Если дело касается открытого потенциала движения рынка – размер имеет значение. А у нашего рынка, в плане роста,  он маленький. Сегодняшний день и, вероятно, вся новая неделя, пройдут под флагом идей с маленьким доходом. Как инвестора, меня такие сделки не прельщают.

Ну что это такое? «Северсталь», «Ростелеком», «Новатэк», «Алроса», «Газпром», «ИнтерРАО» – выбирай, что хочешь. Но дохода от «лонга» в этих бумагах больше 11%, согласно классическому техническому анализу, не жди.

В старые времена я не брезговала доходом и в 8% для среднесрочного портфеля. И теперь не балованная! Просто, часть из этих прибылей сулится в рамках нисходящих трендах, и это меня совсем не вдохновляет

Стоит выбор — либо подождать более удачных чистых входов, либо опять открывать среднесрочные позиции кусочками по 5-10%. Скорее всего, предпочту первый вариант и выжидательную позицию.

Описание того, как использовать сложившиеся паттерны, чтобы сделать спекулятивные сделки по указанным бумагам, дала на видеосеминаре «Биржевой барометр» — скоро он будет в архиве у нас на сайте. Там уровни, стопы, варианты переворотов…

( Читать дальше )

Всем хорошо известно, что для того, чтобы оставаться на месте, нужно очень быстро бежать. Но вот сегодня почти на все вопросы о том, что покупаем, что продаем — мне хочется ответить, что надо подумать…

Надо подумать — нужна ли мне «Алроса» у поддержки 76 рублей, надо подумать —  безопасна ли ловушка на покупку «Северстали» от восходящего тренда июля 2014 года (примерно 560 рублей), надо подумать о достойном временном фильтре, сигнализирующем о возможности возврата в бумаги «Акрона» над 2400.

Только не подумайте — это не усталость. Это некое напряжение – не люблю дни, когда объективные рыночные законы перестают работать. Нефть отвязалась от отношений доллара к основным конкурентам, наш рынок вообще сегодня без руля и без ветрил.

В ожидании новых идей просмотрела котировки на предмет веселых паттернов, которые недавно представила в «Алросе» и «ВТБ». Вы не расслабляйтесь, бумаги хоть и подзавяли, но «флажочки» и «треугольники», правящие ими уже пару месяцев, никуда не делись. Убойные дни, судя по всему, могут настать не только в двух указанных бумагах, но и по аналогии в префах «Сургутнефтегаза», где на дневном срезе просматривается «симметричный треугольник» и на «Э.ОНРоссия», где на недельном графике нечто похожее на «флаг» или «вымпел».

( Читать дальше )

Рынок сегодня просто волшебный. Он как будто забыл про свои объективные законы. Постэкспирационные последствия, ожидание ставки ФРС США, новых пакетов санкций — все это интересно, но далеко от меня. Не забывая про внешние факторы, я, чтобы защитить свой инвестиционный портфель, стараюсь выбирать бумаги, которые чувствовали себя хорошо с апреля 2011 года (со времени, когда на индексе РТС потянулся нисходящий тренд, актуальный до сих пор).

Я много пишу про акции, но с конца прошлого года важной частью моего портфеля стали облигации. Защита рублевого «кэша», который лежит на счете в ожидании покупок, через точечные покупки фьючерса Si, в этом году неактуальны и сложны. Так что, представляю вам дополнительный инструмент, который появился в моей копилке. Это — ОФЗ!

Не буду рассказывать про надежность эмитента и прочую стандартную пургу. Просто напомню, что под определенный список ОФЗ возможна маржинальная торговля.

В частности, если вы начинающий спекулянт, чтобы обезопасить себя – вы можете купить ОФЗ 25077 (по лимитированной заявке, указав в цене 95,7 или 96%), 26203 ( в районе 92,5-93%), 25080 ( по 89,5-90%),26206 ( по 88,5-89%). Сами выберете для себя более ликвидный актив – посмотрите в «стакане», что повкуснее. Не забывайте, что кроме стоимости бумаги, вы еще выплатите НКД.

( Читать дальше )

На днях на биржевом форуме кто-то обратился со странной просьбой, показать фокус на «Алросе», как в старые добрые времена. В обзоре «Страсти под экспирацию и неуловимая «Алочка» от 11 марта в общем-то я решила дать людям хлеба и зрелищ. Правда, сама недоумевала, как трейдер-среднесрочник может заработать на моей информации, ведь, понятное дело, ему бы все карты спутали временные фильтры. Сама кусала себе локти, но ничего сделать не могла – ломать из-за одной дрянной девчонки стратегию, эффективную на протяжении восьми лет, нелогично. А спекулянт разве не мог заработать, хватая «Алочку» над 76,5-77? Ну а что делать спекулянту в «Алросе», ведь многие брокеры в «шорт» красотку не дают.Сегодня  другой нехороший фокус показал «Акрон», не в мою сторону. Но на него сетовать не буду, не заходить в бумагу с риском 9% против 94% — тогда что вообще торговать? Текущий состав среднесрочного портфеля по 10%  преф «Сургутнефтегаза» (куплен 31.5/стоп за 37.8/цель 60) и «Татнефть» (куплена 273/ стоп за 259/ цели 340/360). И ОФЗ — их список перечислять не буду, так как часть из них близка к погашению, а дальние — дороговаты. Сегодня сделаю новый анализ ОФЗ и завтра предложу его вам.

( Читать дальше )

Каждый понедельник для меня начинается одинаково – с обзора внешних индикаторов и склеенных фьючерсов. Я беру большие срезы – неделя или месяц, и стараюсь определить основные тенденции на важных барометрах. Сегодня меня конкретно озадачили графики нефти маркиBrent и золота. Вернее, как — я все вижу, все понимаю. Но глазам не верю, что все так плохо.

Плохо – это не когда нефть дает подсказку на однозначное падение, а когда начинает двигаться без руля и без ветрил. Сейчас именно такой случай. Я готова списать все на экспирацию, но, тем не менее, расслабляться не стоит. Только возврат нефти марки Brent за уровень 56,5 долларов на этой неделе восстановит силу технического анализа. Иначе, снова придется откапывать график нефти тридцатилетней давности и искать там старинные восходящие тренды на 36-38 долларах за баррель. Плохо то, что трейдеры про эти тренды не помнят, и лишь по счастливой случайности нефть может за них зацепиться. Зато торговцы явно видят нисходящий тренд 2012 года, и давно приготовились к торговле в жестких условиях падающей нефти. Лучшая тактика в такой ситуации — аккуратные дневные или недельные «лонги» — по случаю, и красивые «шорты» — желательно от сопротивлений, чтобы сгладить мысли о дешевизне актива.

График 1. Месячный срез нефти марки Brent.

( Читать дальше )

«Ставка», — с придыханием сказал новичок. «Пятница», — с предвкушением подумал опытный трейдер.

Как хорошо, что я имею право не обсуждать тот бардак, который сегодня творится на рынке. Моя стратегия защищает меня и от экспирации и от пятницы. Текущие позиции в префе «Сургута» и ОФЗ проверены, новые заявки выставлены. Напомню, для среднесрочного портфеля я запланировала:

Покупка Татнефти по 273 рубля  на 10% портфеля.

Стоп — цена активации за 259.

Цена исполнения по рынку.

Защитное время 300 сек.

До отмены.

 

Покупка «Акрона» по 2402 рубля на 10% портфеля.

Стоп — цена активации за 2248.

Цена исполнения по рынку.

Защитное время 300 сек.

До отмены.

 

И теперь могу спокойно заняться обычными пятничными делами. Поразмышлять, провести персоналку, поискать идеи во «втором эшелоне».

Ну, и, конечно, немного пообщаться с вами на не будничные, но торговые темы.

Я вот о чем подумала, за 8 лет моей тренерской практики по биржевому делу, мне ещё не встречался человек, который методично соблюдая основные правила техники безопасности трейдинга, потерял существенную сумму на бирже.

( Читать дальше )

У пессимистов портфель наполовину пуст, у оптимистов наполовину полон. Мой полон — благодаря облигациям и позиции в префе «Сургутнефтегаза». Вчера нас покинул «ММК». Пока-пока красавчик! Спасибо за 11% прибыли за 1,5 месяца. Надолго прощаться с тобой не буду, но пока вижу более интересные и простые ходы.

 В частности, вчера я нашла все бумаги с восходящими трендами 2008-2009 года. А потом выделила те, над которыми нет нисходящих трендов. Самыми лучшими в этом плане оказались префы «Сургута», «Татнефти» и «Акрона». Привилегированные акции «Сургутнефтегаза» у меня уже есть еще от 31,5 рубля. Увеличивать позицию по ним не вижу смысла. Но тем, у кого нет бумаг, можно подумать о среднесрочной  тактике покупок с глобальной целью 59 рублей от 39/38,5 и усредняя позицию над текущем историческим  максимумом. Сразу предупреждаю – позиция не для новичков, а для тех, кто регулярно торгует «Сургутом» и не знает слова «дорого».

График 1. Привилегированные акции «Сургутнефтегаза» (недельный срез)

( Читать дальше )

Многие были расстроены или, более того, напуганы вчерашним падением рынка. Для меня такая реакция очень и очень странная. Чего еще ожидать от рынка, который находится в нисходящем тренде? Да-да весь этот рост, который мы наблюдаем на индексе ММВБ -  это всего на всего переоценка наших отдельных акций в долларах. Смотрите на РТС — все будет проще и понятнее.

 График 1. Индекс РТС (дневной срез).

Вот он, красавчик – нисходящий тренд апреля 2011 года на 1200.  А вот — легкая надежда на прочность уровня 800/830 — восходящий тренд декабря 2014 года и ретестируемый нисходящий тренд ноября 2014 года.

 

Я, конечно, могу вас успокоить и сказать, что резкое падение цен на нефть, взлет доллара — это всего-навсего экспирационные игры, уверена в этом на 99%. Вот только мы не торгуем мою уверенность — мы торгуем оптимальное соотношение риска на доход.

( Читать дальше )

С конца прошлой недели структура моего инвестиционного портфеля несколько изменилась. Портфель покинули бумаги «Лукойла» по безубытку. А с утра забрала в бумагах «Северстали» около 5%. Что неплохо, но несколько печально, так как запланировать перезаход здесь пока не получится в рамках моей стратегии.

Что же, поищу идеи в других отраслях, может оно и к лучшему. Меня напрягал перекос портфеля на «нефтянку» и «металлургов». Да, и читателям я обещала большой обзор «энергетики».  Пробежалась по графикам отрасли.

Вас смущали резкие ходы в «РусГидро»? Они техничные, но «стоп» не перенесешь, да и зайти сложно. Дело в том, что с марта прошлого года здесь проявилась «расширяющаяся формация». В рамках этой фигуры «РусГидро» еще прилично себя ведет. Не исключены более неприятные сюрпризы. Я не буду лезть в эти бумаги, пока не появится сигнал, перекрывающий «расширяющуюся формацию». Это может быть новая фигура, свежий сильный тренд или единый сигнал от технических индикаторов.

( Читать дальше )

Ребята, объясните мне: как, глядя на индекс ММВБ, можно безапелляционно ждать его коррекцию вниз?

Давайте вместе посмотрим график и я расскажу, как я понимаю его. И буду благодарна вашему обоснованному взгляду.

График 1. ММВБ (дневной срез)



 

Если бы это был график не индекса ММВБ, а какого-нибудь торгового инструмента, то на пробое восходящего тренда от декабря 2014 года нужно было бы открывать «шорты». Так как глобальный тренд на графике восходящий, размер «шортов» и срок их удержания не должен быть слишком большим. Кто-то особо ловкий мог бы провернуть шорт и когда бумага касалась исторического посткризисного хая, но, скорее всего, эту сделку опытные трейдеры бы уже закрыли, ибо на тот момент под бумагами был жив и декабрьский восходящий тренд. Игра та была, как вы любите говорить, на «отбой».

Сейчас риск на доход при входе что в «шорт», что в «лонг» на бумаге составляет 1 к 1. А значит приемлем для владельцев волшебных хрустальных или хозяев железных … нервов! Судя по настрою биржевого сообщества – таких товарищей среди нас немного.

( Читать дальше )