трейдинг

Вчерашний вечер, стал настоящей новостной атакой со стороны руководства Хэдхантер $HEAD Поступило много громкий заявлений:

• После завершения редомициляции Хэдхантер планирует выплатить особый дивиденд в размере 640Р-700Р. Доходность особого дивиденда — около 17%.

• Планируется также придерживаться дивидендной политики, включающей распределение от 60 до 100% скорректированной чистой прибыли ежегодно.

• Утвержден выкуп акций на сумму до ₽10 млрд. Продолжительность программы — до 12 месяцев.

Старт торгов акциями запланирован на 26 сентября, делистинг расписок HeadHunter — на 30 сентября.

Дисбаланс на рынке труда играет компании на руку, поскольку дает возможности для продолжения органического роста выше 25% в год. Увеличение аудитории должно в конечном итоге позитивно сказаться на выручке и прибыли.

Из наблюдений: Открытие торгов акциями может состояться гэпом вверх с цены закрытия район 5400Р, так как компания объявила, что обмен старых расписок на новые будет происходить по 5 452Р за акцию.

( Читать дальше )

Утро доброе!

межбанк открылся -50 копеек (10:02)...

дабы не обзывали меня недобрыми словами, поясню обычно я сначала накидывают тезисы (иногда с грамматическими ошибками), вытягиваю пост на главную и начинаю его плавно наполнять, добавлять, ссылки расставлять, иногда с мобильника вообще криво выходит, как говорится-  «я Художник я так вижу», так что не обессудьте...

Вчера после обеда Сишка спикировала на рубль вниз из обозначенного «комфортного канала», за ней, с неким отставанием, последовал фьючерс на юань...


( Читать дальше )

Месяц назад я публично озвучил несколько вопросов в адрес Андрея Мовчана и Елены Чирковой, которые касались их фонда акций GEIST. За этим последовала продолжительная (уже непубличная) переписка с отделом маркетинга Movchan's – публикую ее результаты.


[Фото: Семен Кац/Inc.]

Краткая предыстория

В конце августа я написал небольшую заметку с публичными вопросами в адрес представителей инвестиционной компании Movchan's. Они касались размещенной на сайте Movchan's информации об исторических результатах фонда акций GEIST. На мой взгляд, потенциальные инвесторы и посетители сайта могли быть введены в заблуждение в отношении двух вещей:

1. Результаты GEIST были показаны не с момента запуска фонда, а с 01.01.2022 – то есть ровно с той точки, когда фонд начал обгонять бенчмарк-индекс S&P500 (после долгого периода отставания от него). При этом, какого-либо обоснования для выбора такой точки отсчета приведено не было.
2. Соседство фраз «4 года истории» и «Волатильность сильно ниже, чем у S&P500, при сравнимой доходности» могло создать у инвесторов ложное впечатление, что фонд GEIST продемонстрировал сходную с индексом доходность на протяжении всей своей жизни (тогда как по факту фонд показал отставание примерно на 13% годовых).

( Читать дальше )

Вчера заработано:
Брент +110 пп

rutube.ru/video/0341407800a6e8aa6b03fc64040d5446/

Эмоции играют важную роль в принятии рисков. Часто инвесторы сталкиваются с неизбежными последствиями своих действий: кто-то не успел вовремя заключить сделку, кто-то продал актив слишком рано, а кто-то зафиксировал убыток, предавшись переживаниям. Эти ситуации приводят к эмоциональным терзаниям, и на первый план выступают два главных врага капиталиста — жадность и страх.

Жадность и страх — это те чувства, которые могут подталкивать человека к безрассудным поступкам, к принятию рисков, которые не были должным образом просчитаны. Например, ежегодная покупка страховки на автомобиль — это своего рода инвестиция в безопасность. Каждый год автовладелец платит страховую премию, и в большинстве случаев — слава Богу — аварий не происходит. В таком случае может возникнуть вопрос: стоит ли сожалеть о потраченных деньгах? В большинстве случаев ответ отрицательный. Ведь избежать аварии и связанных с ней затрат на лечение или ремонт автомобиля — гораздо важнее, чем эта премия.

( Читать дальше )

Все прекрасно знают, что такое фундаментальный анализ, а что такое технический?
Можно прочесть в умных книжках, что это «отражение психологии человека, проявляющееся в страхе, жадности, стадности...»
Отчасти это верно, но основное это страх, ведь жадность на рынке не что иное, как страх недополучить прибыль, стадность — страх не быть «вместе со всеми, не участвовать в распиле пирога».
Вот поэтому технический анализ во всех его проявлениях отражает лишь жалкий фактор страха.
Например, за последние сессии Газпром и Норникель отросли по 10 %, а за счёт чего? Что собственно изменилось? Та и другая компании показали весьма плачевные экономические результаты, а тут такой рост… Всё просто — обе компании были перепроданы и малейшие новости по большому счёту ни о чём сподвигли крупных трейдеров поприкрывать короткие позиции. Нет, они их закрыли не потому, что эти компании вдруг начнут генерировать больше прибыли и выплачивать дивиденды, а т.к. испугались, что на этих никчёмных новостях кто-то начнёт закупаться в расчёте на улучшение фундаментальных показателей. Плюс ещё один фактор — дешевеющий рубль. Вот и молодцы. Кто-то нехило заработал, а поезд остался на той же платформе. Фундаментально для этих двух компаний ничего не изменилось и вряд ли изменится к лучшему.

( Читать дальше )

#отчет, #эмитентыпортфеля

ВТБ опубликовал финансовые результаты за 7 месяцев 2024 года: чистая прибыль снизилась на 8,5% год к году; чистый комиссионный доход вырос на 15% год к году; чистые процентные доходы снизились на 24,4% год к году.

Менеджмент отмечает, что снижение прибыли связано с наличием существенного разового компонента в виде положительной переоценки структурной валютной позиции в первом полугодии 2023 года, а также влияния жесткой ДКП. Но текущие результаты оцениваются как позитивные, т.к. «ВТБ демонстрирует уверенный рост бизнеса, прежде всего в корпоративном сегменте», а «текущие результаты соответствуют ожиданиям и подтверждают прогнозы по рекордной прибыли за 2024 год».

Напомню, что по итогам 1 полугодия банк повысил прогнозы по чистой прибыли за 2024 года до 550 млрд рублей с 435 млрд рублей.

Кроме того, глава ВТБ Костин во время ВЭФ-24 заявил, что финальное решение по дивам за 2024 год будет приниматься в января 2025 года.
Стоит ли в очередной раз верить руководству ВТБ?

( Читать дальше )

Время идет, а люди все никак не хотят начинать инвестировать… Из тех брокеров где у меня есть счета, три дарили так или иначе какие-то акции: Сбер, Альфа, Тиньков.  Типичный подход используемый в различных играх, однако он все равно не срабатывает. Как видим из аналитики, представленной ЦБ РФ, значительную часть счетов представляют из себя пустые или с небольшим балансом.

Ради интереса поинтересовался в тех. поддержке Т-банка, как устроена их Инвесткопилка, это какой-то спецсчет или они втихаря открыли еще один брокерский счет, через который это все работает. Меня заверили, что никаких брокерских счетов под инвесткопилки они не создают. Судя по всему другие банки — тоже, так что счета пустышки и с балансом от 10 до 100 тысяч рублей это не инвесткопилки.

Меня раньше останавливало от создания счета у брокера необходимость изучать многостраничные тарифные планы. Сейчас вроде многие брокеры до минимума убрали все эти условия. У многих тариф умещается на один лист А4.

Подарочные акции у людей не пошли. Мне кажется тут ошибка в подходе была в том, что людей не очень впечатляло то что цена могла как расти, так и падать. Куда интереснее была бы раздача паев какого-то фонда, желательно еще когда рынок был в фазе роста.

( Читать дальше )

Необходимо разделить портфель по уровня риска, то есть исходя из макроситуации необходимо разделить портфель на акции/облигации/фонды. Также разделить портфели по уровням риска.
ИИС в Тинькофф: акции на среднесрок\облигации.
Финам: рискованные идеи, например как шорт в Системе.

Больше не должно быть такого, что игра идет на все плечи, отговорки, что депозит слишком маленький, нужно максимально рисковать — **полный бред!!!**

Правила выбора акции для инвестиций:
1. Акция должна быть понятна мне, то есть я должен знать владельцев, знать проблемные места, моменты, когда миноритариев кинули и т.д.
2. Расписать несколько сценариев развития, к примеру как делает ЦБ, пессимистичный, базовый и позитивный сценарии. Все это с аргуметами!
3. Раз в неделю/две пересматривать идеи, записывать новости связанные с компанией, макро фон.
4. В идеале необходимо разобраться с портфельными инвестициями. Не слушать советы, что это все ерунда, это ничего не работает.

Правила выбора акций для рисковых идей примерно такие же, только большую роль играет новостной фон прямо сейчас.

( Читать дальше )

🤔 Шортовый накукан продолжается. Что будет дальше?

 

Предупреждаю. В посте будут информация на подумать. Конкретики на рынке нет.

 

📝 Индекс продолжил свой параболический рост, в максимуме ходя до 2870. Закрытие у индекса выходит под самый максимум, так еще и на объеме выше 100 МЛРД. 108+ МЛРД объем торгов за вторник. Виной тому сами знаете кто. Газпром.

 

Он единственный сегодня тащил рынок вверх, ведь например Сбербанк и Лукойл нарисовали красные свечи. Это конечно хорошо, но только в эту секунду. На завтра в этом нет ничего хорошего. Посудите сами, рос только Газпром. Карта рынка на 40% зеленая, а ММВБ закрывается в зелени. В итоге получается, что такое закрытие рынка только из за Газпрома, а значит оно условно рисованное. Следовательно, то что рынок рос только на одной бумаге это не хорошо, ибо как только в ней закончится топливо, рынок сразу же развернется и уйдет ниже.

 

❗️ ОДНАКО!

 

Важно понимать следующее. Шортить что либо с переносом на таком закрытии точно не стоит. Шорт только в рамках интрадея, ибо закрывается индекс ЛОНГОВО. + Нефть также закрывается в зелени. Выходит, что у нас нет никаких причин и факторов что для роста, так и для падения. Поэтому завтра приоритет работы будет именно исходя из уровней. Есть у меня парочку бумаг, которые смотрю в Лонг и в шорт.

( Читать дальше )