Портфель инвестора

160 неделя моего инвестирования. Каждую неделю покупаю дивидендные акции компаний моей любимой Российской Федерации несмотря на новостной фон и движение котировок. Я не знаю, куда пойдет рынок, вверх или вниз, пока вниз, пока вверх, но то, что он пойдет вправо 👉, могу сказать с уверенностью.

Формирую капитал из дивидендных акций, показываю все свои сделки, делюсь своим опытом инвестирования, более подробно обо всем в моем телеграм-канале, подписывайтесь.  

🤑 Мой портфель (ТОП-5 акций)

• 🏦 Сбербанк-п – 278 981 руб (17,8%)
• 🛢️ Лукойл – 210 990 руб (13,5%)
• 🛢️ Газпром нефть – 201 154 (12,8%)
• 🚜 ФосАгро – 197 424 (12,6%)
• 🛢️ Роснефть – 181 295 (11,6%)

( Читать дальше )

Друзья! Свершилось! Я запускаю АЛЬФА СКАКУНОВ в новом варианте!

Данная стратегия строится на отборе акций в портфель, потенциал роста которых больше, чем у индекса MCFTR (IMOEX + дивиденды). Принципы определение таких акций являются моей собственной разработкой, о которых в общих чертах я не раз писал и рассказывал на конференциях. Представленный вариант стратегии является агрессивным и имеет низкую диверсификацию — портфель может включать не менее 5 эмитентов. Это новая реализация АЛЬФА СКАКУНОВ.

БЭК тест с 2013 года стратегии даёт следующие показатели (данные будут обновляться по мере проведения дополнительных тестов):
✅ Ожидаемая доходность: 25% годовых
✅ Волатильность: 27% в год

Для сравнения — индекс MCFTR (на том же горизонте):
✅ Ожидаемая доходность: 9% годовых
✅ Волатильность: 13% в год

Долгосрочная расчётная BETTA стратегии по отношению к MCFTR равна0,76

Если в качестве безрисковой ставки использовать исторические долгосрочные темпы инфляции 8% годовых, то:
✅ расчётный коэффициент ШАРПА равен 0,64, и это в 10 раз больше чем MCFTR на том же горизонте

( Читать дальше )

Я приверженец научного подхода как в инвестициях, так и в жизни. И в своих решениях я опираюсь не на локальную ситуацию в стране и экономике, а на большие исторические исследования и наиболее вероятные сценарии развития событий.

Например, меня интересуют не столько сиюминутные решения ЦБ по ключевой ставке, или ситуация с импортом/экспортом, или введение новых санкций и их влияние на текущую инфляцию, стоимость рубля и российских акций. Меня интересует как в среднем вел себя фондовый рынок, чувствовала себя национальная валюта и какой была инфляция в разных странах на протяжении последних 500 лет в схожих экономических и геополитических условиях. За счет этого я могу увидеть общую картину происходящего и понять наиболее вероятные сценарии развития событий в будущем.

При составлении инвестиционного портфеля выбор конкретного эмитента меня интересует в последнюю очередь. Первое, что я оцениваю — общие тенденции и риски. Исходя из них, я выбираю классы активов (акции, облигации, замещающие облигации, золото, фонды ликвидности, REITS и прочее) и пропорцию между ними. Активы я выбираю такие, которые будут чувствовать себя лучше всего в текущих условиях или которые смогут меня защитить от фатальных рисков.

( Читать дальше )

Мой Канал В Телеграм: t.me/ETreid

Завёл 17 миллионов на брокерский счёт,
После написания поста, буду выставлять лимитную заявку на покупку, одной бумаги
Есть 100% идея
Как думаете, что буду покупать? 😂

В пятницу прилетел из Калининграда в Москву,
На конференцию к Володе Карасёву,
Он же старый трейдер,
Пообщались лично, обсудили рынок, пригласил его в Калининград покататься на велосипедах, обещал приехать 😂

Очень классно из онлайна, переключится на офлайн и подискутировать с интересными ребятами на разные темы,
Говорили много психологии,
Думаю это самое важное в нашей теме,
Позже напишу пост.

Продолжаем работать, преимущественно от Лонга,
Среднесрочной это недельный таймфрейм вверх,
Но не забываем о стопах, и держим в голове:
Долгосрочно это месячный таймфрейм,
Вниз уже шестой месяц,
Высока вероятность, перелома локальной недельной тенденции вверх,
И продолжения погружения индекса на дно

Прошла 40 неделя. C 30.09 по 06.10. Пополнение 4000 р. + 98,64 р. купонами.



( Читать дальше )

В своём ТГ-канале «На пути к 30 миллионам!» я пишу о том, как с 0 достигаю цели в 30 миллионов рублей с помощью бизнеса и инвестиций в акции, облигации, криптовалюты, краудлендинг.

Как известно на долгосрочном периоде недвижимость, золото и акции приносят доход выше инфляции. Мне стало интересно, какие будут результаты если составить портфель из этих активов в равных пропорциях и ребалансировать его раз в год. Как портфель лежебоки, но облигации заменить на недвижимость.

Так как каждый из компонентов обгоняет инфляцию, то их совместные результаты должны быть лучше хотя бы за счёт меньшей волатильности.

Недвижимость я считал по индексу MREDC, акции по индексу MCFTR.

С 2017 по 2023 год следующие результаты:

• Недвижимость +79%

• Золото +79%

• Акции +134%

• Инфляция +51%

• Антиинфляционный портфель +107%

• Лежебока +104%

По годам

2017:

• Недвижимость -1%

• Золото +13%

• Акции 0%

• Инфляция +3%

( Читать дальше )

Всем привет!

4 октября прикупил облигаций в портфель.

На брокерских счетах с облигациями накопилось в совокупности порядка 15 000 руб. плюс еще докинул на ИИС 28 000 руб.

Итого у меня на покупку было 43 000 руб.

В этот раз решил взять всего два выпуска в равных пропорциях:

— ОФЗ-ПД 26248 — 26 шт.

— ОФЗ-ПД 26247 — 26 шт.

Взял их потому что у них самая высокая текущая доходность (в 17 и 16 % соответственно), меня это вполне устраивает.

Плюс они торгуются ниже рыночной стоимости, и когда ставка будет снижаться их можно будет продать подороже (или нет).

Вот так будет выглядеть график купонных выплат на 2 года вперед после добавления бумаг в портфель.

По факту получились вот такие покупки, в бюджет уложился, но немного не хватило на еще одну 26248 для ровного счета, пришлось взять 26238.

( Читать дальше )

В начале сентября мы собрали портфель компаний, которые накопили большие запасы денежных средств. В 2024–2025 годах он может обогнать рынок. Подводим промежуточные итоги и ребалансировку.

Как выбираем акции

• Выбираем компании с большой чистой денежной позицией — это денежные средства и депозиты за вычетом долга (т.н. «кубышка»).
• Выбираем только компании, которые могут получать выгоду от своей «кубышки» в виде процентных доходов. Например, размещать деньги на депозитах в банках. «Кубышки» в виде дебиторской задолженности или беспроцентного займа акционерам не подходят.
• Отбираем только ликвидные акции. В третьем эшелоне есть интересные компании с «кубышками», но большинство из них выглядит дорого и не платит дивиденды. Мы можем добавить их в портфель, только если появятся драйверы роста.

Состав портфеля до ребалансировки и итоги

До ребалансировки в портфель в равных пропорциях входили следующие акции:

( Читать дальше )

Каждую неделю я публикую результаты спекулятивного портфеля, где занимаюсь трейдингом, и среднесрочного портфеля, основанного на фундаментальном анализе.

Спекулятивный портфель с 11 июля 2022 г.:

• Текущая сумма: 3 903 741,18 руб.
• Результат за неделю +104 543,4 руб.
• Доходность портфеля: +388%

Основная стратегия: Поиск спекулятивных идей на основе технического анализа с учётом рыночного сентимента, с минимальным соотношением риск к прибыли 1:3. Одновременно может быть открыто до 4 позиций с удержанием от нескольких дней до нескольких недель. Используются кредитные плечи, шорты и мани-менеджмент.

В начале недели я пробовал лонговать и получил два стоп-лосса подряд. Это всё та же убыточная серия сентября. Затем, я снова перевернулся после того, как индекс МосБиржи не смог пойти выше 2880 пунктов.

Открыл короткие позиции по акциям Норильского никеля, Системы и Сегежи. По первым двум уже закрыть 2/3 позиции с отношением риск к прибыли больше 1 к 3-4. 

Также, открыт шорт по Аэрофлоту сразу перед эскалацией между Ираном и Израилем. В итоге снял стоп, увидев слабость рынка, но акции авиаперевозчика ушли выше, и я получил убыток в размере 2-х стопов. 

( Читать дальше )

Позитив от снижения индексов PMI был нивелирован высокой недельной инфляцией. Сохраняем позитивный взгляд на долговой рынок в рублях. Состав портфеля оставляем без изменений.

Главное

• Недельная инфляция составила 0,19%, после 0,06% неделей ранее — умеренно негативно.

• Индексы PMI снизились в сентябре до 49,5 и 50,3 — позитивно, так как экономика замедляется.

• Плановый приток на рынок ОФЗ в 2025 г.: 0,2 трлн руб., нулевой — умеренно позитивно.

• Допрасходы в 2024 г.: 1 трлн руб. возьмут с остатков в ЦБ — умеренно позитивно.

• Доллар к рублю около 94 — умеренно негативно.

• Нефть Urals около $70 за баррель — нейтрально.

• Долгосрочный портфель в рублях: выделяем ОФЗ.

В деталях

Экономика начала замедляться, инфляция пока отстает. Индекс PMI обрабатывающей промышленности РФ по версии S&P упал до 49,5 впервые с 2022 г., значит обрабатывающая промышленность находится в зоне слабого спада — менее 50. Однако очень интересны комментарии от S&P, который заявляет, что менеджеры по закупкам и кадрам видят снижение заказов и увольнения в будущем.

( Читать дальше )