В данном посте предлагаю рассмотреть наиболее распространенные мифы об инвестициях на фондовом рынке. Поделюсь ложными убеждениями основанными на общении со знакомыми, которые все время откладывают инвестиции на потом или не очень хорошо знакомы с фондовым рынком.

То каким видится рынок новичку, основные суждения:

• Фондовая биржа — это казино!
• Нужен большой стартовый капитал, чтобы начать инвестировать.
• Нужно ждать подходящий момент для начала покупки акций.
• Нужно много времени для изучения акций.
• Чтобы инвестировать на фондовом рынке, нужно быть профессионалом.

Фондовая биржа — это казино!

Фондовый рынок может быть казино, если к нему относиться как казино. Биржа привлекает азартных новичков возможностью быстрого заработка, основываясь на доходности в прошлом.

Вместо того, чтобы совершать частые сделки покупки/продажи бумаг и пытаться угадать компанию, которая в будущем быстро вырастет по аналогии с рулеткой, ставя на то или иное число, можно просто выбрать все числа на рулетке и инвестировать сразу в несколько десятков компаний.

( Читать дальше )

Несмотря на подорожание нефти и благоприятный валютный фактор индексу МосБиржи не удалось отстоять рубежи. Обновив вчерашние минимумы закрытие прошло вблизи уровня поддержки.

Единственным драйвером к росту послужило заявление замминистра финансов РФ о том, что компании с государственным участием могут в следующем году вернуться к выплатам дивидендов.

Инвесторы сразу же вспомнили про акции Газпром $GAZP от которых только ленивый не ждет подобных заявлений, но позитив от туманных надежд, очень быстро развеялся и рынок снова погрузился в уныние.

Европа во главе с Америкой подобно раненому зверю пытаются найти новые болевые точки в вопросе с Россией. В первый же день Саммита БРИКС — обрушиваются заявления о новых санкциях:

Глава Минфина США нанонсировал, что на следующей неделе представит новые санкции, преследующие тех, кто способствует военной машине Кремля, включая посредников в третьих странах.

G7 не вернет деньги России после завершения конфликта на Украине.

«Мы подтверждаем, что суверенные активы России в наших юрисдикциях останутся иммобилизованными до тех пор, пока Россия не прекратит свою агрессию и не заплатит за ущерб, нанесенный Украине».

( Читать дальше )

На фондовом рынке продолжается долгий и утомительный боковик. Никто не спешит брать на себя лидерство и тянуть рынок вверх. Случаются периодически прострелы в виде акций Газпрома, но они быстро сходят на нет.

Триггером для роста могло стать заявление заместителя министра финансов РФ Алексея Моисеева о том, что многие российские государственные компании возобновят выплату дивидендов в 2025г, но в эти сказки рынок слабо верит.

Также правительство дополнительно выделило почти 500 млрд руб на субсидирование льготных ипотечных программ. Строительный сектор нельзя оставлять без внимания, иначе экономика начнет буксовать, а вслед за ней начнут стагнировать и другие сектора.

Постепенно с Саммита БРИКС начинают поступать первые заявления:

• Сотрудничество государств-членов БРИКС способно положить конец тоталитаризму США, — президент Ирана Масуд Пезешкиан

• Моди на переговорах с Путиным заявил, что конфликт на Украине должен решиться мирным способом, Индия готова оказать возможное содействие.

( Читать дальше )

На фондовом рынке можно увеличить капитал с помощью инвестиций. Но если действовать вслепую и принимать импульсивные решения, можно потерять деньги. Чтобы этого избежать, инвесторы составляют инвестиционную стратегию.

Это подробный план действий, который помогает:

• Не совершать импульсивных действий и необдуманных сделок;
• Понимать, как действовать, когда рынки падают или растут;
• Выбирать, какие ценные бумаги купить, а какие — продать;
• Спрогнозировать примерную доходность на основе истории котировок;
• Осознанно принимать собственные решения, а не копировать сделки других инвесторов или рекомендации сомнительных телеграм-каналов.

Следование стратегии снижает риски потерь и позволяет инвесторам рационально управлять портфелем.

Инвестиционные стратегии делятся на несколько видов в зависимости от срока инвестиций: долгосрочные, среднесрочные и краткосрочные.

Обычно чем дольше инвестор планирует держать ценные бумаги и чем консервативнее его цель, тем меньше он совершает сделок. Поэтому долгосрочные стратегии подходят инвесторам, которые не хотят постоянно следить за ситуацией на рынке.

( Читать дальше )

Начало торговой недели ознаменовалось достаточно резвым ростом. Многие компании драйвели рынок новостями о предстоящих дивидендах. Индекс в моменте рост на 1%, но ближе к окончанию основной части торгов, растерял половину роста.

Металлурги после нескольких неудачных сессии продемонстрировали рост, но пока он видится техническим отскоком не более.

• Цены на золото впервые в истории поднялись выше $2750 за унцию.

Золото продолжает укрепляться в ожидании снижения ставки ФРС США. Поддержку драгметаллу также оказывают напряженность на Ближнем Востоке и неопределенность по исходу президентских выборов в США.

Основные негативом вчерашнего вечера стал анонс нового пакета санкций Евросоюза — ударит он в первую очереди по СПГ России.

Содержание санкций: пресечь обход текущих ограничений, ужесточить уже имеющиеся ограничения. Страны ЕС озабочены ростом импорта российского газа и намерены улучшить механизмы работы введенных санкций, ужесточая проверки.

Ничего принципиально нового мы в нем не увидим. Больше похоже на закручивание гаек в уже раннее принятых ограничениях. Со временем и их сможем обходить — это неминуемо приведет к удорожанию логистики и других издержек.

( Читать дальше )

После трех коррекционных сессий Индекс МосБиржи перешел к росту. Главными хедлайнерами стали акции золотодобытчиков и металлургического сектора.

Также акции Лукойла тоже пытаются демонстрировать силу. На этой неделе ожидается объявление дивидендов за 9 месяцев 2024 г. Закрепление выше 7050Р — открывает дорогу к 7300Р

В основном рынок растет на фоне ожиданий дивидендов от компаний, которые либо долгое время их не выплачивали, либо просто спекулятивно в них заходят на ожидании результата выше прогнозного.

В моменте по индексу идет робкая попытка закрепиться выше 2780п, а там и рукой подать до 2800 пунктов.

Из главного к этому часу:

Отчёт Северсталь $CHMF за 9 мес. по МСФО:
• Чистая прибыль упала на 31%, до 118,33 млрд руб.
• Выручка выросла на 18% г/г
• Производство стали увеличилось на 7% кв/кв, до 2,47 млн т.

Также СД Северстали рекомендовал дивиденды в размере 49,06 рубелей за 3 квартал. Дивдоходность — 4,06%. Отсечка — 17 декабря

СД ПАО Яковлев $IRKT сегодня определит цену размещения дополнительных акций компании

( Читать дальше )

За последние полгода акции Whoosh $WUSH находятся в продолжительном пике, растеряв за это время половину своей стоимости.

Что не так с бизнесом и какие очередные меры регуляторного плана направлены в сторону компании:

• На днях было принято решение разрешить управлять электросамокатами только с 16 лет. Сейчас это можно делать с 7 лет в сопровождении взрослых и с 14 лет — самостоятельно.

• Также предлагается обязать россиян получать права для управления электросамокатами и другими средствами индивидуальной мобильности.

Очевидно, что значительная часть пользователей просто отпадёт. Одно дело зарегистрироваться в приложении и пользоваться услугой, другое дело заниматься процессом получением прав.

• А ещё хотят запретить движение по тротуарам и дорогам.

В принципе шаг оправданный, но для начала надо сделать выделенные полосы. Их не так много в наших городах-миллиониках, чего уж говорить про регионы.

До конца не понятно, насколько сильно это повлияет на самую компанию и на дальнейшие перспективы развития в новых регионах.

( Читать дальше )

Российский фондовый рынок завершил прошлую неделю разнонаправленным движением индексов. По итогам пятничной сессии индекс МосБиржи опустился на 0,42% — до 2751,9п., индекс РТС прибавил 0,33% благодаря укреплению рубля и составил 899,12 пункта.

События от которых зависит в какую из сторон развернется рынок:

• Ожидания повышения ключевой ставки продолжают давить на котировки. До заседания осталась ровно неделя. К пятнице индекс МосБиржи растерял весь рост первых дней недели, вернувшись к отметке 2750п. Снижению способствовали данные ЦБ об усилении инфляционных ожиданий и повышении аналитиками прогнозов по ключевой ставке на 2025 г.

• Помимо заседания ЦБ на этой неделе состоится — Саммит БРИКС в Казани с 22 по 24 октября. В нём примут участие лидеры стран-участниц БРИКС, а также представители 28 приглашённых государств и руководители шести международных организаций.

Девиз российского председательства в объединении БРИКС — «Укрепление многосторонности для справедливого глобального развития и безопасности»

( Читать дальше )

Динамика значений по сравнению с Индексом МосБиржи:

• С начала года по открытым позициям +5.41%

• За последний месяц -1.84%

Портфель за прошлый месяц немного уступил в динамике, так как в период высоких ставок, компаниям роста непросто находить «дешевые» деньги под развитие своих проектов.

Структура портфеля:

• Акции 86.9%
• Облигации 13.1%

Стоит напомнить, что изначально портфель был собран в начале текущего года на 350 тыс

Главная ребалансировка случилась в момент, когда индекс пробил восходящий канал. Было принято решение зафиксировать прибыль в отдельных акциях, пока не будет ясности на рынке. Спустя время, я в полной мере осознал насколько это было верным решением.

Сейчас в портфеле 12 компаний:

• Яндекс $YDEX
• Т-банк $TCSG
• Whoosh $WUSH 
• Астра $ASTR 
• Positive Technologies $POSI 
• Софтлайн $SOFL
• Хэдхантер $HEAD
• Мать и дитя $MDMG 
• Ozon Holdings PLC $OZON 
• Абрау-Дюрсо $ABRD
• ГК Самолёт $SMLT 

( Читать дальше )

Индекс Мосбиржи на старте торгов технично оттестировав уровень поддержки слегка восстановился и в отсутствии новостей продолжает раздумывать о дальнейшем направлении.

20% ставка давно заложена в рынок акций, а вот если на ближайшем заседании увидим более жесткое решение 21%, то в моменте это станет негативом, но к обвалу это не приведет — это может усилить вероятность того, что потолок по ужесточению ДКП уже скоро будет достигнут .

Начинает сокращаться чистая прибыль банков РФ. В сентябре сокращение составило 23% в сравнении с августом.

Эффект высокой ставки начинает всё сильнее проявляться в банковском секторе. Сокращение льготных программ по ипотеке также значительно занижает прибыль банков.

Со слов Аксакова: повышение ставки уже замедлило темпы кредитования, что позитивно сказывается на инфляции в стране. Если собьют инфляционную тенденцию, то может ЦБ и не будет в дальнейшем повышать ставку.

Чем больше читаешь мнения экспертов и аналитиков, тем больше понимаешь, что они и сами не понимают, как правильно поступить в сложившейся ситуации. Поднятием ставки все вопросы не решишь, напротив со временем их станет только больше и тут крайне важно вовремя отпустить педаль газа.

( Читать дальше )