Блог им. AGorchakov
Собственно от таблицы из предыдущего топикаона отличается только одной строкой – 2024. А что можно изменить в прошлом? Увы, машины времени у меня нет.
Как я уже писал давным-давно, реально торговать начал в сентябре 1998-го, но, увы, никаких брокерских отчетов до 3 октября 2007-го у меня нет. Есть только документы о вводе и выводе средств на брокерские и ДУ счета компаний, где работал и циферки в Excel-файлах. Конечно люди недоверчивые могут сказать, что не все вводы в этих бумажках. Поэтому о той торговле написал только «мемуары», а уж верить им или не верить – это пусть решит каждый сам.
Из приведенной таблицы видно, что 2022-2024 очень напоминают мои результаты 2011-2013. Я уже писал, что фильтры, созданные постфактум, только первые года из этих трехлеток позволили бы изменить. Увы, и там, и там все это привело бы только к уменьшению минусов, но не к плюсам.
Уже писал тут о создании новых фильтров, которые ввели три аута для моей торговли в 2022-м, но даже с их использованием моя доходность-22 была бы вот такой
А неудачный период для моей торговли с 31 июля 2023 по 30 апреля 2024
как был, так и останется в будущем. То же самое было и с моей торговлей большую часть времени в 2012-2013 (см. мои результаты в первой таблице) и как уйти от такой среднесрочной небольшой убыточной «пилы», не знаю.
Знаю только, что и тот, и другой периоды попали на время монетарной борьбы с инфляцией нашего ЦБ. И никаких удачных прогнозов скорого, пусть и временного, отказа от этой политики мне ни разу с 2011-го года сделать не удалось. Но надежда на 2025-й год появилась после решения ЦБ 20 декабря о сохранении ставки после трех повышений. 14 февраля мы многое можем узнать, а пока делать какой-либо прогноз рано.
Хватит о рынке и частной истории моей торговли, а вернемся к традиционным результатам. Вот моя доходность относительно официальной инфляции и курса доллара
Как видите число отрицательных годов существенно выросло по сравнению с результатами торговли без учета инфляции, которые в первой таблице. И оба показателя в последней таблице в среднем за все время близки, а вот по отдельным годам мы видим очень существенные отличия. Почему? Да потому что доллар у нас тоже существенный и рискованный финансовый инструмент для тех, у кого расходы в рублях. Его просадки по отношению к рублю в 2018-2024 достигали 46.5%. Так что, на мой взгляд, для тех, у кого расходы в рублях, самые правильные результаты моей торговли в первом столбце последней таблицы.
И традиционная таблица результатов с 2018-го года, из которой я убрал S&P500 с дивидендами, потому что сейчас туда доступ только для квалифицированных инвесторов и неизвестно по каким «каналам». Тем более, что сам там не торгую и не собираюсь начинать.
Собственно при подготовке этой таблицы произошло мое «открытие», которое я опубликовал недавно.
И в заключении результаты моей торговли в сентябре 2016-декабре 2024 по отдельным инструментам
Почему с сентября 2016-го? Потому что уже писал тут давно, что работая в Форуме и подключившись на 1/3 на его управление в январе 2015-го и отключившись 31 августа 2016-го, не торговал RI на своем счете, а торговал его только на счете компании в Форуме, который был 15% от общего портфеля Форума. Поэтому в эти годы существенно и отличается столбец «Моя алготорговля» из первой таблицы от столбца «Мой счет». В первом столбце – это вообще расчет моих форумовских результатов через
— выравнивание начальных денег на счетах на срочном и фондовых рынках (а они и не были реально равны в эти годы, так как у меня и забирали деньги с фонды в Форуме, и добавляли);
— умножение этого результата на (1.2/1.5), так как в Форуме у меня было больше «плечо», чем я торгую.
И вот эта таблица приводит меня к мнению, что торговлю RI мне надо будет «завязывать». В общем даю ему еще год на это «решение». А почему не Si с переходом на CR, где вообще минус? Потому что от стратегии со средним временем в позиции 10+ дней с 2023-го года уже перешел там к своим традиционным стратегиям со средним временем в позиции 2 с небольшим дня и результаты 2023-2024 меня вполне устраивают.
Пожалуй на этом можно и завершить мой топик о торговле-2024, а результаты стратегий сервиса автоследования Финама, которые в моих индексах сервиса, Вы можете посмотреть здесь.
Официальная инфляция — это на 90%+ то, на что тратятся деньги ежегодно и ~61% вполне близки к росту цен 2018-2024 на свинину, хлеб, одежду и обувь и бензин за эти годы.
А долгосрочные траты у нас могут быть «и туда, и сюда» долгосрочно. Например, рост цен на недвижимость в Москве с 2007-го года почти в 1,5 раза меньше официальной инфляции.
Зато можно индексник, которые априори с дивами, значит бенчмарком надо ставить как и все, т.е. MCFTRR и никак иначе. Конечно, если нет цели преувеличивать свою доходность на фоне заниженных «альтернатив», чему наглядным доказательством и остальные шлачины а-ля «русский Баффет» 😉
А для сравнения с «купил и держи» есть и третья таблица.
Каким боком вообще всё остальное к вашему интрадею?
Повторюсь: а индекс без дивов (но с дивгэпами!) стараются впихивать лишь подтасовщики. Какими бы «причинами» не старались это прикрывать.
Для сравнения с индексом Мосбиржи он только и попал сюда, чтобы еще и довложения были.
У меня не интрадей, а среднее время в позиции каждой из систем чуть больше 2-х дней. А что касается сравнения, так все американские хэдж-фонды сравнивают с S&P500, в котором тоже нет дивидендов. Их индекс со 100% дивидендами вот
finance.yahoo.com/quote/%5ESP500TR/
1
1.412778742
3.241470169
3.494981351
2.909611234
2.940085778
2.962755423
3.065028146
4.763053739
5.007730127
5.402067563
6.634241298
9.06164593
10.93709028
14.25448804
9.004817131
9.284745675
10.05961907
Можете проверить, что любая цифра в нем — это предыдущая, умноженная на (1+процент текущего года/100%).
А у Вас уже в 2009-м не 129% в абсолютном выражении: 1413*2.294 — это совсем не 2707.
ты конечно можешь считать свою доходность как хочешь, но лучше по общепризнанным нормам, обычно это отчетный период ))))
хорошо из чего состоит сложный процент?
smart-lab.ru/blog/1105171.php#comment17762441
я спросил из чего состоит
внутри отчетного периода ты можешь какой угодно ввинчивать процент, сколько совести хватит
итого есть итого за отчетный период и сум по годам
Вы явно в финансах полный неуч, если считаете общепринятый сложный процент «неверным расчетом». И читать не умеете, так как ссылку на комментарий с цифрами для тотальной проверки я уже Вам дал.
А ни для чего более он там и не введен. А если хочется сравнить с инфляцией, то для этого надо брать первую таблицу и считать
(100%+906%)/(100%+252.5%)
Наглядный пример: падение на -50%, а в след. году отскок +100% в реальности дают ровно НОЛЬ за два года. А в вашем «расчете» было бы «среднее годовое» аж в +25% годовых. Учитывая ваш опыт и прекрасное знание математики делаю вывод, что вы совершенно намеренно делаете подобное очковтирательство. Самореклама ради привлечения подключающихся не осуждается, но вот такая ложь в её методах вас сильно дискредитирует в рядах искушённых. Например и я до текущего момента был о вас куда лучшего мнения.
Вы формулу то посмотрели? Там же написано «Можете проверить, что любая цифра в нем — это предыдущая, умноженная на (1+процент текущего года/100%).»
В третьей строке и будет 1
Первая строка 1
Вторая строка 1*0.5=0.5
Третья строка 0.5*2=1
Откуда из моей формулы Вы получили +25%?
А про таблицу с инфляцией и долларом сколько можно повторять, что это выборочное среднее. Вы что не помните, что это такое в статистических критериях на сравнение матожидания в одном испытании двух случайных последовательностей?
Первая строка: -50%
Вторая строка: +100%
И в итоге их «среднюю доходность»: (-50+100)/2=25% годовых.
А вот при таком среднем у вас было бы 1,103^17=5,3 т.е. аж +430% «выше инфляции». Но в объективной в реальности у вас за минувшие 17 лет всего +186% над инфляцией.
Причём и те остались лишь в первых двух годах. А за остальные 15 вы не только не обогнали банальный индексник, но похоже даже ту самую росстатовскую инфляцию!
Впрочем, вы и сами это уж конечно знаете — именно потому и рисуете «в дополнение» вот такие подтасовочные таблички с арифметическим «средним».
Не скрою, я в недоумении, что даже от вас в итоге подобный цыганский цирк. Причём, когда и товарищи выше и теперь со мной когда вас за руку поймали всё равно продолжается «я не я и басня не моя». Воистину, даже максимально публичные околобиржевые люди готовы ставить на кон свою честь хоть за трёшник. Лишь бы хоть кого в платную подписоту приманить.
«А про таблицу с инфляцией и долларом сколько можно повторять, что это выборочное среднее. Вы что не помните, что это такое в статистических критериях на сравнение матожидания в одном испытании двух случайных последовательностей?»
И ещё добавил расчет СКО по тем же цифрам:
smart-lab.ru/blog/1105171.php#comment17763092
А формулу расчета доходности за вычетом инфляции только на пару выше сообщений привел
smart-lab.ru/blog/1105171.php#comment17762625
Для нее же и вторая таблица не нужна, а достаточно первой.
«И оба показателя в последней таблице в среднем за все время близки, а вот по отдельным годам мы видим очень существенные отличия. Почему? Да потому что доллар у нас тоже существенный и рискованный финансовый инструмент для тех, у кого расходы в рублях. Его просадки по отношению к рублю в 2018-2024 достигали 46.5%. Так что, на мой взгляд, для тех, у кого расходы в рублях, самые правильные результаты моей торговли в первом столбце последней таблицы.»
И сколько можно повторять, что слова «доходность» рядом со «средним» нет. Среднее — это же другое по определению для любого ряда чисел. Если б речь шла о доходности, то не «Среднее» надо было писать, а «Средняя».
Мы же все тут прекрасно понимаем, что среднее под обоими столбцами вы могли бы вывести реальную, а не (в разы завышающую ваш итоговый финрез) арифметическую. Это было бы ничуть не менее показательно для вашей якобы иллюстрации «разъяснения, что расчет в долларах менее корректен, чем через инфляцию».
И на этом разрешите мне откланяться. Потому что, уж извините за прямоту, мне более чем неприятно когда меня подобной лапшой коммент за комментом обвешивают, причём даже когда уже всё совершенно прозрачно.
www.cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_old/
www.cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_upto/
cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_new/
24.08.1997
Покупка 59.403 руб/грамм
Продажа 61.828 руб/грамм
07.07.2003
339.51
02.07.2008
701.35
29.12.2024
8551.74
Надо в шапке поста % заработанного писать сразу.
А дальше кому надо полезут искать на чём, разбирать таблицы и т.д.)
А сколько процентов у меня по месяцам прошлого года, я ещё 3 января публиковал и цифра +8,3% оттуда, а этот топик обо всем периоде моей торговли 18 последних лет из реальных 26-ти +4 месяцев. А почему эти 18 лет в топике и написано.