РЫНКИ

Вчера индекс ММВБ закончил день «высокой волной» — фигура разворота, но требует подтверждения белой свечой, к тому же находится в самом начале движения. Ретест уровня 1300 пунктов и отскок — неплохой сигнал на лонг, однако сегодня, скорее всего, будет ретест, поэтому тем, кто не купил, лучше дождаться его и покупать по факту отбоя от уровня.
Ситуация на срочном рынке в пользу продавцов, ситуация в паре евро-доллар сместилась в пользу продавцов, ситуация в паре доллар-рубль слегка в пользу покупателей, ситуация на рынке США в пользу покупатлей, ситуация на сырьевых рынках в пользу продавцов.
По отраслям: банковский сектр нарисовал «доджи», что говорит об ослабевании текущей тенденции, к тому же откатился от сопротивления 4250 и теперь может протестировать сверху уровень 4150, если все будет удачно — рост продолжится до отметки 4350, в противном случае бумаги лучше продавать. Нефтегаз нарисовал «высокую волну» — раворотный сигнал, но требует подтверждения, хотя бы открытием вверх. Здесь так же был достигнут расчетный уровень сопротивления и произошел откат. Ждем ретеста уровня и играем исходя из результатов. Металлурги так же нарисовали «высокую волну», чуть не добравшись до расчетного сопротивления — здесь ждем ретеста 2190 и при отбое покупаем, в противном случае лучше продавать — сектор показывает свою слабость в последнее время. В энергетике тоже «высокая волна»- сопротивление не далось второй уже раз — поэтому здесь предпочтительнее продажи, хотя не исключен проход сопротивления гэпом вверх. В таком случае надо ждать ретеста уровня сверху и играть исходя из результатов. Телекомы показывают себя хорошо, хотя сопротивление им тоже не далось. Ждем повторного ретеста.

( Читать дальше )

Многие считают, что технический анализ субъективен по своей сути. Каждый рисует как хочет линии поддержки и сопротивления, один видит клин, другой треугольник, а волновой анализ вообще простор для фантазии. И при этом считается, что фундаментальный анализ это удел профессионалов, это серьезно и основательно, не каждому дано. Но фундаментальный анализ так же субъективен, как и технический. Даже более. Одни и те же факторы аналитики расценивают противоположно. Итак, яркий тому пример был вчера. США готовили очередной пакет санкций против России. Это была реакция на продолжение напряжения в восточной Украине. Классический анализ предполагает негативную реакцию рынков на санкции. Усиливается отток средств с российской экономики, понижается рейтинг страны, а тут еще дополнительный пакет санкций. Вывод — шорт на все. Многие ли аналитик предсказали что, после выходя санкций, рынок стремительно вырастит, а рубль укрепится? Думаю единицы и то случайно. Логика не просматривается между санкциями и ростом рынка. Но рынок всегда более сложный механизм, чем мы может представить. Рынок резко вырос на фактах, что санкции коснулись узкого круга приближенных к Путину властьимущих. А ожидали санкций против целых секторов экономики России. Это было анонсировано ранее самими США. Но этого не случилось, для экономики в целом санкции оказались гораздо мягче. В итоге реакция резко позитивная.


( Читать дальше )

Вчера индекс ММВБ закрыл день «просветом в облаках», моделью, не требующей подтверждения, хотя оно желательно. Помимо всего модель можно трактовать, как «высокую волну», что дает дополнительный сигнал к покупкам. И только черная свеча, закрывающая белую по итогам дня сломает сигнал. Тем не менее, на таком волатильном рынке лучше дождаться подтверждения либо открытием верх, либо (и лучше всего)закреплением и ретестом сопротивления 1300п.
Ситуация на срочном рынке в пользу покупателей, ситуация в паре евро-доллар слегка в пользу покупателей, ситуация в паре доллар-рубль потихоньку переходит на сторону покупателей. Ситуация на рынке США в пользу покупателей, как и на сырьевых рынках.
По отраслям: банковский сектор удержал свою поддержку 4100, нарисовав «высокую волну», но необходимо подтверждение, желательно ретестом поддержки и в случае удачи можно покупать с целью 4350. Нефтянка нарисовала «бычье поглощение» — еще более хороший сигнал, но дошла до своего сопротивления 3200, если оно будет пробито и оттестировано, рост продолжится до отметки 3250, откуда можно пробовать продажи. Металлурги так же нарисовали «бычье поглощение» с возможной целью роста 2250. То е самое в энергетике, здесь цель — 880 при условии пробоя сопротивления 860. Телекомы добрались до своего сопротивления 1850 и сегодня должны попробовать его на прочность, в случае удачи рост продолжится до отметки 1880.
Итог: хорошая разворотная модель на высоких объемах, но напрягает близость сопротивлений поэтому с утра можно пробовать продавать гэп вверх, если такой будет. Если снижение не получит продолжения ниже 1300, можно делать осторожные покупки с целью 1330.

Множество сигналов говорят о начале движения крупных денег. Институциональные инвесторы сокращают свои позиции на рынке акций. Во-первых, по данным CFTC, институциональные инвесторы сокращают позиции на рынке акций, особенно в высокотехнологичном секторе NASDAQ. Во-вторых, по данным аналитика Frank Gretz, количество акций, которые обновляют свои максимумы, уверенно падает, при том, что рынок в целом растет, эта дивергенция предостерегает о завершении активного бычьего рынка на американском рынке. И вот поступают новые сигналы о развороте тенденции.
Крупнейшие управляющие фиксируют прибыли в акциях, которые принесли наибольшие прибыли. Это акции, прежде всего компаний малой капитализации. Именно они показали наибольшую доходность. Хэдж-фонды в этом месяце сделали ставку против индекса акций компаний малой капитализации Russell 2000 на сумму около 2,8 млрд. долларов. Это набольшая ставка с 2012 года и максимальное отклонение от среднего значения с 2004 года. Индекс Russell 2000 ниже своих максимумов в этом году на 7,1%. Оценка компаний Russell 2000 уже сейчас выше оценок во время технологического бума 90-х. Покупка и продажа акций малой капитализации — это хороший барометр аппетита к риску крупных инвесторов. Аппетит этот проходит. С перспективы 3 лет видна тенденция выхода из акций компаний малой капитализации.


( Читать дальше )

В пятницу индекс ММВБ нарисовал еще одну черную свечку, продолжив движение к отметке 1260 пунктов. Размер последней свечки уменьшился, а объемы примерно такие же, как и у предыдущей, что говорит о возросшем сопротивлении со стороны быков, однако решающий бой еще впереди и возможно, он будет дан сегодня.
Ситуация на срочном рынке нейтральна — медведи полностью ликвидировали свои короткие позиции, ситуация в паре евро-доллар нейтральна, ситуация в паре доллар-рубль пока на стороне продавцов, ситуация на рынке США на стороне продавцов, ситуация на сырьевом рынке на стороне покупателей.
По отраслям: банковский сектор почти дошел до своей поддержки 4100, где можно пробовать покупать с коротким стопом и целью 4300, нефтегаз добрался до своей поддержки слегка отскочил, но вероятен ретест. Удачный ретест можно покупать с целью 3250. Металлурги не дошли до своей поддержки 2160, удержавшись на промежуточной. Здесь еще вероятно продолжение снижения, но в случае отскока можно пробовать покупки с целью 2250. Энергетика застряла на промежуточной поддержке 830, откуда может быть отскок к уровню 860, в противном случае основная цель снижения 810 будет исполнена. Там можно снова покупать. Телекомы почти добрались до своей поддержки 1800, отскок от нее можно покупать, пробой уведет нас на 1750.
Итог: сопротивление быков потихоньку растет и только внешнеполитический фон сдерживает их от покупок. Ждем разворотных формаций на днях для покупки или сглаживания новостного фона.

Вчера индекс ММВБ закрыл день большой черной свечой пробив уровень 1310 пунктов, что предполагает дальнейшее снижение к отметке 1260 пунктов, если рынок сегодня не удержит 1300, а этого, скорее всего, не произойдет.
Ситуация на срочном рыке в пользу медведей, хотя юрлица и прикрыли часть коротких позиций. Ситуация в паре евро-доллар нейтральна, ситуация в паре доллар-рубль в пользу медведей. Ситуация на рынке США и на товарных рынках в пользу быков.
По отраслям: банковский сектор инициировал фрактал на продажу 4230 и если сегодня вновь пройдет его — снижение продолжится к отметке 4100, То же самое с нефтянкой, здесь цель снижения 3162, металлурги пробили свой фрактал на продажу и закрылись ниже. Снижение должно быть продолжено с целью 2160. Энергетика вновь легла на верхний уровень своего даунтренда 840. Сегодня должен быть ретест уровня и в случае пробоя снижение усилится с целью 810. Телекомы не удержали своих поддержек и теперь сходят на 1800.
Итог: снижение должно продолжится до отметки 1260, если уровень 1300 будет потерян, если ретест его состоится и уровень будет пройден вверх, шансы на разворот существенно возрастут.

Как часто вам приходится решать головоломки? Если ваша жизнь спокойна и размеренна, то, скорее всего, довольно редко. Но если вы профессионально занимаетесь инвестициями на фондовых рынках, то решать головоломки, которые устраивает нам биржевая торговля, приходится каждый день. Будь то прогнозирование будущих рыночных цен (область математики связанная с теорией вероятности), или же риск и мани менеджмент, которые являются неотъемлемой частью любой торговой системы, разработка алгоритма принятия решения для торговой системы и многое другое – все это математика в чистом виде и как следствие постоянное решение математических головоломок.
Для того, что бы успешно, а значит прибыльно торговать на финансовых рынках, вам необходимо проникнуться любовью к математике, понимать основные ее принципы, как она работает. А это означает, что вам нужно тренировать свой мозг постоянно! И не просто решать математические задачи или головоломки, а вникать в суть построения самой задачи и логики, и последовательности ее решения. Нужно не сводить свою торговлю к простому решению «вопрос – ответ», нужно знать, что подставить вместо дефиса в этой фразе. Нужно всегда знать решение и если это решение ваше, то уметь его донести до окружающих, если оно уже найдено кем то другим, то понять, какой логикой он руководствовался и есть ли она, эта логика, вообще!


( Читать дальше )

Вчера индекс ММВб закрыл еще один день черной свечой, побив поддержку 1335 пунктов и теперь должен протестировать ее снизу, в случае неудачи индекс должен уйти к отметке 1310 пунктов, от которой рост должен продолжиться. Ситуация на срочном рынке в пользу медведей — юрлица продолжили открывать короткие позиции, ситуация в паре евро-доллар нейтральна, но может сместиться в сторону продавцов, ситуация в паре доллар-рубль нейтральна. Ситуация на рынке США в пользу быков, ситуация на сырьевых рынках так же выправляется в пользу быков.
По отраслям: банковский сектор нашел поддержку на уровне 4300 и сегодня буде пробовать ее на прочность, пробой ее увлечет котировки к отметке 4250, пробой которой в свою очередь будет означать продолжение снижения к отметке 4100, однако поддержка пока выглядит неплохой и от нее можно пробовать покупки. Нефтегазоввый сектор удержал свою поддержку 3250, сегодня так же ждем ретест и в случае успеха можно покупать с этих уровней с коротким стопом. Металлурги удержали свою поддержку 2250, сегодня так же ждем ретест и покупаем в случае успеха с целью 2320. Энергетика добралась до своей поддержки 880 и так же будет тестировать ее на прочность, в случае неудачи снижение продолжится к отметке 860, где можно пробовать покупки с целью 900. Телекомы нарисовали «высокую волну» не дойдя до своей поддержки — фигура разворотная но требует подтверждения, в случае удачи сектор ждет продолжение роста к уровню 1950
Итог: пробой уровня 1335 — плохой сигнал для рынка, однако зона до 1310 хорошо проторгована и медведям для продолжения роста необходимо пробивать ее большой черной свечой. Если этого не произойдет до конца недели рост, скорее всего, возобновится.

Добрый день, коллеги!

Сегодня моя торговая система выдала интересный сетап и я вспомнил своих друзей, которые являются профессиональными теннисистами. Если кто немного увлеается теннисом знает, что в момент, когда ракетка противника коснулась мяча и вы не просчитали траекторию удара и действия соперника, то вы пропустили этот мяч. Дело в том, что скорость полета мяча намного больше чем сорость перемщения игрока по теннисному корту. И это в свою очередь означает, что если вы хотите отбить удар соперника, вам необходимо прогнозировать его действия: как он бежит, как замахивается, с какой силой и т. д. Если вы опытный игрок, то у вас намного выше шансы увидеть знакомый сетап и своевременно отрегировать на него — переместится в нужную часть корта и отразить мяч, посланный соперником! Но согласитесь, даже опытные игроки пропускают мячи и это нормально, мы люди, и нам свойственно ошибаться! Главная задача — сделать так, что бы количество отраженных ударов было выше чем пропущенных…

( Читать дальше )

Вчера индекс ММВБ закрылся черной свечой на оборотах чуть ниже средних, закрыв весь рост четверга, что является не очень хорошим сигналом для рынка. Однако быки нашли в себе силы удержать рынок на поддержке 1335 пунктов, что дает нам шанс на отскок.
Ситуация на срочном рынке пока в пользу продавцов, однако юрлица вчера не открывали коротких позиций, что, в общем, неплохо. Ситуация в паре евро-доллар пока в пользу покупателей, но близится к нейтральной, ситуация в паре доллар-рубль пока в пользу покупателей, но так же близится к нейтральной, ситуация на рынке США в пользу покупателей, ситуация на сырьевых рынках нейтральна.
По отраслям: банковский сектор не смог достичь своей поддержки 4250, поэтому сегодня у него еще есть шансы на снижение, однако потом от уровня может быть отскок. Пробой уровня можно шортить с целью 4050. Нефтегаз добрался до своей поддержки и слегка отскочил — хороший знак для сектора. однако сегодня не исключен ретест уровня, повторный отскок от которого можно покупать, пробой надо использовать для продаж с целью 3200. Металлурги сформировали новый уровень поддержки 2250, удержавшись на нем, поэтому здесь так же вероятны покупки. НО пробой уровня нужно продавать с целью 2200. Энергетика удержалась на своей поддержке 880, здесь отскок менее вероятен, а вероятно продолжение движения вниз к отметке 860. Но если будет отскок, он приведет сектор к отметке 900. Телекомы пока выглядят лучше других секторов и здесь вероятен рост к отметке 1950.
Итог: рынок удержался на своих поддержках, можно ожидать попытку роста к отметке 1350, пробой которой потащит рынок выше 1380. В противном случае нас ждет еще один поход на 1310.