Добрый день !


   Сегодня коротко, пишу в машине и с айфона. Помню 14 января  (http://smart-lab.ru/blog/159461.php ) я написал " Наша позиция остается прежней- 145 500 шорт, сегодня, видя затухание локального аптренда, продавали на подступах к отметке 141 000 и ниже!  Если не вернемся, то пиши-пропало!  Если движение вниз будет набирать силу рекомендую не  не покупать отскоки… если не уверены вспомните Баффета и лучше посидите в кэше! " По проишествии почти двух недель картина продолжает оставаться ясной и понятной. Идем вниз… даже не идем, а валимся! Амеры на 1800 решили не задерживаться (а правда, зачем давать быкам надежду, лучше заседание ФРС подождать) и продолжили снижение. Думаю могут прийти к отметке 1760 и там отдышаться.

( Читать дальше )

Покупателям РИ. Особо не нервничайте. Очень круто и очень вниз — шансов не много. Так что можно продавать путы начинать, и если что — пирамидить и роллировать. (Уж я то в этом толк знаю, поверьте http://smart-lab.ru/page/gnom/ ). 

Падение рубля здорово увеличивает маржу наших экспортеров, поэтому эта пружина имеет определенный лимит на растяжение.  Так что Sell Put and Have Fun.


Искрене ваш Гном. Не доктор, но трейдер-любитель

 

Поражает степень цинизма властей, которые уже не знают чего бы соврать чтоб народ в панике банки не выпотрошил. И врут ведь всякий бред, расчитанный на откровенных идиотов.

Валютная корзина теперь — бесполезная туфта. ЦБ — лавочка дармоедов. Раньше хоть какая-то уверенность была в рубле, что его хоть цб защищает. Хренушки. Государству-паразиту крепкий рубль не нужен. Обменник для Гунвора. Больше им теперь заняться нечем. И сказать по существу им тоже нечего.

Кто купил бакс — красавцы. Я тоже по 32 с копейками из 2013го вынес позицию и закрыл, дурак..
Рубли никому уже не нужны. Население почуяло драйв и уже стоит в очередях. Товарищ из сбера сказал. Очередь. Меняют даже по 1-2 тысячи долларов. Спред адский. Все равно выносят кто сколько может. Инкассация баксов каждый день. Может быть разворот и близко. Физикам все равно не дадут из спреда выйти в плюсе обратно в рупь. Так что хай близко. А толпы готовы заплатить за олимпиаду олимпиарды.
Как-то грустно. 

Приветствую всех! 

Прежде всего хотелось бы сказать, в период с середины декабря по середину января, я был практически недоступен, поэтому просьба всем кому не отвечал либо напишите заново либо продублируйте вопросы. Не со всеми удалось увидеться в Москве, но все равно часть людей удалось встретить))) 
 
Теперь по существу. Вечные поиски граалей, думаю, нескончаемый процесс. Именно поэтому пишу данную статью. 
 
Создав стратегию, и просмотрев ее результативность, алгоритм чаще всего кидают в топку. Сразу оговорюсь статья никак не касается примитивных индикаторных систем. 
Итак у нас есть алгоритм с плохой статистикой. Необходимо понимать, что любой алгоритм имеет свою ценность, и из сборника к примеру 100 алгоритмов, можно получить не плохой инструмент управления капиталом. Да естественно, что слабые алгоритмы будут получать меньше контрактов на управление, а более устойчивые алгоритмы управлять будут большим объемом денег, и постепенно получим статистику. 

Вечного алгоритма нет, поэтому даже алгоритм с плохой статистикой имеет ценность. Каждый алгоритм имеет свои настройки, и именно поэтому меняя их, вместе с рыночными изменениями и достигается успех, и я не говорю про оптимизацию!

Но есть и другая проблема, есть хорошие алгоритмы, но есть люди которые вмешиваются в торговлю алгоритма, и чаще всего это плохо отражается на статистике алгоритма. Но даже если не вмешиваться в торговлю руками, бывают форсмажоры, сбои на бирже, локальные технические проблемы, брокерские косяки, проблемы софта и тд. И это тоже на статистике отразатся. Ниже я приложу скрины, случайной ситуации при которой алгоритм не открывает часть сделок (случайно выбранные сделки из истории) и как это влияет на его статистику. История длинная на 5 лет. 


( Читать дальше )

Чуть больше чем 30% компаний уже отчитались за 4-ый квартал прошлого года, и хотя рано подводить итоги, но все же решил сделать небольшую выборку по компаниям, которые есть у меня в моем списке и уже можно судить о некоторых результатах их деятельности за прошлый год.
                Чтоб не нагромождать, разбил все по секторам и исключил финансовый, так как про данный сектор было сказано уже предостаточно другими участниками. Первый по списку – сектор базовых материалов. С него и начну, а точнее с двух компаний: Alcoa Inc. ($AA) и Freeport-McMoran Copper & Gold ($FCX).
Basic materials

1. 1.       Alcoa Inc.          

За этой компанией давно наблюдал и наблюдаю. Не буду особо углубляться в дебри анализа, а лишь факты которые на сегодняшний день существуют и некоторые оценки и взгляды. И так, компания сократила выручку на 5.31% по отношению к 4-ому кварталу 2012 года. Выручка за весь 2013 год сократилась на 2.82% по отношению к 2012 году. Основной причиной падения выручки – падение стоимости алюминия на 7%. Что касается прибыли, то Alcoa показала убыток $2.19 на акцию или 2,339 млн. долларов. Основной статьей, которая привела к убыткам, стала статья “non-cash goodwill impairment”. Обесценивание Goodwill произошло за счет приобретений компании Alumax Inc. в 1998 и Reynolds Metals Company в 2000, и связано все так же с падением цен на первичный алюминий, снижение операционной маржи и увеличения ставок дисконтирования.  Потери по данной статье составили 1,731 млн. долларов. Если данную статью исключить из расчетов, то потери в четвертом квартале  составили бы $0.05 на акцию и общая прибыль за 2013 год $0.05 на акцию.


( Читать дальше )

Смотрим на индекс ММВБ: -0,63%. Разве для почти месяца торгов это много? Да в растущие 2000-е бывали месяцы и с 5%-ми падениями. Смотрим уже на индекс, взвещенный по оборотам торгов, выбросив те акции, кто в 10 и более раз уступает Сбербанку: он вообще в плюсе на 0,35% с 30.12. Да, в последнем свыше 60% — это Сбербанк и Газпром (остальные около 40% — это Роснефть, Лукойл, ВТБ и ГМКН). Но это свыше 85% ежедневных оборотов акций на ММВБ.
А где падение? В долларовом(!) индексе РТС: -5.5%.
Что это значит? Только то, все это падение на российском фондовом рынке — это рубль-доллар. А сам рынок как был низковолатильным, так и остался. И все происходящее во вне и внутри страны ему уже настолько пофиг, что его дальнейшая динамика никакому прогнозированию на основе событий типа сворачивания куе или российской стагнации, не поддается. Ну может еще один громкий отзыв банковской лицензии сдвинет его вниз на пару дней, потом опять он вернется обратно. Ну может падение штатов на 2-3%% за пару дней тоже вызовет тут легкую панику на полдня. А дальше?


( Читать дальше )

Активный-трейдинг.Много процентов, средний+ риск&работа. 
Пассивный-вклады в банки РФ.Мало процентов(11.5%), околонулевые риск&работа.
Промежуточный вариант-вклады в Белорусских рублях.Средний процент(45-50%), средне-высокие риск&работа.

Речь о последнем.
Год назад я писал о вкладах в Белоруссию с хеджированием зайчиков.Годного ливкидного хеджа не нашел, на том дело и затухло.
Тем временем, если бы… то +50% тупо на вклад минус расходы на полет, конвертацию и налоги.Процента 42-43 чистыми осталось бы.
Ссылки по теме:
копия в жж
http://infobank.by/397/default.aspx
http://ideabank.by/upside
http://www.nbrb.by/statistics/ExRatesInd/IndChange/

В общем,намереваюсь возобновить эту тему и есть вопросы.

( Читать дальше )

Сегодня немного не про трейдинг, хотя, бытует мнение, что хорошии игроки в покер часто становятся успешными трейдерами и наоборот.
 
Возможно этим постом ни для кого Америку я не открою, однако я начинаю открывать ее для себя. Я имею ввиду даже несколько Америку: язык R, статистику и теорию вероятностей и покер. Ожидая машину на станции с севшим через три часа Макбуком, что-то толкнуло меня загрузить PokerStars. Я сразу испытал странное ощущения, что я пытаюсь воспринимать игру с точки зрения вероятностей. А вчера я решил немного играться с этим всем. 

Первое, что мне пришло в голову — воспользоваться языком R. И Бинго! Я нашел отличную библиотеку оценки карт на руках. Точнее, это адаптированная под R версия библиотеки SpecialK. Прочитать про нее и скачать по ссылкам можно здесь.

И так, что мы имеем: Лимит холдэм. Две карты каждому игроку, потом три, потом еще два раза по одной.

( Читать дальше )

На этих выходных решил посмотреть видео на ютюбе про авиакатастрофы и их причины.
Оказалось, что больше всего людей гибнет в авиакатастрофах относящихся к Столкновениям с землёй в управляемом полёте (CFIT).
CFIT это когда исправный и нормально работающий самолет управляемый экипажем в штатном режиме, сталкивается с земной, водной поверхностью или неподвижными препятствиями.

Это мне напомнило ситуации, которые периодически происходят в трейдинге, когда обычной вход по системе превращается в огромный убыток, который легко можно было избежать.

Одной из основных причин этого, по аналогии с авиакатастрофами, является loss of situational awareness (т.е. если перевести буквально — потеря осознания ситуации).
Признаками этого являются:

• отклонение от своей стратегии (метода торговли)  - когда скальперы становятся инвесторами или после хорошего входа просто не закрыл сделку в прибыль надеясь на бОльшую прибыль и в результате закрыл с небольшим убытком.
• превышение ограничений и нарушение правил — слишком большой объем сделки и т.п.
• отвлечение на посторонние вещи

 

( Читать дальше )