SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Тимофей Мартынов
Последняя акция в моем портфеле. Итоги ПМЭФ-2023 для акций, биржи и инвесторов
- 19 июня 2023, 20:11
- |
- Тимофей Мартынов
- комментировать
- Комментарии ( 7 )
О чем писал Mozgovik на неделе - короткая версия
- 19 июня 2023, 19:17
- |
- Тимофей Мартынов
Для вашего удобства, тем кто не успел прочитать материалы прошлой недели, предлагаю ознакомиться с ними в коротком сжатом виде.
( Читать дальше )
Магнит (полная статья)
👉Игры сыграна, ловить больше нечего.
📈НО! Могут выплатить супердив за 2 года, тогда ДД = 20-24%. Но это лотерея.
📉С другой стороны есть риск, что история с дивами может затянуться пока большая доля нерезов не выйдет (а их сейчас 50%+)
Впереди могут быть еще оферты.
Если погасят выкупленные акции — будет позитивно.
( Читать дальше )
Моя упрощенная модель понимания по акциям Алросы
- 19 июня 2023, 14:41
- |
- Тимофей Мартынов
В четверг я поторопился продать Алросу после заголовков СМИ о том, что Налоги для Алросы будут рассматриваться осенью...
По факту оказалось, что в новости не содержалось НИКАКОЙ НОВОЙ ИНФОРМАЦИИ. Журналисты спросили Сазанова — будет ли новый налог, на что он ответил, что будем думать осенью. Единственное что может быть негативно, что он не дал твёрдого ответа «НЕТ, не будет больше налога на Алросу».
А в понедельник у нас уже позитив и рост акций +3,5%:
6 июня Олег писал:
Олег (молодец!) продолжает держать свои акции Алросы.
Я хочу объяснить, как я смотрю на Алросу…
( Читать дальше )
По факту оказалось, что в новости не содержалось НИКАКОЙ НОВОЙ ИНФОРМАЦИИ. Журналисты спросили Сазанова — будет ли новый налог, на что он ответил, что будем думать осенью. Единственное что может быть негативно, что он не дал твёрдого ответа «НЕТ, не будет больше налога на Алросу».
А в понедельник у нас уже позитив и рост акций +3,5%:
6 июня Олег писал:
За 1 полугодие вероятно будут дивиденды и немаленькие — сам Иванов сказал (председатель наб совета, бывший СЕО). Я бы оценивал их в 5-6 рублей за 1 полугодие, хотя многое зависит от того, как идут продажи (работают ли на склад) во втором квартале.Поводом для такого мнения стало интервью ушедшего главы Алросы Сергея Иванова, в котором он первый отметил возможность такой выплаты.
Олег (молодец!) продолжает держать свои акции Алросы.
Я хочу объяснить, как я смотрю на Алросу…
( Читать дальше )
Магнит и Алроса растут на открытии рынка в понедельник
- 19 июня 2023, 10:12
- |
- Тимофей Мартынов
📈Алроса стартанула +2,5% на фоне заявлений главы Якутии о том, что компания может выплатить дивы за 1 полугодие.
📈Магнит рвёт +3% после +8% в пятницу вечером на фоне новости о выкупе 10%УК с дисконтом 50%, которая вышла в пятницу вечером. Думаю тут еще и шортокрыл имеет место быть
📈IMOEX в целом +0,5%
USDRUB флет
Больше пока нечего отметить специфического.
📈Магнит рвёт +3% после +8% в пятницу вечером на фоне новости о выкупе 10%УК с дисконтом 50%, которая вышла в пятницу вечером. Думаю тут еще и шортокрыл имеет место быть
📈IMOEX в целом +0,5%
USDRUB флет
Больше пока нечего отметить специфического.
Самые интересные для фондового рынка заявления, сделанные на ПМЭФ-2023
- 18 июня 2023, 22:17
- |
- Тимофей Мартынов
1. Силуанов напомнил про то, что за раздувание дефицита бюджета придется платить более высокой инфляцией и высокими ставками. Выглядел Силуанов тревожным. Заявил о «перераспределении бюджетного пирога»
2. Белоусов сказал, что сейчас комфортный для всех уровень курса доллара 80-90.
3. Костин сказал, что лучше отжать Яндекс у голландских акционеров, чем выпускать Воложа с кэшем
4. Сечин сказал, что выпадение газовых доходов — не повод усиливать налоговую нагрузку на нефтянку.
5. Сазанов сказал, что налоги типа НДПИ для Алросы будут рассматривать осенью.
6. Русал планирует построить производство глинозема в ЛО за 400 млрд руб
7. Путин высказался за скорейший переезд иностранных компаний с российскими активами в Россию (до конца года)
Если что-то пропустил, дополняйте пожалуйста в комментариях👍
Подумать только!
- 18 июня 2023, 14:20
- |
- Тимофей Мартынов
Подумать только! Чарли Мангеру был 41 год (как мне) лишь в 1965 году!!
Поистине вдохновляющий опыт долгожительства!
Поистине вдохновляющий опыт долгожительства!
Осталась всего неделя🚀🚀🚀🚀
- 17 июня 2023, 20:31
- |
- Тимофей Мартынов
Боюсь уже даже напоминать, что до конференции смартлаба осталась всего неделя. Зал битком, будет жарко🔥
Уууу, а сколько крутых людей будет!
Почти свой мини-ПМЭФ у нас!
Короткая заметка по итогам встречи с Норникелем
- 17 июня 2023, 11:06
- |
- Тимофей Мартынов
Вчера общались с IR Норникеля. Хочу поделиться с вами личными впечатлениями от встречи.
В целом, конечно, Михаил Боровиков много где выступал в последнее время, и у Вредного, и подкаст был в Моих Инвестициях, поэтому при желании всю информацию можете найти и сами.
👉сложилось впечатление, что дивиденды все акционеры получать хотят и будут рады платить в соотв с див политикой 30% EBITDA с оговорками
👉в прошлом году денежный поток ушел в рост оборотного капитала, в этом году будут пытаться его снижать, увеличивая денпоток
👉на этот год капекс $4,7 ярда план, в следующие 2 года вряд ли будет выше, т.к. некоторые проекты откладываются и тп, так что может быть и ниже
👉цены продажи без дисконта к LME, но раньше продавали с премией
👉пока не видят какого-то падения спроса со стороны Китая, которое могло бы говорить о замедлении их экономики
👉операционные показатели на ближайшие годы можно закладывать в модели флэт на ближайшие годы
👉есть впечатление что цены на комодитис Норникеля близки ко дну, т.к. там уже грань рентабельности у добытчиков наступает, хотя в целом предсказывать цены невозможно
В целом по мнению @mozgovikresearch акции ГМК торгуются немного дороже Fair Value.
Среди краткосрочных драйверов на горизонте года могут быть: объявление дивидендов или рост цен на никель/палладий
Личное впечатление, что опция запрета поставок никеля/меди все еще в руках у европейцев, могут и забанить в теории
В целом, конечно, Михаил Боровиков много где выступал в последнее время, и у Вредного, и подкаст был в Моих Инвестициях, поэтому при желании всю информацию можете найти и сами.
👉сложилось впечатление, что дивиденды все акционеры получать хотят и будут рады платить в соотв с див политикой 30% EBITDA с оговорками
👉в прошлом году денежный поток ушел в рост оборотного капитала, в этом году будут пытаться его снижать, увеличивая денпоток
👉на этот год капекс $4,7 ярда план, в следующие 2 года вряд ли будет выше, т.к. некоторые проекты откладываются и тп, так что может быть и ниже
👉цены продажи без дисконта к LME, но раньше продавали с премией
👉пока не видят какого-то падения спроса со стороны Китая, которое могло бы говорить о замедлении их экономики
👉операционные показатели на ближайшие годы можно закладывать в модели флэт на ближайшие годы
👉есть впечатление что цены на комодитис Норникеля близки ко дну, т.к. там уже грань рентабельности у добытчиков наступает, хотя в целом предсказывать цены невозможно
В целом по мнению @mozgovikresearch акции ГМК торгуются немного дороже Fair Value.
Среди краткосрочных драйверов на горизонте года могут быть: объявление дивидендов или рост цен на никель/палладий
Личное впечатление, что опция запрета поставок никеля/меди все еще в руках у европейцев, могут и забанить в теории
Что дальше ожидать от акций Магнита после объявления тендера о выкупе 10% акций с дисконтом 50% к рынку?
- 17 июня 2023, 10:22
- |
- Тимофей Мартынов
Магнит вчера после закрытия рынка выпустил пресс-релиз, в котором объявил о предложении дочерней структуры ООО «Магнит Альянс» выкупить 10,19 млн акций (10% капитала 101,9 млн акций) по цене 2215 руб. Общая сумма составит 22,57 млрд руб ($270 млн).
Цена акций 2215 соответствует примерно 50% от цены, которая была на Мосбирже 15 июня.
Тендерное предложение опубликовано тут.
ООО «Магнит Альянс» на 99,9% принадлежит ООО «Тандер», который на 100% принадлежит Магниту.
Почему именно 10%? Вероятно, потому что это позволит увеличить долю российских акционеров до такой, которая позволит провести собрание акционеров, избрать совет директоров и провести все необходимые решения. Почему не более 10%? Вероятно, больше не согласовала правкомиссия. Вторая причина — больше могут и не продать (многие зарубежные акционеры не хотят продавать активы дешево, предпочитают «пересидеть» ситуацию).
Тендерное предложение будет действовать до 12:00мск 19 июля то есть 1 месяц.
Магнит Альянс получит акции до 2 августа и завершит расчеты до 9 августа.
Слайд из презентации: https://www.magnit.com/files/ru/shareholders-and-investors/project/tender-offer-overview-presentation-rus.pdf
По итогам сделки чистый долг компании/EBITDA вырастет до 0,86, что является невысоким уровнем.
( Читать дальше )
Цена акций 2215 соответствует примерно 50% от цены, которая была на Мосбирже 15 июня.
Тендерное предложение опубликовано тут.
ООО «Магнит Альянс» на 99,9% принадлежит ООО «Тандер», который на 100% принадлежит Магниту.
Почему именно 10%? Вероятно, потому что это позволит увеличить долю российских акционеров до такой, которая позволит провести собрание акционеров, избрать совет директоров и провести все необходимые решения. Почему не более 10%? Вероятно, больше не согласовала правкомиссия. Вторая причина — больше могут и не продать (многие зарубежные акционеры не хотят продавать активы дешево, предпочитают «пересидеть» ситуацию).
Тендерное предложение будет действовать до 12:00мск 19 июля то есть 1 месяц.
Магнит Альянс получит акции до 2 августа и завершит расчеты до 9 августа.
Слайд из презентации: https://www.magnit.com/files/ru/shareholders-and-investors/project/tender-offer-overview-presentation-rus.pdf
По итогам сделки чистый долг компании/EBITDA вырастет до 0,86, что является невысоким уровнем.
Что эти новости означают для акций и чего ждать дальше?
( Читать дальше )
FOMO по Магниту
- 16 июня 2023, 21:17
- |
- Тимофей Мартынов
Эх, жаль не заработал на Магните.
Жопой чуял что надо брать, но как ни странно я думал что на оферте -50% от рынка прольют, и там надо будет взять.
А оно на 7% выросло😁😁😁…
P.s. подробнее написать не могу, сидим на встрече с Норникелем
Жопой чуял что надо брать, но как ни странно я думал что на оферте -50% от рынка прольют, и там надо будет взять.
А оно на 7% выросло😁😁😁…
P.s. подробнее написать не могу, сидим на встрече с Норникелем
теги блога Тимофей Мартынов
- FAQ
- forex
- IMOEX
- IPO
- NYSE
- QE
- S&P500
- S&P500 фьючерс
- smart-lab
- smartlabonline
- tradingview
- акции
- антикризис
- банки
- бизнес
- брокеры
- вебинар
- видео
- вопрос
- встреча smart-lab
- ВТБ
- Газпром
- Греция
- дивиденды
- доллар рубль
- ЕЦБ
- золото
- инвестиции
- Индекс МБ
- Инфляция
- Китай
- книга
- Книги
- комментарий
- комментарий по рынку
- конференция смартлаба
- конференция трейдеров
- кризис
- криптовалюта
- Лукойл
- ЛЧИ
- Магнит
- Максим Орловский
- ММВБ
- мобильный пост
- мозговик
- Московская биржа
- недвижимость
- Нефть
- нищетрейдинг
- Новости
- обзор рынка
- облигации
- объявление
- опрос
- опционная конференция
- опционы
- отчетность
- отчеты МСФО
- Причины падения акций
- прогноз
- психология
- Путин
- работа над ошибками
- рассылка
- реакция рынка
- рецензия
- рецензия на книгу
- роснефть
- Россия
- рубль
- Русагро
- рынок
- санкции
- Сбербанк
- смартлаб
- смартлаб конкурс
- смартлаб премиум
- статистика
- стратегия
- страшилка
- сша
- технический анализ
- Тимофей Мартынов
- торговые роботы
- трейдинг
- Украина
- Уоррен Баффет
- уровень
- философия
- форекс
- ФРС
- фундаментальный анализ
- фьючерс mix
- фьючерс на индекс РТС
- фьючерс ртс
- экономика
- экономика США
- Яндекс