Инструмент: DX-6.15

Дата экспирации:  15.06.2015

Для удобства анализа взят недельный график  торгов на межбанке.

Мы видим серьёзные предпосылки для начала нового витка укрепления  доллара против гривны.

1. USD/UAH уже довольно долго находится возле уровня поддержки  Фибоначчи, который пролегает на расстоянии 50% между дном 8,15 грн. и историческим максимумом 33,7 грн. С середины апреля эта область сдерживает падение доллара. Сформировалась продолжительная зона проторговки – фундамент для возможного роста.
2. Цены недавно достигали скользящей средней с периодом 26 недель (полугодовая Simple Moving Average) и резко отпрянули вверх. На графике это видно неделю назад в момент касания цены с оранжевой линией. Это произошло ровно на психологической отметке 20 гривен за доллар. Такой мощный отскок даёт нам сигнал, что в ближайшее время снижение котировок под «двадцатку» не состоится.
3. Стохастический осциллятор в нижнем окошке находится в районе 20%, то есть в зоне перепроданности. Он  стремится выйти из неё и уже поднялся выше своей сигнальной пунктирной линии.

Акции «Райффайзенбанка Аваль» не удержались внутри треугольника. Отскок вверх от нижней границы не состоялся, напротив, произошёл пробой, и бумага полетела вниз. Уже 4 дня она находится за пределами фигуры, а значит пробой не является ложным. После выхода из треугольника бумага как правило продолжает двигаться в направлении пробития. В нашем случае это означает продолжение пути на юг.

Сейчас BAVL близок к тому, чтобы торпедировать весеннее дно, сформировавшееся 14 апреля 2015 года, и устремиться к новым минимумам.

Инструмент: DE-6.15

Дата экспирации: 15.06.2015

Рынки цикличны. Движения, произошедшие в прошлом, повторяются в будущем. На наш взгляд сейчас по евро-доллару дублируются колебания, которые были 20 лет назад.

Эта похожесть проявляет себя последние 4 года, что отражено на рисунке. На нём недельный график современного евро-доллара наложен на перевёрнутый недельный график коктейля европейских валют двадцатилетней давности.

Уточнение 1. До 1999 года евро не было, поэтому для прошлых периодов используется евро-суррогат из немецкой марки, французского франка, итальянской лиры, испанской песеты и других европейских валют.

Уточнение 2. Мы заметили, что донца 90-х годов совпадают с вершинами 2010-х годов, поэтому график 20-летней давности перевёрнут.

Уточнение 3. Если вы желаете повторить эти расчёты самостоятельно, сообщим, что 20 лет – это округлённое значение. Точная разница между графиками 19,87 лет (1037 недель).

Акции Крюковского вагоностроительного завода возобновили на этой неделе медвежий тренд. Состоялось пробитие нижней границы треугольника, как показано на рисунке. После пробоя треугольника рынок обычно идет дальше в направлении пробоя. Были также торпедированы апрельские минимумы.

Негатив на графике подкрепляется печальным новостным фоном. За 2014 год предприятие получило убыток 357,6 млн. грн. С января по апрель 2015 года падение производства грузовых вагонов составило 88% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Пассажирские вагоны не выпускаются вовсе.

Инструмент: UX-6.15

Дней до экспирации: 20

Спред: 37.57 пунктов. Контанго 3,8%

До экспирации остаётся всего три недели. Сейчас фьючерс дороже индекса на 3,8%, но чем ближе 15 июня, тем меньше будет становиться это расхождение. Или фьючерс упадет к значению индекса, или индекс вырастет к уровням фьючерса. Поэтому зарабатывать на падении фьючерса сейчас комфортно: ему есть куда падать, а если рынок развернётся и индекс UX пойдет вверх, то подушка безопасности составит 3,8%.

Акции компании «Мотор Сич» имеют потенциал серьёзного падения. В начале февраля они достигли уровня сопротивления 2 900 грн. и оттолкнулись от него. На этой отметке пролегает уровень Ганна 75% от исторического максимума 3 868 грн. и угол Ганна, падающий со скоростью 5 грн. в неделю. Вместе эти два фактора создали мощный заградительный барьер, который удержал котировки от дальнейшего роста. Зелёными галочками на графике отмечены места, где уровень 2 900 служил сопротивлением ранее. Синие звёздочки показывают эффективность трендовых линий, идущих со скоростью 5 и 10 грн. в неделю.

Перейдём с недельного графика на дневной и рассмотрим текущую ситуацию более внимательно. Предыдущая неделя дала очень глубокую медвежью свечу. Не будет ли легкого отката вверх?