волатильность в формуле Блэка-Шоулза

В документации московской биржи по расчёту теоретической цены опциона написано следующее:
 

Смотрим доску ноябрьских опционов на фьючерс на индекс РТС:


Рассмотрим страйк 105000. Имеем: T = 32.13; F(t) = 104290; Strike = 105000.
Дальше возникает вопрос, что нужно подставлять в формулу Блэка-Шоулза в качестве волатильности, чтобы вычислить теоретическую цену?
Если подставить число 31,848, которое указано на доске опционов, то получится, что цена пута = 105000, кола = 104290, что не соответсвует действительности.
Методом подбора находим, что для того, чтобы теоретические цены пута и кола приблизительно совпадали с теоретическими ценами на доске опционов, в качестве волатильности нужно подставлять число 0,016675.
Я предположил, что связь между волатильностью в формуле и волатильностью на доске линейная и проделал тот же самый процесс для других страйков.
Дальше методом наименьших квадратов пришёл к результату, что в качестве волатильности в формулу Блэка-Шоулза нужно подставлять значение волатильности из доски опционов, делённое на 1949.
Мне не понятна эта связь и хотелось бы узнать, что нужно подставлять в качестве волатильности в формулу Блэка-Шоулза на самом деле.