Банки

На банковских депозитах россиян и компаний накопилось больше 109 трлн рублей. Эти средства генерируют процентный доход, который, по оценкам аналитиков, уже приближается к 20 трлн рублей в год. Для сравнения: это сопоставимо с общей капитализацией таких крупных публичных компаний России как Сбербанк, ЛУКОЙЛ и «Роснефть», вместе взятых.

Вместо того чтобы оживить фондовый рынок, эти деньги остаются в банках. Почему?

Во-первых, рынок акций сейчас нестабилен. С начала года индекс Мосбиржи просел на 16,7%, несмотря на рост в первой половине 2024-го. Даже институциональные игроки, те, кто управляет большими деньгами, пока отдают свое предпочтение депозитам. Это надёжно и выгодно, учитывая высокую ключевую ставку.

Во-вторых, доходность по депозитам и облигациям на фоне высокой ключевой ставки делает фондовый рынок менее привлекательным. Сейчас проще и безопаснее заработать, держа средства на счетах, чем рисковать покупая акции.

Что насчёт новых размещений?
IPO могли бы вдохнуть жизнь в рынок, но крупные сделки — сейчас большая редкость. По планам властей, в ближайшие годы должно пройти до 20 IPO ежегодно. На данный момент объём размещений очень скромный, а институционалы заходят в такие сделки неохотно. Для них интерес представляют сделки на десятки миллиардов рублей, а не на несколько.

В октябре 2024 года крупнейшие банки, включая Сбербанк, ВТБ и Альфа-банк, установили рекорды по приросту портфелей срочных депозитов, увеличив остатки на депозитах более чем на 1,3 трлн руб. Прирост средств на депозитах в октябре составил 1,65 трлн руб., что является рекордом в этом году. Основной вклад в рост внесли депозиты сроком до одного года, которые стали наиболее популярными у вкладчиков.

Ставки по депозитам в крупнейших банках оставались высокими, достигая 21-22% годовых. Высокие ставки стимулируют граждан перекладывать средства с менее выгодных инвестиционных инструментов на депозиты, что, однако, может привести к снижению маржи и прибыли банков в будущем году.

Прогнозируется, что этот тренд продолжится до конца 2024 года, несмотря на возможное снижение кредитования и повышение стоимости фондирования. В банковском секторе ожидается снижение чистой прибыли в 2025 году из-за продолжающегося роста ставок и замедления кредитования.


Источник: www.kommersant.ru/doc/7329385?from=doc_lk

В октябре 2024 года банки практически перестали изменять лимиты по выданным кредитным картам. Из 47,1 млн держателей карт лишь 2,7% получили увеличение лимита, а 0,8% — его снижение. Это связано с усилением регулирования Центрального банка России, ростом ставок и снижением интереса россиян к кредитным картам.

Кроме того, банки сокращают беспроцентные периоды по картам — теперь максимальный срок составляет 55–60 дней вместо предыдущих 12 месяцев. Вслед за изменениями, введенными ЦБ в третьем квартале 2024 года, банки ограничили выдачу кредитов с лимитом более 80% долговой нагрузки заемщика.

Снижение выдачи кредиток также отмечено: в октябре было выдано 1,67 млн карт, что стало минимальным показателем с мая 2022 года. Ожидается дальнейшее падение в декабре.

Для поддержания маржинальности банки адаптируют свои предложения, например, популяризируя рассрочки по кредитным картам. Однако эксперты предупреждают, что такие продукты могут способствовать просрочкам и ухудшению финансового состояния клиентов.

Группа парламентариев во главе с Владимиром Кошелевым направила премьер-министру Михаилу Мишустину предложение увеличить размеры кредитов по семейной ипотеке, учитывая рост цен на жилье и ключевой ставки Банка России.

Депутаты предлагают поднять максимальный размер кредита на квартиры площадью более 60 кв. м. Для Москвы, Санкт-Петербурга, Московской и Ленинградской областей лимит может вырасти с 12 до 18 млн руб., для других регионов — с 6 до 9 млн руб.

Анализ показал, что 67% семей с детьми отдали бы предпочтение такому жилью. Законодатели отметили, что существующие лимиты мешают семьям выбирать квартиры подходящей площади, несмотря на эффективность программы.

По этому поводу мое мнение не изменилось, а только окрепло. Не надо ничего ни у кого «замораживать» и отбирать. 

Если на текущий момент у вас средняя ставка по вкладам 20%, потому что вы открывали какой-то раньше по 17%, а какой-то сейчас по 23% годовых, а девальвация будет 40% и инфляция 30%, то вы уже потеряли покупательную способность своих средств, а с вкладов еще надо налог заплатить 13-15%. В купе с повышением налогов и различных сборов ваши сбережения усыхают на глазах. Штрафы тоже повышают. А я и без повышения уже заплатил за этот год больше, чем за предыдущие 30+ лет. И не потому что стал больше нарушать, напротив, стал ездить аккуратнее, а потому что камеры на каждом перекрестке. В таких условиях самым лучшим и безопасным вложением у меня оказалось золото, но сейчас просто рука не поднимается его покупать, по причине убеждения ничего не брать на хаях. Из текущей ситуации в экономике, хороших выходов не наблюдается. 

Рынок недвижимости замер. Покупатели отсутствуют по причине высоких ипотечных и депозитных ставок. Кто будет покупать чтобы сдавать под доходность 4-5% при депозитах 23%? Продавцы тоже затаились на фоне пресловутых слухов о «заморозке».

1. У нас в стране есть закон о страховании вкладов. Гарантирует возврат 1.4 млн рублей плюс проценты. Не представляю себе, как в ситуации с заморозкой его можно легко проигнорировать. Наверное, введением военного положения, но если замораживать вклады будут по этой причине, то обсуждать особо нечего, — скорее всего у большинства будут проблемы поважнее заморозки вкладов.

2. Реальный кейс: человек под 50, работает наёмным руководителем немалого FMCG-предприятия в одном из приграничных регионов, в которых сейчас, к сожалению, несколько раз в неделю воздушная тревога. Но это не ключевой момент. У человека с мирных времён есть ипотека на московскую квартиру под 6-8% на 12 млн в одном из банков. У человека довольно нехилая зарплата и поэтому есть 16 млн на вкладах по 4 млн в 4 банках лесенкой по 6-12 месяцев: в том, где ипотека, и ещё в 3 из системообразующих. В каждом из банков у человека есть кредитки с грейсом 4-6 месяцев и лимитом 100-300 тысяч рублей, которыми человек пользуется, постоянно имея задолженность в среднем около полумиллиона и не платя проценты.

«Мы считаем, что Центральный банк недооценивает эффект переноса. Публичные выступления говорят о моделях Центрального банка, которые предполагают перенос ослабления курса рубля на 10% в 0,5-0,6 п.п. инфляции дополнительной. Мы считаем, что доля потребительского импорта в корзине составляет 25%, поэтому этот перенос сильнее. Наши модели показывают эффект в пять раз сильнее, чем у ЦБ», — сказал  первый зампред ВТБ Дмитрий Пьянов.

«Сейчас мы наблюдаем очень важную особенность, которая может привести к пересмотру прогноза по дальнейшему движению ключевой ставки, потому что это сильный проинфляционный фактор», — отметил Пьянов.