Финансы

Ну, давайте подумаем — где, сейчас, используются нефтепродукты?

• Пластмассы
• Самолёты (топливо)
• Автомобили (покрышки, асфальт, топливо)
• Яхты (водное судоходство)
• Запуск спутников и исследование космоса

Список не полный, но для понимания картины, достаточный. Имеет смысл задать вопрос — как быстро весь этот транспорт перейдёт на альтернативные источники? Я полагаю — около 15 лет, в идеале. Сами понимаете, есть ещё и те кто эту нефть производит и их интересы. Есть, также и технологии, которые подстроены под старую систему (автозаправки), персонал, который необходимо переучивать, индустрия обслуживания, основанная на топливной системе, а также деталей, к ним и т.д. Я уже молчу про поставщиков сырьевых ресурсов, для всей индустрии нефтехимии.

Сколько бы не велось разговоров про экологию, это, всё же, не быстрый процесс. Ко всему прочему мир, как-то, развивается и человечество изобретает новые технологии. Например, что проще: изобрести технологию переработки излишков углекислых газов или переводить всю, вышеописанную мной, индустрию на новые рельсы? Полагаю, здесь всё следует разумно взвесить.

( Читать дальше )

До объявления дивидендных выплат Газпрома я писал, что акции и рынок в целом удерживают на плаву. Тогда основным триггером роста IMOEX являлся именно GAZP (стоит учитывать его «дочек» ОГК-2, Мосэнерго и ГазпромНефть). Добавьте сюда новость о том, что ряд гос. компаний направят 50% прибыли на дивиденды, и получите ажиотажный спрос. Прошла неделя, и мы можем наблюдать совсем другую картину.

Позитива поубавилось в связи с объявлением 6-го пакета санкций. Блокировка НРД ударила по большинству частных инвесторов, но до этого точно были предпосылки:

( Читать дальше )

ЕС ввёл 6-ой пакет санкций. Обсуждали данные ограничения и запреты для России довольно продолжительное время, так что большинство пунктов не стали сюрпризом. Можно сказать, что мы уже привыкшие и с каждым новым пакетом всё легче воспринимаем негодование Европы. Но я хотел бы заострить внимание на некоторых пунктах:



🚫 Нефтяное эмбарго. Основной запрет на ввоз нефти из России морским путём (до 5 декабря 2022г. допускаются разовые сделки, заключенные до 4 июня — как удобно). Также Евросоюз оставил для себя лазейки. Эмбарго не будет касаться сырой нефти, которая поставляется по нефтепроводу «Дружба» (Чехия, Словакия и Венгрия продолжат закупки в течение неопределенного периода). Небольшие исключения коснулись Болгарию (

( Читать дальше )

Российское правительство во чтобы то ни стало старается поддержать ипотечное кредитование. На строительную отрасль приходится 1,6 трлн. руб. налогов, 6,2 млн. занятых и порядка 5,7% ВВП. Отмечу, что при выдаче ипотеки будет увеличиваться денежная масса (она кстати в апреле сократиласьк предыдущему месяцу и проиграла инфляции). Что ещё немаловажно, при строительстве/выдаче ипотеки идёт поддержка финансового сектора, металлургических предприятий, малой промышленности и сохранение рабочих мест (а это порядка 17 млн.). А вот и меры к увеличению спроса:

🔝 Продление льготной ипотеки до конца 2023 года.

🔝 Размер ипотеки был повышен: для Москвы и Петербурга, Подмосковья и Ленобласти — до 12 млн. руб., для остальных регионов — до 6 млн. руб. Льготную ипотеку теперь можно сочетать с рыночной, максимальная сумма кредита выросла с 12 до 30 млн. руб.

( Читать дальше )

С привлечением на фондовый рынок множества молодых инвесторов и надутием пузырей во всех сферах, появился огромный спрос на простые, понятные и доступные стратегии по зарабатыванию денег и преумножению капитала. Одна из таких стратегий — следование за инвестициями гуру рынка и точное копирование их сделок. На Ютубе есть множество каналов молодых миллионеров, повествующих о своих успешных достижениях в области финансов основываясь именно на такой стратегии. Они просто копировали поведение нескольких профессионалов по формированию портфеля и значительно превосходили снп500 многие годы подряд. Далее я поделюсь своим опытом следования этой стратегии с разборами причинно-следственной связи успешных и не очень успешных сделок.

1. Миша Бурый (Да простит меня Michel Burry за столь вольный перевод, но зато как звучит и как в тему)

Про его Большой Шорт написаны книги и сняты фильмы. Миша Бурый — это звезда американского фондового рынка. Занимаясь глубоким анализом компаний, он всегда отличался великолепным пониманием бизнеса компании в определённый момент времени. Следя за его портфелем несколько лет подряд, могу отметить его умение выбирать нехайповые компании (где Маркет Мейкеры могут развернуть рынок против толпы), а очень качественные бизнесы особо востребованные в какие-то промежутки времени. Например, он начал набирать в Лонг LMT в феврале, где маячили сразу несколько международных военных конфликтов. И красиво вышел из него на хайях. Но ведь не зря же он Бурый Медведь, ставший звездой за его Большой Шорт. Короче, он опять зашортил и на этот раз лидера ИТ индустрии — компанию Эппл. Интересно и то, что остальные компании из его портфеля, в который входят Гугл и Мета, он набирает в Лонг. Как-то очень сомнительно, что Гугл и Эппл, как весомые участники снп500 будут вести себя разнонаправленно. Тогда, что значит шорт Эппла через опцион, хэдж?! Выглядит как самый настоящий Хэжд. Но на мой взгляд, судя по тому как разнеслась эта новость по просторам интернета, это самая обычная наживка для наивного массового инвестора. Обосную почему, но для этого нада немного вернутся во времени и рассмотреть примеры других хайповых тем.

( Читать дальше )

Шестому пакету санкций — быть. Лидеры стран ЕС сегодня договорились об эмбарго на две трети поставляемой нефти из России (а к концу года будет отказ от около 90% импорта ЕС российской нефти). В прошлом году страны Евросоюза импортировали на €70,8 млрд российских сырой нефти и нефтепродуктов. Общий импорт этих продуктов в Евросоюз составил €251,6 млрд, то есть Россия обеспечила в этом объеме более 28% (ОПЕК + уже сообщил, что не сможет полностью заместить поставки из России). Понятно что это выстрел себе в ногу и логического объяснения этому нет, но так решила Европа (США). Рост цен в Еврозоне сохраняется: 8.1% гг vs 7.4% месяцем ранее (приобретение энергоресурсов и продовольствия обходится Европе дорого). На фоне российского эмбарго стоимость фьючерса на нефть марки

( Читать дальше )

Новую рабочую неделю мы решили начать со #SWOT -анализа.

#PLZL – основной производитель золота в России и один из ведущих в мире. «Полюс» занимает первое место среди крупнейших золотодобывающих компаний мира по запасам золота и четвертое — по объему производства, демонстрируя самые низкие издержки среди ведущих глобальных производителей.

Плюсы:
Одни из самых низких в мире затрат на производство одной унции, поэтому у компании самая высокая рентабельность в секторе;
Операционная прибыль демонстрирует рост (год к году);
Рост производство аффинированного золота (год к году);
В 2021 г. «Полюс» стал первой крупной золотодобывающей компанией в мире, которая на 100% покрывает потребности в электроэнергии за счет ВИЭ. Это делает акции «Полюса» более привлекательными для фондов, ориентированных на показатели устойчивого развития.

Минусы:
Низкая дивидендная доходность;
В соответствии с оценкой на рынке, PLZL дешевле зарубежных конкурентов, но является одной из самых дорогих из золотодобытчиков России.

( Читать дальше )

Все мы уже в курсе санкций введённых против Центрального Банка России, в связи с этими обстоятельствами часть наших золотовалютных резервов заморожены (находящиеся на территории США и ЕС). Иногда всплывает информация о желании недружественных стран присвоить себе наши резервы и направить их на помощь. Вопрос я думаю прорабатывается, раз иностранные СМИ освещают эту тему, но если это произойдёт, то тогда Запад подорвёт к себе доверие и к своей финансовой системе (Китай уже активно сокращается свои вложения в гос. долг США).

Последняя новость о том, что Минфин США отказался продлить лицензию для обслуживания внешнего долга России, заставляет задуматься. Ближайшие обязательные платежи в долларах/евро ожидали

( Читать дальше )

#Урок  Гордись собой *
Ты знаешь… наша работа — лучшая в мире. Вот в значительной степени прогресс трейдера. Нас вдохновляет какой-нибудь самоуверенный и высокомерный придурок ( будем считать что это я), поэтому мы начинаем торговать. Мы мечтаем уволиться с работы,  создаем аккаунт в соцсети , чтобы подписаться на этого чувака и получать его контент. Затем мы пытаемся торговать и теряем все снова и снова несколько раз. Мы подумываем о том, чтобы бросить курить, но затем несколько доз вдохновения снова захлестывают нас, и мы продолжаем пытаться. Мы постоянно терпим неудачу, хотим сдаться, пробуем снова, терпим неудачу, хотим сдаться, затем пробуем снова. Однако многие люди терпят неудачу, сдаются и никогда не пытаются снова. Итак тот факт, что вы читаете это, означает, что вы потерпели неудачу, хотели сдаться, но вы этого не сделали. Так что поздравляю тебя, и я горжусь тобой. Затем вы начинаете понимать, что все дело в дисциплине и строгих стоп-лоссах, где торговля также становится философией повседневной жизни. Стоп-лоссы в торговле ничем не отличаются от установления ограничений и границ для друзей и семьи в реальной жизни. Затем мы понимаем, что, возможно, только возможно, нам следует продолжать суетиться, потому что большинство людей сдаются в самом конце, когда они так близки к достижению своих целей. Мы понимаем, что потеря денег — это часть платы за обучение, которую мы платим, чтобы учиться, и, наконец, принимаем это. Мы перестаем использовать большие заемные средства, мы играем меньше, мы защищаем, сохраняем, а затем приумножаем наш капитал. С годами опыта мы становимся мудрее и умнее. Так что поздравляю вас с тем, что вы добрались до конца этой длинной речи.

На этой неделе можно было зафиксировать неплохую прибыль, учитывая, что сигналы раздавал сам Банк России. Пользоваться этим или нет, было вашим решением. Укрепив доллар, Банк России по их мнению поддержал нашу экономику и фондовый рынок в целом, но данный эффект не долговечен. Мне бы хотелось перейти к главным темам на фондовом рынке и задаться некоторыми вопросами, которые должны волновать каждого частного инвестора.



Ещё 25 мая я писал, что мы преодолели уровень в 55 руб. за доллар. А этот предел указывали многие инвест-компании. Сигнал был получен и на рынок пришёл крупный скупщик валюты (добавьте сюда заседание ЦБР по снижению ключевой ставки и укреплению доллара не миновать). Замечу, что даже купив в конце торгового дня 25 мая по 59 руб., можно было фиксировать профит более 10% сегодня. Теперь у меня назрел вопрос, мы с вами наблюдали два дня дивные объёмы на покупку в паре

( Читать дальше )