ростелеком

На новой платформе подрядчики «Ростелекома» смогут подавать заявки и оформлять финансовые продукты, в том числе банковские онлайн-гарантии для участия в конкурсах и реализации проектов. В сообщении отмечается, что проект объединит всех подрядчиков «Ростелекома» на одной технологической платформе, что позволит повысить качество взаимодействия и исполнения контрактов, а также сократит операционные расходы за счет внедрения дистанционных каналов и стандартизации взаимодействия.

«Таким образом юридические лица и индивидуальные предприниматели получат единое финансовое окно и цифровой канал обслуживания, через который будет осуществляться подготовка документов на участие в конкурсе, проверка соответствия необходимым критериям, а также выпуск документов», — говорится в сообщении.

Для компаний, сотрудничающих с «Ростелекомом», Абсолют банк разработал новый продукт — «Телеком гарантии», который предусматривает ускоренный процесс принятия решений по заявке. Сумма банковской гарантии может составлять до 100% от выручки. Выпуск банковской гарантии будет осуществляться по заранее согласованной форме.

( Читать дальше )

Аналитики инвестдомов регулярно дают прогнозы по акциям российских компаний. Посмотрим, о чем в начале года говорит консенсус — мы выбрали 10 акций, которые, согласно ожиданиям, вырастут сильнее других в 2025 г.

Отбор производился исходя из данных Интерфакса, с учетом позитивной оценки в консенсусе по взглядам аналитиков.

РуссНефть: целевая цена — 235 руб., потенциал — 85%

Компания торгуется с крайне низким мультипликатором 0,7х P/E (2024п) на фоне высокой неопределенности в сроках начала выплаты дивидендов, что дает высокую потенциальную доходность инвесторам с высоким аппетитом риска.

Не находится под санкциями. РуссНефть фокусируется на реализации нефти корпоративным клиентам внутри России. В 2023 г. компания поставила на внутренний рынок 4,6 млн тонн (68% от общего объема продаж).

Аналитики ожидают улучшения финансового положения компании и снижения показателя Чистый долг/EBITDA до 2х с 2024 г.

Также компания выигрывает от роста цен на нефть.

Софтлайн: целевая цена — 193 руб., потенциал — 62%

( Читать дальше )

 Тарифы на телекоммуникационные услуги в декабре 2024 года по сравнению с декабрем 2023 года выросли на 13,96%, сообщает Росстат.

www.interfax.ru/business/1003119

Если ВК может провести IPO SkillBox в 2025 году, то и Ростелеком может провести IPO ЦОД при улучшении рыночной конъюнктуры?)

Для Ростелекома это десятки млрд руб, без IPO гос субсидии не получить сказал Путин. Поэтому и Сибур тоже решил разместить бумаги. 

На прошлой неделе прошла новость, что Т2 повысил тарифы приблизительно на 20%. Всё ждал когда выйдет кто-то из ФАС и скажет что так делать нельзя, так у сотовых операторов часто бывает. Но никто что-то не выходит.

Для не очень погружённых в контекст Телекома. Поднимать цены на услуги связи в РФ история сложная. Рост цены на услуги связи весь электорат ощущает сразу и сразу же проецирует своё недовольство на власть. Т.е. это как когда подорожают Яйца или Хлеб. Все это ощущают сразу. Примерно тоже самое и с сотовой связью. Поэтому поднимают конечно, регулируемые цены это привет дефицит. Но сильно не поднять, чуть что сразу ФАС бьёт таких деятелей по рукам.

Будущий комментарий: «Что этот автор вообще понимает!». Сам в Телеком проработал достаточно долго, но ок, послушаем стороннего эксперта.

Из свежего: всего пару месяцев назад руководитель IR МТС $MTSS на одной из конференций Смарт-лаба рассказывала, что нельзя просто взять и повысить тарифы без разрешения ФАС и что нельзя взять и повысить тарифы больше чем на инфляцию вообще ни при каких условиях.

( Читать дальше )

 

Продолжаем серию постов, где мы подробнее разбираем основных бенефициаров в зависимости от развития ситуации на рынке в 2025 г. Сегодня поговорим об акциях, которые будут активно расти в случае смягчения ДКП и при продолжении СВО.

 

1️⃣ НЛМК (#NLMK)

После майских пиков 2024 г. котировки упали примерно на 40%. Всему виной изменение внутреннего спроса на сталь, который сильно коррелирует с ключевой ставкой. КС тормозит активность металлопотребляющих секторов (стройка, электроэнергетика). В особенности важен спрос девелоперов, который просел из-за рекордных ставок по ипотеке. Согласно прогнозам аналитиков, на строительство в 2025 г. придётся 32 млн. т., или около ¾ всего потребления.

С другой стороны, сохраняется сильный спрос со стороны оборонной отрасли и смежной промышленности, где высокая КС не оказывает заметного влияния. Есть и значительная денежная подушка, что плюс при текущей стоимости кредитования. Да и сами цены на сталь, не сказать, что сильно просели, и находятся около 69-70 тыс рублей, что адекватные уровни для выплаты дивидендов. 

( Читать дальше )

Минпромторг включил в реестр российской радиоэлектроники базовые станции и другое телеком-оборудование, следует из приказа министерства, подписанного 27 декабря, с которым ознакомился “Ъ”. Это позволяет, с одной стороны, идентифицировать такую продукцию потенциальным заказчикам (операторам связи, провайдерам и т. д.) как российскую, а с другой — распространяет на производителей господдержку и допускает их к госзаказу.

Среди оборудования, включенного в реестр и признанного российским, указаны базовые станции компании «Иртея» (совместное предприятие МТС и фонда прямых инвестиций «Передовые технологии»), коммутаторы «КНС Групп» (компания Yadro), точки доступа «Аквариус» и др.

www.kommersant.ru/doc/7430477?tg

Мобильный оператор «Т2 Мобайл» (бывший «Теле-2 Мобайл») повысил тарифы на услуги связи. Рост на разных тарифных планах, как утверждают в компании, составил около 20%.

 «Пересмотр цен — это нормальная рыночная практика, так как деятельность операторов не может существовать в отрыве от экономических и регуляторных факторов. Растут расходы на содержание сетей — цены на электроэнергию, присоединение к энергосетям, оборудование, аренду. Повышение ключевой ставки и стоимости обслуживания долга негативно влияют на объемы инвестиционных программ. Это происходит на фоне санкционного давления, сложностей с поставками оборудования, удорожания закупок и растущих затрат на привлечение высококвалифицированного технического персонала», — цитирует ТВК сообщение пресс-службы T2.

www.banki.ru/news/lenta/?id=11010183

Ростелеком с января 2025 года поднял цены на ряде архивных тарифов в среднем на 5%, рассказал РБК представитель компании. Он отметил, что обновленные тарифы появятся в счетах абонентов за указанный месяц и в личном кабинете.

«Архивные тарифы вводились совсем в других экономических условиях, когда ключевая ставка была другой и себестоимость была другой, инфляцию никто не отрицает», — пояснил представитель компании.

Какого именно количества абонентов коснется повышение цен, он не уточнил.

www.rbc.ru/technology_and_media/10/01/2025/677fe2379a79471089b8710f

Компания с государственным участием со всеми вытекающими отсюда плюсами и минусами. Для многих является неожиданностью, что основой бизнеса является именно мобильная связь, а не оказание интернет услуг. Качество последних, лично я, как потребитель оцениваю не высоко, но может я возвожу напраслину на честных трудяг. Может кому-то повезло с ними больше.

Ростелеком за последние пять лет увеличивал из года в год свою чистую прибыль и выручку, но делал это без огонька, сопоставимо с сопутствующей инфляцией. Я его оценивал, как дивидендного середнячка, без особых перспектив.

Но в отчете за 9 месяцев 2024 по МСФО Ростелеком решил удивить своих почитателей и показал снижение чистой прибыли на 52%. Анализ показал, что несмотря на незначительное увеличение выручки, операционная прибыль не изменилась и составила почти 93 млрд рублей. Но дальше с ней стали происходить вполне предсказуемые вещи – финансовые расходы, увеличившиеся за счет платежей по долгу, сожрали ее значительную часть.

Есть достаточные основания полагать, что итоговая прибыль Ростелекома по МСФО уменьшится в два раза по сравнению с 2023 годом и составит около 20 млрд рублей (может выше с налоговой переоценкой), что сопоставимо с прибылью, которую она получала пять лет назад, в далеком 2019 году.

( Читать дальше )