С пика рынка 19 февраля ETF на американский индекс SnP500 упал на 20,14%. Выросли только валюты убежища: швейцарский франк (FXF), японская йена (FXY). американский доллар (UUP) и американские облигации (TLT и SHY).

Все рисковые активы потеряли в цене, но лучше всех себя все равно чувствуют акции компаний из защитных секторов (XLP, XLU, XLV), т.к. они производят такие товары услуги, спрос на которые будет всегда.



Я отобрал ТОП-5 компаний защитного сектора Consumer Staples, ниже привожу сравнительный анализ акций.
Более подробно описал в статье своего блога: Рынки обвалились — куда инвестировать?
И в видео на You-Tube: Рынок обвалился — инвестируем! Но во что?

Сравнительный анализ акций

Алгоритм действий, если на вас оформили займ.

Несколько дней назад мне пришло письмо. Из письма компании по взысканию задолжностей, я узнал, что перед ООО МФК «Займ Онлайн» у меня имеется задолжность, в размере 17 250 рублей и предлагалось его погасить в кратчайшие сроки. Из них 10480 руб. тело займа и 6778 руб. просроченные проценты. Дата заключения договора займа была декабрь 2019 г. Естественно, никаких займов в этой компании я не оформлял и к ним не обращался.

В этот момент главное выработать правильную позицию и определить дальнейшие действия, тк не предпринимать никаких действий в подобной ситуации ни в коем случае нельзя. Данные письма не приходят без оснований. А в данном случае, основание у компании по взысканию задолжностей – обращение финансовой организации к ним. По их данным у вас перед ними долг. Далее действия по пунктам.

1. Первое, что необходимо сделать – не платить. Тк должна быть однозначная позиция – Вы займ не брали и договор не заключали.
2. Убедиться, что долг реальный. Для этого заходим на сайт Бюро Кредитных Историй (БКИ) nbki.ru (или любой ресурс, где можно посмотреть свою кредитную историю. Их несколько: АО «Национальное бюро кредитных историй», ЗАО «Объединенное Кредитное Бюро», ООО «Кредитное бюро Русский Стандарт», ООО «Эквифакс Кредит Сервисиз»).
3. Если видите, что в вашей кредитной истории присутствует информация о финансовой компании, в которой вы не брали займ, то далее пункт 4.
4. Это самый важный пункт, без которого успех всех действий невозможен – обращение в полицию. Причем обращаться нужно в тот отдел полиции, где находится главный офис финансовой организации. В любом городе, где ведет свою деятельность финансовая организация, должен располагаться офис компании. В данном случае это ОМВД по району Аэропорт.
5. Приходите, говорите дежурному, что хотите написать заявление о мошенничестве. Поднимаетесь к сотруднику, который занимается эти вопросом. Он вам дает шаблон заявления. Далее у дежурного получаете талон-уведомление о том, что заявление у вас принято.
6. С этим талоном нужно идти в ООО МФК «Займ Онлайн». Идти до офиса 15 минут.
7. Звоните в компанию, телефон вам дадут на ресепшене на первом этаже. Объясняете, что на вас оформили займ, что вы уже были в полиции и написали заявление. Называете свои данные.
8. Спускается юрист компании, дает вам «ваш договор займа», копирует талон из полиции и выдает вам документ о том, что договор с вами считается незаключенным. И что они направят в БКИ информацию на удаление данных о займе.
9. Контролируете, чтобы информация была удалена. Если информация не удаляется, то  на сайте НБКИ есть соответствующее заявление, его нужно заполнить, отметить соответствующие пункты и отправить в БКИ по почте.

«…дисциплина нужна ровно до того момента, пока не образуется привычка»  Гэри Келлер

На Смартлабе часто публикуются посты о первостепенной важности дисциплины в трейдинге. В не связанной с рынком жизни часто видишь успешных людей, подходящих под определение «дисциплинированных». На самом ли деле дисциплина первостепенна?

Ответом будет «да» в краткосроке и «нет» в долгосроке. Дисциплина важна на период формирования определенного навыка – привычки, и не важна после этого, когда эта привычка наработана. Серьезные усилия, зачастую, направляются на создание навыка. В дальнейшем же, следование созданной привычке не вызывает затруднений.

Например, для взрослого человека обычным делом является чистить зубы. Привычка давным-давно наработана. А для маленького ребенка, только формирующего этот навык, все не так просто. Привычка не наработана. Нужно время и терпение (в т.ч. его родителей).

И так во всем! Дисциплинированно создаем навык в начальный период и кайфуем после этого, не тратя никаких усилий.

Я тут не мог заснуть и вот что подумал. А как на пальцах правильно рассчитать fatality rate (смертность) вируса? Ведь делить общее количество смертей на общее количество инфицированных на текущий момент — не совсем правильно.

Fatality rate — это отношение числа умирающих к числу заболевающих. Грубо говоря, это вероятность умереть, если человек заболел вирусом.

Рассчитать её мы можем на основе имеющихся исторических данных.

Предположим, что кол-во дней от «регистрации» врачами у пациента вируса до его смерти — 7 дней. Значит, чтобы рассчитать fatality rate, можно разделить цифру умерших ЗА сегодняшний день на прирост инфицированных тоже за один день, только 7 дней назад. Потом взять кол-во умерших за вчерашний день и разделить на прирост инфицированных за один день 8 дней назад и т.п. Потом нужно взять среднюю от всех получившихся значений.

Проделал я это и вот что у меня получилось.

Fatality rate намного выше, чем 2%, как заявляют mass media!

Самая минимальная моя оценка – это 3.3%. А если брать более-менее среднюю даже без экстремальных значений, то получается вообще 5%.

1.Что такое тренд?

ТОП-25 самых популярных фильмов для инвесторов для просмотра на новогодних праздниках:

1. «Игра на понижение», 2015
История нескольких человек, которые предсказали кризис 2008 года

2. «Волк с Уолл-стрит», 2013
Безумная история биржевого махинатора Д. Белфорта

3. «Миллиарды», 2016-...
Сериал о противостоянии амбициозного финансиста и принципиального прокурора

4. «Области тьмы», 2011
История писателя по имени Эдди, раскрывшего 100% потенциала своего мозга с помощью специальной таблетки 

5. «Аферист», 1999
Реальная история банкира Ника Лисона, махинации которого обрушили один из крупных мировых банков

6. «Стать Уорреном Баффетом», 2017
Документальный фильм об одном из самых скромных миллиардеров планеты

7. «В погоне за счастьем», 2006
Биографический фильм о Крисе Гарднере, который прошёл путь от бедняка до успешного брокера

8. «Силиконовая долина», 2014-2019
Сериал о группе «гиков», готовящих запуск высокотехнологичных стартапов

Книга на 4.

Итак, критика. На собственной шкуре прочувствовав, как порой бываешь чувствителен к критике своего творчества, повторюсь: всё, что ниже – лишь моё личное мнение.
Начну немного издалека.
Персона Герчика не раз привлекала моё внимание. Много раз я пытался смотреть его семинары, записи видео-выступлений, но каждый раз так и не доходил до сути его технических стратегий: как же именно он торгует? В выступлениях он уж очень часто отвлекается. Александр человек, конечно, харизматичный, любит пошутить, и делает это хорошо, но всё же иногда хочется услышать конкретно и по делу. А поэтому книгу его прочесть мне было любопытно вдвойне. С Герчиком, кстати, я лично незнаком.
Так вот. Книга удовлетворяет интерес к тому, как он торгует, полностью. В этом книга честная. Собственно, за это 4, а не 3. Здесь очень много про технический анализ. Где-то 80-90% книги – это описание стратегий, т.е. точек входа и выхода.

Стратегии Герчика строятся в основном на использовании горизонтальных уровней. Ну, грубо говоря (очень грубо): пробили уровень, закрепились – значит идём дальше вверх. Если был ложный пробой – идём вниз. В принципе классика, ничего нового. Оригинальности тут нет. За это книге 4, а не 5.

Очень многое здесь зависит от правильной идентификации уровней, и на этом автор делает акцент. Где ставить стопы – всё это есть. В принципе, всё логически обосновано.

Что я могу сказать по данному поводу? Думаю, тема вполне рабочая. Характер входа в сделки трендовый, то есть Герчик следует за рынком — это хорошо. Однако всё это весьма и весьма субъективно. Я не уверен, что системы эти в долгосроке дадут шикарные результаты. Тестирования систем на исторических данных, т.е. статистической анализа, к сожалению, в книге нет, хотя протестировать системы, думаю, можно было.

Еще я не совсем согласен с тем, как автор идентифицирует уровни. Тут можно поспорить. На Forex и на других супер-ликвидных рынках, думаю, горизонтальные уровни работают не очень хорошо. Точнее совсем не работают. Как образуются горизонтальные уровни? Лимитными ордерами крупных участников. Но на таких рынках даже крупная лимитная заявка быстро тает в огромном потоке заявок.
Кроме того, ордер крупный участник может и передвинуть, если видит, что на него слишком давят. Более того, на Forex к примеру существует много других видов ордеров (помимо лимитного): TWAP, VWAP, at best и.т.п — это я знаю непонаслышке, т.к. работал в этой сфере. Всё это делает такую стратегию использования горизонтальных уровней совершенно несостоятельной.

Думаю, тема с горизонтальными уровнями лучше работает там, где есть сильные маркет-мейкеры, их мало, и они сильны относительно остальных участников. То есть тема эта может работать на малоликвидных акциях.

Вообще, с течением времени я всё больше начинаю думать, что всё искусство трейдинга — это выбор правильного рынка и инструмента, подходящих для торговой стратегии. Короче, подбор актива, которым нужно торговать, — это 50% успеха.

Структура книги примерно следующая:
вначале немного вводной теории базового уровня,
далее — идентификация горизонтальных уровней,
потом — конкретные стратегии с использованием этих уровней,
далее управление рисками и психология,
в конце книги много полезных схем: идёт разбор конкретных рыночных ситуаций и даются рекомендации, как в них нужно действовать. С большинством из них я согласен. У меня тоже есть что-то типа набора-коллекции таких паттернов.
В целом Герчик говорит довольно правильные вещи. Местами видно, что опыт у него большой. Подход к трейдингу серьезный.

Что не понравилось: не понравилась вставка — реклама курсов. Глава про психологию трейдинга начинается с рассказов двух парней: как они торговали-торговали, как им было тяжело, а потом они раз, такие, пошли на курсы к автору и всё у них стало замечательно (ну каг бэ так ненавязчиво). Ну, видимо, без этого никуда. Все делают свой бизнес.

С чем я согласен и с чем не согласен?
Ну начнём с того, что я в принципе очень скептически отношусь к такой распространённой парадигме в трейдинге: что якобы надо установить себе жёсткие правила и торговать строго по ним. На мой взгляд (и я уже не раз это повторял): контролировать себя невозможно. Устанавливать себе правила, если вы – частный трейдер, — самая милейшая и незатейливая форма самообмана. Ну, это всё равно, что, скажем, садить в землю монетки, как Буратино, и надеяться, что из них вырастет золотое дерево. Создавать для себя правила = перекладывать ответственность на какого-то вымышленного несуществующего персонажа, каким вы не являетесь. Когда ж вы, наконец, поймёте: вы всё равно нарушите данные себе обещания. Ищите другой выход. Пора уже книгам по трейдингу пойти дальше. Проблема тут не в отсутствии самодисциплины, а в том, что вы не верите в стратегию, т.е. проблема в выборе стратегии, в недостаточной её проработанности… Корень нарушения правил состоит в том, что ваш мозг не верит, что, торгуя по строгим правилам, вы придёте к значимому результату (и, в принципе, правильно делает). А значит нужно заставить его верить. Решение проблемы состоит в поиске такой стратегии, которую вы будете выполнять неукоснительно по доброй воле, т.е. такой стратегии, в которой вы будете убеждены, которую вы будете соблюдать легко.

На странице 215 книги говорится, что вы должны создать инструкцию по расчетам допустимых рисков. В том числе определить: риск на сделку, максимальную дневную потерю, максимальную недельную потерю, месячную и т.п., что нужно следовать правилу «после трёх подряд убыточных сделок вы делаете паузу». Всё это, конечно, хорошо и правильно. Так «по идее» должно быть. Но всё это уже говорилось много-много раз, а всё-таки толку мало. Про фундаментальный анализ, новости в книге нет (может быть, оно и не надо).

Книгу хорошо бы дополнили страницы из личной истории Герчика. Как он торговал и поднимался в США. Какие взлёты и падения у него были. Этого в книге мало. Было бы круто, если бы он рассказал, как устроен трейдинг в проп-компаниях в штатах (ведь он там работал), как выстроено управление в российских компаниях. Надо было добавить немного жизни, рассказать про свои проекты, про истории других трейдеров…
Пробегусь немного по тексту.

Вначале книги понравилась цитата из Талмуда: «Многому я научился у своих наставников, еще большему – у своих товарищей, но больше всего – у своих учеников». Вот что пишет Герчик: «На самом деле мои затраты на обучение образовательной деятельности окупаются, поскольку, обучая, я постепенно совершенствуюсь сам». Сенека говорил, что, обучая других, мы учимся сами.
Интересная фраза: «Будьте готовы к тому, что рынок умеет открывать человеку то, чего он сам о себе не знает».
Утверждение, что тейк-профит к стопу должен быть 1:3 дано в книге даётся без доказательств. По крайней мере, я их не нашёл. Почему именно 1:3? А в конце книги, оно вроде становится уже 1:4. Ну это так, мелочь.
Очень понравилась фраза Сунь-Цзы: «Победителем будет тот, кто знает, когда он может сражаться и когда не может».
Нашёл довольно много совпадений, точнее схожих мыслей, со своей книгой. К примеру, стр. 222: «привыкайте мыслить самостоятельно». Об этом я пишу в самом начале своей книги. Или, стр. 205: «Иногда делать паузы нужно не только тогда, когда у вас что-то не получается, но и после удачных сделок». Напомню, в своей книге я пишу о том, что перерывы необходимы, так как позволяют психологически восстанавливаться, т.е. восполнять что-то типа «маны» для волшебных кульбитов трейдинга (помните, в Diablo была такая?). Вот еще: стр. 222: «если цена начинает движение против моей позиции, отменяя ранее полученные сигналы, то, не дожидаясь срабатывания стопа, я закрываю позицию по рынку». Вообще, вся под-глава «Распорядок дня и торговый алгоритм Александра Герчика», в которой он последовательно описывает свой распорядок действий в течение дня, на стр. 217, похожа на то, что я описываю у себя в главах «Трейдинг как бизнес-процесс: этапы «До», «Во время» и «После».
Ни в коем случае не намекаю, что это было подсмотрено у меня или что-то в этом роде. Наоборот, найти эти совпадения мне было приятно. Значит, я и сам, когда писал, мыслил в правильном направлении. Вообще, в трейдинге есть некоторые универсальные моменты-истины. И повторяются они у разных авторов. И глупо спорить, что какая-то идея ваша или не ваша.

Прочитал тут, кстати, как-то мою книгу Элдер, автор известной книги «Как выигрывать на бирже», и заявил, что я списал всё у него… И что идея про журнал сделок – его, и что разделение трейдинга на стратегию, риски и психологию – его, и всё остальное – его, его, его… Ну, охренеть…

Хорошо описана идея, что сначала мощный игрок наращивает позицию, а потом «отпускает» рынок, т.е. двигает его в нужном направлении. Полностью согласен. Дополню лишь, что «мега-игрок» часто двигает рынок в те моменты, когда рынок менее ликвиден (двигать лечге).
Хотя, как мне показалось, ту сторону, которая якобы управляет рынком, т.е. кукловода, Герчик несколько переоценивает. Конечно, кукловоды имеют место быть. Но всё же они не настолько всесильны. Не думаю, что они прям специально рисуют уровни, как утверждает Герчик. Этот тезис верен лишь отчасти. Ради чего им это делать? Ради того, чтобы «покрошить» копеечные позиции несчастных домашних спекулянтов? Завлечь в сети мелких рыбешек? У них, у этих мелких рыбешек, объемы-то мизерные. Они не настолько велики, чтобы профессиональным управляющим это было интересно. К тому же, чтобы рисовать уровни, нужно порою входить в противоположные по замыслу позиции, а это затраты. Нет… Не думаю, что они сидят и специально всё рисуют. По крайней мере на ликвидных рынках. Они могут временно отпустить рынок, дать ему провалиться и быстро выкупить объем — это да. Так получаются свечки с длинными тенями, но в остальном… Рынок – это в большей степени хаос. К тому же, есть и другие сильные игроки. Как же им всем между собой сговориться? Даже сам кукловод может ошибиться. Попробуй-ка нарисуй уровень где-нибудь ликвидном форексе, где тысячи фондов, — любой из них может двинуть рынок. И всё-таки, конечно, профессиональные управляющие, у которых есть сила и мощь, ловят рынок. Вспомните вынос по нефти (кажется это было в декабре 2018). Посмотрите на Газпром последних дней. Там действия крупного игрока можно идентифицировать.

Книга обстоятельная, довольно честная, ненадувательская. Виден труд. Для меня основная польза была в том, чтобы обратить дополнительное внимание на горизонтальные уровни. Порадовало, что автор не стал описывать индикаторы, стохастики и тому подобную лабуду. Я тоже считаю, что они бесполезны. По-моему, описывать в десятитысячный раз, что такое MACD, это уже, пардоньте, дурной тон.

P.S. Какие выводы?

Если всё, что Герчик пишёт о себе, — правда, то он, конечно, молодец. Из таксиста превратиться в управляющего-миллионера, с нуля сделать 2 млн. баксов, в течение 8 лет не получать минуса каждый месяц, — всё это заслуживает похвалы, согласитесь. За честную книгу, в которую вложен труд, тоже хотелось бы поставить плюс.

Однако, признаться, всё-таки Герчик вызывает у меня некоторое недоверие. Сколько лет он уже занимается семинарами? Как пишет сам автор, лет 13 минимум. Всё это довольно странно. Не должен истинный трейдер строить на этом бизнес. Тема с горизонтальными уровнями, я практически уверен, работает довольно слабо. Системность в торговле, на которой настаивает Герчик, — это конечно, хорошо, но мир уже давно ушёл вперёд.

Вообще круто, что книги уже написали такие люди как Герчик, Мартынов. Ну и такой оболтус, как я:) Раньше нормальных книг по трейдингу в России вообще толком не было… А теперь есть.

Еще было бы здорово, если бы книги написали другие трейдеры, к примеру, А. Резвяков. Я вообще призываю: ребят, успешные трейдеры, кто здесь есть, Enter1, Secret, победители ЛЧИ, напишите что-нибудь! Необязательно вымучивать из себя толстенный талмуд. Выпустите хотя бы брошюру, методичку, но, чтобы можно было ознакомиться с вашей методой. Как прочитал я где-то фразу: «книги сшивают лоскутки вселенной в единое целое»…