Итак, обещанный список из 10 флоатеров с ежемесячным купоном. Я выбрал только ликвидные облигации надежных эмитентов (кредитное качество А и выше). При этом я не стал брать облигации с офертой. Также я выбрал облигации со сроком погашения позже 2026 года, чтобы вам гарантированно не пришлось ничего экстренно продавать и перекладываться во что-то другое.

1. ФосАгро БО-П02 (RU000A109K40)

Дата погашения: 08.09.2026 (1,9 лет)

Купон: ключевая ставка + 1,1%

Амортизация: нет

2. АЛРОСА 001Р-01 (RU000A109L49)

Дата погашения: 02.09.2028 (3,9 лет)

Купон: ключевая ставка + 1,2%

Амортизация: нет

3. Газпром капитал БО-003Р-02 (RU000A108JV4)

Дата погашения: 08.05.2028 (3,6 лет)

Купон: ключевая ставка + 1,25%

Амортизация: нет

4. Газпром нефть БО 003P-13R (RU000A109B33)

Дата погашения: 09.02.2028 (3,3 года)

Купон: ключевая ставка + 1,3%

Амортизация: нет

5. Группа Черкизово БО-001Р-07 (RU000A1094F2)

Дата погашения: 15.07.2027 (2,8 лет)

👉 Балансовая стоимость компании Berkshire Hathaway за 50 лет выросла с 19 до 146 тысяч долларов, доходность со ставкой 19,4 годовых (рост на 751000% против индекса 11196%)

👉 Одним из важнейших качеств оценочного инвестора является душевное равновесие

Опыт показывает, что большое количество людей хотят вести подсчёт всех показателей своего облигационного портфеля в таблицах Excel. Об этом говорят сотни репостов, лайков, комментариев под постами по таблицам, что я публиковал.

В ведении excel таблицы с облигациями есть много преимуществ. Одним из главных считаю возможность кастомизации всего, что угодно. Если вам нужен любой из десятков параметров, вы можете без труда их указать. Миксовать по своему усмотрению всё, что только вздумается.

Привязка к API Московской биржи позволяет тянуть всю информацию напрямую с первоисточника, что гарантирует вам наиболее достоверные данные.

В этой статье собрал абсолютно все материалы по работе с таблицами excel и гугл, что написал более чем за год.

Статья состоит из следующих разделов:

• Подготовка таблицы Excel к работе
• Принцип работы формул с привязкой к API Московской биржи
• Пример практического использования таблицы
• Работа с ОФЗ в Excel

#АнализАкций
2023г, 2024г.

В столбце % указано, где находится акция в диапазоне от минимума до максимума
(0% минимум, 100% максимум).

В столбце «рост с min до max (%)» рассчитал, на сколько % выросла акция с min до max
(можно оценить, насколько быстрая акция).

ЗЕЛЁНЫМ ФОНОМ ВЫДЕЛИЛ АКЦИИ, КОТОРЫЕ СЧИТАЮ СИЛЬНЫМИ И
ИМЕННО ЭТИ АКЦИИ — В ПОРТФЕЛЕ И БУДУ ДОБИРАТЬ НА ПРОСАДКАХ !

В 2023г. обогнал индекс полной доходности Мосбиржи (включая дивиденды) на 40+%.
Как в этому году ?
Увидим: мониторю, пишу о действиях, считаю результат.

Оранжевым фоном выделил акции,
по которым в 2023г. был IPO.
Новые истории, пока их не покупаю.
Написал личное мнение.





С уважением,
Олег.

Курс валют на 31.12.2023 ЦБ определил, а значит мы можем спрогнозировать дивиденд Сургутнефтегаза за 2023 год.

ЦБ РФ ПОНИЗИЛ КУРС ДОЛЛАРА НА 30 ДЕКАБРЯ — 9 ЯНВАРЯ ДО 89,69 РУБ., ЕВРО — ДО 99,19 РУБ., ЮАНЯ — ДО 12,58 РУБ. — РЕГУЛЯТОР

На конец 3-го квартала 2023 г. Сургутнефтегаз имеет кубышку в размере около 5914 млрд руб., большая часть из которой в зарубежной валюте. Ввиду ее большого размера относительно операционной прибыли курсовая переоценка существенно влияет на прибыль компании и дивиденды.

Для начала надо определиться в какой валюте сейчас выражена кубышка компании. До СВО она была в долларах, но сейчас эта валюта токсична для российских компаний и возможно она была заменена на более дружественную — юань.

Итак, начинается 2022 г., кубышка Сургутнефтегаза хранится в долларах, как и все предыдущие годы. При этом есть долгосрочные депозиты, срок которых более 12 месяцев, и краткосрочные депозиты, срок которых менее 12 месяцев.

Так как доллар с февраля 2022 г. валюта недружественная, то все краткосрочные финансовые вложения, что были на 31.12.2021, были в последствии конвертированы в рубль, возможно совсем небольшая доля в юань. Для упрощения, примем, что на конец 2022 г. юаней еще не было.

У меня нет точного ответа на этот вопрос, тут каждый решает сам. Но, принимая решение, можно не гадать на кофейной гуще, а обратиться к известной и условно надежной информации, которую предоставляет сам эмитент, да я говорю о фундаментальных показателях бизнеса.

Для начала чтобы понять что происходит с компанией я собираю такую табличку в Excel:

Здесь зеленый цвет формула, желтый цвет данные, которые беру с сайта смартлаба, оранжевый – данные из МСФО-отчетности эмитента за год или за последний доступный период.

Далее по этим данным строю комбинированную диаграмму, чтобы увидеть динамику показателей:

Добрый день, друзья!

Завершился 2023 год и наша исследовательская группа обновила параметры для оценки стоимости собственного капитала (модель CAPM), средневзвешенной стоимости капитала (модель WACC), а также ставок дисконтирования на базе российских финансовых активов и отечественных источников информации.

Импортозамещение в этой сфере требуется потому, что облигации недружественных государств больше не являются для российских инвесторов безрисковым активом. Поэтому использование известных таблиц Дамодарана в целях построения финансовых моделей для российского рынка становится бессмысленным.

Прошлогоднее исследование и методику расчётов см. здесь: https://smart-lab.ru/blog/911710.php.

__________

Напомним, что стоимость собственного капитала определяется по следующей модели:

где    R_e– ожидаемая доходность (стоимость) собственного капитала, %;
         R_f – ожидаемая доходность безрискового актива, %;
         β – коэффициент, характеризующий меру рыночного риска актива;

Знаменитый ирландский драматург, романист, критик и лауреат Нобелевской премии в области литературы Бернард Шоу прожил долгую жизнь.

Бернард Шоу был вегетарианцем. Когда ему было 70 лет, на вопрос о самочувствии он отвечал так: «Прекрасно! Только мне докучают врачи, которые утверждают, что я скоро умру, если не буду есть мясо».

На тот же вопрос в 90 лет он весело говорил: «Прекрасно! Только мне докучают врачи, которые утверждают, что я скоро умру, если не буду есть мясо». Писатель дожил до 94 лет, оставаясь в трезвой памяти и полным сил.

На вопросы о своем долголетии отвечал: «Я никогда не относился к жизни серьезно».

Бернард Шоу оставил неизгладимый след в литературе и мышлении своими замечательными произведениями.

Одна из способностей писателя было умение облекать сложные темы в краткие и запоминающиеся фразы.

Итак, сегодня подборка лучших цитат гениального Бернарда Шоу:

1. Деньги – не главное в жизни! Только не забудьте ими обзавестись, прежде чем сказать такую глупость.