опек+

Естественный спрос в мире помогает росту цен на нефть. А цены на нефть сегодня не могут снизиться до уровней 2014-15 годов. И это помогает новым разработкам и получению нефти в мире. Предложение растёт, цена падает, и некоторые страны сворачивают инвестиционные программы, а возможно даже закрывают действующие месторождения нефти.
Вот такой рыночный замкнутый круг.

Но если бы нефти в мире было везде одинаково. Тогда скорее всего не было бы биржевых цен на товар. Потому что каждая страна захотела бы устанавливать свою комфортную цену для себя. Но такого уже не будет, и в мире сегодня важным моментом является установление справедливой цены на нефть.

Когда то в 2014 году нефть опускалась ниже 40 долларов за баррель WTI. И США не замедлительно этим воспользовались. Отправив 200 млн. баррелей нефти в коммерческие запасы.




В прошлом они покупали по 40-50 долларов за баррель WTI, сегодня они начинают покупать по 65-70 долларов за баррель той же марки. Вот и вся логика нефтяного рынка сегодня.  Пройдет еще год и США будут рады покупать нефть в запасы по 90 долларов за баррель. 

А вся задача сегодняшнего финансового рынка, это направить большие инвестиции в сторону снижения. Но я дороги мои друзья, хочу вас от этого предостеречь. Потому что нет возможностей так шиковать, и нет фундаментальных оснований, чтобы снизиться ниже 50-55 долларов за WTI.

No 23/2018
Abu Dhabi, UAE
11 Nov 2018  

Совместный комитет по мониторингу стран ОПЕК+ (JMMC) созвал 11 ноября 2018 года в Абу-Даби, Объединенные Арабские Эмираты, свое 11-е заседание. Комитет рассмотрел ежемесячный доклад, подготовленный его Объединенного технического комитета (JTC) путем и кратко- долгосрочные тенденции на мировом рынке нефти, в том числе перспективы, а также анализ сценариев на 2019 год.

JMMC отметил успехи участия стран — производителей Декларации о сотрудничестве (DoC) и их постоянные усилия в достижении сбалансированного и устойчивого стабильного мирового рынка нефти, обслуживая интересы потребителей, производителей, промышленности и мировой экономики в целом. 

Кроме того, JMMC отметил, что страны участвующие в DoC, в октябре 2018 года достигли уровня выполнения сокращения 104%.

Комитет рассмотрел текущий спрос и предложение нефти и отметил, что перспективы на 2019 год указывают на более высокий рост предложения, по сравнению с глобальными потребностями, принимая во внимание текущие неопределенности. 

( Читать дальше )

OPEC+ Floats 1 Million Barrel Production Cut After Oil Price Tumbles Into Bear Market


www.zerohedge.com/news/2018-11-11/opec-floats-1-million-barrel-production-cut-after-oil-price-tumbles-bear-market

Пошли разговоры о возможном сокращении производства нефти.

Саудовская Аравия, Ирак соглашаются на координацию в преддверии переговоров ОПЕК +

ОПЕК и ее союзники собрались на встречу в Абу-Даби на фоне признаков того, что в следующем году они рассмотрят вопрос о сокращении производства.

По словам делегатов, знакомых с его выводами, технический комитет, представляющий коалицию, прогнозирует в субботу глобальный избыток нефти, будет расти в 2019 году, если они будут продолжать производить по текущим расценкам.

Тем не менее министр энергетики Саудовской Аравии, представляющий крупнейший член ОПЕК, сказал, что впереди встречи в воскресенье между Организацией стран-экспортеров нефти и ее союзников в Абу-Даби, что слишком рано обсуждать сокращение производства.

По словам делегатов, по крайней мере три страны, которые являются членами Объединенного комитета по мониторингу на уровне министров, считают, что необходимо обсудить возможность сокращения производства в 2019 году. По словам человека, знакомого с этим вопросом, Россия не готова раскрыть свою позицию относительно того, должна ли группа сократить выпуск продукции до встречи в воскресенье.

( Читать дальше )

Здравствуйте Господа!

Нефтяная игра между экспортерами нефти в лице ОПЕК+ и импортерами нефти в лице США достигла своего финального результата. На сегодняшний день 5 без ответных мяча забито в калитку ОПЕК+. Это 5 критериев по которым можно и нужно судить о происходящих делах в США.

Задача ОПЕК+ затянуть и оставить США без возможностей маневрирования на рынке, без возможностей отказаться от новых поставок нефти из за рубежа. 

Что это за критерии?

1 Спрос на НПЗ. Показывает сегодняшнюю необходимость в нефтепродуктах сектора реальной экономики.

2 Спрос на импорт нефти. Показывает независимость США от зарубежных стран. 

3 Коммерческие запасы. Показывают, возможность для маневрирования и временный запас, для принятия дальнейших решений.

4 Внутренняя добыча. Показывает динамику на нефтяном рынке в США.

5 Экспорт нефти. Показывает, возможность маневрирования на международных рынках.

По всем критериям США себя обезопасили.

( Читать дальше )

Saudi Arabia, OPEC’s Anchor, Ponders a Future Without the Cartel 
Kingdom, under pressure from U.S. and investors, researches possible impact of a breakup of oil producers’ group
Саудовская Аравия, центральная фигура ОПЕК, размышляет о будущем без картеля
Королевство под давлением со стороны США и инвесторов исследует возможное влияние распада группы производителей нефти

Nov. 8, 2018 2:04 p.m. ET
Центр нефтяных исследований имени короля Абдаллы (King Abdullah Petroleum Studies and Research Center, KAPSARC), крупный экспертно-аналитический центр в Саудовской Аравии, проводит изучение возможных последствий прекращения работы ОПЕК, пишет The Wall Street Journal. 

Исследование предусматривает анализ двух сценариев. В первом случае после роспуска ОПЕК крупнейшие нефтедобывающие страны мира начинают жесткую конкуренцию за долю рынка, а во втором Саудовская Аравия пытается, по сути, самостоятельно выполнять функции картеля по сохранению стабильности на рынке, корректируя свои объемы нефтедобычи.

( Читать дальше )

Чистая прибыль «Роснефти» за 9 месяцев 2018 года по МСФО выросла в 3,4 раза — до 451 млрд руб. Об этом сообщила компания.

Мы обновили финансовую модель «Роснефти» с учетом сильных отчетностей за 2 и 3 квартал 2018 г., и также включили новый прогноз капитальных затрат, раскрытый компанией в ходе презентации последней отчетности. Наш прогноз EBITDA «Роснефти» был повышен на 2018 и 2019 гг. на 23% на основе более высоких и более низких операционных затрат доходов в сегменте геологоразведки и добычи. В результате мы повысили целевую цену акций «Роснефти» на 11% до 624 руб. за акцию с потенциалом роста 30% от текущего значения и сохранили рекомендацию «Покупать».

Финансовые результаты «Роснефти» превзошли ожидания рынка и наши прогнозы по EBITDA в двух последних кварталах, и на фоне снижения долговой нагрузки и роста дивидендов котировки акций компании обновили исторический максимум, превысив отметку в 500 руб. за акцию в октябре.

Рост цен на нефть, ослабление рубля и смягчение ограничений на добычу нефти в рамках соглашения ОПЕК+ внесли основной вклад во взрывной рост финансовых результатов. На фоне высокой дисциплины в части операционных расходов рентабельность EBITDA по итогам 9 месяцев текущего года достигла 24% по сравнению с 20% в аналогичном периоде 2017 г.

Хотя показатели «Роснефти» бьют рекорды, мы считаем, что сейчас нет предпосылок для их ухудшения в следующем году. Слабый рубль в 2018 г. был обусловлен в основном санкционной политикой США по отношению к России, и мы не ждем смены направления ее вектора в будущем. Мы ожидаем, что цена на нефть в среднесрочной перспективе будет колебаться возле отметки в 70 долл. за баррель, и так как соглашение ОПЕК+ доказало свою эффективность, мы считаем, что страны-участницы не допустят их существенного снижения.

Наш прогноз дивидендов за 2 полугодие 2018 г. составляет 17,24 руб. на акцию с полугодовой доходностью 3,6%, что превышает среднеотраслевое значение. Мы считаем, что акции «Роснефти» сочетают высокий потенциал роста курсовой стоимости и дивидендной доходности, что делает их привлекательной инвестицией.

Сидоров Александр
ИК «Велес Капитал»

Качественный систематический анализ позволяет говорить о теоретических знаниях как о действительности, максимально приближенной к реальной жизни, к практическому результату.

Для такого вида анализа, необходимо использовать много умений и навыков. Для лучшего понимания поведения, в данном случае на рынке ценных бумаг и финансовых инструментов. Сюда нужно включить, психологию исследуемой модели, исторический фактор, финансовые закономерности. А из навыков в первую очередь опыт, уверенность и терпение...

Терпение необходимо для того, чтобы из вас не вылезла всего лишь на всего одна слабая черта. Это самостоятельное прогнозирование. Без почвенное, не аргументированное, и конечно же не подтвержденное фактами мнение. 

Уверенность приносит удачу! Приносит удачу вам, и как следствие всем окружающим… Это то когда при вашем решении, нет других вариантов.

Опыт нужен, чтобы вас не обманули. Только, что прочитал статью Тимофея Мартынова «Чем живет криптомир? Крипта привела много свежего мяса на убой» и там как раз рассказывают про человека с 12 летним опытом, который не испугался и сказал, что ваши MACD и стохастики полная ерунда… На самом деле, это не так. Просто доверять на 100 процентов финансовые решения им нельзя. Но все же я больше на стороне 12 летнего опыта.

( Читать дальше )

Манипуляция, как сам понимаю, это отказ что то делать с целью получить более выгодную цену. Это естественный процесс развития людей, который не нужно осуждать. И скорее это нужно восхвалять.

Главный востребованный продукт в мире сегодня это бензин. Для того, чтобы создать бензин, нужна нефть. А главный манипулятор в этой производственной цепочке сегодня это ОПЕК+.

Для меня ОПЕК+, это коалиция министров, к которым я не имею никакого отношения. С другой стороны против кого направлены манипуляции ОПЕК+, это автомобилисты и потребители топлива, в конечном итоге. И эти люди мне гораздо ближе в реальной жизни. Думаю, что и вам тоже, и это нужно понимать.

Официально в мире, кто открыто вступает сегодня в конфронтацию с министрами стран нефтедобычи, это президент США Дональд Трамп. Он постоянно, требует, осуждает их действия, выражает недовольство, и называет в конечном счете МОНОПОЛИЯ!!!

Официально со стороны ОПЕК+ с конца 2016 года утверждена программа сокращений нефтедобычи в своих странах. Эта программа была воплощена в жизнь, только из-за манипуляций стран импортеров в своё время с коммерческими запасами. А когда мировые коммерческие запасы пришли в норму в апреле, мае 2018 года, ОПЕК+ захотели дальше командовать в мире, и диктовать цены.

( Читать дальше )

Чистая прибыль Роснефти по МСФО за 9 мес. выросла в 3,4 раза, до 451 млрд руб., в III кв. снизилась в 1,6 раза, до 142 млрд руб

Чистая прибыль Роснефти по МСФО за 9 месяцев 2018 года выросла в 3,4 раза, до 451 млрд руб., в III квартале снизилась в 1,6 раза, до 142 млрд руб., следует из сообщения компании. В III квартале 2018 года выручка составила 2,286 трлн рублей ($35,8 млрд), увеличившись на 10,7% в рублевом выражении по отношению к уровню II квартала. Выручка за 9 месяцев увеличилась более чем в 1,4 раза год к году, составив 6,073 трлн руб. ($100,6 млрд). Показатель EBITDA в III квартале 2018 года составил 643 млрд руб. ($9,8 млрд).

Роснефть показала сильные финансовые результаты благодаря растущим ценам на нефть и ослаблению рубля. Смягчение сделки ОПЕК+ позволило компании нарастить добычу. В тоже время сегмент переработки, в котором компания удерживает рост цен свою продукцию (прежде всего автомобильное топливо) показал слабые результаты, Роснефть была вынуждена признать обесценение в 133 млрд руб. и это оказала негативный эффект на общий показатель прибыли. Среди позитивных моментов можно отметить снижение объема долгосрочных предоплат и финансового долга на $12 млрд. Правда в рублевом эквиваленте общий долг вырос на 9%.

Промсвязьбанк