SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Блог им. oktb
Вопрос про очередь заявок ...
- 18 декабря 2015, 16:16
- |
Вопрос про очередь заявок по конкретной цене.
1. Заявки ставятся «заранее», т.е. «лимитками»
2. Заявка может «висеть» в стакане босконечное количество времени.
3. При подходе к цене по которой мы стоим, наши заявки исполняются почти всегда последними. Наблюдаю это не первую неделю. (-
Логично предположить, что очередь исполнения заявок по конкретной цене исполнятся по принципу «кто раньше подал заявку, тот и раньше исполнится».
Вопросы:
1. Верно ли это предположение? (на moex.ru ответа не нашел, может плохо искал)
2. Если это предположение не верно, то каков прицип очередности исполнения заявок по конкретной цене.?
Спасибо за ответы.
1. Заявки ставятся «заранее», т.е. «лимитками»
2. Заявка может «висеть» в стакане босконечное количество времени.
3. При подходе к цене по которой мы стоим, наши заявки исполняются почти всегда последними. Наблюдаю это не первую неделю. (-
Логично предположить, что очередь исполнения заявок по конкретной цене исполнятся по принципу «кто раньше подал заявку, тот и раньше исполнится».
Вопросы:
1. Верно ли это предположение? (на moex.ru ответа не нашел, может плохо искал)
2. Если это предположение не верно, то каков прицип очередности исполнения заявок по конкретной цене.?
Спасибо за ответы.
2) всё зависит от конкретной биржи
www.cmegroup.com/confluence/display/EPICSANDBOX/Matching+Algorithms
(если ссылка не грузится в поиске вбить «Matching+Algorithms»)
Но дело в том, что это далеко не все подробности...
=)
2.Fry (Антон) можно подробнее? Спасибо
Но и это не правда будет. Я лично много раз наблюдал ситуацию, когда я первый в стакане (в дырку ставлю ордер), потом несколько минут никого нет, потом появляется один единственный ордер объёмом в один контракт, затем цена уходит скачет-скачет и внутри того же дня возвращается к моей цене и первая сделка проходит = на 1 контракт (мой объём) и это не сделка с моим участием! Это чистое жульё! Потому что в стакане не айсберг, там остаётся только мой один контракт и я понимаю, что есть «особенные люди».
Кроме того, есть правило, что ММ с ММ заявки не сводит, есть особый признак ММ… Не для всех бирж, конечно, но по факту так или иначе жульнические условия придумывают на каждой площадки, надо разбирать нюансы в каждой конкретной ситуации.
Я могу отвечать за CBOE(CFE). Что у нас жулики выкручивают и как фронтранят своих клиентов и вообще всех и каждого — я фиг знает. Но наверняка это делается в бесконечно больших масштабах.
Такие подозрения на «особых людей» были.
Но я все же задал вопрос на случай, «может я чего не понимаю и не дочитал в правилах».
Спасибо.
Полный ордер-лог доступен всем желающим и процесс сведения заявок можно проверить самостоятельно.
сам менял количество лотов на бОльшее в «старой» заявке и ее исполнение визуально (по другому не определишь) сдвигалось, т.о. это говорит о том, что «живая очередь».
Если все же живая очередь, то получается «заминать очередь» на исполнение заявки «в первых рядах» надо со значительным запасом по времени. При этом в текущем режиме (который описывал в топике = мои заявки висят по 10-15 минут.) речь идет а часах? (-
… даже если вы сейчас решите что не так, и все остальные к вам присоединятся, а с биржи справку аналогичную дадут — я буду верить свои глазам, а не ушам и словесам…
… вопрос не праздный… сегодня много в стакан глядел и на свои заявки — не раз была ситуация, когда мой 1 лот был крайним и от него отскакивали, или исполнялся странно поздно… в общем ответ будет или через поиск нормативного документа или через тотальную запись экрана со своими живыми заявками и анализом лога…
P.S. Брокер то тут причем? он транслирует наши ордера и все.
Кроме того, многие люди называют брокерами тех, кто таковыми не является — кухни.
Так что ответ на Ваш вопрос зависит от рынка и от посредника.
На ММВБ и ФОРТС всегда декларировали, что заявки выстраиваются в очередь по цене, а при равенстве цен — строго по времени. И, хотя я и встречался с описаниями каких-то якобы обнаруженных исключений, в общем и целом это, имхо, соблюдается.
Есть способ изменить ситуацию и получить исполнение не на оставшихся 25% объема на цене, а в первой половине объема заявок по конкретной цене?
Но я на фортс вижу другую ситуацию.
1. Висит минут 10-20 заявка.
2. объем по цене скачет, то больше то меньше, т.о. те кто встал раньше меня должны уходить в очередь позже меня.
3. моя заявка исполняется в оставшейся четверти объема.
Снимаются только те, кто после Вас.
Но как то не верится, что меня «кто-то пасет». ерунда это.
И когда объем скачет, то он (объем) уменьшается до «моего размера*2-3, а исполнение происходит когда исполнилось = мой объем*10-15
Тут главное вот что.
HFT бот ММ должен иметь гарантию, что цена не изменится какое-то время. Он знает, что за ним есть Ваш лимит. Он успеет снять свои лимиты как только вы убираете заявку.
Ему надо с двух сторон такую ситуацию и тогда он тупо забирает спред со всех сделок без риска «улететь» пока не будет серьёзного дисбаланса, но тогда он отпрыгивает и Вы попадаете под самое уёвое исполнение заявки и цена мгновенно проскакивает против Вашей позиции. А потом начинается новый цикл, только Вы свои деньги уже отдали =(
не… мои заявки исполняются по выставленной мною цене.
Просто некоторые заявки не исполняются, хотя я стою по цене «давно». Неисполнение некоторых заявок сильно раздражает.
Сам торговый алгоритм является коммерческой тайной, но внешние условия для всех участников должны быть публичны.
Это может быть зрительной иллюзией, связанной с задержкой в отображении «стакана». Эта задержка составляет секунды в стандартных программах интернет-трейдинга.
(-
или например ваша первая заявка 1 лот, а по ленте сделок первой прошла например заявка в 5 лотов и тд.,(но ваша заявка всетаки исполнилась но не первой по ленте сделок)
1.1. Лучшей Активной заявкой на покупку считается Активная заявка на покупку, содержащая наибольшую цену (для Заявки на заключение Фьючерсных контрактов) или наибольшую премию (для Заявки на заключение Опционных контрактов), а при наличии нескольких таких Активных заявок – объявленная раньше.
1.2. Лучшей Активной заявкой на продажу считается Активная заявка на продажу, содержащая наименьшую цену (для Заявки на заключение Фьючерсных контрактов) или наименьшую премию (для Заявки на заключение Опционных контрактов), а при наличии нескольких таких Активных заявок – объявленная раньше.
И Спасибо за выдержку из правил.