ПРОГНОЗ

Medtronic plc — ведущая компания в сфере медицинских технологий, базирующаяся в Дублине, Ирландия, но котирующаяся на NYSE. С рыночной капитализацией более 100 млрд долларов она является одной из крупнейших в производстве медицинских приборов. Хотя раньше она была еще больше. Рост продаж в последние годы был близок к нулю, что объясняет, почему цена акций упала с исторического максимума в 136 долларов в 2021 году до 82 долларов сейчас. Сегодня мы рассмотрим структуру волн Эллиотта этого спада, чтобы получить подсказки о будущем.
Обвал на 49% с $136 до $69 за акцию можно рассматривать как пятиволновой импульсный паттерн. Мы обозначили его как 1-2-3-4-5 в волне (A), где также видны пять подволн волны 3, а волна 4 представляет собой треугольник. Согласно теории, за каждым импульсом следует трехволновая коррекция. Похоже, что первые две волны коррекции — A вверх и B вниз — уже на месте. Если этот подсчет верен, волна C волны (B) может поднять акции Medtronic до отметки $100, прежде чем медведи вернутся в волне ©.

( Читать дальше )

Пара доллар/рубль в связи с санкциями больше не торгуется. Межбанк закрылся по 85.04. На мой взгляд, закончилась волна С восходящей коррекции (тут мнение не изменилось). Индекс РТС упал и закрылся на уровне 1036.57. Индекс российских государственных облигаций (RGBI-tr) вырос и закрылся на уровне 580.95. Подробнее смотрите в программе «Итоги недели».

Мировые рынки

Нефть Я считаю, что низы 4-х летнего цикла уже установлены и долгосрочный разворот вверх произошёл. Сейчас мы закончили (заканчиваем) вторую волну. Количество действующих вышек в США выросло с 482 до 485. Чистый объём длинных спекулятивных позиций на прошедшей неделе упал на 23 200, с 245 500 до 222 200. Неделя закрылась WTI — 74.14, Brent — 76.98.

Евро/доллар (EUR/USD) закончил падение и долгосрочно развернулся вверх. Закрытие недели —1.09152

Фьючерс на индекс S&P закончил плоскую коррекцию в марте 20-го года (разметка здесь), которая  является четвёртой волной. Пятая, возможно, будет КДТ. В ней закончены первая и вторая волны, идёт третья. Закрытие недели — 5353.

( Читать дальше )

На прошлой неделе цена акций Газпрома наконец-то вернулась к границе восходящего тренда, что является необходимой коррекцией после сильного роста ранее чуть выше уровня ₽134, который был моей основной целью отскока с июня. Однако акции не торопятся идти снова в рост от линии аптренда. Цена застряла возле нее и пытается прорваться вниз.

Прошло уже три месяца с тех пор, как Газпром начал свое стремительное падение из области колебаний ₽158-168 сначала к первой цели ₽130-140, а затем и ниже, ближе к ₽100. Именно об этом я предупреждал еще с конца прошлого года, что цена акций Газпрома неизбежено упадет к этим значениям, основываясь в основном на техническом анализе, а также на фундаментальном, хотя в тот момент еще очень многие верили в возобновление роста акций, и считали, что мои аргументы в пользу падения несущественные. Однако в итоге все произошло именно так, как я тогда прогнозировал.

Надо заметить, что довольно долго от этого снижения ее удерживал уровень ₽158, и только когда в начале мая вышел отчет о результатах за 2023 год, который оказался убыточным, уровень ₽158 наконец-то был пробит, что привело к резкому обвалу цены акций.

( Читать дальше )

Привет дорогие инвесторы! С Вами снова Роман и сегодня мы обсудим промышленное предприятие Ижсталь из третьего эшелона, которое входит в состав металлургической компании Мечел.

  Прогноз на 2024 год.

Из статьи мы узнаем, как обстоят финансовые дела на предприятии, приносит ли оно прибыль, реальную стоимость акции и стоит ли инвестировать свои деньги в это предприятие.

Как мы уже знаем старейшее металлообрабатывающее предприятие Ижсталь с 2004 года входит в состав горнодобывающей металлургической компании Мечел видео о которой я ранее выкладывал у себя на канале.

«Ижсталь» — производит стальной прокат и холоднокатаную ленту, предприятие находится в Ижевске, в 2005 году стало одной из первых «жертв» поглощений «Мечела».

Потребителями продукции ПАО «Ижсталь» являются предприятия автомобильной, авиационной, нефтяной, горнодобывающей промышленности, строительного и оборонного комплекса, высокотехнологичного машиностроения, инструментальные заводы.

( Читать дальше )

… событийный прогноз разно векторный!
Предполагаю, что мы наблюдаем прелюдию более значимых событий. События в Курской области могут быть отвлекающим маневром для выполнения главной цели провокации, которая найдет свое проявление в ближайшее время, после фиксации перераспределения сил с учетом отвлечения их на Курск. Это возможно и на предстоящие выходные, а реализация планов противной стороны может добавить негативного фона на настроение участников торговли. Ситуацию разрулим, какая бы она ни была и уже сейчас понятно, что фронт боевого противостояния расширяется на всю ширину границы соприкосновения государств. Для России это чревато волной мобилизации, а для Украины потерей территорий в пределах зоны безопасности для значимых объектов на территории России (Курская АЭС, Газ- Суджа). Маркет мейкер мечется голодный без мяса участников торгов и к концу дня мы скорее увидим слив- выход из позиций покупателей. Шорт предпочтительней если уже в прибыли, и она может или увеличится значительно, или обнулится в безубыток. Спекулятивный шорт (как и Лонг) внутри дня будет порван Маркет мейкером.  

( Читать дальше )

Мы уже показали вам, что Паника 1907 года имела очень четкие характеристики волн Эллиотта. Это была естественная коррекция в волновом цикле, последовавшая за полной пятиволновой импульсной моделью. Сегодня мы рассмотрим еще одно известное бедствие, которое произошло чуть более века спустя – Финансовый кризис 2008 года. Скорее всего, вы уже хорошо знаете эту историю. Низкие процентные ставки подпитывали гигантский пузырь на рынке жилья, построенный на горах непосильного долга. Неизбежный взрыв пузыря поставил всю экономику на колени. Крупные финансовые учреждения обанкротились, были приобретены конкурентами или были спасены государством, чтобы избежать краха всей финансовой системы. Печатание денег, также известное как количественное смягчение и фискальное стимулирование, едва смогло помочь экономике избежать депрессии. После обвала на 58% фондовый рынок, измеряемый индексом S&P 500, наконец, прекратил падение в марте 2009 года. За этим последовал самый продолжительный экономический рост в истории, который, за исключением глубокой, но кратковременной рецессии, вызванной мерами из-за COVID-19 в 2020 году, продолжается и по сей день.

( Читать дальше )

Коррекция несколько затянулась

Давление на фондовые индексы со стороны высоких процентных ставок не ослабевает. Привлекательная дивидендная доходность, низкие оценочные коэффициенты и сильные пока корпоративные результаты не перевешивают опасений инвесторов перед дальнейшим повышением ключевой ставки.

РЕТРОСПЕКТИВА

Флоатеры начинают и выигрывают. Июль не принес утешения инвесторам на рынке акций. Индекс МосБиржи потерял за месяц 6,71%, индекс упал на 7,10%, а индекс RGBI, отражающий динамику на рынке суверенного долга обновил многомесячные минимумы, опустившись по итогам июля на 2,56%.

Относительно безопасное убежище для портфелей инвесторов по-прежнему предлагали флоатеры. Котировки облигаций с плавающим купоном проявляют стабильность, а доходность флоатеров повышается на величину, сопоставимую с шагом повышения ключевой ставки.

Дивидендный сезон 2024 года можно считать завершенным. На акции Сбербанк форум пришлось более половины в общей сумме дивидендных выплат, на которые инвесторы могли рассчитывать в июне, а всего на рынке инвесторы могли бы реинвестировать более 0,5 трлн руб.

( Читать дальше )

Рейтинговое агентство НКР повысило кредитный рейтинг ПАО «АПРИ» с BB.ru до BBB-.ru со стабильным прогнозом. Одновременно с этим повышен кредитный рейтинг выпуска биржевых облигаций ПАО «АПРИ» на сумму 750 млн руб. с BB.ru до BBB-.ru.

• Сообщается, что повышение рейтинга обусловлено улучшением оценок финансового профиля и значительным совершенствованием системы управления после реорганизации ГК «АПРИ», включения в периметр консолидации 30 компаний и выхода компании на IPO.

• Положительное влияние на оценку бизнес-профиля оказывают умеренная диверсификация потребителей, запас прочности операционного рычага, низкие зависимость от поставщиков и концентрация активов.

• НКР отмечает улучшение показателей обслуживания долга компании, а также показателей рентабельности и ликвидности.

• Акционерные риски оцениваются как умеренные; агентство также учитывает улучшение качества корпоративного управления, положительные кредитную историю и платёжную дисциплину компании.

( Читать дальше )

Первые признаки разворота SP обозначил 11 июля. Продолжение падения было предсказано 18 июля. Отскок, по месту и величине, был точно предсказан 25 июля. Тогда же были предсказаны примерные цели дальнейшего снижения (5000), которое состоялось в начале этой недели.

Что дальше?

SP500, Daily

Основная цель Н4 взята, пространство между мувингами D1 (и по цене) закрыто, до тяжелого мувинга почти дошли. Стохастик D1 сохраняет бычье положение, RSI дает сигнал вверх. Требуется как минимум отскок до быстрого мувинга. Дальше уже все будет зависеть от того, что нарисуют на Н4.

Тем временем, Биткоин выполнил цель моего майского прогноза, уверенно взяв уровень 50к. Отсюда должен пойти отскок. А вот что с ним будет дальше, поговорим через неделю, когда увидим динамику отскока.

BTCUSD, Weekly


( Читать дальше )

Последний раз разбирал OZON в конце марта, тогда цена была 3775 и яожидал ухода в район 5130. По факту с того уровня уходили выше на 26,5%, но до 5130 не доросли на 7%, после этого акции начали со всем рынком корректироваться. Давайте разберем, чего ждать дальше?

📦 Обзор по компании Ozon
Сектор: Интернет-магазин

▪️ Капитализация:  8,7B$
▪️ P/E -9,71, компания в моменте убыточна
▪️ P/S — 1.64
▪️P/B -47,4, долгов больше, чем активов
ℹ️  Компания все еще убыточна, долгов больше, чем активов. Если сравнить компанию по P/S с другими русскими магазинами, то оценивается плюс-минус также. Учитывая, что это интернет-магазин, а не обычный офлайн-магазин, то по P/S компания оценена не дорого.

🗞 Новостной фон
▪️OZON ВО II КВ. НАРАСТИЛ GMV НА 70% — ДО 633 МЛРД РУБ., ХУЖЕ ПРОГНОЗА. Консолидированная выручка группы Ozon в отчетном периоде увеличилась на 30%.Ozon получил отрицательную скорректированную EBITDA по итогам отчетного квартала в 658 млн рублей против положительного показателя в 62 млн рублей за II квартал 2023 года.

( Читать дальше )