опционы

        Вопрос. — Если я продаю на ММВБ PUT на Si 12.23 по ЦС и сразу же продаю фьючерс на Si 12.23 с ближайшей недельной датой экспирации  т. о. я встречными движениями свожу к 00 вариационную маржу и мой доход = премия от продажи PUT.     И при экспирации данного опциона PUT  в деньгах у меня уходит шорт по фьючерсу  т к идет обязательство по поставке лонг фьючерса по PUT.

Параметры инструмента:

• код базисного актива – GL;
• лот — 1 грамм золота;
• цена исполнения — значение индекса аффинированного золота в день исполнения.

Более подробно читайте в пресс-релизе.

10 октября 2023 года на срочном рынке Московской биржи начинаются торги премиальными опционами на золото.

Премиальные опционы дополняют линейку инструментов на золото, торгуемых на Московской бирже, и открывают дополнительные арбитражные стратегии для всех категорий клиентов.

Инструмент позволит инвесторам зарабатывать на изменении курса золота без необходимости его приобретения на рынке драгоценных металлов, а также хеджировать риски с минимальными издержками. Премиальный опцион подразумевает единоразовую уплату премии покупателем вместо ежедневного начисления и списания вариационной маржи.

Параметры опционных контрактов:

• код базисного актива – GL;
• лот – 1 грамм золота;
• минимальный шаг цены – 0,1 российского рубля;
• стоимость минимального шага цены – 0,1 российского рубля.

Исполнение контрактов будет осуществляться в вечерний клиринг каждый четверг. Цена исполнения – значение Индекса МосБиржи аффинированного золота в день исполнения опционов. При покупке опциона уплачивается премия, при этом отсутствуют ежедневная переоценка и начисление или списание вариационной маржи.

Собираем «Железный кондор».

Страйки:

Коллы
4520 (куплен 1 контракт) премия 0.40
4470 (продан 1 контракт) премия 2.65

Путы
4170 (куплен 1 контракт) премия 1.60
4220 (продан 1 контракт) премия 2.70

Срок жизни конструкции до 13 октября 2023 года.
Тикер EW2V23

Добрый день.

Профиль позиции






Прибыль (+ 167.5) Убыток (- 2 332.5)

Если есть вопросы по открытию позиции пишите мне напрямую
Мой телеграм канал ОПЦИОНЫ НА АМЕРИКЕ #железныйкондор
Всем осмысленного профита.

Смарт — лаб очень полезен своими комментариями:
встречаются умные, профессиональные, полезные комментарии.

Про рубль, личное мнение.
Считаю, что пройти уровень 100 по паре доллар / рубль не просто,
100 то поддержка, то сопротивление.
И рынок будет периодически возвращаться к 100.

Да,
конечно, долгосрочный тренд USD/RUB растущий и остаётся растущим. 
Но уровень 100 сильный. 

В предыдущем посте опубликовал принт скрин 
улыбки волатильности опциона на фьючерс Si-12.23 с датой исполнения 21 12 2023.
www.moex.com/msn/ru-options-calc#board-and-volat



Один из комментариев:

файл с презентацией и ссылками drive.google.com/file/d/1etUR...
тайминг
00:57 дельта-хедж снижает риск изменения базового актива
01:01 гамма-хедж снижает риск изменения самой дельты
02:52 традиционный дельта-гамма хедж не снижает рисков изменения волатильности, процентных ставок и временного распада
03:08 вегу и тету можно присоединить к дельта-гамма хеджу
03:36 анализируем дельту и гамму на примере Сбербанка
07:32 традиционное ДДХ исполняется только линейными инструментами
09:33 динамическая ошибка традиционного ДДХ
11:50 композитное ДДХ основано на купле/продаже дополнительных опционов
12:52 гамма сквиз в акциях ГеймСтоп весной 21-го года
14:54 композитное ДДХ позволяет использовать опционные конструкции для хеджа
15:18 дельта спреда 0,1, дельта бабочки 0,01
18:08 моделируем композитное ДДХ на калькуляторе
20:48 определяем интервал изменения дельты на графике P&L
22:48 интервал для хеджа фьючерсом или опционым вертикальным спредом

файл с презентацией и ссылками drive.google.com/file/d/1nxZ7...
тайминг
00:26 цена опциона зависит от 7-ми факторов, и один из них неточный
01:04 те пять стратегий которые будем рассматривать
01:15 дельта-гамма-вега хедж в плане ближайших роликов
01:41 на что можно делать ставку в торговле опционами
02:03 историческая и имплицитная волатильность, в чем разница
03:04 что показывает грек вега
03:47 первая самая простая стратегия — покупка опциона пут
05:17 анализируем в калькуляторе на примере фьючерса РТС
10:41 покупка пут спреда как замена покупки голого пута
12:18 недостаток покупки пута — возможные убытки если движение вниз будет слабым
13:10 вторая стратегия — шорт кола или формирование медвежьего колл спреда
14:50 риски продажи голых колов
15:39 рассмотри на примере акций Сбера
16:27 моделируем изменение волатильности на калькуляторе в Квике
19:02 пример медвежьего колл спреда на примере Сбера
22:49 пример реализации рисков при работе со спредом на акциях Теслы
23:26 пример реализации рисков при продажа голых колов в нефти