На нас надвигается ещё один 10-миллиардный банковский выпуск. Совкомбанк завтра, 23 октября соберёт заявки на облигации (угадайте, какие? правильно — снова флоатеры!) с привязкой к ключевой ставке. Выпуск сулит неплохую доходность и будет официально доступен всем инвесторам. Подготовил самую полную и качественную авторскую «прожарку» свежачка.
💼Я уже 6 лет активно инвестирую в долговой рынок РФ (и не только — рассказывал, как я погорел на египетских облигациях), и постоянно слежу за новинками, достойными внимания. Ранее делал обзоры на новые выпуски ВТБ_Лизинг, КАМАЗ, ВИ.ру, Атомэнергопром, Р_Вижн, ДОМ.РФ, Делимобиль, ПСБ, Эталон_Финанс, Мегафон, Ульяновская_обл., Алроса, АБЗ-1.
Чтобы не пропустить другие обзоры, подписывайтесь на телеграм-канал с авторской аналитикой и инвест-юмором.
🏛️А теперь — полетели смотреть на новый флоатер от Совкомбанка!
🏛️Совкомбанк (полное название Современный коммерческий банк) — крупный коммерческий банк, который предоставляет услуги юридическим и физическим лицам. Был основан ещё 1990 г. в г. Буй Костромской обл. под названием «Буйкомбанк», а нынешнее название получил в 2002 г. Головной офис компании находится в Костроме.
Кто есть кто на Мосбирже? Сегодня пройдемся по банковскому сектору и посмотрим на наиболее ярких его представителей. Акции каких банков покупаю я сам, а от каких инвесторам разумнее держаться подальше?
💰Сразу скажу, что в 2024 году я активно использую банки не только как биржевой инструмент, но и по прямому назначению — извлекаю стабильно высокий доход с помощью вкладов по отличным ставкам. Судя по всему, мы где-то вблизи пиковых значений ключевой ставки, поэтому я с удовольствием пользуюсь этим окном возможностей и отправляю свободный кэш
Подписывайтесь на мой телеграм-канал, где я регулярно выкладываю стратегии инвестирования и актуальные подборки инструментов.
Сбер называют «зелёным гигантом» и «кэш-машиной» неспроста — под управлением Грефа он уже много лет олицетворяет собой эффективный бизнес и несёт знамя одной из главных дивидендных фишек рынка. Вес акций Сбера в индексе Мосбиржи — порядка 15%. Кредитный рейтинг ААА — наивысший. Такое мы берём.
Друзья, следующим на обзоре у нас Совкомбанк — третий по размеру активов частный банк России, который на прошлой неделе также представил финансовую отчетность по МСФО за I полугодие 2024 года, и, забегая наперед, разочаровал инвесторов слабыми результатами. Давайте разбираться и для начала взглянем на основные показатели:
— Чистый процентный доход: 78 млрд руб (+17% г/г)
— Чистый комиссионный доход: 16 млрд руб (+26% г/г)
— Прибыль от небанковской деятельности: 12 млрд руб (+34% г/г)
— Чистая прибыль: 39 млрд руб (-25% г/г)
Телеграм канал Фундаменталка — обзоры компаний, ключевых новостей фондового рынка РФ
📈 В отчетном периоде Совкомбанк показал рост чистого процентного и комиссионного дохода на 17% и 26% г/г соответственно, что обусловлено ростом активов в розничном и корпоративном сегментах. Также констатируем рост прибыли от небанковской деятельности (страхового бизнеса) на 34% г/г и получение суммарного дохода от приобретения Хоум Банка в размере 15,4 млрд рублей.
📉 А теперь к негативу.
На долговой рынок выкатывается лизинговый бизнес Совкомбанка, который у них выделен в отдельную ОООшку. В отличие от «собратьев» из ВТБ Лизинга, Совком решил не выпендриваться и предложить рынку максимально востребованный сейчас плавающий купон, видимо втайне надеясь на скорый перелом в денежно-кредитной политике.
Предложение на первый взгляд интересное. Давайте присмотримся внимательней, а я как всегда постараюсь всё максимально честно рассказать.
💼Я уже 6 лет активно инвестирую в долговой рынок РФ (и не только — рассказывал, как я погорел на египетских облигациях), и постоянно слежу за новинками, достойными внимания. Ранее делал обзоры на новые выпуски Новабев, Мособлэнерго, МВ Финанс, Джи Групп, Самолёт, АФК Система, Гарант-Инвест, Азбука Вкуса.
Чтобы не пропустить другие обзоры, подписывайтесь на телеграм-канал с авторской аналитикой и инвест-юмором.
🚛А теперь — поехали смотреть на новый выпуск Совкомбанк Лизинг!
Думаю, многие уже могли заметить, что по моему мнению Совкомбанк входит в пятерку самых интересных идей на данный момент.
💰 И это не просто так, поскольку сейчас компания существенно недооценена и стоит всего 3,5 прибыли 2025 года, что крайне мало.
И хоть пока из-за высокой ключевой ставки результаты банка ничем не примечательны и выдающегося роста мы тут не видим.
🛍 То вот при ее дальнейшем снижении в совокупности с полным раскрытием слияния с Хоум Банком компания однозначно пойдет на рекорды.
А дивиденды в размере 30% от растущей чистой прибыли в этой истории станут приятным бонусом.
❗️Так что свою позиции ранее я уже неоднократно докупал и продолжаю держать ее дальше. Покупка акций от текущих сейчас, как никогда, выглядит актуальной!
Рынок пришел к весьма интересным значениям для покупок, и главное тут сделать правильный выбор и купить сильные и перспективные акции.
Список таких акций уже опубликовали в tg: t.me/+tUWrRnSctOczNjky
Переходите, пока идеи еще актуальны ❤️
Совкомбанк опубликовал финансовые результаты по МСФО за I полугодие 2024 г.
📌 Чистый процентный доход: 78 млрд руб. (+17% год к году (г/г))
📌 Чистый комиссионный доход: 16 млрд руб. (+26% г/г)
📌 Чистая прибыль: 39 млрд руб. (-25% г/г)
P.S. Совкомбанк перенес срок размещения акций допэмиссии для покупки ХКФ банка на I квартал 2025 года.
Подписывайтесь на мой телеграм канал про трейдинг и инвестиции !Сегодня у Совкомбанка состоялся дивидендный гэп и на дивиденд с доходностью в 7%, падение составило всего 3,5%.
✅ Ситуация тут схожа с Газпром Нефтью, обе бумаги достойно показывают себя.
Сейчас же Совкомбанк по-прежнему существенно недооценен и стоит всего 3,7 прибыли 2025 года.
Это мало!
В текущем году компания конечно не сможет повторить успех предыдущего года из-за высокой ключевой ставки, однако на дальнейшем ее снижении, банк приятно удивит многих.
❗️ От текущих уровней на горизонте года бумага все также смотрится привлекательно, и если акций Совкомбанка у вас еще нет, то присмотреться к покупке стоит точно. В эту идею я верю, продолжаю держать акции и однозначно буду докупать позицию на размер дивиденда.
Совкомбанк лишь одна перспективная идея из многих. Другие не менее интересные, а главное сильные акции опубликовали для вас в нашем tg 👉https://t.me/+tUWrRnSctOczNjky
Успевайте, пока идеи еще актуальны ❤️
Закрытие пятницы 05 07 = 16,6 Р
дивиденд 1,14 Р
Теоретическая величина падения в пн 08 07 может быть на величину дивиденда = 15,46 Р
Это, тот диапазон цены, от которой пошёл рост в начале февраля текущего года
Рассматривая позитивный сценарий восстановления бумаги до майских максимумов 20,495
получаем рост + 32,6 %
Текущая дивидендная политика Совкомбанка предусматривает направление на дивиденды от 25% до 50% чистой прибыли по МСФО. Исключением могут быть случаи, предусматривающие крупные единовременные затраты (например, большие сделки M&A). После выплаты дивидендов уровень достаточности капитала Н1.0 не может упасть ниже 11.5%, в то время как в прежней дивидендной политике этот порог составлял 12.0%. Представители банка дали ориентир дивидендных выплат на уровне 30%.