волатильность

Пришла идея, при низких значениях волатильности продавать диагональный спред. Особенно это актуально перед грядущими событиями, как выборы fiscal cliff и т.п. Идея наверное очевидная, но требует дальнейшей проработки.

При резком всплеске волатильности быстрее всего растет front month фьючерс на VIX.
Остальные месяцы растут меньше.
 

Идея купить опцион на front month, и продать 3-х месячный опцион с такой же ценой. Получим диагональный спред. Срок трейда 2 недели.
В ближайшее время серьезных событий не предвидится, и смысла продавать этот спред особо нет.
Позиция для иллюстрации идеи.
 



( Читать дальше )

Биржевой канал от 24.01.2013
В эфире: Александр Сукач, Владимир Волков

 

 


По мере приближающегося  падения вспомнился мартовский блог спайдела… Павел, в отличие от разнообразных аналов, всегда, в меру своих знаний и опыта, пытается помочь трейдерам-любителям сохранить свои деньги в момент резкого обрушения активов! Ссылку не даю, сори, кому интересно сами поищите у него в жж…по моему в начале марта писал.
 
  Итак, поехали! Что видно перед разворотом?
 
 
Устойчивый восходящий тренд,
максимальные уровни за продолжительный период времени или исторически хаи
снижение волатильности
снижение объемов

Когда возникает обрушение?
Спонтанно.

Как распознать?
Резкий всплеск объемов, ретест хаев, рост волатильности.

Что выступает триггером?
Ничего. Но формально абсолютно любое, на уши притянутое событие или новость. Да хоть муха-цекотуха, севшая на нос трейдеру, который чихнул, разбил головой монитор, стукнул от злости по клавиатуре и случайно активизировал крупный ордер на продажу. Но обычно все это организуется маркетмейкерами, которые прекрасно видят в реальном времени смещение баланса сил в сторону быков. А как известно на рынке всегда проигрывает сильная сторона.Но сам механизм интересен. 

( Читать дальше )

Как-то давно я сделал перевод одной книжки на русский. По рынкам, естественно… (Volatility Illuminated)

Дело в том что афтар мой друг, и я решил немного продвинуть его тему в Россию. Выпустили електронную книгу, нихера не продали.

Приведу абзац, который считаю весьма важным

«Я бы хотел уделить момент цитате Джона Пинней (JP Morgan) из книги «Справляясь с институциональным потоком ордеров» (CopingwithInstitutionalOrderflow, Robert A. Schwartz, John Wiley & Sons, 2007), который сказал: «я сделаю что смогу, чтобы передать суть исследования, которое мы недавно завершили по теме издержек динамики, связанной с институциональным потоком ордеров. Для розничного трейдера фондовый рынок выглядит как торговый автомат. Ордер размещен, доставка совершена и затем возвращается исполнение. Брокер закончил свою работу, часто всего за несколько секунд».
Пинней прав – розничный трейдер действительно верит, что его платформа – не более, чем торговый автомат…


( Читать дальше )

Биржевой канал от 23.01.2013
В эфире: Владимир Волков

 

Биржевой канал от 23.01.2013
В эфире: Владимир Волков

 

Биржевой канал от 23.01.2012
В эфире: Иван Заражевский, Александр Лобов

 

Привет всем. На днях просмотрел ещё раз посмотрел Матрицу — потрясающий, эпический, один из лучших фильмов в истории кинематографа.

Хочу отметить потрясающую фразу.
Морфеус, обращаясь к Нео: «Ты должен помнить, что большинство не готово принять реальность, а многие настолько отравлены и так безнадёжно зависимы от системы, что будут драться за неё.»

Как же мне это напоминает интернет-троллинг. Несмотря на то, что я даю очень полезную, новую и доселе практически неизученную информацию по объёмам (точнее изученную, но мало кто делится ей), и даже несмотря на то, что большую часть полезной информации я даю бесплатно, большинство сливаторов на таких сайтах как Смарт-лаб или МТ5, вместо того, чтобы брать эту информацию и пользоваться, учиться, задавать вопросы, начинают проявлять агрессию по отношению ко мне, а также пытаются своими жалкими словечками, репликами и прочей мелочной гадостью пытаться вывести меня из равновесия.

Их можно понять. Своими своими мелкими, трусливыми фразами, под никами, не раскрывая своего реального имени и фамилии, и даже без фотографии, такие люди пытаются оправдать свои собственные неудачи на рынке. Им сложно признать сам факт того, что на рынке можно зарабатывать, просто у них пока не получается. Им гораздо легче списывать свои неудачи на сложность и непредсказуемость рынка, на то, что индикаторы или какналы не всегда работают. А такие люди как я представляют прямую угрозу их ложным догмам о рынке и жизни в целом. Именно поэтому люди, отошедшие от привычных догм и стереотипов, воспринимаются как чужеродный элемент системы, от которого нужно избавиться.

( Читать дальше )

Биржевой канал от 23.01.2013
В эфире: Александр Сукач, Алексей Андрейченко, Владимир Волков

 

Биржевой канал от 22.01.2013
В эфире: Владимир Волков