▶️ Moody's подтвердило рейтинг Китая на уровне A1, но понизило прогноз по китайским суверенным облигациям до негативного
❓Рынок
К закрытию торгов вторника индекс МосБиржи вырос на 0,5% по сравнению с предыдущим днем и достиг отметки почти в 3130 пунктов. Однако в течение дня индекс опускался на почти 0,8% до уровня 3 100 пунктов. Поддержку рынку оказало ослабление рубля, который упал до более чем 92 рублей за доллар, а курс евро превысил 100 рублей.
🟢Размещения
➖6 декабря Сегежа Групп разместит выпуск облигаций серии 003P-03R объёмом 5 000 млн. руб. Дата погашения: 02.09.2026, купон ежеквартальный, оферта не предусмотрена. Эмитент имеет кредитный рейтинг ruA- от Эксперт РА.
➖6 декабря Борец Капитал разместит выпуск облигаций серии 001P-02 объёмом 4 000 млн. руб. Дата погашения: 25.11.2025, купон ежемесячный, оферта не предусмотрена. Эмитент имеет кредитный рейтингА+(ru)- от Акра.
🔴События
➖6 декабря оферта (put) по выпуску ДРП, БО-001-02. Сбор заявок по оферте проходил с 16.11.2023 по 22.11.2023. Объём выпуска — 50 млн. руб., текущий купон — 21%.
Руководители крупнейших банков Америки выстроятся в очередь перед законодателями на этой неделе в долгожданном выступлении, чтобы попытаться убедить Вашингтон – и мир – в том, что банковский сектор вернулся на устойчивую почву после регионального банковского кризиса, произошедшего в начале этого года.
Слушания в банковском комитете Сената являются частью ежегодного надзора Конгресса за финансовым сектором, и в них примут участие такие высшие руководители, как Джейми Даймон из JPMorgan Chase (JPM) и Дэвид Соломон из Goldman Sachs (GS) до Брайана Мойнихана из Bank of America (BAC). .
Большая часть внимания на слушаниях в среду будет сосредоточена на более высоких требованиях к капиталу, предложенных этим летом Федеральной резервной системой, называемых мерами завершения Базеля III, против которых собравшиеся генеральные директора яростно лоббировали в течение нескольких месяцев.
«По иронии судьбы, предложение по снижению риска создаст еще больший риск в финансовой системе», — собирается сказать Даймон в своем вступительном слове, добавив, что оно «фундаментально изменит экономику США способами, которые Федеральная резервная система не изучала и не предполагала». ."
1. Акционеры Лукойла ($LKOH) утвердили дивиденды за 9 мес.2023 г. в размере 447₽ на акцию (ДД+6,17%).
2. Акционеры КуйбышевАзот ($KAZT) утвердили дивиденды за 9 мес.2023 г. в размере 14₽ на обыкновенную (ДД+2,06%) и привилегированную акции (ДД+2,08%)
3. Акционеры Левенгук (LVHK) утвердили дивиденды за 9 мес.2023 г. в размере 0,272₽ на акцию (ДД+0,79%).
4. Путин 6 декабря посетит ОАЭ и Саудовскую Аравию: в ходе визита будут обсуждаться двусторонние отношения, а также война Израиля и сектора Газа — Песков.
5. Руководители российского нефтегаза войдут в состав делегации Путина в ОАЭ.
6. Россия — нефтегазовые доходы: в ноябре +10,9% г/г, до 961,7₽ млрд, за январь-ноябрь 2023г = 8,172₽ трлн против 10,655₽ трлн годом ранее — Минфин.
7. Федеральный бюджет РФ в декабре может получить 362₽ млрд дополнительных нефтегазовых доходов — Минфин.
8. Нефтяники получат из бюджета 192,7₽ млрд по топливному демпферу за октябрь — Минфин.
▶️ Fitch ожидает, что ЕЦБ начнет снижать ставку в июне 2024г и снизит её до 3,75% к концу 2024 года
❓Рынок
Рубль продолжил ослабление к доллару на фоне дальнейшего снижения котировок нефти. Индекс Мосбиржи снова зыкрыл день в минусе (-0.89%). После двухдневных попыток перейти к снижению (https://t.me/DolgosrokInvest/290) рынок облигаций резко упал: RGBI — минус 0.93% по итогам дня. Размах падения довольно большой и несвойственный рынку, за исключением кризисных случаев. Другие сегменты рынка облигаций также снижались.
🟢Размещения
➖5 декабря Фармфорвард разместит выпуск облигаций серии БО-01 объёмом 300 млн. руб. Дата погашения: 19.11.2026, купон ежемесячный. Ставка купона: 1-36 купоны — 18.5% годовых. Эмитент имеет кредитный рейтинг BB+(ru) от Акра.
➖5 декабря Банк ВТБ (ПАО) разместит выпуск облигаций серии Б-1-349, объёмом 5 000 млн. руб. Дата погашения: 04.03.2025, купон ежеквартальный. Ставка купона: 1-5 купоны — 14.25% годовых. Эмитент имеет кредитный рейтинг ААА(ru) от Акра.
1. Экспортеры получили инструкции по продаже валютной выручки: её планируют контролировать по 5 направлениям.
2. Дефицит кадров в России может достигнуть 2-4 млн человек к 2030 г. Повышение зарплат и найм мигрантов не решают проблему.
3. Минфин: заблокированные на СПБ Бирже ($SPBE) активы могут быть обменяны в рамках указа президента.
4. Механизм обмена заблокированными активами до конца года не заработает — первый зампред ЦБ РФ.
5. Минфин РФ не ведёт переговоров с иностранными регуляторами по поводу обмена замороженных активов.
6. Средства розничных инвесторов на брокерских счетах превысили 9₽ трлн — ЦБ.
7. Многие эмитенты закрывают больше сведений, чем положено по действующему законодательству, ЦБ РФ принимает меры.
8. В ноябре 2023 г. российские компании провели 122 размещения рублевых облигаций на сумму около 307₽ млрд (-24% м/м и -50% г/г).
9. Максимальная процентная ставка по рублевым вкладам в топ-10 банков РФ в 3-й декаде ноября составила +13,64%.
Дайджест новостей за неделю 27.11-03.12
➖Долгосрок
Дайджест новостей за 20.11-26.11
Характеристики эмитентов № 12 | Мани Капитал
Образовательный блок | Инструменты денежно-кредитной политики
Итоги недели
Аналитический обзор
Портфель — Итоги за 17.11-30.11
Пересмотр обзора МФК Лайм-Займ №1
🌐 Мир
🇪🇺Инфляция в еврозоне приблизилась к целевым 2% (finance.mail)
🇪🇺Бонды еврозоны продолжают ралли после лучшего месяца за год (Reuters)
🛢Страны ОПЕК+ договорились о дополнительном сокращении добычи нефти (РБК)
🇧🇷Бразилия присоединится к ОПЕК+ в январе 2024 года (1Prime)
🇨🇳В Китае число неплательщиков по кредитам достигло рекордного уровня (Lenta)
🇰🇿Крупнейшая авиакомпания Казахстана Air Astana начала подготовку к IPO на местной площадке и Лондонской фондовой бирже (Bloomberg)
🛢Brent подешевела до $80,64 за баррель (Интерфакс)
💰Стоимость биткойна превысила $39 тыс. впервые с 4 мая 2022 года (ТАСС)
🇨🇳Индекс промышленной активности Китая продолжил сокращение (Коммерсантъ)
🇺🇸🇪🇺США заработали на поставках газа в ЕС более 50 миллиардов евро (РИА)
Для акций только что был лучший месяц в году, но ралли может замедлиться в зависимости от того, что покажет важный отчет по рынку труда.
В ноябрьском отчете о занятости, который планируется опубликовать в пятницу, освещаются экономические данные за неделю, включающие ключевые обновления активности в секторе услуг, а также последние данные о вакансиях и настроениях потребителей.
Федеральная резервная система вступит в период затишья перед своим следующим заседанием, которое начнется 12 декабря.
Что касается доходов, результаты J.M. Smucker (SJM), GameStop (GME), Lululemon (LULU), Dollar General (DG) и Broadcom (AVGO) будут освещать неделю квартальных отчетов.
Акции вступили в первую полную неделю декабря после закрытия первого прибыльного месяца с июля. В ноябре индекс Nasdaq Composite (^IXIC) вырос на 10,7%, индекс S&P 500 (^GSPC) прибавил 8,9%, а промышленный индекс Доу-Джонса (^DJI) вырос примерно на 8,8%.