Избранное трейдера Fandor777
Добрый вечер!
Сегодня хочу рассказать вам о тестировании индикатора RSI на различных таймфреймах и продемонстрировать, как многие трейдеры заблуждаются в его использовании.
Давайте начну с обозначений, которые использованы для обозначения величин:
Вероятность успеха сигнала (%): это доля случаев, когда цена после сигнала RSI двигалась в нужную сторону с учетом комиссии. Чем выше процент, тем больше вероятность, что сигнал окажется прибыльным.
Вероятность движения цены (%): это доля случаев, когда цена двигалась на минимально необходимое изменение без учета направления. Это помогает понять, насколько волатилен рынок.
Выгода от RSI: это коэффициент, показывающий, насколько использование RSI выгоднее простого случайного движения цены. Чем выше значение, тем лучше работает индикатор.
Как проводился анализ?
Анализ учитывает комиссию в размере 0.036% для открытия и закрытия позиций (в обе стороны), что соответствует условиям торговли в качестве мейкера на популярной бирже Bybit.
Математика анализа:
Приветствую Друзья инвесторы, с Вами снова Роман и сегодня мы обсудим компанию НЛМК.
НЛМК приносит прибыль!Из статьи мы узнаем, как обстоят финансовые дела на предприятии, приносит ли оно прибыль, узнаем на сколько велики обязательства компании, сравним реальную стоимость акции с балансовой и поймем стоит ли инвестировать свои деньги в это предприятие.
Прежде чем начать приглашаю Вас подписаться в мой Telegram канал там больше обзоров, выходят они быстрее и можно скачать таблицы с финансовыми показателями по каждой компании.
Группа НЛМК — лидирующий международный производитель высококачественной стальной продукции с вертикально-интегрированной моделью бизнеса. Добыча сырья и производство стали сосредоточены в низкозатратных регионах, изготовление готовой продукции осуществляется в непосредственной близости от основных потребителей в России, Северной Америке и странах ЕС.
По данным Bloomberg, цены на сталь в Китае упали до минимума с 2017 г. Негативная конъюнктура на мировом рынке стали сформировалась из-за слабого спроса со стороны ключевых потребителей. При этом производство снижается менее значительно, что может указывать на проблему перепроизводства.
Рассмотрим ситуацию на рынке стали и дадим взгляд на акции российских металлургов (ММК, НЛМК и «Северсталь»).
Слабый спрос на сталь обусловлен снижением активности на рынках недвижимости
По оценкам World Steel Association, в ближайшие несколько лет глобальный спрос на сталь будет оставаться слабым из-за высокой инфляции и высоких процентных ставок во многих странах, в результате чего замедляется активность на рынке недвижимости (доля строительного сектора в потреблении стали составила ~52% по итогам 2023 г.). Геополитическая напряженность также добавляет волатильности на рынке.
Китай является ключевым производителем и потребителем стали. На его долю приходится более 50% мирового производства и потребления. Сектор недвижимости в Китае находится в затяжном кризисе, что заметно сказывается на потреблении стали. В 2020-2023 гг. оно снизилось на 11%, с 1009 до 896 млн т. При этом производство за тот же период сократилось всего на 3%, с 1044 до 1011 млн т.
🔩 НЛМК представил нам финансовые результаты по МСФО за I полугодие 2024 г. Судя по отчёту, компания лучше всех провела данное полугодие из 3 металлургов, конечно, в глаза бросается снижение чистой прибыли, но рентабельность по EBITDA остаётся на уровне, чистый долг отрицателен, а FCF хватает на вполне приличные дивиденды. Рассмотрим для начала основные данные:
▪️ Выручка: 517,8₽ млрд (+16,6% г/г)
▪️ EBITDA: 156,3₽ млрд (+8,5% г/г)
▪️ Чистая прибыль: 81,6₽ млрд (-10,8% г/г)
💬 Компания не предоставляет операционные данные. У нас есть данные от WSA, где известно, что начиная со II кв. производство стали в России падает, есть несколько причин: высокая база 2023 г., дорогие кредиты, замедляющие строительство, перестроение логистики и ремонтные мероприятия на производствах. Ещё имеются устаревшие данные, где 40% выручки приходилось на внутренний рынок, 60% на экспорт (18% — США, 14% — EC). Думаю, что % был сдвинут в сторону России, но всё же осталась EC, где <a href=«www.
Итак, сегодня мы разберем отчет самого нашего закрытого металлурга НЛМК. Компания по-прежнему не выходит особо на связь с инвесторами, ни тебе прогнозов, ни презентации, ни комментариев от господина Лисина. Так что постараемся сегодня выудить максимум информации из цифр МСФО отчёта.
Но начнем с цен на сталь, не буду вдаваться сейчас в последние новости по поводу перенасыщения рынка стали в Китае из-за кризиса в строительном секторе, потому что наши металлурги практически перестали работать на экспорт и реализуют продукцию внутри нашей страны, и цены на сталь у нас свои. И остаются они более чем на высоких уровнях, как мы видим из отчетов Росстата.
А вот ещё за чем нам предстоит понаблюдать, так это за тем, как отразиться на показателях завершение льготной ипотеки. Пока по 1 полугодию был введено 53,4 млн кв метров нового жилья, что на 2,5% больше, чем в 1пг 2023. Это без учёта ДНР и ЛНР. Но показательной будет всё же вторая половина года.
В конце июля я опубликовал у себя на Фейсбуке короткий пост про то, как Эд Торп смог разоблачить финансовую пирамиду Берни Мэдоффа за 17 лет до того, как она лопнула. В комментариях к этой записи Елена Чиркова высказалась в том ключе, что найти хороший фонд, который будет годами надежно приносить тебе 20% годовых в долларах – это вообще не проблема.
Памятуя о том, что Елена как раз управляет фондом акций Movchan's под названием GEIST (Global Equity Investment Fund), я решил проверить: приносит ли он своим инвесторам эти самые 20% годовых, раз уж их так несложно обеспечить.
Итак, впервые за 7 месяце ЦБ осмелился снова поднять ключевую ставку до 18%. Кроме прочего это означает, что налог на вклады можно будет платить с большего дохода чем ранее.
Как начисляется налог на вклады?
К примеру,
за вклад, закрытый в 2023 году, уплатить налог придется в ноябре 2024-го.
за вклад, закрытый в 2024 году — в ноябре 2025-го.
Так как за 2023 год налог будет начислен только осенью, приведу примеры для нынешнего и прошлого года.
Налог составит 13% от суммы, превышающей необлагаемую сумму дохода.
Она зависит от максимального значения ключевой ставки Центробанка в отчетном году.
Метод ФИФО (First In, First Out — «первым пришел — первым ушел») применяется для расчета прибыли или убытка при продаже ценных бумаг. Если у вас открыт брокерский счет в российской брокерской компании, расчет финансового результата произведет сама компания. Если же счет открыт у зарубежного брокера, то расчет придется делать самостоятельно.
Рассмотрим на примерах с реальными акциями, как происходит расчет финансового результата.
1️⃣«Фосагро»:
▪️ Вы покупали акции компании:
30 сентября 2023 года — 50 штук по цене 6 700 рублей;
30 декабря 2023 года — 50 штук по цене 6 500 рублей.
▪️ В апреле 2024 вы продали 60 акций по цене 6 600 рублей.
Сумма дохода составила 396 000 рублей (6 600 х 60).
▪️ Сумма расходов рассчитывается следующим образом:
50 акций по 6 700 рублей = 335 000 рублей;
10 акций по 6 500 рублей = 65 000 рублей.
Итого: 335 000 + 65 000 = 400 000 рублей.
📉Финансовый результат сделки отрицательный:
396 000 – 400 000 = -4 000 рублей.