Фундаментальный анализ

Всем добрый вечер!
Выкладываю фундаментальный анализ по Северсталь
В самом низу вы можете прочитать основы, дополнение и лично мое мнение.
Хорошего прочтения и просмотра.



( Читать дальше )

Мне часто приходится слышать, что фундаментальный анализ акций никак не помогает в инвестициях. Естественно я с этим конкретно не согласен. 

Приведу пример.  

На хаях большая часть моего портфеля состояла из БСПБ, который куплен по 58 руб, и по которому получены дивиденды 4,5 руб. Я не покупал акции, потому что рынок выглядел дорогим после бурного роста. Я не продавал БСП, потому что вижу дальнейший потенциал, который, на мой взгляд, превышал вероятные риски просадки.

Когда ЦБ РФ начал цикл повышения ставок, мне сразу стало очевидно, что энергетика, телекомы, ритейл — это плохая идея. Из этого я взял только DSKY и MTSS но совсем на чуть-чуть, т.к. было интересно за ними последить после того, как провели smartlabonline с этими компаниями.

Фундаментальный анализ помог мне не вляпаться ни в одну серьезную лужу. В моем портфеле нет акций, которые показали большую просадку. Так, например, из топ-25 лидеров падения за последний месяц у меня есть:

ссылка на таблицу

( Читать дальше )

Всем доброе утро!
Выкладываю фундаментальный анализ по Акрон
В самом низу вы можете прочитать основы, дополнение и лично мое мнение.
Хорошего прочтения и просмотра.



( Читать дальше )

Приветствую!

Публикую обновление чарта акций иностранных компаний, построенного на основе индикаторов фундаментального анализа. Верхние позиции хит-парада приведены на картинке ниже. Добавил столбец справа, показывающий изменение позиции компании по сравнению с прошлой неделей.

Немного изменил систему начисления баллов. В скринере на данный момент анализируются всего 4 показателя роста, тогда как 7 показателей доходности и 9 показателей риска/рентабельности. Чтобы сбалансировать вклад темпов роста компаний в итоговый рейтинг, я в 2 раза увеличил начисление баллов за темпы роста. Из-за этого изменения позиции компаний в таблице существенно сдвинулись, поднялись вверх быстрорастущие компании.

Полный чарт 600 компаний приведен в гугл-таблицах. 

С описанием системы ранжирования акций Вы можете ознакомиться в посте smart-lab по ссылке.

( Читать дальше )

Всем доброе утро!
Выкладываю фундаментальный анализ по British American Tobacco
В самом низу вы можете прочитать основы, дополнение и лично мое мнение.
Хорошего прочтения и просмотра.



( Читать дальше )

Всем доброе утро!
Выкладываю фундаментальный анализ по Уралкалий
В самом низу вы можете прочитать основы, дополнение и лично мое мнение.
Хорошего прочтения и просмотра.



( Читать дальше )

Всем доброе утро!
Выкладываю фундаментальный анализ по Роснефть
В самом низу вы можете прочитать основы, дополнение и лично мое мнение.
Хорошего прочтения и просмотра.



( Читать дальше )

Всем привет, на следующей неделе 10-го декабря последний день, когда акция Северстали торгуется с дивидендом 85,93 руб., самое время для традиционного прогноза, который строится c лагом в один месяц из-за временного сдвига между принятием заказа и отгрузке потребителю к индексным ценам LME Steel HRC FOB China. И большая ответственность, так как предыдущий прогноз на 3-й квартал 2021 года дал погрешность 0,08% в расчете дивидендов.

Так же попробуем учесть следующие изменения:

1. Продолжения действия временной 15% пошлины до конца 2021 года
2. «Северсталь» перешла на суточное количество плавок в производстве конвертерной стали до 86 на ЧерМК — +5% к производству стали

( Читать дальше )

Вэтом посте рассматриваем риски Черкизово. Мы не очерняем компанию, просто плюсы будут описаны в другом посте

🔥 Пожар на «Алтайском бройлере».

3 июля 2021 года на курином цехе Черкизово на Алтае произошел пожар, из-за которого пострадала значительная часть производства. К концу октября компаниязакончила восстановительные работы. Они заняли чуть более 3 месяцев и позволили вернуться на мощность 4 тыс. голов курицы в час.

Компания прогнозировала, что за 2-3 месяца (до конца января 2022г) цех вернется на свою базовую мощность — 6 тыс. голов. В ближайшие же 2 года компания хочет выйти на уровень 10,5 тыс. голов.

Проблема пожара в том, что это привело а) к падению производства; б) потребовало серьезных инвестиций на ремонт (1 млрд. руб.); в) утраченное оборудование замещалось оборудованием, которое должно было пойти на новые инвест проекты, что замедлило реализацию инвестиционной стратегии.

( Читать дальше )

Ежемесячный анализ валютного рынка. Выпуск №11 от 02.12.2021г В этом видео анализирую рынок доллара и базовые валюты через теории ценообразования валютных курсов: международная торговля, международное движение капиталов, монетарная политика ведущих ЦБ и спекулятивные оценки.
В данном выпуске подробнее остановился на таком детерминанте ценообразования валютного курса, как «рыночные ожидания», много о политике ФРС и рисках для ее реализации. Порассуждал на тему ценовых моделей их отличая от макроэкономических моделей и сложности их построений.



( Читать дальше )