Вчера посетил опционный квартирник (пре-НОК8), который устраивали:

• при поддержке Школы Срочного Рынка, Алексей Буренин
• организатор — Алина Ананьева
• модератор: Илья Алхимов (Kreedex,13insiders)  

Вчера было три выступления:

1. Сергей Долинин
2. Антон Белозеров


3. Илья Бутурлин

Перескажу первое выступление:
Ну во-первых, кто такой Сергей Долинин?
Фейсбук: https://www.facebook.com/serdolinin
Сергей из Нижнего Новгорода. В 2007 работал сейлзом в Тройке. Говорит, продавали фигню всякую клиентам, на которой люди теряли деньги, а брокер получал комиссионные. Изучал продукты, которые продавал. Так дошел до опционов. Первый успешный трейд в 2011. Сначала продавал дальние путы и коллы, потом перекрывался если начинало расти. Привлек деньги (>10 млн руб), написали робота, начали зарабатывать по 3 млн руб в мес. Первый неприятный сюрприз — пила на страйке. Потеряли за день 400 тыс руб, поняли что что-то не так. Но ни разу много не слили.

Начали делать дельта-нейтральные вещи. Пошли на американский рынок. Начали покупать и продавать волатильность дельта-нейтрально. Продали волу по трежерям по иене, и т.п. Смотрели IV graph и продавали экстремумы.



Потом начали торговать SKEW — наклон (искривление) улыбки.
основная идея следующая:


Идея в том, что после того, как случился условно говоря БП в 1987 улыбка стала ассиметричной, и люди стали бояться "черных лебедей", поэтому путы стали дороже колов. Если предположить, что БП не будет, то продавая дорогой пут и покупая дешевый колл можно потихонечку жить)
Данная стратегия  приносит 1,3-1,5% в месяц в долларах. 
Но зато самый большой убыточный день -18%:)))
Поэтому было принято решение хеджировать страту покупкой ВИКСа.
Это стресс-тест хеджирования стратегии в сентябре-октябре 2008 (период большого БП))



Основной нюанс страты — как правильно описать улыбку волатильности математически.
Чтобы страта работала, нужно $120 тыс, под ГО 50%.

А вот бурное обсуждение с участием Каленковича, Ильи Архимова и Сергея Васильева:


Напомню, что Каленкович, Илья Алхимов примут участие в опционном столе на конференции смартлаба.
Сергей Васильев примет участие в столе алготрейдеров нашей конференции.
Конференция смартлаба 20 сентября: http://confa.smart-lab.ru/

Народная опционная конференция НОК-8 состоится 4 октября 

Как мне показалось, заявленная программа этой опционной была самой интересной из всех предыдущих.
Был самый интересный состав и не было проплаченных участников
(Это они правильно переняли опыт смартлаба:)

Напомню, что 5 апреля состоится конференция инвесторов смартлаба в Петербурге.
Программа и запись на конференцию тут:

http://smart-lab.timepad.ru/event/100396/

Ну а мне бы хотелось узнать у тех, кто был в Питере в субботу, как оно было?

Фотографии с опционной конференции:

Алексей Каленкович, Олег Мубаракшин:

№1
 

№2 Олег Мубаракшин


№3


№4 Алексей Каленкович, Андрей Крупенич, Антон Медведев



( Читать дальше )

Лично я вижу следующее: Если совместить, то будет больше опционов, меньше тем, интересных более широкой аудитории. Будет больше спонсоров и больше рекламного контента. Будет дороже цена за билет (в несколько раз я полагаю), но зато нет нужды посещать два мероприятия.

Добрый здравствуйте всем:)
Только сейчас, спустя сутки после окончания опционной конференции я добрался до компа, чтобы немного чиркануть по поводу НОК.

1. Спасибо всем огранизаторам за повод пересечься, да еще и в прекрасном Санкт-Петербурге. Я думаю, все так или иначе остались рады, что посетили эту конференцию.

2. С содержательной частью я не ознакомился, ибо в опционах я не разбираюсь и не хочу разбираться (по крайней мере на данном этапе). Сразу скажу, что не понравилось:

• неудобный узкий вытянутый зал (было плохо видно с задних рядов)
• было достаточно уныло по сравнению с НОК-2 и НОК-3 — не хватало президиума и живого обсуждения опционных тем (дискуссий)
• мое впечатление: на НОК-3 в Холидэй Инн была какая-то позитивная энергетика (сугубо мое субъективное мнение). Тут ее было как-то поменьше. Хотя конф зал был почти полный, ощущение было что народу мало.
• коллега мой, который высидел конференцию от начала и до конца, остался недоволен тем, что ему рассказывали азбуку опционов, которая ему не интересна, а часть выступающих вводили публику в рискованное заблуждение (его субъективное мнение)
• хотелось бы конечно видеть побольше знакомых людей-профессионалов, но конечно так не бывает, чтобы все приехали на 1 день из Москвы в Петербург ради конференции. Хотя и не могу сказать, что знакомых людей было мало, просто их как-то мне лично не хватало.

3. По-моему в общей сложности на конференции я высидел не менее 7 часов и все это время провел в кулуарах. Лично для себя пользы из общения почти никакой не вынес, но пообщался с народом очень хорошо и приятно.

Из интересного кулуарного общения:

• товарищ из 13insiders.com
• ребята проп-трейдеры из uptick.ru
• Леша и Андрей — проф. покеристы
• олигарх Руслан С.:))

( Читать дальше )

( Читать дальше )