Вчера пообщались на Опционной конференции (МОК 4) с Олегом Мубаракшиным и Никитой Масюковым. Коротко скажу что интересного они сказали.

Олег

Олег с 2016 года работает в Лондоне в финтех стартапе Currency Solutions Ltd, главный структуратор.
Жизнью в Лондоне доволен. Кроме высоких цен минусов в Лондоне особо нет. Только сервис плохой, даже подстричься норм нельзя.
В основном хеджирует валютные риски корп клиентов при помощи валютных опционов.
100% сделок внебиржевые.
Главный тезис — это то, что 50% и больше времени приходится тратить на ежедневную отчетность по сделкам, которая отправляется регулятору. Олег просто в шоке от регулирования и правил Mifid II. Говорит, что нам тут всем повезло в России, что еще не настигла эта участь:)
Говорит, что если бы счас торговал только на себя, то торговал бы 100% только валютные опционы. Нравится ему доллар рубль, мексиканский песо и еще какая-то валюта (сорри забыл).
На Мосбирже имеет ИИС, покупает облигации, на активную торговлю нет времени.
Почитать подробнее про переезд в Лондон и жизнь в англии можно на сайте Олега http://quant-lab.com/

Никита
Никита живет и работает в Италии. Команда 15 чел. Свой офис. 
Никита сказал сакраментальную фразу в отношении алгоритмической торговли: "Все чем мы занимаемся — по сути некое хакерство". Я думаю, это очень точно отражает суть алготрейдинга. Алготрейдеры ж не берут на себя риски особо, а ищут лазейки-неэффективности, где можно подобрать бабки, которые кто-то теряет.
Фраза эта была сказана в контексте, что не интересно уже трейдингом заниматься, сейчас есть 2 проекта: 1 связан с быстрой беспроводной передачей данных, второй — создание беспилотных лет. аппаратов.

Торгуют счас арбитражи Россия-LSE-CME. Если брать опционы, то Ри и Си.
Из разговора следует, что Мосбиржа ухудшает правила маркетмейкерских программ и их условия, поэтому работать именно маркетосом на срочке в России становится все менее интересно.
Счас оч пристально смотрят на четыре рынка: Южная Корея, Тайвань, Турция и Индия.
В Индии например есть опционы на Nifty50 а также инртересно торговать рупию.
Интересная особенность всех рынков: что есть дискриминация нерезидентов и приоритет для локальных участников, например Турция не дает DMA для нерезов.
Каждый рынок торгуется через своего брокера. Никита называл их названия, я все их слышал впервые.

Большой объем прибыли счас приносит крипта. Почему? Потому что большая капа, ликвидность и волатильность.
Но инфраструктура криптобирж хромает. Мосбиржа на их фоне просто космос в плане технологичности.

В ДУ деньги не берут, своих хватает.


Спасибо всем, кто был на конференции!

Добрый день!
Тимофей часто просил, чтобы на смартлабе писали реальные ФИО. Вот история о попытке отьема денег по ФИО.

В марте в Чеховский городской суд (Московская область) пришло исковое заявление. Некий Гаврилов Сергей Петрович обвинил Вячеслава в том, что тот не отдает ему деньги. — Больше всего возмутило, что первое заседание по моему делу прошло 22 марта, а письмо с уведомлением я получил только 3 апреля, — недоумевает Вячеслав. — Сразу же помчался в суд, выяснять, что это такое. Как выяснилось, истец в суд не приезжал — отправил все документы по почте. В том числе и копию договора займа, якобы составленного в мае 2016 года. Подпись там действительно похожа на автограф Вячеслава. — Я много бумаг подписываю на работе плюс брал кредиты в банках.

( Читать дальше )

Много кто рисует здесь свои взгляды — тоже решил пару картинок выложить с моим предположением о наиболее вероятном движении Индекса доллара, как ведущего драйвера по валютной паре доллар/рубль


( Читать дальше )

Мне  жаль  делать выводы про Смарт Лаб.Может я дилетант ?  Но я всем организмом  ощущаю слабость Смарт Лаба.Я не вижу тут настоящих трейдеров… лучше меня понимающих цено — график  и систему торговли.Мне кажется, что я теряю время. Меня это тяготит. Желаю всей своей сущьностью чтобы хоть кто-то решился изменить мое мнение про Смарт Лаб.  Иначе… я не хочу чувствовать себя дураком и вынужден буду уйти.

Одно время больше всего я любил посты о том как кто-то X лет в трейдинге и делится своей мудростью.
Наверное больше сотни таких прочитал, и теперь могу сказать что в целом они лажа и мудрости там нет.
Как и не будет её и в моём посте. «Не мы такие, смартлаб такой».



( Читать дальше )

Несколько дней не мог ей дозвониться по вопросу семинара с Романом Андреевым. Сегодня дозвонился два часа назад. Телефон находится под контролем дочери. Новости очень не очень… По-фигу семинар уже.

Далее запись дочери в FB после разговора со мной и такими как я.

«23 апреля маму прооперировали в клинике Медланж, ночью она очнулась от наркоза с болью спине, была госпитализирована в Склиф (отделение эндотоксикозов) с острой почечной и печеночной недостаточностью.
27 апреля по решению Минздрава ее перевели в 52 ГКБ (отделение нефрореанимации).
Из сегодняшнего разговора с завотделением нефрологии 52 ГКБ:

Что за агент запустил это состояние, мы не знаем, но суть болезни заключается в следующем: у вашей мамы произошло, и это произошло стремительно, буквально в первые сутки после операции — нарушение внутрисосудистого свертывания, сбой в системе тромбообразования по всем сосудам организма. Перестали работать почки и печень, поражены практически все органы. В сердце мы видим некрозы миокарда, но это не истинный инфаркт, а именно осложнение. В мозгу ишемических очагов мы пока не наблюдаем, но состояние настолько тяжелое, что вывезти ее из реанимации на томографию невозможно. В склифе ей начали делать высокообъемные плазмообмены, мы продолжили это лечение, но очень быстро поняли, что форма поражения органов такая тяжелая, что плазмообмен не помогает, и состояние не улучшается. Анализы на момент поступления были несовместимы с жизнью. В субботу мы начали вводить препарат Солирис, он блокирует выработку антител (препятствует отторжению неработающих органов, как мне объяснили). Лекарство самое современное, деньги на него выделяет департамент здравоохранения. Первое введение Солириса было в субботу, но препарат не действует быстро, сейчас наша задача — при помощи заместительной терапии дотянуть организм до того момента, когда лекарство начнет действовать. Этот препарат не панацея, но надеяться можно только на него.
Так как организм ослаблен, присоединилась вторичная инфекция: пневмония, гнойный бронхит.
______________________________________
Я написала заявление в Следственный комитет. По факту смерти нескольких пациентов уже заведено уголовное дело.

Это сообщение — переработанная выдержка из материалов моего блога. И появилось оно в результате вопроса о существовании трендов, инициированного публикацией Вы читали об этом? «Как рождаются и умирают тренды» и обсуждением этой публикации. 
А теперь собственно текст.

Следствием очевидного факта — изменение цены любого актива на любом промежутке времени равно сумме всех изменений цены внутри данного промежутка — является то, что энергетический спектр рыночного процесса имеет огибающую вида 1/f^n, где n>1 (частный случай n=2 соответствует модели случайного блуждания).

Процессы со спектром такого типа относятся к классу физических систем с фликкер-шумом (или систем с самоорганизованной критичностью), описывающих характеристики широчайшего класса природных явлений от горных лавин и осыпания песка в песочных часах до объектов геологического и космического масштаба.
Характерной чертой таких систем является их распределенный характер, наличие слабой связи между элементами, поступление энергии извне и наличие потерь.

( Читать дальше )

Меня давно разражают послеторговые аукционы. Они создают нерыночные движения. Они вообще используются ТОЛЬКО для создания нерыночных движений. Кому нужны эти 5 минут? Вы можете себе представить, чтобы кто-то не мог купить или продать акцию весь день, и только в последние 5 минут смог взять нужный объем? Это же бред! Сам механизм ущербный, вот яркий пример.



Это Татнефть. Вчера она падала весь день. Посмотрите, как закрыли! А зачем? А чтобы нарисовать вот это.


( Читать дальше )

Коровин одним из плюсов стратегии указывал быстрый распад (по сравнению с ЦС) цены в дальних страйках. Но для кого этот плюс? Да для самого Коровина, так как клиент быстро выходил в плюс и платил % Коровину уже через месяц. А потом прибыль клиента почти не росла, а все риски продолжали висеть на клиенте. А закрыть досрочно опцион практически невозможно. Это очень важная тонкость.Коровин хочет получить  % с клиента как можно быстрее, оставив клиента с риском до самой экспирации.