☕️ Статус на утро. 15 ноября

Выдача ипотеки за 10 месяцев снизилась год к году более чем на треть. Сбер повышает ставки по базовым ипотечным программам на 3,5 п. п. Минимальная ставка составит 28,1%

🤑Индекс слабо растет — 2 705 (+0,28%).
💲Доллар немного сдал позиции — 99 руб. (-0,58%).

📈 Растут

• $OZON Озон +0,67%
• $AGRO Русагро +0,65%
• $UPRO Юнипро +0,43%

📉 Падают

• $CBOM МКБ -1,00%
• $AFKS АФК Система -0,41%
• $ASTR Астра -0,39%

🗞Новости

🟠Скорректированная чистая прибыль HeadHunter в III квартале 2024 года выросла на 84,4% г/г и составил 7 255 млн руб. — Компания 

🟠Технопромэкспорт, Газпром энергохолдинг и Интер РАО стали основными претендентами на строительство 2 ГВт новой генерации на юге России — Ъ 

🟠Совкомбанк за 9 месяцев сократил чистую прибыль по МСФО на 26% — до 57 млрд руб. — Компания 

Все самое важное про фондовый рынок читайте у нас в Телеграме GIF

00:00 — Вступление
04:59 — S&P500, Nasdaq, Hang seng,
07:50 — IRUS (Индекс Мосбиржи), RTSI (Индекс РТС)
12:29 — Сбер, Т-банк, ВТБ, Газпром, Газпром нефть, Лукойл, Роснефть, Татнефть, Новатэк, Сургутнефнегаз преф, Магнит, МТС, Мечел, М.Видео, Сегежа
18:40 — Юань рубль, рубль доллар, прогноз рубля.
20:19 — Фьючерс на газ, Природный газ США, Нефть, Фьючерс нефти
24:55 — DXY, US10Y, VIX, Серебро, фьючерс на серебро, Золото, фьючерс на золото
26:06 — TMF, Bitcoin, Apple, Tesla, Li auto, Nio, Xpeng, JD, Baba
27:03 — Итоги по рынку акций
29:05 — Медь, Какао, CHMF, YDEX, PLZL, LENT,
37:50 — AFLT, IRKT, META, NFLX, SHOP

Отказ «Газпрома» выполнять решение арбитража о выплате OMV компенсации на €230 млн или остановка поставок в Австрию грозят юридическими и финансовыми последствиями, считают юристы, опрошенные “Ъ”. По их мнению, нарушение контракта и прекращение поставок газа усиливают риски для компании, включая возможные дополнительные иски и ухудшение репутации.

Решение о выплате OMV €230 млн Международная торговая палата приняла по итогам арбитражного разбирательства о нарушении графика поставок газа «Газпром экспортом» в Германию в 2022 году (полностью они прекратились в сентябре).

Как сообщила OMV, компания намерена зачесть сумму в счет платежей, которые должна произвести «Газпром экспорту» по контракту на поставку газа в Австрию.

В OMV отметили, что это может ухудшить отношения между компаниями вплоть до прекращения поставок. Следующая дата платежа — 20 ноября, то есть прокачка может остановиться уже на следующий день, считают в OMV. Объемы потерь поставок в систему Virtual Trading Point OMV оценивает в 6 млрд кубометров.

Индекс Мосбиржи представляет собой сводный показатель, который отслеживает изменения в стоимости крупнейших компаний российского рынка. Он отражает текущие экономические условия и даёт общее представление о состоянии ведущих российских компаний, таких как Сбер, Газпром, Лукойл. Расчёт ведётся с 1997 года, и он вырос за 27 лет в 27 раз. А рубль обесценился в 27 раз. 27 — магическое число, так получается.

Очень важное объявление: приглашаю в мой телеграм-канал про инвестиции, в нём уже более 13 тысяч подписчиков, присоединяйтесь!

Как формируется индекс

IMOEX рассчитывается на основе котировок входящих в него акций компаний. Вес каждой компании зависит от её рыночной капитализации. Например, совсем недавно акции Газпрома падали, а Лукойл, напротив, рос, это влияло на общую структуру индекса.

Индекс был запущен в 1997 году с базового уровня в 100 пунктов. Сейчас значение в районе 2700 пунктов, что означает рост в 27 раз за 27 лет. Это общий рост капитализации российского рынка, хотя в последние месяцы наблюдается значительное снижение из-за сложных экономических условий. Только не забываем про инфляцию. В среднем ежегодный рост индекса превышал инфляцию, но важно учитывать ещё и девальвацию рубля за этот период, что отражается в снижении его покупательной способности относительно доллара США.

Он напомнил, что сейчас мнение о чистой энергетике меняется в сторону не просто чистой, но еще и доступной по технологии и цене, и это ближе к реальности в мире, где почти миллиард человек испытывает энергетическую бедность.

Демин заметил, что страны сейчас в первую очередь стремятся обеспечить энергобезопасность — так, США за последние годы активно наращивали производство углеводородов и стали уже крупными экспортерами нефти, нефтепродуктов и сжиженного природного газа (СПГ).

В то же время Китай на сегодня стал доминирующим производителем возобновляемой энергетики и производителем всего, что с ней связано, решив и проблему снижения собственной энергозависимости, и освоения крупных технологических рынков.

Евросоюз последовательно боролся с зависимостью от импорта углеводородов из России, но результат оказался неоднозначным — снизилась зависимость от российских углеводородов, но выросла — от американского СПГ, сказал Демин. При этом в области ВИЭ ЕС признал зависимость от Китая — около 90% солнечных панелей Европы производится в КНР.

«Отмечено, что главным итогом 2024 года в мировой энергетике стало продолжение роста спроса на традиционные энергоносители на фоне геополитической нестабильности и повышения внимания к вопросам энергетической безопасности. При этом наблюдается ускорение темпов роста потребления газа. По первым предварительным оценкам, в период с января по октябрь 2024 года потребление газа в мире выросло на 80 млрд куб. м относительно аналогичного периода прошлого года. Более 70% прироста обеспечили Россия, Китай и Индия», — сказано в пресс-релизе.

Там также отмечается, что «большую роль в обеспечении стабильности газоснабжения КНР играет российский газ, в первую очередь трубопроводный газ „Газпрома“.

КНР также получает ежемесячно порядка 1 млрд куб. м российского газа в виде СПГ. Крупнотоннажный СПГ в РФ производят заводы „Сахалинской энергии“ (совладельцы — »Газпром", Mitsui и Mitsubishi), а также «Ямал СПГ» (участники — «НОВАТЭК», TotalEnergies, китайские CNPC и SRF).

«Газпром» напоминает, что ведется подготовка к досрочному выводу суточных поставок газа по газопроводу «Сила Сибири» на максимальный контрактный уровень.

Настоящий текст не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и не представляет собой предложение о покупке или продаже финансовых инструментов или услуг. Автор не несет ответственности за возможные убытки, которые могут возникнуть в результате операций или инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном материале. Рекомендую не полагаться на представленную информацию как на единственный источник при принятии инвестиционных решений.

Этот текст иллюстрирует мою личную ежедневную аналитику и расчеты, которые я использую для отбора акций. Хотя многие аналитики предпочитают отчеты по МСФО, я сознательно выбрал другой путь и сосредоточился на использовании РСБУ. Такой подход предполагает более строгие правила ведения бухгалтерского учета, что значительно упрощает применение моей модели расчетов, поскольку все компании следуют единым стандартам.

Метод дисконтированных денежных потоков основывается на суммировании всех будущих денежных потоков, приведенных к текущему моменту времени, после чего из полученной суммы вычитается долг компании. В результате этого процесса мы получаем чистую стоимость бизнеса.

👉 Мировые новости

— Путин продлил до конца 2025 г. ограничения на взносы в уставный капитал иностранных компаний — ТАСС.

— Правительство фиксирует замедление инвестиций в России после роста на +10% в 1 пол.2024 г. — Мишустин.

— Замедления инфляции мы не видим, рост цен продолжается высокими темпами — советник председателя ЦБ РФ.

— Динамика ипотечного кредитования вернулась на адекватные темпы — ЦБ РФ.

— Банк России предоставил системно значимым кредитным организациям возможность увеличить лимиты безотзывных кредитных линий.

— С 1 января 2025 г. иностранные ценные бумаги будут доступны только для квалифицированных инвесторов, исключение — бумаги из ЕАЭС — Банк России.

— ЦБ выявил манипуляции при акциями застройщика ПИК ($PIKK).

— Международные резервы России с 1 по 8 ноября сократились на $11,9 млрд.

— Авиаперевозчики опасаются закрытия рейсов из-за отсутствия субсидий.