Большинство финансовых консультантов и видеоблогеров в РФ советуют новичкам ETF, отмечая их незначительные минусы, такие как:  реинвестирование дивидендов, негарантированный доход, а некоторые даже относят такой минус как англоязычное описание подробной инфы о фонде)))

У меня начало подгорать от их советов и захотелось высказаться, перечислив реально значимые минусы ETF и БПИФ представляемые на РОССИЙСКОМ фондовом рынке, дабы развеять иллюзии новичков о простом пассивном инвестировании в индекс. 

Итак, первый минус: комиссия за управление. 

Комиссия зашита в цену ETF и списывается ежедневно. На долгосрочном инвестировании комиссия съедает существенную часть дохода. Про транзакционные издержки начинающих инвесторов наглядно расписано у Арсагеры, в качестве примера выжимка из книги: при вложенных 100 000 на 10 лет (без учета пополнений) при инфляции 6%, ставке 5% и комиссии фонда в 1%, на выходе имеем доход 159 000 и транзакционных издержек на 24 000 !!! За 30 лет: доход 1 600 000, а комиссий на 540 000!!! Это ппц… 

Все чаще мне в личку задают вопрос о том, куда можно вложить свободные деньги в 2021 году. Вопросы эти не беспочвенны. Ведь 2020 год показал, что банковские депозиты не справляются с поставленными населением задачами. Но и рынки сильно выросли с мартовских просадок. Сейчас все сложнее найти подходящий инструмент. Одним из вопросов, заданных мне недавно — «Куда вложить 300 000 рублей на срок от полугода до года». И главное, чтобы по прошествию этого периода депозит желательно не ушел в минус ))) Давайте разбираться.

Самая оперативная информация в моем Telegram «ИнвестТема»

Однозначно, банковские депозиты сейчас крайне неинтересны. Я взял топ 30 банков и посчитал доходность. Средняя не превысила 4,6% и то, для ее получения нужны дополнительные платные подписки, страхование и прочее. Тот же Сбербанк не дает и 4%, если учесть эффективную ставку.

Из практических предложений — предлагаем снизить порог для получения статуса квалифицированного инвестора с текущих 6 миллионов до 1,4 миллиона. Когда тот же самый порог, в соответствии с регламентом Агентства по страхованию вкладов гарантирует вклады того или иного вкладчика того или иного коммерческого банка, нам кажется, что будет логично применить схожий подход для определения квалифицированного инвестора

Сбербанк также полностью поддерживает предложение Банка России о подробном информировании потенциального инвестора и борьбе с так называемым мисселингом.

источник

  Про эти организации слышал много хорошего и много плохого. И ведь все правы по-своему,  потому что всё лекарство и всё яд — зависит от того, как и зачем использовать. Неправильное использование пропов, как инструмента, является основным источником негатива. Об этом хотелось бы поговорить подробнее, т.к. есть небольшой опыт. Это не гайд, не сравнение разных пропов и не советы по выбору оптимального турнира — просто расскажу свою историю, а уж что из этого взять себе на вооружение, решайте сами. История длинная, поскольку без предисловия и контекста донести моё отношение к этому вопросу не выйдет. 

  До 2018 торговал только NYSE и тому, что на текущий момент дополнил арсенал инструментов фьючерсами на насдак и сипи, стоит сказать спасибо одному знакомому трейдеру, который так разрекламировал CME, что тогда, три года назад, было решено попробовать. И здесь стоит дать небольшой комментарий. На мой взгляд все эти разговоры про то, что если ты умеешь торговать, то сможешь зарабатывать на любом инструменте, полная чушь, красивые байки тех, кто вообще ни на чём не зарабатывал. На деле, у многих инструментов своя специфика. Если решили перейти на другую площадку или добавить инструмент, обладающий своими характерными особенностями, будьте готовы потратить время и силы на адаптацию. Именно с таким настроем было принято решение попробовать фьючи. 

  На “попробовать” давал себе год. Не в том плане, что если через год ничего не начнёт получаться, брошу, а как время, необходимое на освоение новых инструментов и корректировку навыков — десять-двенадцать месяцев, в течении которых возможно выпаду из торговли на NYSE. Первым делом нашёл нормальный плеер. Это не реклама, но на тот момент (не знаю как сейчас с этим у других) лучшим вариантом был TigerTrade. Даже не лучший, а наверное единственный плеер, из всего, что смог попробовать, дающий полную имитацию торговой сессии. Все нужные таймфреймы в нужных формах, и динамика проигрывания цены, идентичная реальной. Не посекундно, не побарово, а именно с той скоростью, какая была на сессии реальтайм. Таким должен быть правильный плеер истории. Кроме того, можно было купить этот модуль отдельно, не оплачивая полную стоимость платформы. На тот момент меня такой вариант полностью устраивал, поскольку первым этапом переезда на CME была вовсе не торговля, а поиск тех самых особенностей фьючей, и выявление несостыковок с имеющимися наработками. Собственно дальше этого этапа я ничего ни не планировал, т.к. не знал чем он закончится и всего лишь руководствовался принципом: не зная брода не суйся в воду. 

  Что-то получалось, что-то нет. В первые четыре месяца большая часть времени уходила на торговлю истории, приближенную к боевому режиму настолько, насколько это возможно. Сессии тоже отрабатывал, но этого было катастрофически мало — всё равно, что хирургу учиться на реальных операциях. История на этом этапе — маст хэв, но есть момент — после того, как прокрутил всё с 2015 года, начал ловить себя на том, что при повторном воспроизведении любой сессии мозг помнит правую часть и не может проводить анализ объективно. Не всё удалось проверить и не могу сказать, что успел перестроиться полностью, однако торговля происходила уже осознанно и имелось представление, где и что нужно подтянуть. Пришло время для следующего этапа. 
 
  Глупо переходить на реальный счёт, руководствуясь достижениями на плеере. Какой бы хорошим не была симуляция, есть ряд условностей, которые не позволяют плееру заменить живую сессию. Нужен ещё один этап. Демка в моём случае уже не котировалась, но и реал открывать было рано, поскольку возможностей своих на CME я по-прежнему не понимал. И вот здесь в процесс идеально вписались пропы, как наиболее адекватная прослойка между демкой/плеером и реалом. За 150$ я получал 1500$ рисков и месяц времени. Это как абонемент в спортзал с боксёрской грушей и рингом. Не возможность получить счёт, не билет в жизнь, а хороший тренажёр, который позволит вырабатывать и совершенствовать навыки. 

  Вот где-то здесь лежит основной пласт сложностей, возникающих у трейдеров с пропами. Людей, умеющих торговать очень мало, но людей, думающих, что они умеют торговать невероятно много. Та самая глупая самонадеянность, присущая всем нам, является источником большинства проблем в трейдинге и при работе с пропами в том числе. Человек не ставит себе задачу научиться, он идёт сразу за деньгами. При таком раскладе оплата турнира не воспринимается как стоимость тренажёра (вполне адекватная к слову), там математика совсем другая — нужно за пару месяцев этот турнир пройти, потратив 300$, но получив рисковый капитал в пять раз больше. Вот только есть нюанс. Чтобы турнир пройти за два месяца, нужно заработать более двухсот процентов от изначальных рисков. Настолько наивно, что смешно. Загляните в таблицу Кубка Роббинса, посмотрите, сколько процентов зарабатывают за год(!) лучшие из тех, кто в этом турнире участвует. В итоге, при такой математике, мы изначально получаем гэмблера, который кроме как на везение, ни на что рассчитывать не может. Это же является и основной причиной того, что подавляющее большинство прошедших вылетает спустя один-два месяца, после получения счёта — отношение к рискам не меняется, но полоса везения, длившаяся пару месяцев, когда такой РМ прокатывал, заканчивается. Одна из компаний даже предлагает (или предлагала) прошедшим не открывать реал, а торговать на демо в более выгодных условиях, с выплатой реальных денег при успешной торговле, потому что они имеют статистику и знают, что почти все сольются. И это не проблема пропов, как способа организации взаимоотношений между трейдером и инвестором, и не проблема тех условий, на которых вам предлагается сотрудничать — проблема в людях, которые сути этих условий не видят и не понимают реальный расклад. Трейдеров никто не обманывает, они обманывают себя сами. При должных скиллах, думаю, можно пройти турнир за четыре-пять месяцев. Это будет по-прежнему агрессивная торговля, но сохранится определённый баланс между агрессией и вероятностью не слить челлендж. Но много ли среди нас хороших трейдеров, и много ли из хороший пробуют себя в пропах? Вот и выходит, что эти ребята зарабатывают не на том что заберут себе двадцать процентов профита трейдера, получившего реальный счёт, а на продаже тренажёра, который все почему-то покупают как лотерейный билет, ничего не выигрывают и идут рассказывать остальным, что это лохотрон. 

  В моём случае проп выступал именно как тренажёр. Нет никакого смысла ставить себе цель заработать, если вы ещё не знаете своих возможностей или точно знаете, что торговать не умеете (если ещё не зарабатывали, то второе гарантировано). Расклад был очень прост. Возможностей своих я не знал, соответственно цель первая — в этом разобраться и вторая — если нужно, подучиться. Далее математика за первый класс. Даже при минимальных стопах в 50$, за три убыточных сделки на реале я перекрываю стоимость платы участия в турнире, который длится месяц и позволяет мне потерять в десять раз больше. Именно постановка правильной цели меняет весь расклад. Мне была нужна реальная статистика, максимально приближенная к боевой, за которую я не заплачу слишком много (точнее заплачу фиксированную сумму денег), при любом, даже самом негативном раскладе, а он, блин, может быть негативным у любого, и понять, без хоть сколько-то значительного трек-рекорда, на что вы можете рассчитывать, никаким иным способом нельзя. Всё остальное — слюнтявые фантазии и мечты, руководствуясь которыми люди теряют свои деньги. 
   
  Этап с пропами длился более десяти месяцев в основном из-за той ошибки, которую описал выше. В какой-то момент дал слабину и решил таки пройти до реала. Возомнив себя гуру после хорошего периода на рынке, увеличил риск. Рынок продолжал давать больше чем забирать, и увеличенные в деньгах стопы позволили пройти два этапа за месяц с небольшим. 

  Первый этап за семь дней

Всем привет! 

Подводя итоги 2020 года, команда CScalp подготовила отчет о том, чего удалось добиться в ушедшем году и что ждет пользователей терминала в будущем. 

Что нового в терминале 

Во-первых, CScalp научился работать с QUIK, квартальными фьючерсами Binance, биржами FTX и Bybit. Количество ежедневных запусков привода выросло в 10 раз. В начале 2020 года CScalp запускало 400 человек в день, в конце – 4000. Во-вторых, у привода появились собственные встроенные прокси-сервера. Обновили интерфейс, добавили любимую пользователями ночную тему и увеличили количество стаканов до 30. 

Сообщество

Вместе с терминалом росло и сообщество. Центром сообщества в 2020 стал YouTube-канал CScalp. Теперь каждый трейдер может начать свой день с утреннего брифинга от команды терминала. Помимо брифингов, на канале мы выкладываем ролики по учебному курсу CScalp и вебинары от наших партнеров. 

Также сообщество CScalp “расцвело” в Telegram и обзавелось собственным ботом, функционал которого пригодится и в торговле. 

С 1 апреля 2022 года вступит в действие новый закон о статусе квалифицированного инвестора.

Он усложняет получение статуса и сильно сужает доступные инструменты для неквалифицрованного инвестора.

Но пока он не вступил, можно успеть получить квала по старым правилам.
Для простых смертных легче всего это сделать по следующему требованию.

По активности — вы должны совершать не менее одной сделки в месяц и не менее десяти сделок в квартал в течение четырех кварталов, то есть года, объемом не менее 6 млн рублей. И не имеет значения, насколько вы при этом успешны.

Набить объем 6 млн проще простого на срочном рынке. Торгуем фьючами. Депозит нужен минимальный 20-30 тыс. руб.
6 млн можно набить даже за день, если постараться.

Осталось проторговать 4 квартала, т.е. год. Делая не менее 1 сделки в месяц и 10 в квартал.

Если начать сейчас, то можно успеть.

Инвесторы, признанные квалифицированными до 1 апреля 2022, таковыми и останутся.
А далее неквалифицированным уже придется проходить тест от Банка России, чтобы получить статус.

Курс доллара на 31.12.2020 ЦБ определил, а значит мы можем спрогнозировать дивиденд Сургутнефтегаза за 2020 год.

На завтра, 31.12.2020 г., курс доллара США, официально устанавливаемый Центральным банком РФ, составит 73,8757 руб. Таким образом, курс доллара США повысился на 21,9 коп. по сравнению с сегодняшним курсом.

Сургутнефтегаз имеет валютную кубышку в размере около 49 млрд долларов. Ввиду ее большого размера относительно операционной прибыли курсовая переоценка существенно влияет на прибыль компании и дивиденды.

Средневзвешенная цена на нефть в 4-м квартале была на 5% выше, чем в 3-м.