Финаме
БКС Мир Инвестиций
Надо ли самостоятельно платить налоги по дивидендам UMG и какая комиссия банка выпустившего ГДР?
paalex, при международного инвестиционного меморандума компании (раздел рисках налогооблажения в России, перевод гугловский):
Компания может столкнуться с трудностями при получении более низких ставок российского налога на прибыль.
предусмотренных российско-кипрским налоговым соглашением для дивидендов, распределяемых от дочерних компаний Компании.
Дивиденды, выплачиваемые российским юридическим лицом иностранному юридическому лицу, обычно облагаются российским подоходным налогом у источника по ставке 15%, однако эта ставка может быть снижена в соответствии с применимым соглашением об избежании двойного налогообложения.
Компания намерена полагаться на налоговое соглашение между Россией и Кипром.
8 сентября 2020 года был подписан Протокол о внесении изменений в налоговое соглашение между Россией и Кипром (далее «Протокол»). Согласно Протоколу ставка удерживаемого налога в отношении дохода в виде дивидендов была увеличена до 15% (хотя он предусматривает ряд исключений, когда предусмотрена более низкая ставка в размере 5%).
Сниженная ставка налога в размере 5% в отношении дивидендного дохода предусмотрена для определенных категорий получателей дохода, включая компании, которые являются бенефициарными владельцами дивидендного дохода и чьи акции котируются на зарегистрированной фондовой бирже при условии, что не менее 15% голосующих акций эта компания находится в свободном обращении и напрямую владеет не менее 15% капитала компании, выплачивающей дивиденды, в течение 365-дневного периода, включая день выплаты дивидендов.
В феврале 2021 года Минфин России представил разъяснения относительно применения сокращенного
ставка налога в соответствии с российско-кипрским налоговым соглашением и Протоколом. Министерство финансов России пояснило, что термин «зарегистрированная фондовая биржа» для целей соглашения об избежании двойного налогообложения означает любую фондовую биржу, зарегистрированную и регулируемую в качестве таковой в соответствии с законодательством любой из Договаривающихся сторон (то есть России или Кипра).
Поскольку ГДР будут котироваться на Московской бирже, Группа считает, что российская налоговая ставка в размере 5% должна применяться к дивидендам, полученным Группой от ее российских дочерних компаний в соответствии с вышеуказанными налоговыми льготами, доступными в соответствии с российско-кипрским налоговым соглашением. Хотя Группа будет стремиться требовать защиты по договору или льгот там, где это возможно, существует риск того, что применимость пониженной российской ставки налога у источника в размере 5% может быть оспорена российскими налоговыми органами. В результате не может быть никаких гарантий того, что Группа сможет воспользоваться сниженной ставкой налога у источника выплаты на практике.
Кроме того, Компания будет облагаться российским подоходным налогом, удерживаемым у источника по ставке 15%, которая будет применяться к дивидендам, выплачиваемым ее российскими дочерними компаниями, если процедуры согласования не будут должным образом выполнены к дате выплаты дивидендов. В этом случае Компания может потребовать от российских налоговых органов возмещения налога в сумме, равной разнице между удержанным налогом по ставке 15% и налогом, рассчитанным по пониженной ставке 5%, в зависимости от обстоятельств. Заявление о возврате может быть подано в налоговые органы в течение трех лет; а налоговые органы обязаны принять решение о возмещении в течение шести месяцев с момента получения соответствующего заявления от налогоплательщика (в той мере, в какой подтверждено право применения пониженной ставки налога). Однако на практике получение возврата налога может занять значительно больше времени и
не может быть никакой гарантии, что такой возврат будет доступен.
Дальнейшие изменения и ограничения в применении пониженных налоговых ставок, предусмотренных российско-кипрским налоговым соглашением для дивидендов, распределяемых от дочерних компаний Компании, могут оказать существенное неблагоприятное влияние на бизнес Группы, результаты деятельности, финансовое состояние или перспективы, а также торговую цену. ГДР.
