Что означает условие условие спецификации вечного фьючерса на золото (https://www.moex.com/ru/contract.aspx?code=GLDRUBF) "Исполнение возможно по поручению одной из сторон контракта раз в квартал"?
примерно это и значит)
раз в квартал если у тебя есть позиция, ты можешь подать на превращение в обычный фьюч.
допустим всего открытй интерес 100 контрактов, подало на исполнение 50 с короткой позой и 60 с длинной. 50 коротких исполнятся об 50 длинных, но длинным надо еще 10 исполнить. А всего ОИ осталось 50. Их исполнят пропорционально (и принудительно)- на каждые 5 шт у оставшихся держателей короткой позиции исполнят 1 контракт.
И еще тонкости с округлением. Кому то ничего не исполнят.
Johnny_22, благодарю за развернутый комментарий. Я верно понимаю, что длинная позиция в один прекрасный момент может быть принудительно закрыта (вероятно, на самых невыгодных условиях)?
До введения фандинга логика возможности экспирации еще была понятна. Но после того, как ввели фандинг — вообще непонятно, зачем нужна эта квартальная экспирация со случайным выбором контрагентов.
мне вот интересно как с фандингом этим работает?
ВОт сейчас допустим верчный фьюч на долл почти на 10 коп дороже ТОДа. Плюс платится фандинг 2.7 коп индикативно. Как все это понимать? правильно я понимаю что к дате экспирации обычного фьюча эти 10 коп испарятся?
Т.е если я купил ТОД и продал вечный фьюч, я примерно каждый день буду получать по 2.7 коп, плюс 10 коп получу за весь срок до исп ближайшего фьюча?
lomm, хм, а разве на момент исполнения кварталььного фьюча расчетная цена вечного ф не должна сойтись со спотом? если возможно исполнение.
Нашел что клиринговый сбор за исполнение 1% ноушнл — это грабеж. Тогда может и не сойтись.
lomm, ну тод чтобы держать позу) а базовый актив вроде как ТОМ.
Но при исполнении ты получаешь не базовый актив, а почему то внезапно квартальный фьюч.
Вот что я могу сказать — документация непонятная по этому фьючу крайне
Johnny_22,
«ну тод чтобы держать позу)» - а какая разница-то?
«хм, а разве на момент исполнения квартального фьюча расчетная цена вечного ф не должна сойтись со спотом?» — неа…
раз в квартал если у тебя есть позиция, ты можешь подать на превращение в обычный фьюч.
допустим всего открытй интерес 100 контрактов, подало на исполнение 50 с короткой позой и 60 с длинной. 50 коротких исполнятся об 50 длинных, но длинным надо еще 10 исполнить. А всего ОИ осталось 50. Их исполнят пропорционально (и принудительно)- на каждые 5 шт у оставшихся держателей короткой позиции исполнят 1 контракт.
И еще тонкости с округлением. Кому то ничего не исполнят.
но скорее всего частично
«вечнЫЙ» фуч на золото...![]()
Биржа начала страдать изобретением вечного двигателя???
ВОт сейчас допустим верчный фьюч на долл почти на 10 коп дороже ТОДа. Плюс платится фандинг 2.7 коп индикативно. Как все это понимать? правильно я понимаю что к дате экспирации обычного фьюча эти 10 коп испарятся?
Т.е если я купил ТОД и продал вечный фьюч, я примерно каждый день буду получать по 2.7 коп, плюс 10 коп получу за весь срок до исп ближайшего фьюча?
Нашел что клиринговый сбор за исполнение 1% ноушнл — это грабеж. Тогда может и не сойтись.
Но при исполнении ты получаешь не базовый актив, а почему то внезапно квартальный фьюч.
Вот что я могу сказать — документация непонятная по этому фьючу крайне
«ну тод чтобы держать позу)» - а какая разница-то?
«хм, а разве на момент исполнения квартального фьюча расчетная цена вечного ф не должна сойтись со спотом?» — неа…
Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять ответы.
Залогиниться
Зарегистрироваться