Сегодня мы поговорим о российских компаниях с самым высоким пятилетним ростом прибыли, капитализацией не ниже ₽ 10B и коэффициентом P/E (отношение капитализации к годовой прибыли) не выше 20. Последнее означает, что акции не переоценены, и их можно приобрести без страха, что это пузырь.

Все перечисленные акции торгуются на Московской бирже. Все данные приведены в рублях, но процентные изменения прибыли и оборота за 5 лет (ввиду сильного падения курса рубля) продублированы в американских долларах. Буква «B» означает миллиарды.

При оценке инвестиционной привлекательности компаний стоит осторожно относиться к приведённым показателям дивидендов. Мы пользовались данными finance.google.com, но иногда для российских предприятий там даётся устаревшая информация о дивидендах, которую лучше проверять в других источниках. 

( Читать дальше )

http://www.sistema.ru/fileadmin/user_upload/results_disclosure/2017/1q17_pres_rus.pdf 

стр. 11-12.

Вот последние данные с московской биржи. Фондовый рынок — www.moex.com/ru/spot/members-rating.aspx?rid=110




У ТОП 25 брокеров всего 95000 активных клиентов, это те, кто хоть раз совершил сделку за месяц. Всего активных клиентов примерно 100 тысяч человек.

Население России сейчас около 145 млн. человек.

Итого имеем: всего 0.068% от населения являются активными клиентами на московской бирже.

Поскольку на длительном периоде зарабатывают в среднем около 5% участников рынка, то получаем цифру 0.0034% — это процент зарабатывающих в стране.

Но и это не будет правильной цифрой, поскольку из 5% реально зарабатывающих трейдеров и инвесторов только за счёт биржи живёт ну максимум каждый десятый, а значит конечная цифра будет равна 0.00034% от населения страны — это те, кто живут только с доходов, полученных на финансовых рынках.

Да, есть ещё много клиентов у разных кохонь, но их в расчёт я не беру, ибо сильно они на конечную статистику не повлияют, там процент выживаемости около 0.5% от всех на горизонте 5 лет.

( Читать дальше )

Ранее писал по созданию портфеля для пассивно инвестирования на ИИС, после паники докупил ещё акций в свой портфель по более низким ценам и приблизительные дивиденды по текущим ценам стали на много привлекательнее. Также оставил немного свободных средств на случай, если акции упадут ещё ниже или появится новая инвестиционная идея под пассивное инвестирование. И дополнительно рассчитал приблизительную среднюю доходность по портфелю по достижению цели по акциям и получению дивидендов.

Напомню, по поводу целей, это больше для читателей, я возможно не буду продавать по достижению целей, так как при текущих ценах, дивидендная доходность отличная и её можно будет получать многие годы, если компании не станут убыточными или же изменится устав компании по выплате дивидендов.

( Читать дальше )

62 фильм о трейдинге, бирже, финансистах

В сети ходит много всяких списков с фильмами про трейдинг, финансистов, биржи. Самый большой список что я видел — 31 фильм. Я смог найти 61 фильм. В список входят также несколько документальных лент и сериалов. отсортированы в алфавитном порядке.

Все фильмы можно найти на просторах интернета. Что-то на YouTube что-то на торрентах.

 

 

Американский психопат / American Psycho (2000)

Днем он ничем не отличается от окружающих, и в толпе вы не обратите на него внимания. Но ночью этот благовоспитанный гражданин превращается в изощренного убийцу, терроризирующего спящий город.
Современный дикарь, презирающий законы человечества, питается только испепеляющим пламенем своей ненависти, которая растет с каждым новым преступлением. Лавина ужаса приближается к критической черте. Скоро наступит момент, когда ее уже нельзя будет остановить.

Афера Века / The Crooked: The Unshredded Truth About Enron (2003)

Когда 26-летний Брайан Крувер парковал свою подержанную машину между шикарными «Порше» и «БМВ» в гараже корпорации «Энрон» — одной из ведущих финансовых компаний Америки, он твердо знал, что скоро станет обладателем не менее шикарного автомобиля.

( Читать дальше )

Что это такое?? Керррри Трейд — «нести торговать»? Да нет же, мой провинциальный друг! Это хитрожопое изобретение буржуа, для того чтобы почти без риска получать $$$$. Как только вы посмотрите видео, побежите в обменник покупать баксы. Репостните это видео своей соседке, которая $$ купила по 75. Приятного просмотра.

( Читать дальше )

«Америка больше не будет соглашаться на меньшее, чем самое лучшее… Мы всегда будем ставить интересы Америки на первое место».© Трамп

Западные СМИ вспомнили, как пять лет назад Барак Обама прилюдно высмеял президентские амбиции Дональда Трампа.

В 2011 году актер-комик Сет Майерс на ужине в Белом доме пошутил над Дональдом Трампом, сидящим в этот момент в зале.

«Дональд Трамп говорил, что будет баллотироваться на пост президента, как республиканец, и это удивительно, так как я думал, что это просто шутка», — сказал комик. Затем Майерс высмеял прическу Трампа, сравнив ее с лисой.

К насмешкам комика присоединился и Обама. Он поблагодарил Трампа за то, что тот отверг теорию заговора. При этом глава США выразил надежду на то, что миллиардер вернется к реальным проблемам, таким как «липовая» посадка на Луну, убийства Бигги и Тупака (американские рэперы, чьи убийства до сих пор не раскрыты — прим.ред) и Розуэлльский инцидент с НЛО (предполагаемое крушение летающей тарелки около города Розуэлл в штате Нью-Мексико в 1947 году — прим.ред). Затем Обама предположил, что если бы Трамп стал президентом США, то превратил бы Белый дом в казино.

Все это время миллиардер сидел в зале и слушал американского лидера с серьезным лицом.

Видеоролик 2011 года появился на странице издания Business Insider после того, как Дональд Трамп одержал победу на 45-х президентских выборах США.



( Читать дальше )

В биржевой среде снова разгорается потухший было костерок скандала вокруг нечестного доступа на срочный рынок мосбиржи. Для тех, кто пропустил предыдущие серии этого многолетнего сериала, напоминаем, что давным-давно группа лиц, неустановленной религиозной принадлежности, наглым образом взломала биржевой роутер для самого что ни на есть прямого доступа к торговой площадке. И написали они свой роутер, быстрее и надежнее нативного биржевого. Теперь доступ к торговле фьючерсами и опционами у них прямее, чем у остальных терпил. По многочисленным слухам, успел сформироваться настоящий черный рынок вокруг ломаного роутера. Где можно купить спецификацию внутреннего протокола, реализацию роутера, которую можно опознать как ломаную, реализацию роутера, которую распознать нельзя и много еще чего интересного. Бюджеты соответствуют продукту, цены на поделки могут составлять миллионы рублей, биржа — занятие не для бедных. 

( Читать дальше )

   Обновление фондовыми индексами исторических максимумов традиционно порождает массу споров относительно их дальнейшей динамики. Большинство инвесторов с долей скепсиса относятся к продолжению подъема и пытаются оградить себя от сопутствующих рисков коррекции, пытаясь оценить обоснованность покорения вершин и общую перегретость рынка. В данном контексте наиболее показательным индикатором будет коэффициент Shiller P/E, рассчитываемый как отношение капитализации американских компаний к средней чистой прибыли за 10 лет с учетом влияния инфляции.

  Начиная с 2013 года индекс растет со скоростью, соответствующей периоду с 1995 по 2000 годы, а его значение составляет 26,9 что уже выше отметки кредитного кризиса в 1966 году. Данная динамика достигается за счет сохранения положительного эффекта от мягкой монетарной политики ФРС. Низкая стоимость денег позволяет аккумулировать больший объем средств на фондовом рынке и наращивать уровень потребления. Происходит это потому что затраты на обслуживание долга снизились с 13,5% от реальных доходов в 2008 до 10% в текущем году, в то время как размер выданных потребительских кредитов стабильно держится вблизи отметки $20 млрд. в месяц. Данная ситуация свидетельствует о наличии у американцев кредитной лазейки для рефинансирования старой задолженности новыми, более дешевыми займами. В результате население ускоренными темпами увеличивает объем потребления, что приводит к улучшению макроэкономических показателей, подъему стоимости акций. Основное противоречие в данном контексте возникает, если проследить динамику прибыли компаний: в 2015-2016 годах мы наблюдаем ухудшение показателей, которое хоть и было во многом спровоцировано проблемами нефтегазовых компаний, нашло отражение во всех секторах американского рынка.

( Читать дальше )