трамп

На прошлой неделе рынок подвергся «шоку» от плохих данных по PMI в США. Ровно за год индекс деловой активности в непроизводственном секторе снизился с 61,6 до 52,6. Такое снижение говорит о том, что деловая активность в сфере услуг (а это 70% ВВП США) замедляется, инвесторы меньше денег вкладывают и реинвестируют в свои предприятия и тем самым в будущем можем ожидать меньше прибыли. Это все приведет к падению цен на активы рынка капитала и, как результат, может спровоцировать рецессию, которую все ждут. Ведь кризис не происходит однобоко – это действия с двух сторон, одна из которых плохая экономика, а вторая настроения участников рынка. Учитывая, что снижение PMI в 100% случаев предсказывает начало рецессии, то нам, как инвесторам, уже следует уменьшать долю рисковых активов (акций) в портфеле и покупать больше облигаций и золота.

В то же время, в прошлую пятницу вышли данные по рынку труда в США и безработица снизилась до 3,5% с 3,7%. Это является признаком сильной экономики и если в четверг 10.10.2019 выйдут сильные данные по инфляции (рост ИПЦ), то ФРС может замедлить свою политику дешевых денег и снижения процентных ставок, хотя сейчас рынок с вероятностью больше 80% ожидает снижение процентных ставок на заседании 30.10.2019. 

… вот и я не представляю)) Не вяжется такой твитт с понятиями о сверхдержаве, хоть убей не вяжется.

1. средства Фонда национального благосостояния могут размещаться в долговые обязательства в виде ценных бумаг иностранных государств, иностранных государственных агентств и центральных банков 

2. долговые обязательства должны соответствовать следующим требованиям:
— иностранные эмитенты долговых обязательств должны иметь рейтинг долгосрочной кредитоспособности не ниже уровня «АА-» по классификации рейтинговых агентств «Фитч Рейтингс» (Fitch-Ratings) или «Стандарт энд Пурс» (Standard & Poor's) либо не ниже уровня «Аа3» по классификации рейтингового агентства «Мудис Инвесторс Сервис» (Moody's Investors Service)

Индекс МосБиржи сегодня движется вблизи значений закрытия вчерашнего дня. Диапазон: 2710-2720 пунктов. Американские фьючерсы в незначительной «красной зоне», а европейские индексы в плюсе на 0,2-0,5%. С 1 по 7 октября китайский рынок закрыт из-за празднования дня образования КНР.

Российский рубль стабилен к другим валютам. Доллар: 65 руб. Евро: 71,3 руб.

Цена нефти марки Brent, вчера доходившая до $56,2 за баррель, сегодня торгуется выше $58 за баррель, прибавляя чуть менее процента. Министр энергетики Саудовской Аравии заявил, что глобальное предложение нефти может упасть в будущем из-за проблем на рынке сланцевой нефти.

Корпоративные события:

• Ранее сообщалось о самой масштабной утечке данных в банковском секторе РФ. Предположительно, информация о пользователях 60 млн кредитных карт Сбербанка появилась на черном рынке. Роскомнадзор уже затребовал у Сбербанка разъяснения по утечке данных.

• Сбербанк не подтверждает масштабную утечку и обращается в правоохранительные органы, ЦБ и Роскомнадзор из-за обнародования информации только по 200 клиентам. Подозревается один из сотрудников банка, так как взлома или хакерской атаки не было.

• Магнит после пересмотра портфеля собственных торговых марок собирается увеличить их долю в выручке до 20%.

• Продажи второй по величине в мире алмазодобывающей компании De Beers в сентябре выросли на 3% по отношению с августом, но все еще на 39% ниже уровня прошлого года.

• Ранее БКС публиковал торговые идеи по открытию коротких позиций по НЛМК и Северстали. Теперь к ним добавился еще и ММК.

• Газпромбанк сообщил, что может продать 34% в Эльгинском угольном проекте Мечелу за 30 млрд руб. Сейчас Мечелу принадлежит 51% в ООО «Эльгауголь».

• В кулуарах Российской Энергетической Недели глава Россетей Павел Ливинский заявил, что компания может выплатить дивиденды за 9 месяцев 2019 года. «Мы акционерам обещали позицию поэтапного увеличения уровня выплаты дивидендов. По результатам деятельности за 9 месяцев, года мы примем решение и предложим исходя из финансовых результатов какие-то решения в правительство. Но у нас характер поэтапного наращивания уровня дивидендных выплат — это наша стратегическая задача» — отметил Ливинский.

• В Январе-августе ВТБ снизил чистую прибыль по МСФО на 6,6% в сравнении с тем же периодом прошлого года. Прогноз по прибыли в 200 млрд руб. за этот год сохраняется.

• Согласно подписанному указу Владимира Путина, доля государства в Ростелекоме после допэмиссии составит не менее 33,2%. Ростелеком консолидирует 100% Tele2. Для этого будет проведена дополнительная эмиссия акций в пользу ВТБ. Вместе у банка и РФ будет более 50% акций оператора. Сейчас государство владеет 45,04% акций Ростелекома.

• Вице-президент Ростелекома Дмитрий Проскура продал обыкновенные акции компании на 9,4 млн руб.

• Президент Ростелекома Михаил Осеевский приобрел привилегированные акции компании на 5,76 млн руб.

• БКС закрывает торговую идею по покупке акций Роснефти из-за невозможности временной оценки срабатывания катализаторов. Однако позитивный взгляд на бумаги сохраняется, а рекомендация «покупать» подтверждена.

После вчерашнего падения на 1,5% Индекс МосБиржи сегодня открылся в небольшом минусе. Диапазон: 2710-2720 пунктов. Американские фьючерсы в полупроцентном росте, а европейские индексы умеренно снижаются. В Германии сегодня нет торгов. С 1 по 7 октября китайский рынок закрыт из-за празднования дня образования КНР.

Курс российского рубля слабо меняется по отношению к другим валютам. Доллар: 65,1 руб. Евро: 71,2 руб.

Цена нефти марки Brent уходит все глубже под $60 за баррель. Текущее значение: $57,5 за баррель.

Корпоративные события:

• Коммерсант пишет о том, что персональные данные владельцев кредитных карт Сбербанка оказались на черном рынке. Говорится о 60 млн кредитных карт, как действующих, так и закрытых, а сама утечка, ориентировочно, произошла в августе. Эксперты утверждают, что данные об утечке подлинные, а стать она может самой крупной в российском банковском секторе.

• По словам председателя совета директоров Газпрома Виктора Зубкова, компании осталось всего полтора месяца для завершения строительства «Северного потока – 2».

• Глава Россетей Павел Ливинский отметил, что компания не обсуждала с правительством возможную приватизацию, а рассматривает допэмиссию. «Нет. Не обсуждали. Мы с приватизацией не согласны, но данного документа нет — это проект документа, где предусматривается, как нам кажется, возможность допэмиссии. Допэмиссия — правильное мероприятие, но после того, когда будут приняты наши законодательные инициативы, обеспечена прозрачная дивидендная политика, принятие стратегии, опционной программы — они все уже внесены в сентябре в Министерство энергетики» — говорит Ливинский.

• Газпромбанк снижает рекомендацию по GDR Газпрома до «на уровне рынка», однако поднимает оценку на 16% с $6,9 до $8 за бумагу.

• Fitch повышает рейтинг ЛСР с «B» до «B+» с позитивным прогнозом.

• JPMorgan понижает рейтинг Магнита до «продавать».

• Raiffeisenbank поднимает рейтинг Интер РАО до «покупать» из-за падения котировок.

• Замминистра финансов РФ Алексей Моисеев отметил, что в настоящее время приватизация Алросы нереалистична, несмотря на нахождение компании в плане. «Они там уже тысячу лет в этом плане, вопрос в том, что это не очень реально — есть жесткая позиция якутов, которые против» — заявляет Моисеев.

• Глава Лукойла Вагит Алеперов рассказал, что на этот раз обратный выкуп в компании досрочно завершать не планируется. Кроме того, он добавил, что планирует сохранить свою долю в Лукойле, а на нефтяном рынке в настоящее время нет дефицита.

• По мнению аналитиков Sberbank CIB, акции Лукойла в настоящее время являются одними из самых привлекательных в секторе из-за высоких свободных денежных потоков и улучшения дивидендной политики.

• Член правления Лукойла Геннадий Федотов купил акций компании на 63 млн руб., увеличив свою долю с 0,015% до 0,017%.

• Акционеры Газпром нефти одобрили дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 18,14 руб. на одну акцию. Последний день торгов с дивидендами – 16 октября.

• Глава Роснефти Игорь Сечин сообщил, что для программы buyback нужно разработать условия, которых сейчас пока нет.

• Заместителю Генерального директора Аэрофлота Владимиру Александрову предъявлено обвинение в мошенничестве в особо крупном размере (хищение около 250 млрд руб.). Свою вину Александров не признает. Аэрофлот сотрудничает со следствием для объективного рассмотрения всех обстоятельств.

• Московская биржа отчиталась о снижении общего объема торгов на рынках в сентябре 2019 года на 4,8% в сравнении с тем же периодом прошлого года.

• БКС начал анализ акций Юнипро с рекомендацией «покупать» и потенциальной целевой ценой в 3,7 руб. за акцию. Отмечается сильный отчет по МСФО за 2 квартал 2019 года и высокие дивиденды.

• 30 сентября член правления АФК «Системы» Матвеева Светлана снизила свою долю в компании с 0,0031% до 0,0018%.

«Несмотря на то что мы видим некое стабильное колебание цен вокруг $60, но мы не видим самой стабильности на рынке. Мы ощущаем, что вокруг веют «черные лебеди», которых мы не можем предсказать и которые могут существенно повлиять на рынок», — сказал он, По его словам, роль «черных лебедей» стала фундаментальной.

Новак сообщил, что на потребление нефти влияют торговые войны и поведение «одной большой страны», которая «еженедельно» объявляет о различных санкциях в отношении других государств. Для того чтобы держать баланс спроса и предложения «в русле», страны ОПЕК+ проводят координирующую работу, заключил глава Минэнерго.

То есть, по сути, отнёс к «черным лебедям», роль которых стала фундаментальной, твиты Трампа, хотя, на мой взгляд, роль их так себе.

Сегодня Индекс МосБиржи в минусе на 0,8-1%. Диапазон: 2730-2740 пунктов. Американские фьючерсы падают на полпроцента, а европейские индексы на 1-1,5%. С 1 по 7 октября китайский рынок будет закрыт из-за празднования дня образования КНР.

Российский рубль продолжает ослабление к другим валютам. Доллар: 65,5 руб. Евро: 71,4 руб.

Цена нефти марки Brent уходит ниже $60 за баррель. Текущее значение: $58,7 за баррель.

Корпоративные события:

• Ростех предложил 3 варианта «развития» Объединенной авиастроительной корпорации (ОАК), каждый из которых предполагает выделение 350 млрд государственных субсидий для погашения огромных долгов. Если это случится, то у ОАК останется еще 159 млрд руб. долга, 89 млрд руб. из которых потом также нужно будет реструктуризировать. По первому варианту «развития» компании, помимо субсидий, необходима масштабная очистка балансов предприятий от непрофильных активов. Согласно второму, предполагается существенное сокращение штата сотрудников. По третьему же, требуется государственная поддержка спроса на российские самолеты, путем создания на базе Государственной транспортной лизинговой компании (ГТЛК) новой авиакомпании, которая бы эксплуатировала только SSJ 100 и МС-21, а также обслуживала региональные перевозки. «Мы понимаем, что помощь государства обязывает нас вносить существенные изменения в операционную деятельность ОАК и, возможно, повлечет реформирование авиастроения в целом» — заявляет индустриальный директор авиакластера Ростеха Анатолий Сердюков.

• Лукойл объявляет о новой программе обратного выкупа объемом $3 млрд, которая будет действовать с 1 октября 2019 года по 30 декабря 2022 года. На этой новости вчера акции компании в моменте взлетели с 5450 руб. до 5750 руб.

• Газпромбанк считает, что GDR Etalon Group привлекательны для покупки из-за их недооцененности, а также высокой ожидаемой дивидендной доходности.

• «Яндекс.Облако» и корейская Naver Business Platform (NBM) будут вместе поддерживать и развивать облачные сервисы в России и южной Корее.

• Акционеры Новатэка одобрили дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 14,23 руб. на одну акцию. Последний день для покупки акций с дивидендами – 8 октября.

• Премьер-министр РФ Дмитрий Медведев встретился с главой Роснефти Игорем Сечиным. Сечин сообщил, что акционеры компании одобрили по итогам 1 полугодия 2019 года дивиденды суммой 162,6 млрд руб. Кроме того, он отметил, что Роснефть за 1 полугодие этого года перечислила свыше 1,8 трлн руб. налоговых платежей в бюджеты всех уровней.

• Главный бухгалтер ПАО «Нижнекамскнефтехим» с 25 по 30 сентября этого года сократил свою долю в компании с 0,0119% до 0,011%.

• Член совета директоров Татнефти Раис Хисаимов нарастил свою долю в компании с 0,018760% до 0,020341%.

• Альфа-банк снижает рекомендацию по акциям Мосбиржи до «держать», а также прогнозную оценку на 8% со 110 руб. до 101 руб.

• Акционеры Полюса одобрили дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 162,98 руб. на одну акцию. Последний день для покупки акций с дивидендами – 8 октября. Кроме того, одобрена допэмиссия по закрытой подписке около 0,5% от уставного капитала (700 тыс. акций) в пользу дочерней компании «Полюс Красноярск».

• За 9 месяцев 2019 года Газпром сократил экспорт на 3,1%. При этом, экспорт в сентябре вырос на 8,9%. На данный момент Газпром уложил уже 83% «Северного потока – 2» или 2042 км.

• Акционеры МТС одобрили дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 8,68 руб. на акцию. Последний день для покупки акций с дивидендами – 10 октября.

• Акционеры Алросы одобрили дивиденды за 1 полугодие 2019 года в размере 3,84 руб. на одну акцию. Последний день для покупки акций с дивидендами – 10 октября.

• Генеральный директор Селигдара Сергей Татаринов в 3 квартале этого года увеличил долю в компании с 5,82% до 7,6%.

• По заверениям источника Интерфакса, вчера вечером сотрудники СКР и ФСБ проводили выемку документов в кабинете заместителя гендиректора Аэрофлота Владимира Александрова в рамках уголовного дела о мошенничестве.

На фоне мрачных производственных данных и стремительного роста курса доллара по отношению к мировым фиатным валютам президент Трамп обрушился на тех, кто, по его мнению, несет ответственность ...

«Как я и предсказывал, Джей Пауэлл и Федеральная резервная система позволили доллару стать настолько сильным, особенно по отношению ко ВСЕМ другим валютам, что это негативно сказалось на наших производителях. Ставка ФРС слишком высока. Они являются худшими врагами, они не отдают себе отчёт. Ничтожества!

Естественно, с широким индексом доллара на рекордно высоком уровне ...