прогноз 2024

✅ Многие акции компаний недооценены и торгуются дешевле их реальной стоимости, основанной на капитале.

 Акции начнут расти в случае завершения СВО

✋ Приветствую Друзья с Вами снова Роман и сегодня я хочу поделиться мыслями и наблюдениями о Российском фондовом рынке и влиянии на него Специальной военной операции на Украине.

❌ Причиной падения котировок на российские акции принято считать введение многочисленных западных санкций. Главной целью которых является ослабление российской экономики посредством затруднения ведения бизнеса, усложнение логистики и уменьшения прибыли крупнейших российских компаний, формирующих бюджет страны.

Если мы обратимся к индексу ММВБ который включает в себя 50 наиболее крупных и ликвидных компаний, то увидим снижение его цены в феврале 2022 года примерно на 25–30%.

  

( Читать дальше )

Аналитики «Цифра брокер» дали три сценария для российского рынка в четвертом квартале 2024 года — базовый, позитивный и негативный.

В основе базового сценария: 

«Экономика России постепенно замедляется, жесткость на рынке труда ослабевает, регулятор сохраняет ставку на текущем уровне 19% (или повышает до 20%, выходя на плато в текущем цикле ужесточения ДКП) и продолжает настаивать на удержании жестких монетарных условий в экономике».

Эксперты ожидают закрепление индекса Мосбиржи выше отметки 2800 пунктов с последующим ростом к 3000–3200 пунктов (широкий диапазон колебаний 2500–3200 пунктов).

В основе позитивного сценария лежит предположение, что темпы роста финансовых показателей российских эмитентов в третьем и четвертом кварталах вырастут или сохранятся на уровне первого полугодия.

«Экономика России заметно охлаждается, Банк России сохраняет ставку на текущем уровне 19% и ближе к концу года дает первые сигналы на смягчение денежно-кредитной политики в первой половине 2025 года»

( Читать дальше )

Российские эмитенты на горизонте 12 месяцев выплатят дивиденды на общую сумму в 4,4 трлн руб.

Такой прогноз дают эксперты брокера «ВТБ Мои Инвестиции» в инвестиционной стратегии на IV квартал 2024 г. Из них на акции в свободном обращении придется более 500 млрд руб. Таким образом, дивидендная доходность российского рынка акций с учетом капитализации на 1 октября на горизонте года превысит 10% – это ниже ставок по депозитам и доходности фондов денежного рынка, подсчитали аналитики.

До конца текущего года они ожидают выплаты на 1,4 трлн руб., из которых на free-float придется 200 млрд руб.

Аналитики «ВТБ мои инвестиции» изменили взгляд на дивидендные перспективы акций одного из крупнейших эмитентов – «Газпрома». Компания вернется к выплатам акционерам по итогам 2024 г. на фоне улучшения ее финансовых показателей после консолидации «Сахалинской энергии».

Совокупная доходность индекса Мосбиржи на горизонте года составит 16,1%, прогнозируют аналитики брокера (справедливое значение они оценивают чуть ниже 3000 пунктов). Рынок будет находиться под давлением высокой ключевой ставки. В конце 2024 г. она будет находиться на уровне 21%, а в следующем году ее среднее значение будет близким к 19%, ожидают они.

( Читать дальше )

«Из-за экстра-высоких ставок и ужесточившейся господдержки во втором полугодии рынок ипотеки серьезно „охладится“. По оценке ВТБ, за это время объем выдач в целом по России может составить около 2,3 трлн рублей, что будет почти на 20% ниже результата первого полугодия текущего года и на 50% — второго полугодия 2023 года», — сказал через пресс-службу начальник управления «Ипотечное кредитование» ВТБ Сергей Бабин.

По данным ВТБ, в январе-июне 2024 года российские банки выдали клиентам на покупку недвижимости более 2,85 трлн рублей.

В целом по итогам 2024 года ВТБ прогнозирует продажи ипотеки на уровне 5,1-5,2 трлн рублей (-30% г/г).

По словам Бабина, в следующем году «холода» усилятся, «потепления» стоит ждать только в 2026 году.

www.interfax.ru/business/984068

⚡Сбер (а если точнее, его аналитическое подразделение SberCIB) только что обновил свою подборку самых перспективных дивидендных акций на рынке РФ.

👉В последний раз эта подборка публиковалась в начале июня (тогда в неё вошли 9 потенциальных «дивидендных фишек»), и вот теперь Сбер знатно перетряхнул свой ТОП. Из него были исключены сразу 3 эмитента (Глобалтранс, Юнайтед Медикал Груп и Газпром нефть), а добавлен только один. Таким образом, список стал более концентрированным — он состоит всего из 7 компаний.

Подпишитесь на мой авторский телеграм-канал, чтобы быть в курсе самых интересных биржевых новостей и стратегий. Там все подборки, актуальная инфа и инвест-юмор.

Любопытно последить за ходом мыслей аналитиков из SberCIB, т.к. довольно часто их прогнозы оказываются фундаментально обоснованными и близкими к реальности. Конечно, мы можем лишь оперировать вероятностями и не более того, но подсмотреть идеи у профессиональных коллег из «зелёного банка» нам никто не запрещает.

( Читать дальше )

Цена декабрьского золотого фьючерса на бирже Comex шестой день подряд обновляла исторический максимум и 25 сентября торговалась выше $2694,75 за тройскую унцию (с начала года +28,8%).

Мнения опрошенных «Ведомостями» аналитиков о перспективах рынка золота разделились: одни ожидают сохранения устойчивого роста цен, а другие ждут его скорого затухания.

Факторы роста:

1. Геополитика
2. Спрос со стороны мировых центральных банков
3. Снижение ставки ФРС. По сравнению с госбондами золото дешевле хранить, оно несет меньше инфраструктурных рисков и имеет высокую ликвидность.

Управляющий директор по инвестициям УК ПСБ Николай Рясков: В этих условиях вероятен рост цены фьючерса на золото к концу 2024 г. до $2700 и выше.

С этой оценкой согласен начальник отдела публичного анализа акцийСовкомбанка Вячеслав Бердников. Начальник аналитического отдела Россельхозбанка Александр Фетисов дает прогноз роста до $2760–2800.

Аналитик ИК «Велес Капитал» Василий Данилов: К концу года цены на золото вполне могут приблизиться к $3000.

( Читать дальше )

Прибыль российских банков в 2024г может превысить 3,8 трлн руб — зампред ЦБ — ТАСС

tass.ru/ekonomika

Президент, председатель правления ПАО «Сбербанк» Герман Греф информировал главу государства о текущей деятельности компании. В частности, обсуждались инвестиционные и социальные проекты Сбербанка в регионах России.

Г.Греф: Владимир Владимирович, экономика растет темпами значительно выше, чем предсказывали все аналитики: прогнозы были в районе 1–2 процентов, а мы видим, чтонаш прогноз сегодня на конец года – 3,8 процента рост ВВП. И растут заработные платы: за первые полгода заработные платы растут темпом более восьми процентов, около шести процентов – рост доходов населения. Соответственно, мы видим повышенный спрос на наши услуги, услуги кредитования. И, в общем, в этом году мы тоже значительно превышаем наши прогнозы по росту кредитного портфеля.

www.kremlin.ru/events/president/news/75170

Приветствую Друзья инвесторы, с Вами снова Роман и сегодня мы обсудим компанию Яндекс.

  Известные организационные формы правления Консорциум, Колхоз, КПСС.

Сегодня мы узнаем, как отразилась смена собственников на бизнесе компании, как обстоят финансовые дела, приносит ли компания прибыль, узнаем на сколько велики ее обязательства, сравним реальную стоимость акции с балансовой и поймем стоит ли инвестировать свои деньги в это предприятие.

Прежде чем начать приглашаю Вас подписаться в мой Telegram канал там Вы сможете узнать реальную а не рыночную стоимость таких компаний как: Газпром, Лукойл, Новатэк, Транснефть, Сбербанк, Норникель и другие. Там больше обзоров и выходят они быстрее.

Новые собственники Яндекса и их цели

В 2022 году я уже делал отчет по кампании Яндекс и предрекал ей счастливое и богатое будущее, но только при условии нахождения во главе компании прежнего собственника Аркадия Воложа.

Прошло немного времени и вот у компании уже новые собственники. Я не буду вдаваться в подробности, да и честно сказать не знаю истинную причину продажи Воложом Яндекса. Возможно, на решение повлияли западные санкции против него, возможно он просто устал, а возможно ему сделали «предложение», от которого невозможно отказаться.

( Читать дальше )

Чего ждать в четвёртом квартале

Справедливый уровень индекса Мосбиржи на конец года — 2 850 пунктов. При этом аналитики считают, что на рынке сохранится волатильность. Всё потому, что скоро возобновят торги акциями X5 Group  и HeadHunter, в октябре доходности ОФЗ достигнут пика, а в декабре пройдёт замещение суверенных еврооблигаций.

Аналитики ждут роста рынка уже в первом квартале 2025 года. Поэтому потенциальные просадки в октябре и декабре могут быть хорошей возможностью для покупки ценных бумаг. 

По базовому прогнозу SberCIB, ключевая ставка достигнет пика в октябре и ЦБ не будет поднимать её дополнительно в первом квартале 2025 года. А ожидание снижения ставки, наоборот, может стимулировать рост рынка.

Риски для прогноза аналитиков — повышенная инфляция, снижение цен на нефть и геополитика.

📈 Чего ждать в 2025 году

По нейтральному сценарию SberCIB, индекс Мосбиржи вырастет до 3 400 пунктов к концу следующего года. С учётом дивидендов полная доходность индекса — 37%.

( Читать дальше )