Многие думают, что из плохой системы можно сделать хорошую, «прокачав» ее при помощи МаниМенеджмента – этакого «фокуса-покуса» на все случаи торговой  жизни. В каком-то смысле это можно считать верным. Правда, сначала следует определиться с тем «что такое хорошо и что такое плохо».

Одним из популярных «рецептов» управления капиталом является т.н. «критерий Келли». Видный его популяризатор в среде трейдеров – Ральф Винс разработал в рамках данной методологии понятие «оптимального f» – это максимальный размер процентного убытка допускаемого в каждой сделке. Если величину f разделить на максимальный процентный убыток («чистый», без плеча) торговой системы, можно вычислить финансовый рычаг, используемый в торговле. На мой взгляд, рычаг – более удобное понятие, поскольку он более инвариантен, напр., не зависит от тайм-фрейма и даже в принципе не зависит и от величины максимального убытка в сделке, если подойти к этой проблеме с позиций модели непрерывного времени…


( Читать дальше )

Арбитражный суд Москвы получил иск от гражданки Анны Пилипенко к ЗАО «Инвестиционная компания «Финам». Среди требований истицы, которая была и, впрочем, остается клиенткой «Финама», — признание некорректным перерасчета уровня маржи. Размер потерь госпожи Пилипенко выяснить не удалось. Однако теперь обиженная клиентка брокерской компании просит привлечь «Финам» к административной ответственности, наложив соответствующий штраф — от 500 тыс. до 700 тыс. рублей.
— Я хорошо помню 7 мая прошлого года (именно на эту дату указывает Пилипенко в иске. — «Известия») — это был, конечно, не минимум, но на рынке тогда было существенное снижение, за которым последовал откат, — рассказывает начальник отдела персонального брокерского обслуживания ОАО «Брокерский дом «Открытие» Борис Блохин.
По словам Блохина, скорее всего, клиент использовал маржинальное кредитование для покупки акций, то есть занимал денежные средства под покупку у брокера. В случае падения уровня маржи ниже уровня принудительного закрытия (а это могло быть вызвано снижением котировок акций) брокер был вынужден закрывать позиции в принудительном порядке, что, безусловно, приводило к фиксированию убытков по данным позициям.


( Читать дальше )

Играю в покер на патипокере где-то уже 3года, начинал с 30долл, сейчас ок 700долл.

Принцип игры как в трейдинге: манименеджмент, маленький риск на стол, сижу одновременно за 4-6 столами, довольно четкая стратегия, интуицию не применяю, счет потихоньку растёт на 4-7%в мес. В день трачу 3-4 часа, но не каждый день, бывает не играю неделями или по часу перед сном.
Есть мечта попасть на реальный чемпионат по покеру и сорвать большой куш)))

Кто-нибудь ещё играет?

В наше время на белом свете можно повстречать немало русских, причем дела у них идут крайне хорошо. У них всегда огромные часы, большие машины и джинсы с вышивкой. У многих есть еще и футбольные клубы.


Поэтому логично было бы — будь у вас авиалиния — попытаться впечатлить этих новоиспеченных богачей, выделив под московский рейс самый распоследний, новехонький и сверкающий лайнер. Как ни странно, Британские Авиалинии решили пойти от обратного.

По собственному опыту могу судить, что БА выводят свои лучшие самолеты на трансатлантические маршруты, а потом — когда болты и гайки начинают поскрипывать — судно увольняют со службы в аэропорту JFK и используют для доставки туристов на Карибские острова. Когда они становятся слишком дряхлыми даже для этого, то начинают летать в Уганду, после чего — так я думал — их пускают на металлолом или продают в Анголу. Но нет.

( Читать дальше )

я решил регулярно отвечать на вопросы по опционам (пока раз в месяц после очередной экспирации).
общее правило такое — если ко мне в личку (в том числе во всех асоциальных сетях) приходят вопросы по опционам — я просто буду их накапливать и отвечать здесь. также буду отвечать на все вопросы в данном топике. 

вопросов не много, но часть из них я просто игнорирую. вот хороший пример вопроса на игнор: «здраствуйте где можна скемта пообщатса про опцыоны». не скажу что я не понял смысла вопроса, но форма подачи меня не устраивает абсолютно, хотя слова «здравствуйте», «где» и «про» выглядят вполне сносно.

сегодня для затравки только один вопрос (смарт-лаб)
------------------------------------------------------
«Скажите пожалуйста, каким образом вы анализируете волтильность цены базового актива и волатильность опционов с целью принятия решения о торговле опционами? Какие сервис используете для анализа опционных «греков»? 

Меня интересует это с целью краткосрочной покупки и продажи волатильности на рынке посредством опционов — например, краткосрочные покупки и продажи стреддлов. „

( Читать дальше )

Идеология skew( скью), описанная давным-давно) в 
smart-lab.ru/blog/96698.php
показывает, что рынок «боится» падения и занят покупками «страховок» от падения  ( см рост ОИ в 150, 145 и 135 путах)



Надо ли так спешить, в том смысле, что всё произойдёт сразу и резко? Вопрос, по меньшей мере, дискуссионный. В том, что это произойдёт в ближайший месяц В ПРИНЦИПЕ лично у меня нет никаких сомнений.  Однако, возможно, " не завтра".
Приведу несколько, имхо, причин. Во-первых, чего все боятся обычно случается!!!, но не так  и не в том объёме как все думают — все, в общем-то не дураки, но просто все выиграть одновременно обычно не могут. Поэтому, будет как-то хитро. 
Я серьёзно рассматриваю 2 варианта.

( Читать дальше )

Всем привет!

Многие наверное помнят середину ноября 2012 года когда из СМИ негатив лился рекой. Тогда индекс страха был около 20. 

Сейчас — 86. И если посмотреть на историю, то это 4-й раз с 2010 года когда индекс оказывался в зоне 80-100. После достижения данной зоны происходили существенные коррекции.

money.cnn.com/data/fear-and-greed/



( Читать дальше )

Тема передачи «Роботы. Технологии торговли»

Вот здесь можно вопросы задавать

 rbctv.rbc.ru/archive/finans/announce/562949985418120.shtml

Только по теме передачи, пожалуйста :)

Постараюсь быть проще, но не обещаю, что получится :)