ИНДЕКС ДОЛЛАРА

Ниже представлен график индекса доллара, который является отражением стоимости доллара к корзине из шести валют.  Именно он, на мой взгляд, является наиболее объективным индикатором происходящих на фондовых рынках движений и наиболее точно отражает положение в мировой экономике.

Кризис 2008 года, остановил ослабление доллара, продолжавшееся с 2002 года от уровня 120 пунктов по индексу.  После чего последовал рост доллара на дефляционном сжатии и уходе инвесторов от рисков.  Дно 2008-2009 годов на рынке акций, обозначило пик роста по американскому доллару, после чего на пост кризисном восстановлении рынков и экономики,  вкупе с ослаблением монетарной политики начался откат  вниз по индексу доллара.
К концу 2009 года доллар вновь рисует новое дно и начинает восстановление утраченных позиций. Первым сигналов для остановки падения доллара тогда явились слухи по поводу возможного дефолта в Эмирате Дубай. Далее последовал европейский долговой кризис. Укрепление доллара вновь началось, поскольку  кризис сказал, что он еще  не закончен и проблемы в экономике еще существуют.

После уже летом 2010 по мере успокоения ситуации вокруг Европы, доллар вновь стал снижаться вплоть до весны 2011 года.

Вера в восстановление мировой экономики и QE2, помогли в феврале 2011 проломить в индексе доллара ключевую поддержку на уровне 76,8. По сформировавшемуся на недельках треугольнике, что сулило доллару более сильное снижение и в дальнейшем. Весной 2011 многие поверили в дальнейший рост фондового рынка и в то, что кризис отступил. Но важно то, что динамика доллара связана с конкретным положением вещей в США. Обвал доллара крайне опасен для Соединенных Штатов, в частности в мае 2011, США зафиксировали чистый отток капитала из страны. Рынки же воодушевленные ростом фондовых и товарных рынков ожидали от ФРС новый раунд количественного смягчения. Но не дождались, поскольку, QE тогда просто бы обвалило бакс в пол и на месячном графике доллар бы начал отрабатывать фигуру флаг с пиком 120 пунктов центром 80 и целью 40 пунктов (правое верхнее окно на графике, месячный график).

При сложившихся условиях, QE был просто не возможен и самое главное, дальнейшее ослабление доллара привело бы к усилению оттока капитала из США, что для главной империи мира, которая живет в долг, и потребляет больше, чем производит было недопустимым.  Поэтому QE не было, Соединенные штаты с весны устроили новый виток ухода в качество. Снова начались раскручиваться страшилки по поводу долгового кризиса в Европе, по поводу вероятной новой рецессии.

Благодаря этому, Осенью 2011 года доллар удалось вернуть в сложившийся треугольник, успешно размещать казначейские облигации и что более важно вернуть, приток капитала в США и сбить рост инфляции, начавшийся в начале 2011 года.

 



 Что дальше?

(Читать далее ..................)

индекс доллара на часовике образовал фигуру «голова и плечи». падение может составить размер высоты этой фигуры

Индекс доллара обратно коллерирует с фондовыми индексами. Значит, нас ждет рост?
На индексе сформирована волна Вульфа и началось движение от точки 5 к точке 6.

В ближайшие годы, примерно до 2016 года, мы будем наблюдать продолжение глобальных дефляционных процессов, в результате чего индекс доллара вырастет до 105 пунктов в рамках волны D. Затем цикл сменится на инфляционный и доллар по отношению к корзине основных валют обесценится до 60 пунктов во время последней корректирующей волны E, которая может растянуться лет на 10. В это время будут обесцениваться все валюты к золоту, однако бакс немного сильнее других. После всего этого начнется новый долгосрочный рост доллара, если конечно его к тому времени не отменят ;)

 

В данный момент, индекс долара штурмует поддержку на уровне 76,7. Как токо проломим, путь вниз для бакса открыт. Рост бакса закончен. Рынки вверх.

Писать почему и как, не буду — уже писал — www.ricfin.ru/analitics/market-reviews/7959/z1/

Всем доброго вечера!

Индекс доллара.
USDX — индекс, показывающий отношение доллара США к корзине из шести основных валют: Евро (EUR), Иена (JPY), Фунт стерлингов (GBP), Канадский доллар (CAD), Шведская крона (SEK) и Швейцарский франк (CHF).
Индекс рассчитывается как среднее геометрическое взвешенное этих валют по формуле:


( Читать дальше )

Как ориентир для торговли и сигналам. Думаю иногда стоит смотреть на индекс доллара.

Ниже график индекса доллара (4 часа). Предпологая что нужно отметиться в течении дня на отметке 77.8. После чего доллар видимо вновь начнет укрепляться.



Как вариант я предполагаю, рост индекса доллара от уровня 77,8 до 79.6 и формирование двойной вершины. Просто текущий локальный тренд. который сформировался в последние недели, получается уж очень быстрым. И пока нет повода рушиьс ярынкам до 1200 ММВБ.
Поэтому уже от второй вершины, бакс начнет сдавать позиции вниз в поисках дна, которое поможет очертить более широкий тренд. По которому индекс пойдет впоследствии до 81,5 пунктов в октябре, а рынки на 1200 ММВБ.

С 2005 года, индекс доллара, сформировал «треугольник» в котором, торговался, по начало текущего года. Далее, в связи с нарастающей потерей доверия к доллару, ожиданием QE3 и твердой уверенностью части инвесторов в том, что ФРС и далее, будет стимулировать экономику, с помощью печатного станка, привели к пробою вниз.

В данный момент, если QE3, будет объявлено, то очевидно, что возникнут все основания, для дальнейшего падения доллара. И самое главное то, что последующее падение, будет уже чрезмерно сильным и грозит лишить доллар, статуса мировой резервной валюты. Может возникнуть эффект домино, и массовая распродажа американской валюты. К примеру, в России сейчас, держатели долларов, очень обеспокоены перспективами данной валюты и их нервы, находятся на пределе. Если доллар, провалиться к рублю ниже 26 рублей, за доллар, то многие физические и юридические лица, не связанные с банками, рынком форекс и биржевой торговлей, побегут в обменники, разочаровавшись в зеленой бумаге, тем самым проваливая доллар еще ниже, что приведет к еще более низким ценам и новым продавцам. То же самое, сделают и в Индии и в Китае и в Латинской Америке и в других частях света. Проще говоря, если бабушки по всему миру, достанут накопленные доллары из под, матрацев и пойдут их продавать, то эту лавину уже никто и ничто не сможет остановить.

( Читать дальше )

Снизу я привел график потребительской инфляции в США, в месячном исчислении и график индекса доллара (дневной).

Как бы ФРС не выкручивалось, но ее действия ведут к снижению доллара. А как видно из графиков, в определенной степени, существует обратная корреляция, потребительской инфляции в США и курса доллара. То есть, чем ниже доллар, тем больше инфляция.

Потребительская инфляция м/м


Индекс доллара, дневной.


( Read more... )

Источник — ИК «РИК-Финанс» (www.ricfin.ru)