Опционы!

Много постов про опционы начинающих и о торговле ими!
Позволю себе внести своих пять капель на эту тему!
Естественно всё вываливать не буду, но какие-то моменты озвучу.
Опционы на фьюч РТС:
Предположим, что ожидается движение вниз по РТС и идет проторговка на 90 000.
Стоимость опционов по страйкам:
страйк 90 000 стоит 3000-3500 (учитываем волатильность опционов, в завис от ожидания участников существенных отклонения цены)
страйк 87 500 стоит 2000
страйк 85 000 стоит 1500
страйк 82 500 стоит 800 и т.д.
Мы предполагали нисходящее движение и купили ПУты, движение началось.
Цена достигла страйка 82 500 изменение стоимости опционам 
страйк 90 000 стоит 8000
страйк 87 500 стоит 6000
страйк 85 000 стоит 4000
страйк 82500 стоит  2500
коэффициент изменения с момента старта от 90 000 по каждому страйку имеет свое значение (разбег от 2,2 до 3,1)
Пропорционально коэффициент меньше всего в 90 000 страйке, который был около денег.
Но мы приняли правильное решение и открыли позицию покупки  по путам в 87 500 страйк по 2000.
Наша позиция увеличилась в 3 раза и у начинающего трейдера опционщика возникает желание защиксировать позицию!
Как это сделать-просто продать купленные опционы и получить прибыль-поведение трейдеров линейных рынков!
Другие варианты:
Мы  покупали путы 87 500 страйк по 2000, как сохранить прибыль на случай отката, но при возможном возобновлении нисходящего движения
Продаем пы следующего страйка- 85 000 равное число опционов, которые в этот момент имеют стоимость 4000.
При этом высвобождается часть ГО и фиксируется профит. 
В случае возобновления нисходящего движения мы начинаем получать профит ровный разнице стоимости опционам по страйкам
При достижении цены  80 000 по РТС
опционы 87 500 страйка стоят  8000
опционы 85 000 страйка стоят  5500 т.е. получаем 2500 по разнице на каждый опцион.
Другой вариант- это покупка колов страйка, который по Вашим расчетам будет более удобен.
С момента начала движение РТС от 90 000 прошло время и временная стоимость колов меньше ( -100р/день) и т.д.
К сожалению, активность в опционах всего 5  инструментов-это Сбер, Газпром, фьюч РТС, Си и фьюч на ММВБ
У каждого инструмента есть свой стандартный диапазон за месяц.
В месяце есть время продавцов опционов и время покупателей опционов. Это связано с временной стоимостью опционов и волатильностью
И от этого зависит фазы рынка-флэт или тренд.
И еще- опцион по сути это инструмент, который позволяет вам открывать позицию по инструменту, который сводит ГО до минимума, ГО опциона это Ваш стоп!!! Т.е. если вы закладываете в сделку 1% по риску на сделку, то на 1% покупаете опционы, направление выбираете сами и ждете. По каждой сделке есть ожидаемое соотношение к прибыли. 1:3; 1:4; 1:5
т.е. опционная позиция должна принести не 15% от задейсвованного ГО, а 200-300-1000%, тогда эта правильная торговля опционами.
Я не пытался вдаваться в детали, это так… общие моменты

Многие начинают свою деятельность с попытки построения Стредлов или Стренглов, но надо понять с какого момента вы начинаете зарабатывать и сколько!
РТС  на 90 000, покупка волатильности 
Стредл:
Покупка колы 90 000 =3000 
Покупка пут   90 000= 3000
на 82 500 стоимость колы 90 000 = 500
                             путы 90 000 = 6000
Конструкция начинает выходить в ноль!!
на 77 500  колы 90 000=40р
               путы 90 000=12 000
Выходим на 100% доходность.

Стэнгл:
Покупаем колы 92 500= 2000
Покупаем путы 87 500= 2000
на 82 500 стоимость колы 92 500= 300
                             путы 87 500= 4500
Движение на 8 000пунктов -доходность 10%

на 77 500 стоимость колы 92 500=40
                              путы 87 500 =10 000
При движении на 13 000пунктов доходность 150%

А дальше работаем со статистикой. Когда эти стратегии можно использовать по календарю и рыночной ситуации, а когда нельзя..