boomin

Об основных результатах операционной деятельности компании, итогах торгов на вторичном рынке по шести биржевым выпускам облигаций и выплате купонов за прошедший месяц — в обзоре Boomin.

Ключевые события

Повышение ESG-рейтинга

1 ноября 2024 г. АКРА повысило ESG-рейтинг АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» до уровня ESG-4 (ESG-AA). ESG-4 — очень высокая оценка в области экологии, социальной ответственности и управления, которая подразумевает, что компания уделяет повышенное внимание этим вопросам. Оценка обусловлена приемлемыми показателями «Гарант-Инвеста» в области воздействия на окружающую среду и достаточно благоприятными показателями в сфере социальной ответственности по сравнению с компаниями-аналогами. Кроме того, компанию отличает наличие политик и процедур в области управления большинством отраслевых ESG-рисков, а также относительно высокий уровень соответствия лучшим практикам. Агентство положительно оценивает наличие опыта выпуска «зеленых» финансовых инструментов. «Гарант-Инвест» является первым в России эмитентом «зеленых» облигаций в сфере недвижимости. Компания разместила и погасила уже два выпуска облигаций на Московской бирже в Секторе устойчивого развития и планирует разместить третий в будущем.

9 декабря эмитент направил выплату дохода за 14 купонный период выпуска Чистая Планета-БО-01 на сумму 1 438 000 руб.: по 14,38 руб. на облигацию.

5 декабря эмитент не исполнил обязательства перед инвесторами по выплате купонного дохода. Представители компании сообщали, что нарушение произошло из-за доначисления налогов на сумму 750 тыс. рублей от 3 декабря и блокировки счетов. 4 декабря налоговая задолженность была погашена эмитентом, а блокировки сняты. Однако ООО «Чистая Планета» столкнулось с краткосрочным дефицитом ликвидности и не смогло направить выплату купонного дохода 5 декабря, согласно графику.

Представители компании также сообщали о намерении исполнить обязательства в течение 5 — 7 рабочих дней. Выплата дохода за 14 купонный период на сумму 1 438 000 руб. была направлена инвесторам 9 декабря, благодаря чему ООО «Чистая Планета» вышло из технического дефолта, не допустив фиксации фактического. Соответствующая информация была раскрыта на сайте НКО АО НРД.

ООО «Транс-Миссия» повысило ставку купонного дохода облигационного выпуска серии БО-02 (ISIN: RU000A107FG5, № 4B02-02-00447-R от 15.12.2023) объёмом 300 млн руб. на 13—48 купонные периоды с 20,24% до 30% годовых.

Повышение ставки произошло в рамках плановой безотзывной оферты. Соответствующую информацию компания раскрыла на своей странице на сайте «Интерфакс».

Подать уведомление на участие в безотзывной оферте владельцы облигаций смогут с 9 по 13 декабря 2024 года через своего брокера. Дата исполнения заявок — 24 декабря 2024 года. Информация о проведении безотзывной оферты также была ранее раскрыта на странице компании на сайте «Интерфакс».

В рамках оферты эмитент будет обязан выкупить все облигации, заявленные держателями бумаг. Цена приобретения — 100% от номинала плюс накопленный купонный доход, рассчитанный на дату приобретения.

Для приобретения биржевых облигаций эмитент назначил агента по приобретению биржевых облигаций. Агентом является общество с ограниченной ответственностью «Инвестиционная компания ЮниСервис Капитал».

Об основных результатах операционной деятельности компании и итогах торгов на вторичном рынке по биржевому выпуску секьюритизированных облигаций — в обзоре Boomin.

Ключевые события

22 ноября «Российское лифтовое объединение» провело прямой эфир для инвесторов на RuTube-канале Boomin, в ходе которого мы поговорили о секьюритизации и особенностях облигаций с залоговым обеспечением денежными требованиями на примере дебютного биржевого выпуска СФО «РЛО». Президент Ассоциации «Российское лифтовое объединение» Сергей Чернышов также рассказал, что удалось сделать за последние месяцы на инвестиции, привлеченные с биржи, в частности — в скольких многоквартирных домах заменены старые лифты, срок эксплуатации которых давно вышел и которые представляли угрозу жизни жильцов. Также спикер прокомментировал дальнейшие планы эмитента на бирже, в том числе и возможное размещение нового выпуска в I квартале 2025 г. Посмотреть онлайн-мероприятие можно в записи.

5 декабря 2024 года ООО ТК «Нафтатранс плюс» зарегистрировало на Московской бирже новый выпуск облигаций серии БО-06 объемом 250 миллионов рублей. Основной целью привлечения инвестиций является пополнение оборотных средств, что связано с предстоящими гашениями обязательств компании.

Сообщение о регистрации Эмитент раскрыл на своей странице на сайте Интерфакс. Выпуск включает 250 000 облигаций с номинальной стоимостью 1 000 рублей каждая. Срок обращения бумаг составляет 1 080 дней, способ размещения — открытая подписка. Ориентир по ставке купонного дохода — 30% годовых на весь срок обращения. Предварительно определена длительность купонного периода 30 дней. Эмитент запланировал амортизацию по выпуску в размере 10% от номинальной стоимости в 20, 23, 27, 30, 33 и 36 купонные периоды. По выпуску планируется установить call-опцион, который может быть реализован в 24 купонный период, оферты не предполагаются.

Организатором и андеррайтером выпуска выступила ООО «Инвестиционная компания Юнисервис Капитал». Представителем владельцев облигаций назначено ООО «ЮЛКМ». Поручителей по выпуску не предусмотрено.

С ростом комиссии агрегаторов и ужесточением требований к таксопаркам в регионах становятся всё популярнее нелегальные такси. На помощь водителям и пассажирам приходят современные технологии — чаты в популярных мессенджерах, где они договариваются о поездках с частными извозчиками в обход сервисов такси. Дмитрий Коваленко, управляющий директор сервисов такси «Ситимобил» и «Таксовичкоф» в программе «Сигналы точного времени» дал комментарий по этой ситуации.

Тенденцию перехода водителей в серую зону эксперт объяснил сложившейся структурой рынка. Большинство водителей такси не работают там постоянно, скорее, это подработка в виде самозанятости. Однако с повышением комиссии агрегаторов, которая, в свою очередь, связана с ростом издержек на работу автопарков, водители не хотят терять дополнительный доход, и поэтому переходят в нелегальный сегмент рынка. Особенно это чувствуется в регионах, где доходы населения не столь высоки.

Дмитрий считает, что популярность «теневых» такси в регионах также объясняется ростом цен на поездки и общей высокой инфляцией.

Об основных результатах операционной деятельности компании, итогах торгов на вторичном рынке по пяти биржевым выпускам облигаций и выплате купонов за прошедший месяц — в обзоре Boomin.

Ключевые события

Ассоциация факторинговых компаний (АФК) провела исследование деятельности крупнейших факторинговых компаний по итогам девяти месяцев 2024 г., согласно которому рост рынка факторинга составил 52% (+936 млрд рублей год к году). Эксперты прогнозируют его дальнейшее развитие. По данным аналитиков АФК, Global Factoring Network по результатам девяти месяцев 2024 г. занимает 26-е место по объему факторингового портфеля, 32-е — по объему выплаченного финансирования и 20-е — по количеству активных клиентов. «ГЛОБАЛ ФАКТОРИНГ НЕТВОРК РУС» участвует в аналитических обзорах рынка факторинга Ассоциации факторинговых компаний с 2019 г. На 1 октября 2024 г. факторинговый портфель эмитента составил 1,75 млрд рублей, увеличившись за последний квартал на 8% и на 45% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

НРА понизило кредитный рейтинг эмитента до уровня ССС, изменив прогноз на «развивающийся» и присвоив статус «под наблюдением».

Агентство отмечает, что понижение оценки обусловлено техническим дефолтом по выпуску Ультра-БО-01, который был зафиксирован 2 декабря 2024 года в связи с неисполнением обязательств по приобретению облигаций, заявленных к выкупу в ходе плановой безотзывной оферты.

При этом «развивающийся» прогноз и статус «под наблюдением» предполагают пересмотр текущего уровня рейтинга в течение следующих 3 месяцев.

Артём Гурштейн, собственник и генеральный директор ООО «Ультра», прокомментировал решение агентства:

«Мы прекрасно понимаем причины, по которым НРА понизило рейтинговую оценку компании. Специалисты агентства оперативно среагировали на произошедшие события.

Тем не менее, у нас есть план по урегулированию ситуации, и мы приступили к его реализации.

Ключевые операционные показатели компании в отчётном периоде продемонстрировали разнонаправленную динамику. Выручка и EBITDA Adj LTM снизились, а валовая и чистая прибыли выросли.

Выручка и EBITDA Adj LTM по итогам 9 мес. 2024 года сократились на 11% и 9% соответственно относительно аналогичного периода прошлого года. Преимущественно это обусловлено снижением объёмов производства охлажденной икры лососёвых рыб относительно АППГ на фоне неудачной путины, которая повлекла за собой рост стоимости сырья и сокращение спроса. Реагируя на нестабильную внешнеэкономическую ситуацию, эмитент концентрирует усилия на продажах других товаров: рыбных консервов, структурированной икры, ястычной икры лососёвых рыб.

Нехватка квалифицированных специалистов, особенно водителей и автослесарей, является серьезным вызовом для сферы логистики. Представители «Круиза» рассказали, как с ним справляются.

Флагманским проектом эмитента в этом направлении стало стратегическое партнерство с Университетом «Синергия». В рамках соглашения предусмотрены разработка совместных образовательных программ, стажировка и практика на базе компании, совместное проведение отраслевых мероприятий и обмен опытом. Сотрудничество рассчитано на 3 года, направлено на развитие квалифицированных кадров и улучшение качества логистического образования в России.

Проект с Университетом «Синергия» дополняет внутреннее обучение компании. У «Грузовичкоф» уже есть собственная школа водителей с теоретическим и практическим обучением под руководством опытных инструкторов, внутренние и внешние курсы повышения квалификации, а также менторство и наставничество для новых сотрудников или тех, кто идет на повышение. Для линейных сотрудников сервиса существуют карьерные перспективы – возможность занять руководящую должность.