Блог им. superdet

Стоит ли давать Россетям

ПАО «ФСК-Россети» — крупнейший электросетевой холдинг в мире, обеспечивающий электроснабжение в 82 регионах России. Основные направления деятельности компании включают управление единой национальной электрической сетью, предоставление услуг субъектам оптового рынка и инвестиционную деятельность. Контролирующим акционером материнской компании ПАО «Россети» является государство в лице Федерального агентства по управлению государственным имуществом.

Так контора говорит сама о себе, а что на самом деле...

Стоит ли давать Россетям

 

Финансовое состояние

ПАО «Россети» — умеренно рискованное, незакредитованное, частично ликвидное, малоэффективное предприятие. Выручка на 01.07.2024 года составила 176 780.6 млн, чистая прибыль 65 244.5 млн рублей.

На 1 рубль собственного капитала приходится 0.38 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 100%. Общая задолженность компании состоит из 355 097.0 млн рублей долгосрочных обязательств и 257 729.6 млн текущих.

Кредитоспособность предприятия средняя. ЛИСП рейтинг: rlBB

ПАО «Россети» — умеренно высокого инвестиционного риска на 01.07.2024 года. В целом, компания осталась на показателях 2023 года за исключением того, что резко упала чистая прибыль. Это не удивительно и ожидаемо, так как резкий рост любого показателя всегда приводит к не менее резкому падению.

Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости удовлетворительные. Динамика финансового состояния стабилизировалась на уровне 2023 года, ниже порога надёжности. Контора не закредитованная, неликвидная. Долгосрочная долговая нагрузка высокая.

Динамика финансового состояния

 

Стоит ли давать Россетям

Статистика финансового состояния

Отчётный
период

Доля бумаг в
портфеле, %

Инвестиционный
риск

Вероятность
банкротства, %

ЛИСП
рейтинг

2016 г.

3.99

средний

2.3

rlA

2017 г.

4.00

минимальный

1.8

rlA+

2018 г.

4.00

средний

2.3

rlA

2019 г.

4.07

минимальный

1.8

rlA+

2020 г.

4.04

минимальный

1.8

rlA+

2021 г.

3.98

средний

2.3

rlA

2022 г.

3.38

средний

5.3

rlBBB

II квартал 2023 г.

4.13

минимальный

1.8

rlA+

2023 г.

2.66

умеренный

9.2

rlBB

II квартал 2024 г.

2.68

умеренный

9.2

rlBB

 

Экспертное заключение

 Облигации

Проведённый финансовый анализ ПАО «Россети» за II квартал 2024 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании:

Инвестиционная вероятность банкротства: 9.2%
Статистическая вероятность банкротства: 6.1%
❌ Ликвидность: недостаточная
✔ Закредитованность: 0.38
✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 37
✔ Уровень КредитоСпособности: 79
❌ Уровень Инвестиционного Риска: 2.68
✔ Чистая прибыль: положительная
✔ Деятельность компании: не финансовая

Целесообразность инвестирования по купонной доходности: 2.6

На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации ПАО «Россети», соизмерима с риском потери инвестиций.

Инвестировать в компанию не рекомендуется.

Акции

ПАО «Россети» — неперспективная компания с точки зрения инвестиций в акции на 01.07.2024 года. Акционерный капитал хоть и растёт, но растёт низкими темпами. Связано это с нестабильной чистой прибылью и её мизерным ростом. В целом компания нестабильная, высоких финансовых результатов не показывает, в итоге благоприятных обстоятельств для стабильного роста акций нет.  
Зарабатывать стабильно на акциях компании не получится, о если вы любитель рулетки, то почему бы не пощекотать себе нервы. Для адекватных инвесторов, покупать акции компании не рекомендуется.


Не забудьте тыкнуть в ⭐💖 или 👆 в небо, а я пока подготовлю новый материал

инвестиции без риска — самый правдивый сайт об эмитентах 

Спасибо, что пользуетесь моей аналитикой.  
  
★1

теги блога Алексей С.Галицкий

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн