Слово «динар» происходит от латинского «denarius», серебряной монеты, которая использовалась в Древнем Риме.

Первоначально динар был введен в древнеримской империи как серебряная монета в III веке до н.э. Позже его использование распространилось по всей римской империи и стало одной из важнейших валют древнего мира. С течением времени, в период Восточной Римской империи, динар сменился византийским солидом.

С развитием и распадом империи, термин «динар» продолжил существовать. Особенно он стал широко использоваться в исламском мире. В VII веке, после завоевания арабами крупных территорий, они ввели свой динар – золотую монету, ставшую важным элементом исламской финансовой системы.

Однако, с течением времени, термин «динар» стал использоваться для обозначения национальных валют различных стран. Например, в Югославии динар был введен в 1918 году, а после её распада в начале 1990-х, появились новые динары в Хорватии, Сербии, и других республиках.

Слово «динар» упоминается также в Коране. Наряду с двумя другими терминами — дирхам и кантар — в священной книге мусульман динар используется для обозначения денежных эквивалентов.