автопроизводителей Ассоциации европейского бизнеса (АЕБ) опубликовал данные по продажам новых легковых и коммерческих автомобилей в РФ, которые стали приятным сюрпризом. Продажи в июле выросли не только по сравнению с предыдущим месяцем, но и сразу на 6,8% по отношению к июлю 2019 года, и составили 141 924 автомобиля. Прежде всего, такой рост, конечно же, объясняется накопленным отложенным спросом.

Во время действия режима самоизоляции автосалоны были попросту закрыты, из-за чего продажи в годовом сравнении в апреле падали на 72,4%, а в мае – на 51,8%. Всего с начала года в РФ было продано, по данным АЕБ, 742 681 единиц легковых автомобилей и LCV, что на 19,3% меньше аналогичного периода прошлого года.

Импульс отложенного спроса вряд ли будет иметь долгосрочный характер. По итогам года снижение авторынка может составить от 15% до 20% в зависимости от развития ситуации. Снижению продаж способствуют падение реальных доходов населения из-за кризиса и рост цен на новые автомобили. Поддержку рынку оказывают рост объемов автокредитования, понижение ключевой ставки ЦБ и более дешевый кредит, а также правительственные программы стимулирования отрасли. В частности, на поддержку различных программ льготного автокредитования в этом году выделено из бюджета 17 млрд рублей. С 1 июня льготные автокредиты стали доступны семьям с одним несовершеннолетним ребенком (ранее под нее подпадали семьи с двумя детьми), медицинским работникам и гражданам, сдавшим свои автомобили старше 6 лет в trade-in.

Калачев Алексей

( Читать дальше )

Сегодня южнокорейский производитель автомобилей представил свои результаты за II квартал 2019 года. Выручка компании выросла на 9,1% г/г до 27 трлн вон ($22,9 млрд), а чистая прибыль подскочила на 31,2% г/г до 919,3 млрд вон ($780,4 млн), что является самым большим квартальным скачком прибыли за последние 7 лет. Несмотря на снижение количества продаж автомобилей в апреле-июне на 7,3% г/г до 1,2 млн единиц преимущественно из-за слабых результатов в Китае, в денежном выражении продажи выросли благодаря высокому спросу на транспортные средства компании на американском и южнокорейском автомобильных рынках. По итогам II квартала продажи новых моделей автомобилей принесли компании 1,8 трлн вон ($1,5 млрд). Кроме того, за счет ослабления корейской национальной валюты преимущественно к доллару США Hyundai заработал 307 млрд вон ($260,9 млн).

Последние 3 года доля компании на американском авторынке снижалась, однако в текущем году Hyundai прогнозирует ее увеличение до 4,2% с 3,9% в 2018 году. При этом к 2023 году южнокорейский автопроизводитель рассчитывает увеличить долю в США до 5,2%. Чтобы усиливать свои позиции Соединенных Штатах – крупнейшем зарубежном рынке компании – Hyundai планирует увеличить долю внедорожников в своей линейке в США до 67% к 2023 году с 51% в 2019 году, что позволит извлечь выгоду из изменившихся потребительских предпочтений.

( Читать дальше )

Яндекс и Hyundai Mobius подписали соглашение о сотрудничестве     

Вчера Яндекс объявил, что группа подписала соглашение о намерениях с Hyundai Mobius — одним из ведущих мировых производителей автомобильных компонентов. В настоящее время группы планируют сотрудничать в разработке систем управления транспортными средствами 4 и 5 уровня автономности. На первом этапе они планируют совместно разработать прототип беспилотного автомобиля на основе серийных моделей Hyundai или  Kia. Кроме того, группа прогнозирует создание автономной системы управления автомобилем для автопроизводителей, служб такси и каршеринговых компаний. Сотрудничество также может быть продолжено в создании совместных продуктов, которые будут интегрировать технологии Яндекса.

Мы считаем новость позитивной для долгосрочной стратегии Яндекса. Хотя группа уже достигла значительных успехов в разработке технологий беспилотного вождения, которые она запустила весной 2017, мы считаем, что сотрудничество будет взаимовыгодным для компаний за счет взаимодополняющих экспертиз.

АТОН