геополитика

Курсы валют ЦБ на выходные:

💵 USD — ↘️ 82,6549
💶 EUR — ↘️ 94,3593
💴 CNY — ↘️ 11,3506

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии сегодня прибавил 2,1%, составив 3 006,14 пункта.

▫️ ДКП. Банк России ожидаемо сохранил ключевую ставку на уровне 21% годовых. Вероятность повышения ставки стала меньше, чем была в марте, что, несмотря на смещенный в сторону проинфляционных баланс рисков, вкупе с другими фразами из пресс-релиза и пресс-конференции смягчает сигнал ЦБ. Новый прогноз регулятора по средней ключевой на 2025 г. 19,5 – 21,5% годовых.

▫️ IPO. СМИ (РБК) со ссылкой на неназванные источники пишут о покупке структурой РСХБ 50% бизнеса «Авито» у Kismet Capital Group, сразу же начались разговоры о планах компании на IPO, причем уже в течение года.

▫️ ВТБ (+1,73%); МСФО за I кв. Чистая прибыль: 141,2 млрд руб. (+15,4% г/г), чистые процентные доходы: 52,6 млрд руб. (-65,8% г/г), чистые комиссионные доходы: 72,7 млрд руб. (+40,6% г/г), прочие опер.доходы: 233 млрд руб.

Индийский индекс BSE Sensex закрылся примерно на 0,7% ниже на отметке 79 212,5 в пятницу, увеличив вчерашние потери, но все же зафиксировав второй недельный прирост подряд на 0,8%.

Наш аналитик Игорь Юров: «Настроения инвесторов по-прежнему были подавлены развивающимся конфликтом между Индией и Пакистаном после недавних терактов в Кашмире. Пусть глобальный рынок и посылает позитивные сигналы, подпитываемые оптимизмом по поводу ослабления торговой напряженности между США и Китаем».

На корпоративном фронте частный кредитор Axis Bank упал на 3,5% после того, как его прибыль в четвертом квартале осталась на уровне прошлого года, как и ожидали аналитики. Adani Ports, Eternal, Bajaj Finserv, Bajaj Finance и Power Grid также зафиксировали сильные убытки. Впрочем, ИТ-компании, такие как TCS, Tech Mahindra и Infosys порадовали своих инвесторов.

Курсы валют ЦБ на 25 апреля:

💵 USD — ↗️ 82,8559
💶 EUR — ↗️ 94,7129
💴 CNY — ↗️ 11,3979

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии прибавил 0,04%, составив 2 944,43 пункта.

▫️ Международные резервы РФ на 18 апреля: $681,3 млрд (рекорд, предыдущий рекорд – 4 апреля, $658 млрд).

▫️ ВТБ (+0,27%); Чистая прибыль по РСБУ за I кв. 2025 г.: 45,73 млрд руб. (+30% г/г). Одна из ключевых задач банка в ближайшие годы – наращивание капитальной базы; на покупку «Росгосстраха» имеется два претендента; в банке считают, что ключевая начнет снижаться к концу года, а на завтрашнем заседании её оставят без изменений – СМИ передают слова Андрея Костина.

▫️ Т-Технологии (+0,22%); Если чистая прибыль Т-Банка по РСБУ за I кв. 2025 г. без учета разовых резервов и списаний составила 15 млрд руб., то с учетом разовых факторов: 6,43 млрд руб. (сокращение в 2,7 раза).

▫️ МТС-Банк (-3,08%); Чистая прибыль по РСБУ за I кв. 2025 г.: 2,72 млрд руб. (-26% г/г). Появились подробности одобренной советом директоров допэмиссии. До 6,9 млн акций (т.е. возможно объемы будут меньшими) по открытой подписке, что составляет около 20% уставного капитала. Цену размещения объявят позднее.

✔️Трамп выразил недовольство тем, что Зеленский не идёт на уступки в ходе переговоров. «Заявления Зеленского об отказе признавать Крым российским мешают мирному урегулированию. Ситуация на Украине плачевна, Зеленский должен заключить мир либо потерять всю страну уже через несколько лет».

✔️В пятницу произойдёт встреча Путина и Уиткоффа. Также Песков в интервью Le Point намекал на возможную личную встречу Путина и Трампа.

✔️Кроме того, Песков отметил, что отставка Зеленского не входит в число требований России по Украине, но любые подписанные им документы могут быть оспорены из-за его нелегитимности, а также, что конфликт на Украине закончился бы мгновенно, если бы Киев вывел войска из четырех регионов, закрепленных в Конституции РФ.

✔️Инфляция в РФ с 15 по 21 апреля замедлилась до 0,09% с 0,11% с 8 по 14 апреля. Годовая инфляция в РФ на 21 апреля осталась на уровне 10,34%. Несмотря на эти относительно оптимистичные данные, я не думаю, что на ближайшем заседании (т.е. завтра) ставку будут снижать.

Курсы валют ЦБ на 23 апреля:

💵 USD — ↗️ 82,3637
💶 EUR — ↗️ 94,5723
💴 CNY — ↗️ 11,3388

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии -0,38%, составив 2 943,23 пункта.

🌡 Инфляция в РФ на 21 апреля (Росстат/Минэк):
недельная: 0,09% (0,11% н.р.);
с начала года: 3,08% (2,99% н.р.);
годовая: 10,35% (10,38% н.р.).

▫️ Минфин информирует о результатах проведения аукционов по размещению ОФЗ.
ОФЗ-ПД 26242 (погашение 2029.08.29), размещенный объем: 50 млрд руб. (при спросе 68,554 млрд руб.), выручка: 40,064 млрд руб., средневзв.цена: 79,0688%, средневзв.доходность: 16,43% годовых.
ОФЗ-ПД 26248 (погашение 2040.05.16), размещенный объем: 62,114 млрд руб. (при спросе 130,808 млрд руб.), выручка: 53,221 млрд руб., средневзв.цена: 81,181868%, средневзв.доходность: 16,1% годовых.

▫️ Московская биржа расширит инструментарий на допсессиях. С 25 апреля акции ещё 10 компаний начнут торговаться на утренней и вечерней сессиях, с 26 апреля эти же бумаги пополнят список акций, торгуемых по выходным (а общее число таковых достигнет сотни). Среди новичков – IVAT, HNFG, DIAS, LENT и др.

Вчера в Financial Times, уважаемом вроде бы издании, появилась новость, что Путин якобы озвучил предложение остановить украинский конфликт по нынешней линии фронта. В результате индекс Мосбиржи бодро рванул наверх (конечно, рост ещё придали анонсированные вчера дивиденды Сбера).

Но лично мне с самого начала было понятно, что это фейк, т.к. Верховный много раз озвучивал, что остановка боевых действий по текущей ЛБС – неприемлема. Это как если бы в 1945 году Гитлер запросил заморозку боёв, когда советская армия начала переходить границу Германии.

Однако слух расползся настолько, что сегодня Пескову пришлось давать официальное опровержение. 

Второй интересный момент – сегодня фактически сорвался очередной раунд мирных переговоров. Предполагалось, что сегодня в Лондоне встретятся представители США, Великобритании, ЕС и Украины для обсуждения некоего мирного плана Трампа. Сам план представлен не был, но появился некий «вброс» на западных сайтах.

Основные черты такого плана якобы следующие:

Курсы валют ЦБ на 23 апреля:

💵 USD — ↗️ 81,4620
💶 EUR — ↗️ 94,0400
💴 CNY — ↗️ 11,1123

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии прибавил 1,1%, составив 2 954,49 пункта.

▫️ Мосбиржа (+3,7%); По техническим причинам сегодня с 13:51 до 14:20 приостанавливались торги на срочном рынке.

▫️ Сбер (об.: +0,72%, пр.: +0,77%); Совет директоров рекомендовал к выплате дивиденды за 2024 г. в размере 34,84 руб. на акцию, общая сумма выплат составит рекордные (но ожидаемые) 786,9 млрд руб. Акционеры проголосуют 30 июня.

▫️ Северсталь (+3,21%); Опубликованы результаты I квартала 2025 г. Выручка: 178,7 млрд руб. (-5% г/г), EBITDA: 39,3 млрд руб. (-40% г/г), рент.по показателю: 22% (-13 п.п. г/г), свободный денежный поток (FCF): -32,7 млрд руб. (33,1 млрд руб. в 2023 г.), инвестиции: 43,59 млрд руб. (рост в 2,4 раза г/г).
Совет директоров рекомендовал не выплачивать дивиденды за I кв. 2025.

▫️ Мосэнерго (+0,41%); Компания опубликовала итоги произв. деятельности за I квартал 2025 г. Выработка электроэнергии: 19,63 млрд кВт∙ч (-3,8% г/г), отпуск тепловой энергии: 32,3 млн Гкал (-15,5% г/г). В пресс-релизе снижение показателей объясняется комплексом причин из погоды и эффекта високосного года.