В вашем расчёте значительный недочет, что разницу контанго к цене базового актива запишите себе в минус. В итоге выйдете в ноль или небольшой +. На данный момент выполнил расчет для usdrubf. Прибыль на фандинг 34% годовых (выгруженная статистика за 2024), убыток по разнице контанго 18% годовых. Минус комиссии, остальное ваше. Как видите на данный момент прибыль соизмерима с ОФЗ. Но с офз на иис можно не платить налог.

Ваша ошибка в том что вы думаете что фандинг это не кая мана небесная которая берется не откуда — нет. Как правило вечный фьючерс в течении дня обгоняет спот. Начисляется вар. маржа. А потом цена ВФ в 19-00 становится равной споту и с покупателей снимается разница. 
т.е. ВФ вырос на 20 р — начислили 20 р ВМ покупателям ВФ и списали 20 р с продавцов
спот вырос на 10 р
За счет фандинга с покупателей ВФ сняли 10 р и начислили продавцам ВФ
спот стал равен ВФ.

Продавцы ВФ потеряли 10 р вместо 20

Эм, автор вы пробовали то что написали-?

Вы купили срочный фьючерс и продали вечный
Что происходит с течением времени
Вечный и срочный колеблются более менее равно пока не остается недели -две до экспирации. 
Вечный фьючерс торгуется в течении дня вам начисляют вариационную маржу отрицательную если растет и положительную если падает и начисляют разницу между превышением цены вечного фьючерса и спота или наоборот (фандинг). 
Как итог цена ВФ каждый день в 19-00 становится равной споту
К моменту экспирации срочного фьючерса получите убыток равный разнице между стоимостью покупки срочного фьючерса и продаже вечного.

То есть за срочный лонговый фьючерс отрицательный фандинг не начисляется? В предыдущей статье на крипте между спотом и бессрочным фьючерсом еще понятно, но здесь же на MOEX участвует 2 фьючерса. Неужели по срочным лонговым идет исключение по начислению отрицательного фандинга?

Андрей, добрый день!
чуть позже снова добавим, модераторы ТредингВью попросили кое-что исправить в публикации, и на время корректировки скрыли индикатор.

Пишет " Публикация отсутствует "

Пригодится фича. Благодарю!

Если у вас открыт шорт по вечному фьючерсу на золото, то вам будет начисляться фандинг. Ставка плавающая, смотреть можно на сайте Мосбиржи по этой ссылке www.moex.com/a8493

И вопрос от дилетанта. А если шорт открыть по вечному фьючерсу, то мне каждый день будет капать? А сколько? Заранее спасибо знатокам за ответ.

Владислав Сенчурин, подтверждаю, живу в Челябинске, это 100км от Троицка, нет там такого)

Kirill Sushilnikov, -ться, — тся это еще мелочи. Как Вам «троицкая унция» например?

Самое страшное здесь, это выплата каждый день по 400 рублей за заемные средства. Просчитайте что будет, если не сойдутся быстро два фьючерса.

Анатолий Афанасьев, вы правы, конкретно данная связка не является полноценным арбитражем, базовые активы у этих инструментов разные. Тем не менее сама стратегия и подход описаны корректно, ошибка именно в используемых инструментах.
Копирайтера уже побили, он слегка поспешил увидев возможность написать интересную статью.
Благодарим вас за ваш комментарий!

Рустем Мухаметшин, все верно вы написали. Копирайтера уже побили!

Интересная статья, но у меня кровь из глаз идёт когда вижу, что в одной статье -ться, -тся раз 5 неправильно написали и окончания у слов (

Или они никогда (то есть до экспирации срочного фьюча) не встретятся. )))
Почему то автор упускает такую возможность. Они не обязаны быть равны. Рублёвый вечный фьюч всегда был ниже мировой цены на золото

Tradescanner.ru, эта «стратегия» глубоко убыточная, и говорит о вашей полнейшей профнепригодности

Анатолий Афанасьев, мы специализируемся на более сложных и доходных стратегиях, и поэтому нам эту не жалко.

chizhan, добрый день, вы все верно написали. В данном случае у этой связки разные базовые активы, поэтому данный подход больше статистический чем фундаментальный.
Наша задача была показать сам подход, который можно дальше развивать более широко.

Если бы эта стратегия работала, то о ней никто бы не стал писать, а просто получал бы втихаря «бесплатные» деньги