Блог им. speculme

Когда продавать акции?

Доброго вечера!

Хочу обсудить одну тему, а именно самый главный вопрос для инвестора — «Когда продавать акции?»

С покупкой проблем нет, момент покупки можно вычислить и с большей долей вероятности угадать по тех. анализу, но с продажей самая большая головная боль. Смотреть как растет дальше твоя идея — очень тяжело, это почти сопоставимо с реальными потерями.

Рано или поздно продавать акции придется, держать акцию 10-20 лет нет никакого смысла, так как тренды в среднем имеют длительность 3-5 лет, потом они сменяются падением и боковиком. Покупать и никогда не продавать акцию это глупо, можно потерять 5-7 лет времени которое уйдет на падение рынка, боковик и самое страшное встретить кризис в акциях.

Допустим цена на акцию переваливает произведенные расчеты и продолжает дальше расти, продавать ее нет смысла пока есть тренд, а вот как для инвестора понять что тренд закончен? Тех. анализ это всего лишь вероятность, полагаться только на него вообще не стоит.

Есть у вас здравые мысли на этот счет?
★3
101 комментарий
+3
Жадность ведёт к бедности.
avatar
Guess_Злыдня редкостная
+1
Guess, предлагаете продать при росте на 5%?
avatar
Поликарп Брусникин
+3
Guess, Исходя из данного постулата, акции вообще никогда продавать не надо?))) Или когда нефть, в соответствии с мечтой Guess прольётся ручьём задарма по всем пустыням?;)
avatar
Дмитрий Ш
+1
Дмитрий Ш, а што, Баффет часто ли акции продаёт?
Так что всё зависит от таймфрейма и дивов конечно.
И вааще. Я не единственная, кто ждет всё в хлам. B-)
avatar
Guess_Злыдня редкостная
+2
Guess, Баффет вообще классический скрудж-прежадина. Миллиарды в могилу утащит, а кредиторы и доверители судиться сто лет будут.
avatar
Дмитрий Ш
Дмитрий Ш, ну мы не знаем деталей. А дьявол, как водится, кроется именно в них.
avatar
Guess_Злыдня редкостная
+2
Guess, С деталями немного знаком, а вот с дьяволом ничуть))
avatar
Дмитрий Ш
+1
Дмитрий Ш, это явное упущение с вашей стороны!!!
avatar
Guess_Злыдня редкостная
+2
Guess, Не имел подобных желаний… Это к«психотрейдерам», скорее))))
avatar
Дмитрий Ш
+1
Дмитрий Ш, ну как хОчите. B-)
avatar
Guess_Злыдня редкостная
+1
Guess, Зачем ему акции продавать и покупать, он покупает и продает компании.

avatar
Елена Юдина
+2
Елена Юдина, отнюдь не всегда целиком. Он покупает части хорошо работающих бизнесов. Через акции. Иногда расстается с акциями, если разочаровывается в компании.
avatar
Guess_Злыдня редкостная
+1
Guess, вполне возможно зачем ему цепляться за убыточный бизнес.
avatar
Елена Юдина
+2
Елена Юдина, ну он и не покупает убыточные. Может купить перспективные. А продает — когда не согласен с планом развития, даже если компания генерит прибыль. Дело у него не в текущей прибыли а в перспективах развития. Он давно живет, понимает, что будущее неизбежно.
avatar
Guess_Злыдня редкостная
Guess, 5% это образно, может быть и 50%.
Допустим взяли вы сбер по 50 и вот продавать его сейчас или нет, как определить? вы продаете, а он идет на 250.
avatar
Поликарп Брусникин
+2
Установить скользящий стоп в виде следящей средней)
avatar
♎ Дядя Ваня SпекулянтЪ ©
Дядя Ваня СпекулянтЪ, то есть продавать при пересечении двух средних?
avatar
Поликарп Брусникин
Дядя Ваня СпекулянтЪ, скользящую какого периода смотреть?
avatar
Поликарп Брусникин
Абсолютно не важно сколько фиксить прибыли. Ваш тейк должен быть определен изначально перед открытием позиции. У каждого он свой. Может быть и 100% и 0,1%. Все зависит от размера позиции, основания для входа и Вашего менталитета. Данный вопрос задавать в массы не корректно. У каждого найдется своя цифра.
avatar
Владимир Литвинов
Проверенный аккаунт
Владимир Литвинов, ставить тейк профит инвестору это глупо. Никогда не известно насколько сильно будет безумие людей. Компанию могут переоценить в десятки и сотни раз и пропускать такой пир если купил на дне это капец как глупо.
avatar
Поликарп Брусникин
+1
Продавай частями: первая цель 50 %, следующее значимое значение 25 %, а дальше хоть детям оставляй, хоть докупай если сильно упадет и фундамент не покоситься.

avatar
AnarchYst84
AnarchYst84, тоже как вариант! норм! но я обычно разом продаю, чтобы забыть про компанию и искать что то другое.
avatar
Поликарп Брусникин
+1
Дядя Ваня СпекулянтЪ, учту, спасибо!
avatar
Поликарп Брусникин
перед обвалом
avatar
🗝Багатенький Буратина
Багатенький Буратина, угадать его смогут единицы, а что делать среднестатистическому инвестору?)
avatar
Поликарп Брусникин
Любой инвестор без труда ответит на такой вопрос.

По инвесторским принципам акцию надо продавать, когда ожидаемый доход от неё падает ниже ставки требуемой доходности.

Например, предположим, для меня ставка требуемой доходности составляет 2*ОФЗ, т.е. 16% годовых.

Следовательно, ту акцию, от которой я не смогу получить такую доходность, я вынужден буду продать.
avatar
invest-schet.ru
invest-schet.ru, 
ожидаемый доход
что под этим подразумеваете? чистую прибыль компании?
avatar
Поликарп Брусникин
+1
invest-schet.ru,  речь же идет про акции, а не облигации. У акций доходность от -100% до +10000%. В них нет никакой ожидаемой доходности.
avatar
Поликарп Брусникин
AnarchYst84, так и есть! особенно больно смотреть как она растет дальше
avatar
Поликарп Брусникин
invest-schet.ru, то есть, когда прибыль достигает 14%, Вы сразу же закрываете позицию и больше в этом году не торгуете, так как ожидаемая годовая доходность уже получена?
avatar
♎ Дядя Ваня SпекулянтЪ ©
Дядя Ваня СпекулянтЪ, 
то есть, когда прибыль достигает 14%, Вы сразу же закрываете позицию и больше в этом году не торгуете, так как ожидаемая годовая доходность уже получена?
Нет, я ведь смотрю на показатели бизнеса. Если я вижу, что рентабельность компании стала +7%, то у меня нет оснований считать, что мне имеет смысл дальше удерживать акции этой компании.

Я продаю её, как только ожидаемая доходность падает ниже, например, +14% годовых.
avatar
invest-schet.ru
Дядя Ваня СпекулянтЪ, чуть выше пример про префы Ростелекома
avatar
invest-schet.ru
invest-schet.ru, все же вы говорите про чистую прибыль компании и дивидендную доходность. Согласен, одни из самых важных показателей. Мне данный фильтр не походит так как я инвестирую в биотехи, а они не приносят чистой прибыли и не платят дивиденды. Соответственно не имеют ожидаемую доходность
avatar
Поликарп Брусникин
invest-schet.ru, как раз определить справедливую стоимость совсем не сложно. Сложнее понять когда продавать. Так как безумие рынка не предугадать
avatar
Поликарп Брусникин
advocat, вот я и хочу понять какие еще есть методы кроме тех. анализа.
avatar
Поликарп Брусникин
acer, есть пример на тренде?
avatar
Поликарп Брусникин
acer, тут можно обратить внимание на дивергенцию
avatar
Поликарп Брусникин
acer, что за бумага? какой то некрасивый тренд, либо период сильно маленький
avatar
Поликарп Брусникин
acer, это все ж твоя разработка, а мне нужны общедоступные методы
avatar
Поликарп Брусникин
acer, увидел) маленький период сильно
avatar
Поликарп Брусникин
acer, маленький. хотя бы лет за 10 надо. тренд в среднем 3 года идет.  у тебя на графике только часть тренда
avatar
Поликарп Брусникин
+2
acer, Жёлтую кривую можно просто опИсать. Экое изобретение, ффи
avatar
Дмитрий Ш
+2
acer, Ну и acer поменяйте хотя бы на Аsus. Уже внушитпльнее и надёжнее.))
avatar
Дмитрий Ш
+1
acer, единственный сигнал что я вижу — это дивергенция
avatar
Поликарп Брусникин
acer, я уже понял)
avatar
Поликарп Брусникин
advocat, походу так и есть(
avatar
Поликарп Брусникин
acer, так в середине этих пересечений миллион) тут походу только скользящая средняя спасет
avatar
Поликарп Брусникин
acer, интересно. доходность какую приносит такой индикатор?
avatar
Поликарп Брусникин
acer, отличная доходность, если еще на протяжении долго времени то вообще красота
avatar
Поликарп Брусникин
где кончается тренд конечно никто не знает. даже те, для кого не проблема отыскать нормальный вход. так что держишь 3 года и тупо сдаешь. и не смотреть в терминал, чтоб не рвать душу. 
avatar
john_silver
+2
acer, Как бренд и показатель надёжности, Аsus выше, и не производится во Вьетнаме и Индии. Учите матчасть. Без привязки к новым годам. Отнюдь не хочу Вас обидеть.)
avatar
Дмитрий Ш
acer, я вообще редко квик включаю. чем меньше за монитором тем лучше
avatar
Поликарп Брусникин
acer, шорты, плечи — вообще имеют отрицательное мат. ожидание. никогда не стоит этими вещами пользоваться
avatar
Поликарп Брусникин
+2
acer, Вот и славно. Просто повезло. Но ничем иным оное не объясняется. 
У меня зато передохла куча и асусов, и хьюлеттпаккардов, и огрызков, и самсунгов, и микрософтов. Любит тебя, значит, техника, а меня не очень((
avatar
Дмитрий Ш
+1
Дмитрий Ш, здорово ты их юзал.
avatar
Елена Юдина
+1
Елена Юдина, продавать при росте на 20%?
avatar
Поликарп Брусникин
acer, я вообще графики меньше дневок не смотрю. это вредно)
avatar
Поликарп Брусникин
Елена Юдина, 20% это внутредневная волатильность на американских акциях. 
avatar
Поликарп Брусникин
Елена Юдина, 20% это только начало движения, даже на нашем рынке. Вкладывая в бумагу есть смысл продавать при доходности от 200% и выше
avatar
Поликарп Брусникин
Владимир Литвинов, безумие это когда компанию через чур переоценивают. Если будет расти планомерно это даже хорошо, потому что в таком случае обычно тренды долгосрочные.
50% это крайне мало для инвесторов
avatar
Поликарп Брусникин
Владимир Литвинов, вот и в этом весь смысл поста. Что держа акции рано или поздно их придется продать. И инвестор покупая газпром в 2005 году должен был их продать при смене тренда в начале 2008 года.
Нормальный Инвестор не купит газпром по 360р. в 2008 году 
avatar
Поликарп Брусникин

полезные записи за 24 часа

★9 5 Бакс 99,99, ралли в акциях закончилось, крипторалли продолжается. Дивиденды, недвижка, облигации, инфляция. Воскресный инвестдайджест
★6 30 СБЕР присвоил мне статус "Квалифицированного инвестора"! Как я его получил и почему это стоит сделать всем инвесторам до конца года?
★5 3 🟡Шестнадцатимиллионная претензия на 5-процентную когорту в трейдинге! День 31-й.(пост за понедельник)
★4 88 Важно. Лавров: заморозка - хуже «Минска»
★4 51 Как банкомат стырил 300 тысяч, и что было дальше
★3 1 Positive Technologies - ожидания и реальность
★3 20 Рынок акций резко отскочил! Продолжится ли падение?
★2 4 Газпром прекратил поставки газа в Австрию. Отсудили у Газпрома 230 млн евро и хотели забрать из поставок газа.
★2 3 Икорные инвестиции 👑
★2 19 Сергей Караханян (Альфа): Доходность LQDT может упасть сильно ниже ставки при падении кредитования
+161 56 Почти 15 лет в рынке.
+106 48 Риск использования брокера Тинькофф, часть 2
+97 142 Секта Карпо-Шадриных.
+89 20 Пугалки "заморозкой" вкладов и крахом LQDT.
+77 15 Интepecы poccиян в интepнeтe
+71 35 УФСБ задержало очередных Лжеброкеров...
+61 37 По 100й паровоз, не стучите колёса
+60 69 Инфляция, наблюдаемая, ожидаемая и официальная.
+57 164 Фото ЖК от которого бомбануло у смартлаба
+54 33 Как я потерял более 70 млн. рублей на бирже 🎪

самые обсуждаемые сегодня

164к Фото ЖК от которого бомбануло у смартлаба
142к Секта Карпо-Шадриных.
69к Инфляция, наблюдаемая, ожидаемая и официальная.
56к Почти 15 лет в рынке.
55к ⚡️Байден разрешил наносить удары американским дальнобойным оружием по территории РФ
51к Космолётами хочет заменить самолёты Илон Маск.
51к Как банкомат стырил 300 тысяч, и что было дальше
48к Риск использования брокера Тинькофф, часть 2
42к Философия неравенства
37к По 100й паровоз, не стучите колёса

теги блога Поликарп Брусникин

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн