USD

На этой неделе торги на фондовых рынках проходили очень волатильно, в то время как сохраняющиеся опасения касаемо Brexit и состояния мировой экономики сказывались на настроениях инвесторов. Азиатские рынки находились под давлением, при этом большинство азиатских фондовых индексов выдохлись после роста, и укрепление иены понянуло индекс Nikkei вниз. Европейским фондовым индексам оказал поддержку рост цен на нефть, но они могут упасть, когда нежелание инвесторов рисковать усилится в свете сохраняющейся мировой нестабильности, что снизит привлекательность более рискованных активов для инвесторов. Хотя Уолл-стрит показал впечатляющий рост после публикации сильного индекса менеджеров по снабжению для сферы услуг США Институтом управления поставками (ISM), американские фондовые индексы могут снизиться, если этот рост на облегчении  побудит инвесторов, не желающих рисковать, начать очередной раунд продаж. Учитывая то, что сохраняющаяся неопределенность становится одной из главных тем на финансовых рынках, спрос на рискованные активы может продолжить снижаться и инвесторы будут предпочитать активы-убежища.

Медведи оказывают давление на доллар США в пятницу, так как из-за опасений касаемо Brexit усилились ожидания, что Федеральная резервная система США не станет повышать процентные ставки в 2016 году. Ожидания относительно повышения ставок в США периодически снижались, а с неожиданным решением Великобритании выйти из ЕС центральному банку США будет крайне сложно предпринять меры. Хотя в экономических данных США содержатся некоторые сигналы, указывающие на улучшение ситуации в следующие месяцы, сохраняющаяся неопределенность в связи с Brexit и опасения касаемо мировой экономики могут заставить ФРС воздержаться от действий. Доллар США может оставаться уязвимым, а принимая во внимание циркулирующие разговоры о возможном понижении ставок в США на фоне мировой нестабильности, медведи могут воспользоваться возможностью и столкнуть доллар США вниз против других валют. В производственном секторе США наблюдались признаки стабильности, и если сегодняшний производственный индекс Института управления поставками (ISM) превысит ожидания, это может оказать поддержку быкам. Следует помнить, что именно растущие ожидания относительно повышения ставок в США были одним из ключевых двигателей роста доллара США, а учитывая, что сейчас эти ожидания сменились предположениями о снижении ставок, доллар может показать резкое снижение.

То что я пишу для большинства не будет открытием, я просто хочу услышать ваше мнение по вопросу: каким будет исход? Ну и набрать рейтинга))

Я лично считаю, что мировая финансовая система находится в дефляционном кризисе. Я не понаслышке знаком с резервами на обесценение и списанием … Я уже писал, что я быкую по БАКСУ (держу лонг SI). Однако мне не дает покое золото.

С одной стороны мы в дефляции и когда пузырь лопнет, и денежная масса начнет уничтожаться триллионами (списываться), никакие QE не помогут => ликвидность упадет, будет большой спрос на БАКС, тк это резервная валюта. Центробанки будут вынуждены стимулировать, печатать, опускать дальше ставку.

 А с другой стороны возможны два варианта:

Вариант 1

Победит дефляция: доллар вырастет ко всему и мир окунется в депрессию на долгие годы.

Аргументы:

• Ну, какое правительство одобрит QE, чтоб закрыть списание 30-50-100 триллионов баксов?  Не ЕЦБ не ФЕД, если только Японцы – но они то шлепнутые с ними все ясно! Про родину промолчим…  Финансовая система выживет потому что это выгодно америкозам, но рынки упадут.
• Золото не будет расти в цене в депрессию, так как всем нужна ликвидность во время кризиса, и золото бриллианты будут продавать, что толкнет их цены вниз.

Что бы кто ни говорил, но опасения мировых  инвесторов и трейдеров, вызванные голосованием за выход Великобритании из ЕС, не исчезли. Американские инвесторы, похоже, очень нервничают, ведь Федеральная резервная система США может не реализовать свои прежние планы по повышению процентных ставок в этом году. Раньше, еще до референдума в Великобритании инвесторы ожидали четырех повышений ставок в 2016 году, но некоторые предполагали, что ставки будут повышены, по крайней мере, дважды. С тех пор ситуация изменилась, и многие инвесторы теперь говорят о возможности понижения ставок, так как мировые рынки находятся во власти неопределенности. На американском рынке это более чем очевидно — индекс договоров о продаже жилья в США упал на 3.7% (прогноз -1.1%). Многие будут следить за комментариями ФРС в надежде получить новые ориентиры  после таких разочаровывающих результатов, и данные по числу рабочих мест вне сельского хозяйства в США, которые выйдут вскоре, представляют большой интерес для рынка. Я ожидаю замедления активности в производственной сфере в среднесрочной перспективе в результате возникшей неопределенности.

На прошлой неделе финансовые рынки захлестнула волна нежелания рисковать после того, как на голосовании неожиданно большинство голосов британцев было отдано за выход Великобритании из ЕС, что сильно ухудшило настроения мировых инвесторов. Фондовые рынки вошли в состояние свободного падения, так как встревоженные инвесторы начали выводить средства из более рискованных активов и направлять их в активы-убежища. Азиатские рынки находились под давлением и могут продолжить падение на этой неделе, если потрясение, вызванное итогами голосования в Великобритании, усилит спрос на японскую иену, оказав тем самым давление на индекс Nikkei. Негативная динамика, наблюдавшаяся в Азии, может распространиться на европейские рынки, где уже наблюдается падение акций банков. В США фондовые индексы упали и могут продолжить снижаться, особенно ввиду того, что фьючерсы на индексы продолжают сигнализировать о дальнейшем падении. Нежелание инвесторов рисковать становится главной темой, тогда как финансовые рынки пытаются стабилизироваться на фоне опасений, связанных с выходом Великобритании из ЕС, и мировые акции могут продолжить падать. 

На этой неделе на финансовых рынках наблюдается повышенная чувствительность на фоне опасений относительно референдума по вопросу членства Великобритании в ЕС и усиливающейся неопределенности. В четверг началось голосование касаемо того, должна ли Великобритания остаться в Евросоюзе, и рыночная волатильность может вырасти до беспрецедентных уровней на фоне все более горячих обсуждений будущего Соединенного королевства в ЕС.

Хотя фондовые рынки на этой неделе немного восстановились на фоне оптимизма инвесторов касаемо того, что Великобритания, скорее всего, останется в ЕС, основные фондовые индексы могут упасть, если нежелание рисоквать и возможный выход страны из блока побудят инвесторов сторониться рискованных активов.

В Азии фондовые индексы получили поддержку ввиду надежд на сохранение членства страны в ЕС и слабости японской иены, но большинство из них может упасть, поскольку Nikkei снижается, когда иена растет на фоне нежелания инвесторов рисковать. Есть вероятность, что позитивная тенденция Азии распространится на европейские и американские рынки и вызовет рост, но он будет ограниченным ввиду царящей неопределенности и осторожности инвесторов.

Сегодняшний день важен лишь для одного события – Брекзит Великобритании. Ровно в 9:00 стартует голосование. Первые результаты будут в 3 – 4 часа ночи, а полноценные официальные результаты позднее днем. Учитывая напряженность на финансовых рынках, вчера было принято решение фиксировать позиции по AUD/USD и NZD/USD.

Новые позиции не добавляем, ждем результатов голосования в Великобритании.

Более подробную информацию ищете у нас ВК-паблике, где Вы также можете первыми увидеть новые торговые сигналы.