Сургут пр

Для тех, у кого портфель акций,
на ожиданиях ослабления курса рубля с 81,5р. за доллар (ЦБ сегодня) 
Сургут пр. снова становится интересен.

Фонды акций не могут держать в акциях менее 80% капитала.
Поэтому могут вспомнить про
забитый
забытый Сургут пр.
(с кубышкой 6 трлн руб., в основном. в валюте)

По уставу компании, Сургут 10% прибыли платит по префам.

Не утверждаю, что разворот в USD/RUB уже сегодня.
Про сургут пр. обычно вспоминают, когда тренд USD/RUB считают растущим

Расчёт дивидендов за 2024г.
Компания закрытая.
Расчёт, конечно, приблизительный.

Дивиденды за 2024г.
переоценка кубышки за 2024 г.
принесет около 630 млрд.руб.
Чистая прибыль должна составить около 1.2 трлн.руб

Расчёт дивидендов.

1 вариант
Большая часть кубышки в долларе (курс 31.12.23г =89,68 руб. -> 31.12.24 =101,67 руб. девальвация 13,3%)
тогда дивиденды могут составить около 11,2 руб на акцию преф
Див. дох. 20% 

2 вариант
Если большая часть кубышки в дружественной валюте — юане
(курс 31.12.23г =12,57 руб. -> 31.12.24 =13,42 руб.

( Читать дальше )

Состояние портфеля такое:
Портфель дивидендный(так собирал)

Может что продать :?  Какую сделать ребалансировку?

Итак считал предложение от БКС
smart-lab.ru/blog/1113872.php

Вводные
Точка покупки 36,6
Цена на сегодня 58
30% от цены покупки = 11 р
Что имеем 
1. Если цена ниже 58 р то имеем акции и  выплату =11 р
2. Если цена выше 58 р то имеем деньги 58 р +11 р
Налоги. 
Если цена пусть 60 то имеем еще налог = 3 р (60-36,6) и думаю с 11 р тоже налог =1,43 р  Налог 4,21 Вроде 6,79 доход, но надо потратить 2 р чтоб вернуть акции себе итого 6,79-2 р =чистый доход 4р 79 к 
Строим таблицу

Строим график


( Читать дальше )

Сразу напишу по поводу периодов спада.
В системе стопов нет.
Продаю тогда, когда считаю, что идея не сработала или отработала.

В этом посте пишу про принципы формирования среднесрочного портфеля акций на примере Сургутнефтегаз пр.

Опережаю индекс полной доходности Мосбиржи
(доходность на фонде, без учёта ФОРТС, на ФОРТС % в разы выше)
В 2022г доходность была 33% (до начала ноября не было акций).
В 2023г доходность 94%
В 2024г доходность 17%.
Т.е. существенно выше индекса полной доходности Мосбиржи.

Теперь про Сургутнефтегаз пр
Почему держу в портфелях.

В начале 2024г акции Сургут пр упали около 5% на новостях о санкциях (SDN list).

В портфелях — акции с сильным фундаменталом, низким долгом (у Сургута отрицательный долг 7 трлн руб.), высокими дивидендами и растущим трендом.

Сургут пр по недельным
(конечно, без учёта дивидендов)


Дивиденды (в 1,5 раза выше див. доходности индекса Мосбиржи)

( Читать дальше )

 
Сургнфгз П +0,8%

Точка входа ( СЛП )

Риск | Прибыль ( 1к 4,5 )

Красная линия на графике показывает где поставил стоп !

Все сделки разбираем в нашем ТГ канале

Остались вопросы переходите в наш чат MAX OFF CAPITAL | Чат

#сделки_из_ТГ

 
Сургнфгз П +0,9%

Точка входа ( ЛП2Б )

Риск | Прибыль ( 1к 3 )

Красная линия на графике показывает где поставил стоп !

Все сделки разбираем в нашем ТГ канале

Остались вопросы переходите в наш чат MAX OFF CAPITAL | Чат

#сделки_из_ТГ

 
Сургнфгз П +0,77%

Точка входа ( СЛП )

Риск | Прибыль ( 1к 3 )

Все сделки разбираем в нашем ТГ канале

Остались вопросы переходите в наш чат MAX OFF CAPITAL | Чат

#сделки_из_ТГ

 
Сургнфгз П +0,6%

Точка входа ( СЛП )

Риск | Прибыль ( 1к 3 )

Красная линия на графике показывает где поставил стоп !

Все сделки разбираем в нашем ТГ канале

Остались вопросы переходите в наш чат MAX OFF CAPITAL | Чат

#сделки_из_ТГ

Биржа — это способ накопить бабло для покупки квартиры или дома с участком.
Условно вы накопили необходимую сумму #длятогочегохотели.
пусть это будет хорошая большая сумма 40 000 000 рублей
А дальше что? Дальше что ?
Все слить и купить ?
Здесь произойдет неминуемое столкновение интересов. Это разлом философии на до и после.
Или мы покупаем #точегохотели и начинаем этим пользоваться или надо копить дальше. Ведь это ИЛИ при капитализме велико.
Это вилка интересов и бытия
или мы покупаем желаемое или мы продолжаем копить и получаем дивиденды, а дивиденды большие с 40 млн это, мать твою 300 тыщ в месяц, а может и все 400 тысяч. Смотря какой год.
Ведь будь то загородный дом или хорошая квартира она требует обслуживания, ремонта, оплаты услуг и прочего.
Тогда эти разговоры приводят к выводам которые дальше начинают ломать философию простого человека и превращать в философию инвестора.
Мои размышления на эту тему привели к тому что надо копить на мечту + на обслуживание.
Значит если мне нужна машина + надо еще купить 26 000 Сургута префф чтобы дивами обслуживать эту машину (условно 20 000 р в месяц) 

( Читать дальше )

Ожидаю, что за 2024 год дивиденд на преф составит 9,7 рублей. По мере выхода информации по прибылям нефтяников ХМАО могут быть некоторые корректировки. 

С осени 2022 года префы Сургута остаются топ-пиком в нефтянке и одним из топ-пиков в целом. За год с дивидендами получилась очень хорошая доходность: 31,5% до налогообложения дивидендов. Cчитаю, что без негативных сюрпризов он даст приемлемую совокупную доходность и в 2025 году. В целом, для меня уходящий год в рыночном отношении проходил спокойно и уверенно. Остаюсь приверженцем концентрированных долгосрочных и понятных идей, без лишней суеты. Убеждён, что в инвестиционной практике следует придерживаться простого и очевидного. Первостепенный фокус на доходности и перспективах бизнеса, а волатильность котировок – это уже вторично. Если вы купили качественные активы исходя из низких оценок, то вы неизбежно заработаете во временной перспективе. Более того, вы не просто заработаете, а получите хорошую доходность (в годовых) на инвестированный капитал.

( Читать дальше )