комментарии zzznth на форуме

Фундаментально Полюс выглядит сильно и имеет ясные перспективы роста, EV/EBITDA за 2025 г. — 5,6х, P/E за 2025 г. — 7,5x примерно на 22-25% ...

Редактор Боб, какие кривые оценки у них...
по текущим, годовая ебитда 25-го — 6 млрд долларов, долг на 1п24 был 6.3 млрд, капа сейчас ~22 млрд
форвардная ev/ebitda = 4.7

и это если мы учитываем казначейский пакет в капитализации. Если не учитываем — то ев/ебитда будет 3

zzznth, ты, паренек, что-то не то буровишь. Я гость на этой ветке, заглянул новости узнать, а их нет здесь. Голубая фишка растет на 6% в ден...

Malik, пареньками будете друзяшек звать

отчет хороший, но все уже в цене бумаги, 2025 год будет слабее, увеличенные налоги и снижение кредитования съедят весь рост

Роман Бабанин, еще свидетель секты «все в цене»

zzznth, вот и прошу просвятить, раз вы осознали! это же форум!

Tonikvzakone, читайте посты, там все есть. тыщу раз уже проговорено

zzznth, 15 лет подряд тоже был дешевле, тока чет не пампили его

Tonikvzakone, если не можете осознать, то же изменилось — то эт исключительно ваши проблемы :)

zzznth, что никакого пампа нет по вашему мнению

Tonikvzakone, какой памп, когда банк дешевле капитала? :))))

Банк Санкт-Петербург. Предварительные итоги 2024-го
БСПб опубликовал предварительные* итоги года по РСБУ.
*События после учетной даты несколько скорректируют уплаченные налоги и операционные расходы.

Ну, чуток не дотянули до моего прогнозного значения в 55 млрд годовой прибыли. Итоговая чистая прибыль 52.6 млрд рублей, в т.ч. 5 млрд за декабрь. Декабрь вышел на уровне обычного месяца, в прошлые годы был значимо более прибыльным.

Впрочем, стоит отметить, что прогноз в 55 млрд я начал озвучивать еще с мая. В те времена аналитики любили продолжать писать мантры про разовые прибыли (впору уже ставить знак ™), а прогнозы в лучшем случае доходили до 40-45 млрд.

Итак, посмотрим на результаты.

Как видим, Банк превзошел прошлогодние результаты.

Теперь посмотрим на ключевые составляющие. ЧПД составил  19.4 млрд за квартал. Уверенный рост и к прошлому кварталу и год-к-году. В принципе, как неоднократно подмечалось в блоге, несколько более корректно смотреть суммуЧПД+ЧКД (ибо можно играться делая более привлекательные комиссии, но чуть менее привлекательные условия по вкладам и наоборот). Но даже так, рост к 4к23 составил 17.8%, а квартал-к-кварталу +10.8%.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

zzznth, обоснование?

Tonikvzakone, обоснование чего?

Efan, разогнали избушки папирку ппс
15 лет никому не была нужна а тут вон какой памп

Tonikvzakone, опять эти сказки про разгон

Какая-то мусорная ветка. Никакого обсуждения дижухи, никакой полезной информации.

Malik, ну так напишите что нить полезное

zzznth, а золото тогда сколько будет?

Максим, а 9к р за грамм мало? :)
добыча 90т, 9к р за грамм, p/s=4
ничего нереалистичного тут нет. к тому же, планы роста огого

25000 нереально

Максим, более чем реально

Небольшой апдейт по фотовольтаике
Итак, появились данные по результатам Китая.

Суммарно установленная PV мощность в Китае достигла 886.66 GW, в 2024-м году было добавлено 277.17 GW 
Для сравнения, годом ранее добавили 217 GW, т.о. рост ввода мощностей 27% г/г

Отмечу, что темпы к концу года слегка повысились (прошлая заметка тут)/

Напомню, что фотовольтаика в Китае интересна поскольку это важный и растущий сегмент в структуре потребления серебра. Смотрим на обновленный прогноз от Silver Institute

Принципиально нового ничего нет. Дефицит сохраняется. В принципе, ставка на серебро может быть очень интересной: дефицит + спрос инвесторов. Но вотпрямщас слишком много «но». Надо дождаться первых шагов новой администрации США и прикидывать куда подует ветер в области коммодитиз.



Авто-репост. Читать в блоге >>>

Полюс чтоли зашортить? на чем ракетит?

Sergei, дешево

Дежурное напоминание
В продолжении темы зеленого предвестника.

На 17 января динамика самого большого фонда денежного рынка — LQDT такова


Как видим, не было ни одного дня с оттоком денежных средств. Более того, за 4 недели СЧА фонда показали весомые +10%...

моех-статс пишут, что строго говоря, 14 и 15 января все-таки был нетто-отток из фондов денежного рынка (lqdt+sbmm+akmm) формально был нетто-отток, но все это быстро перекрылось буквально следующим днем.

Что имеем по итогу?

Довольно активно обсуждающиеся сейчас вопросы: мол запрайсил ли рынок событие Х — безусловно правильные. Однако, необходимо помнить, что весь этот рост произошел на фоне значимого притока в фонды денежного рынка. Фонды ликвидности — это по сути отличная реализация опции на «пересидеть неопределенность»… Вложенные туда средства по своей сути — максимально мобильны.

Как только рынок пойдет прайсить возможные позитивные события, это будет происходить на фоне нетто-оттоков из ФДР.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

На этой же неделе заканчивается байбек.

R T, кстати да. Но банк и не обязан их выкупать. + байбеков они уже тонну проводили, при желании еще процедуру на год объявят

в прошлом году, годовые результаты (предварительные) были опубликованы 25 января.
в этом году каникулы были чуть короче — так что все шансы увидеть на этой неделе.

мсфошные результаты несколько важнее (ибо формально дивы расчитывают оттуда) будут в начале марта

zzznth, по факту это не сплит

Melorka, если что-то выглядит как утка, ходит как утка и крякает как утка, то логично называть это уткой :)

zzznth, нет особой плотности, насколько я знаю, в том же Екате нет магазинов вообще

XXX XXX, так они ж в столицах сконцентрированы (мск, спб + области); ну и кластер на дальнем востоке
вот у меня от дома полукилометровом радиусе (т.е. до 10 минут ходьбы) их штуки 3. В принципе можно просто посчитать какая плотность внутримкада :)

Когда и если начнут открывать в иных регионах — будет другой разговор

кстати вот еще интересный момент. Из отчета:
«E-commerce-направление расширяется: интернет-продажи по системе click & collect выросли на 39%, а количество заказов на 41%. Доля электронной коммерции в общем объеме сети составила 11%»

В принципе, 11% — это немало. Но тут есть нюанс. При такой плотности винлабов в ключевых регионах, новые магазины по сути лишь перетягивают трафик со старых. По крайней мере, в сегменте е-комерс. Что частично подтверждается динамикой трафика